... cũng đƣợc ứng dụng để đo lƣờng rủi ro tín dụng. Một số mô hình ứng dụng VaR đối với rủi ro tín dụng có thể kể đến nhƣ mô hình CreditMetrics (Gupton, Finger & Bhatia, 1997), mô hình CreditPortfolioView ... diện, đánh giá và phân tích rủi ro tín dụng thông qua một mô hình lƣợng hóa rủi ro vỡ nợ. Trong bài nghiên cứu này, chúng tôi kết hợp cách tiếp cận CVaR thị trƣờng với mô hình tín dụng Merton/KMV ... VaR, CVaR và mô hình Merton/KMV cũng nhƣ những khả năng kết hợp giữa hai phƣơng pháp này; Phần 3 giới thiệu phƣơng pháp nghiên cứu bao gồm mô tả dữ liệu và quy trình tính toán của phƣơng pháp kết...