TRƯỜNG ĐẠI HỌC CẦN THƠ KHOA KINH TẾ & QUẢN TRỊ KINH DOANH -------- LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN NGÀN HƯƠNG CẦN THƠ Giáo viên hướng dẫn: Sinh viên thực hiện: NGUYỄN THỊ KIM HÀ NGUYỄN THỊ THANH KIỀU MSSV: 4053556 Lớp: Kế toán tổng hợp – K.31 Cần Thơ, 05/2009 www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net i LỜI CẢM TẠ Sau 4 năm học tập dưới giảng đường Đại Học Cần Thơ, với những kiến thức em đã tích lũy được cùng với thời gian 3 tháng thực tập tại công ty Ngàn Hương nhằm củng cố những kiến thức đã học, vận dụng vào thực tiễn và đúc kết những kinh nghiệm bổ sung cho lý luận, đến nay em đã hoàn thành đề tài luận văn tốt nghiệp của mình “Phân tích tình hình tài chính tại Công Ty TNHH Ngàn Hương”. Trong thời gian qua bên cạnh sự nỗ lực của bản thân, em luôn được sự hướng dẫn tận tình của quý thầy cô Khoa kinh tế & Quản trị kinh doanh - Trường ĐH Cần Thơ, đặc biệt là Cô Nguyễn Thị Kim Hà và sự giúp đỡ nhiệt tình của các cô chú, anh chị ở phòng kế toán của Công ty TNHH Ngàn Hương. Tuy nhiên, với thời gian tiếp cận thực tế chưa nhiều nên bài luận không tránh có những sai sót. Em rất mong nhận được đóng góp ý kiến và chỉ bảo của quý thầy cô, các cô chú, các anh chị trong công ty. Cuối lời, em xin chân thành cảm ơn quý thầy cô Khoa kinh tế & Quản trị kinh doanh cũng như Ban lãnh đạo, các cô chú, anh chị trong công ty! Xin chân thành cảm ơn! Nguyễn Thị Thanh Kiều www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net ii LỜI CAM ĐOAN Tôi cam đoan rằng đề tài này là do chính tôi thực hiện, các số liệu thu thập và các kết quả phân tích trong đề tài là trung thực, và không trùng với bất kỳ đề tài nghiên cứu khoa học nào. Ngày tháng năm Sinh viên thực hiện www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net iii NHẬN XÉT CỦA CƠ QUAN THỰC TẬP ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- ------------------------------------------------------------------------------------------------- www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net iv BẢN NHẬN XÉT LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC    Họ và tên người hướng dẫn: Học vị: Chuyên ngành: . Cơ quan công tác: Tên học viên: . Mã số sinh viên: . Chuyên ngành: . Tên đề tài: NỘI DUNG NHẬN XÉT 1. Tính phù hợp của đề tài với chuyên ngành đào tạo 2. Về hình thức 3. Ý nghĩa khoa học, thực tiễn và tính cấp thiết của đề tài 4. Độ tin cậy của số liệu và tính hiện đại của luận văn 5. Nội dung và các kết quả đạt được (theo mục tiêu nghiên cứu, …) 6. Các nhận xét khác 7. Kết luận (Cần ghi rõ mức độ đồng ý hay không đồng ý nội dung đề tài và các yêu cầu chỉnh sửa) Cần thơ, ngày …. tháng …. năm 2009 Người nhận xét www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net v NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN PHẢN BIỆN ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ ------------------------------------------------------------------------------------------------ www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net MỤC LỤC Trang Chương 1: GIỚI THIỆU 01 1.1. ĐẶT VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU . 