THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI TẠI CÔNG TY CHỨNG KHOÁN NHNNo VÀ PTNT VIỆT NAM 2.1 Tổng quan cơng ty chứng khốn NHNNO & PTNT việt nam Cơng ty chứng khoán NHNNo&PTNT VN bắt đầu vào hoạt động từ tháng 5/2001, có trụ sở tịa nhà C3,Thanh Xuân,Phương Liệt,Hà Nội Sàn giao dịch Agriseco sàn giao dịch chứng khoán đại Việt Nam, diện tích gần 700m2 với đầy đủ trang thiết bị hệ thống kết nối thơng tin tốc độ cao với hình thức giao dịch trực tuyến INTERNET, ĐIỆN THOẠI đáp ứng việc thực giao dịch Quý Khách hàng nhanh chóng, mang lại hiệu tối ưu Hoạt động lĩnh vực chứng khốn cịn mẻ Việt Nam, song Agriseco có tham vọng biến tất hội nhà đầu tư, doanh nghiệp trở thành thực Phương châm Agriseco đầu tư cho công nghệ, đầu tư phát triển nguồn nhân lực để trở thành cơng ty chứng khốn có khả cung cấp dịch vụ đầu tư tài tốt Đó khơng hoàn hảo cung cấp dịch vụ cho khách hàng tảng công nghệ đại, mà tận tâm, nhiệt thành phong cách làm việc chuyên nghiệp đội ngũ lãnh đạo, nhân viên cơng ty để đóng góp vào tăng trưởng chung thị trường tài Việt Nam Mỗi thành viên Agriseco tin tưởng dù doanh nghiệp trẻ, song griseco biết tận dụng sức mạnh để tạo nên khác biệt thành công qua thời gian, nghiêm túc mục tiêu hoạt động, sắc sảo hội kinh doanh hoàn hảo sản phẩm dịch vụ Chúng mong muốn đồng hành vươn tới thành công nhà đầu tư dựa giá trị niềm tin tạo dựng tích luỹ qua thời gian 2.1.1 Sơ lược trình hình thành phát triển Agiseco Cơng ty chứng khoán NHNNo & PTNT Việt Nam (Agriseco) thành lập theo định số 172/1999/QĐ - TTg thủ tướng phủ thơng tư 04/1999/TT-NHNO ngày 01/11/1999 việc cho phép tổ chức tín dụng thành lập cơng ty chứng khốn tiền đề cho việc thành lập cơng ty chứng khốn NHNO&PTNT VN Theo văn này, ngân hàng thương mại thành lập cơng ty chứng khốn độc lập dạng công ty TNHH thành viên Xét điều kiện NHNO&PTNT VN hội tụ đủ điều kiện để thành lập cơng ty chứng khốn ngân hàng thương mại Vì vậy, ngày16/12/1999 Tổng giám đốc NHNO&PTNT VN ký định số 969/QĐ-NHNO việc thành lập ban trù bị thành lập cơng ty chứng khốn để chuẩn bị thủ tục pháp lý điều kiện nhân sự,cơ sở vật chất kỹ thuật ch đời công ty.Sau thời gian hoạt động,ban trù bị thành lập cơng ty chứng khốn hồn thành đề án thành lập dự thảo điều lệ cho công ty AGRISECO Ngân hàng nhà nước Việt Nam phê duyệt,chấp nhận cho NHNO&PTNT VN thành lập công ty chứng khoán, đào tạo nghiệp vụ cho đội ngũ nhân chuẩn bị cho hoạt động kinh doanh chứng khốn,hồn thành hồ sơ xin Uỷ ban Chứng Khốn Nhà nước cấp giấy phép hoạt động kinh doanh chứng khoán Với chuẩn bị tích cực, ngày 20/12/2000 Hội đồng quản trị NHNO&PTNT VN có định số 269/QD-HĐQT thành lập cơng ty TNHH chứng khốn NHNO& PTNT VN Cơng ty chứng khốn NHNO&PTNT VN cơng ty trực thuộc, hạch toán độc lập NHNO& PTNT VN; thành viên Trung tâm giao dịch Uỷ ban chứng Nhà nước Việt Nam; có tên tiếng anh đầy đủ Agribank Sercurities Company Ltd,viết tắt AGRISECO Cơng ty có giấy phép hoạt động số 08/GPHĐKD Uỷ ban Cứng khoán Nhà nước cấp ngày 04/05/2001, giấy chứng nhận đăng ký kinh doanh số 0104000024 sở Kế hoạch Đầu tư Hà nội cấp ngày 04/05/2001 Vốn điều lệ công ty 700 tỷ đồng công ty chứng khốn