01 1.2. MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 02 1.2.1. Mục tiêu chung 02 1.2.2. Mục tiêu cụ thể 02 1.3. CÂU HỎI NGHIÊN CỨU . 02 1.4. PHẠM VI NGHIÊN CỨU 03 1.3.1. Không gian nghiên cứu . 03 1.3.2. Thời gian nghiên cứu 03 1.3.3. Đối tượng nghiên cứu . 03 1.5. LƯỢC KHẢO TÀI LIỆU LIÊN QUAN ĐẾN ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 03 Chương 2: PHƯƠNG PHÁP LUẬN VÀ PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU . 05 2.1. PHƯƠNG PHÁP LUẬN 2.1.1. Khái niệm và ý nghĩa của phân tích tài chính . 05 2.1.1.1. Khái niệm . 05 2.1.1.2. Ý nghĩa của phân tích tài chính 05 2.1.2. Mục tiêu của phân tích tài chính . 06 2.1.3. Vai trò của phân tích tài chính 06 2.1.4. Nội dung phân tích báo cáo tài chính . 07 2.1.5. Phân tích các chỉ tiêu tài chính . 07 2.1.5.1. Phân tích tình hình và khả năng thanh toán . 07 2.1.5.2. Phân tích cấu trúc tài chính và tình hình đầu tư 09 2.1.5.3. Phân tích hiệu quả kinh doanh và khả năng sinh lời . 09 2.1.6. Phương trình Dupont 11 2.1.7. Phương pháp phân tích . 11 2.1.7.1. Phương pháp so sánh . 11 www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net 2.1.7.2. Phương pháp tỷ lệ 12 2.1.7.3. Phương pháp cân đối . 13 2.2. PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU . 13 2.2.1. Phương pháp thu thập số liệu . 13 2.2.2. Phương pháp phân tích số liệu 13 Chương 3: TỔNG QUAN VỀ CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN NGÀN HƯƠNG . 14 3.1. QUÁ TRÌNH HÌNH THÀNH VÀ PHÁT TRIỂN 14 3.2. TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG VÀ SẢN PHẨM CHỦ YẾU . 15 3.3. NHIỆM VỤ, CHỨC NĂNG VÀ HÌNH THỨC TỔ CHỨC QUẢN LÝ CỦA CÔNG TY . 16 3.3.1. Nhiệm vụ . 16 3.3.2. Chức năng . 17 3.3.3. Hình thức tổ chức quản lý của công ty . 17 3.4. KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA CÔNG TY QUA 3 NĂM (2006 – 2008) 19 3.5. THUẬN LỢI VÀ KHÓ KHĂN 23 3.5.1. Thuận lợi . 23 3.5.2. Khó khăn . 23 3.6. PHƯƠNG HƯỚNG VÀ CHIẾN LƯỢC NĂM 2009 24 Chương 4: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN NGÀN HƯƠNG 26 4.1. PHÂN TÍCH VÀ ĐÁNH GIÁ KHÁI QUÁT TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY THÔNG QUA BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN . 26 4.1.1. Phân tích bảng cân đối kế toán . 26 4.1.1.1. Phân tích tình hình biến động và cơ cấu của tài sản 26 4.1.1.2. Phân tích tình hình biến động và cơ cấu của nguồn vốn . 34 4.1.2. Phân tích quan hệ cân đối giữa tài sản và nguồn vốn . 40 4.2. PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CÔNG NỢ VÀ KHẢ NĂNG THANH TOÁN . 44 www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net 4.2.1. Phân tích tình hình công nợ 44 4.2.2. Phân tích khả năng thanh toán 47 4.3. PHÂN TÍCH CẤU TRÚC TÀI CHÍNH VÀ TÌNH HÌNH ĐẦU TƯ . 49 4.3.1. Phân tích cấu trúc tài chính . 49 4.3.2. Phân tích tình hình đầu tư . 52 4.4. PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ KINH DOANH VÀ KHẢ NĂNG SINH LỜI 54 4.4.1. Phân tích hiệu quả kinh doanh 54 4.4.2. Phân tích khă năng sinh lời . 57 4.5. PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DUPONT 60 Chương 5: MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM CẢI THIỆN VÀ NÂNG CAO VIỆC SỬ DỤNG VÀ QUẢN LÝ TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY 63 5.1. TỒN TẠI VÀ NGUYÊN NHÂN . 63 5.1.1. Tồn tại . 66 5.1.2. Nguyên nhân . 64 5.2. MỘT SỐ GIẢI PHÁP . 65 Chương 6: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 67 6.1. KẾT LUẬN . 67 6.2. KIẾN NGHỊ 68 6.2.1. Đối với Nhà nước . 68 6.2.2. Đối với Công ty . 69 www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net DANH MỤC BIỂU BẢNG VÀ SƠ ĐỒ Trang Bảng 1. Bảng báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh công ty qua 3 năm (2006 – 2008) 20 Bảng 2. Bảng phân tích khái quát tổng tài sản . 27 Bảng 3. Bảng phân tích sự biến động và cơ cấu của tài sản lưu động 29 Bảng 4. Bảng phân tích sự biến động và cơ cấu của tài sản cố định 33 Bảng 5. Bảng phân tích khái quát tổng nguồn vốn 35 Bảng 6. Bảng phân tích sự biến động và cơ cấu nợ phải trả . 37 Bảng 7. Bảng phân tích sụ biến động và cơ cấu nguồn vốn chủ sở hữu . 39 Bảng 8. Bảng phân tích quan hệ cân đối 1 giữa tài sản - nguồn vốn … .41 Bảng 9. Bảng phân tích quan hệ cân đối 2 giữa tài sản - nguồn vốn chủ sở hữu - vốn vay . 43 Bảng 10. Bảng phân tích tình hình công nợ . 45 Bảng 11. Bảng phân tích khả năng thanh toán . 48 Bảng 12. Bảng phân tích cấu trúc tài chính 51 Bảng 13. Bảng phân tích tình hình đầu tư 53 Bảng 14. Bảng phân tích hiệu quả kinh doanh . 55 Bảng 15. Bảng phân tích khả năng sinh lời 58 Bảng 16. Bảng phương trình Dupont trong mối quan hệ ROA – ROS – ROE 60 Sơ đồ 1. Sơ đồ tổ chức quản lý của công ty . 18 Sơ đồ 2. Sơ đồ Dupont trong quan hệ hàm số giữa các tỷ số . 61 www.kinhtehoc.net http://www.kinhtehoc.net [...]... http://www.kinhtehoc.net - 1 3- SVTH: Nguyễn Thị Thanh Kiều www.kinhtehoc.net Phân tích tình hình tài chính tại Công Ty TNHH Ngàn Hương Chương 3 TỔNG QUAN VỀ CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN NGÀN HƯƠNG 3.1 QUÁ TRÌNH HÌNH THÀNH VÀ PHÁT TRIỂN - Tên công ty: Công Ty Trách Nhiệm Hữu Hạn Ngàn Hương - Loại hình pháp lý: công ty trách nhiệm hữu hạn - Trụ sở chính: Số 133K - Đ Trần Hưng Đạo - P An Phú - Q Ninh Kiều TP.Cần Thơ - Điện... Nguyễn Thị Thanh Kiều www.kinhtehoc.net Phân tích tình hình tài chính tại Công Ty TNHH Ngàn Hương 1.2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 1.2.1 Mục tiêu chung Phân tích tình hình tài chính tại Công Ty Trách Nhiệm Hữu Hạn Ngàn Hương Cần Thơ 1.2.2 Mục tiêu cụ thể - Mục tiêu 1, phân tích thực trạng và đánh giá tình hình tài chính của công ty qua 3 năm (2006 - 2008) thông qua bảng cân đối kế toán, báo cáo kết quả hoạt động... http://www.kinhtehoc.net - 8- SVTH: Nguyễn Thị Thanh Kiều www.kinhtehoc.net Phân tích tình hình tài chính tại Công Ty TNHH Ngàn Hương 2.1.5.2 Phân tích cấu trúc tài chính và tình hình đầu tư Cấu trúc tài chính phản ánh cơ cấu về tài sản, cơ cấu nguồn vốn và mối quan hệ cân bằng cấu trúc tài sản và cấu trúc nguồn vốn của doanh nghiệp Phân tích cấu trúc tài chính là phân tích khái