có vốn lớn thứ ba Việt Nam Sau năm hoạt động, Agriseco vươn lên ln vị trí số thị trường phương diện so sánh Hoạt động môi giới, giao dịch ln ln giữ vững tiêu chí nâng cao chất lượng dịch vụ để đáp ứng tốt yêu cầu ngày cao khách hàng Tính đến hết năm 2007, thị phần mơi giới Agriseco đạt khoảng 20% thị trường cổ phiếu niêm yết Agriseco quản lý khoảng 50% tài khoản nhà đầu tư nước ngồi mở Thị trường chứng khốn Việt nam Trong lĩnh vực tư vấn tài doanh nghiệp,Agriseco trở thành địa tin cậy cho doanh nghiệp có nhu cầu dịch vụ tư vấn tài chính, cơng ty phát triển mạnh muốn huy động vốn đầu tư qua kênh thị trường chứng khoán nhà đầu tư cá nhân muốn tìm kiếm hội đầu tư Agriseco tư vấn thành công cho 22 số 107 Công ty niêm yết Trung tâm giao dịch Chứng khoán Thành phố Hồ Chí Minh với quy mơ vốn điều lệ chiếm 25,21% thị trường Đối với Trung tâm giao dịch Chứng khoán Hà Nội, doanh nghiệp Agriseco tư vấn 12 tổng số 86 doanh nghiệp với quy mô vốn điều lệ chiếm 25,81 tổng vốn điều lệ thị trường Thành công Agriseco kết trình kết hợp kinh nghiệm tri thức nghiệp vụ thị trường quốc tế với văn hoá thực tiễn kinh doanh Việt nam, thực đội ngũ chuyên gia tư vấn đào tạo trường đại học danh tiếng ngồi nước, có kinh nghiệm làm việc nhiều năm tổ chức tài nước ngồi, có mạng lưới cộng tác chặt chẽ với tổ chức tài nước quốc tế, hỗ trợ chuyên gia hàng đầu lĩnh vực khác Agriseco có khả tổ chức thực dự án với tính chuyên nghiệp cao, với sản phẩm dịch vụ đạt chuẩn quốc tế với chi phí dịch vụ hợp lý Agriseco cung cấp cho doanh nghiệp kiến thức cần thiết để tham gia vào q trình cổ phần hố hội nhập với kinh tế giới Agriseco doanh nghiệp vừa nhà nước xếp hạng Doanh nghiệp Hạng hai Cơng ty có tiềm lực tài to lớn hỗ trợ từ Ngân hàng mẹ – AGRIBANK, có tiềm thị trường rộng, sở vật chất kỹ thuật, công nghệ thông tin đại, đội ngũ nhân viên đào tạo có hệ thống ngồi nước Agriseco cơng ty chứng khốn có hệ thống đại lý nhận lệnh khắp tỉnh thành nước 2.1.2 Sơ đồ máy tổ chức 2.1.2.1 Mơ hình tổ chức cơng ty Cơng ty chứng khốn Agriseco thành lập theo mơ hình cơng ty TNHH thành viên,chủ sở hữu ngân hàng NNo & PTNT Việt Nam.Agriseco hoạt động độc lập,có tư cachs pháp nhân thực đầy đủ quyền nghĩa vụ Nhà Nước Ngân hàng chủ quản đặt ra.Vốn điều lệ công ty hoàn toàn NH NNo & PTNT Việt Nam cấp 100%.Bộ máy quản lí tổ chức theo mơ hình Chủ Tịch Giám Đốc theo quy định Luật doanh nghiệp.Hiện cơng ty có trụ sở đặt Hà Nội,một chi nhánh Thành phố Hồ Chí Minh,một phịng giao dịch đặt Hà Nội.Chi nhánh đặt thành phố HCM cấu trụ sở Hà Nội song đơn giản máy lãnh đạo,cách tổ chức phòng chức năng,nghiệp vụ Hoạt động công ty chiụ phân phối phần từ hệ thống tiêu tài phía Ngân hàng NNo & PTNT Việt Nam,điều mang lại nhiều thuận lợi song nhiều gây khó khăn cho hoạt động công ty Bộ máy tổ chức cơng ty TNHH Chứng khốn NHNO&PTNT Việt Nam bao gồm: 03 khối (Khối kinh doanh; khối tài chính; khối tổng hợp) 01 Chi nhánh thành phố Hồ Chí Minh 2.1.2.2 Cơ cấu tổ chức công ty Công ty có chủ tịch chịu trách nhiệm mặt phương hướng ,đường lối hoạt động giám đốc chịu trách nhiệm điều hành hoạt động thường ngày cơng ty Cơng ty có 70 cán công nhân viên.