quát tình hình đầu tư và huy... sự biến động các chỉ tiêu đó - Mục tiêu 2, phân tích tình hình công nợ và khả năng thanh toán - Mục tiêu 3, phân tích cấu trúc tài chính và tình hình đầu tư - Mục tiêu 4, phân tích hiệu quả kinh doanh và khả năng sinh lời - Mục tiêu 5, phân tích tài chính Dupont - Mục tiêu 6, đề xuất những giải pháp nhằm hoàn thiện việc sử dụng và quản lý tình hình tài chính tại công ty 1.3 CÂU HỎI NGHIÊN CỨU Khi... tình hình tài chính tại Công Ty TNHH Ngàn Hương 2.1.6 Phương trình Dupont Phương pháp phân tích tài chính Dupont cho thấy mối quan hệ tương hỗ giữa các tỷ lệ tài chính chủ yếu Phương pháp phân tích ROE dựa vào mối quan hệ với ROA để thiết lập phương trình phân tích, cụ thể: ROE = ROA  Đòn bẩy tài chính Trong đó, đòn bẩy tài chính hay đòn cân tài chính là chỉ tiêu thể hiện cơ cấu tài chính của doanh... phân tích tài chính công ty Qua đó cho thấy các tác GVHD: Nguyễn Thị Kim Hà http://www.kinhtehoc.net - 3- SVTH: Nguyễn Thị Thanh Kiều www.kinhtehoc.net Phân tích tình hình tài chính tại Công Ty TNHH Ngàn Hương giả đã đi nghiên cứu, phân tích đánh giá vấn đề tài chính một cách sâu sắc Dựa trên cơ sở những lý luận chuyên môn của các tài liệu đó để vận dụng vào thực tiễn phân tích tài chính của công ty. .. độ phân tích, người phân tích lựa chọn các nhóm chỉ tiêu phân tích của mình 2.2 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 2.2.1 Phương pháp thu thập số liệu Thu thập số liệu, tài liệu trực tiếp tại Công Ty TNHH Ngàn Hương Thu thập những thông tin liên quan đến vấn đề phân tích tình hình tài chính thông qua một số website và sách báo… 2.2.2 Phương pháp phân tích số liệu Đề tài sử dụng các phương pháp phân tích sau: phương... phân tích các hoạt động tài chính của Công ty, đề tài này hướng đến mục đích phân tích những vấn đề cơ bản về tài chính trên báo cáo tài chính như: tài sản – nguồn vốn, thu nhập – chi phí – lợi nhuận, dòng tiền, các tỷ số tài chính để làm sáng tỏ hơn những vấn đề tài chính ẩn chứa bên trong thông tin trên báo cáo tài chính: - Thực trạng tài chính công ty Ngàn Hương thông qua bảng cân đối kế toán và bảng... thống và hiệu quả trong phân tích các hoạt động kinh doanh GVHD: Nguyễn Thị Kim Hà http://www.kinhtehoc.net - 6- SVTH: Nguyễn Thị Thanh Kiều www.kinhtehoc.net Phân tích tình hình tài chính tại Công Ty TNHH Ngàn Hương Phân tích tài chính cũng giúp kết nối và cố vấn đầu tư cho chính doanh nghiệp của mình thông qua sự phân tích và đánh giá các dự án hay kế hoạch Phân tích tài chính là cơ sở quan trọng... công cụ và kỹ thuật phân tích đối với các báo cáo tài chính tổng hợp và mối liên hệ giữa các dữ liệu để đưa các dự báo và các kết luận hữu ích trong phân tích hoạt động kinh doanh Phân tích tài chính còn là việc sử dụng các báo cáo tài chính để phân tích năng lực và vị thế tài chính của một công ty, và để đánh giá năng lực tài chính trong tương lai 2.1.1.2 Ý nghĩa của phân tích tài chính Trong hoạt động . -- -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -. -- -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -- - -