Đội ngũ cán Agriseco cán động, nhạy bén đào tạo chuyên sâu, có đạo đức nghề nghiệp cao với kinh nghiệm hoạt động lĩnh vự tài doanh nghiệp, tín dụng, pháp luật, đầu tư, kinh doanh tiền tệ Coi yếu tố người điều kiện tiên dẫn tới thành công phát triển công ty, Agriseco trọng hoạt động đào tạo người nhằm không ngừng nâng cao chất lượng dịch vụ làm hài lòng đối tượng khách hàng Các cán quản lý kinh doanh Agriseco trải qua khóa đào tạo chứng khốn nước Các chuyến khảo sát thực tế thị trường chứng khoán nước Châu Âu, Châu Á thực hàng năm nhằm giúp cán Agriseco có thêm nhiều kinh nghiệm thực tế từ nước có thị trường chứng khốn phát triển Cho đến nay, phần lớn đội ngũ cán quản lý kinh doanh Agriseco có Giấy phép hành nghề kinh doanh chứng khoán UBCK Nhà nước cấp Các cán quản lý kinh doanh có cử nhân chun ngành tài ngân hàng, chứng khoán, đầu tư trở lên 2.1.2.3 Chức phận nghiệp vụ Khối kinh doanh: - Cơ cấu: Phịng mơi giới dịch vụ, phòng kinh doanh - Chức nhiệm vụ: quản lý, vận hành khai thác hệ thống kinh doanh nguồn vốn cơng ty an tồn, hiệu đồng thời tìm kiếm phát triển bền vững nguồn vốn mới; cải tiến hoàn thiện hệ thống giao dịch tiện ích cung cấp cho khách hàng, nâng cao hiệu kinh doanh, mở rộng thị phần phát triển thương hiệu công ty; thực nhiệm vụ khác Giám đốc công ty giao Khối tài - Cơ cấu: Phịng kế tốn – lưu ký, tổ kiểm tra kiểm tốn nội bộ, phịng điện toán - Chức nhiệm vụ: quản lý, vận hành, khai thác nâng cấp hệ thống kế toán kiểm tốn cơng nghệ tin học đảm bảo cung cấp thông tin cho công tác điều hành thiết lập chế độ báo cáo kịp thời, xác luật định có kiểm sốt chặt chẽ Từng bước cải tiến, hệ thống hố, vi tính hố tồn hệ thống chứng từ sở liệu Kiểm soát chặt chẽ, giảm thiểu rủi ro, củng cố phát triển lực tài tồn hoạt động công ty Thực nhiệm vụ khác Giám đốc Công ty giao Khối tổng hợp: - Cơ cấu: Phịng Hành – Tổng hợp, phịng Nghiên cứu Phát triển - Chức năng, nhiệm vụ: Quản lý, vận hành điều phối hệ thống hành chính, sở vật chất nhân lực nhằm cung cấp mở rộng nguồn nhân lực, vật lực mạng lưới Xây dựng, đạo thực kế hoạch, chiến lược hoạt động đề án, phương án kinh doanh cách có định hướng lâu dài, bền vững có hiệu Thực nhiệm vụ khác Giám đốc Công ty giao Chi nhánh thành phố Hồ Chí Minh: - Cơ cấu: Phịng Kinh doanh, phịng Kế tốn lưu ký - Chức nhiệm vụ: giống Hội Sở Tuy vậy, Trung tâm Giao dịch chứng khoán đặt thành phố Hồ Chí Minh nên phịng kinh doanh Chi nhánh có thêm hai đại lý đại diện giao dịch Họ có nhiệm vụ chuyển lệnh cơng ty lên hệ thống ghép lệnh Trung tâm Giao dịch chứng khốn 2.1.3 Các dịch vụ Agriseco cung cấp 2.1.3.1 Mơi giới chứng khoán Các nhà đầu tư muốn tham gia vào thị trường chứng khoán? Agriseco với chuyên viên môi giới nhiều kinh nghiệm am hiểu thị trường chứng khoán tư vấn giú nhà đầu tư trở thành nhà đầu tư thực thụ Giao dịch với nhân viên môi giới Agriseco,các nhà đầu tư thấy an tâm lệnh nhà đầu tư thực nhanh, chuẩn xác, phục vụ nhiệt tình Khơng thế, đến vớiAgriseco nhà đầu tư cịn có điều kiện gặp gỡ, giao lưu trao đổi với nhà đầu tư khác Tham gia đầu tư thị trường chứng khoán, nhà đầu tư ln muốn số tiền bỏ đầu tư mang lại hiệu cao Tuy nhiên, nhà đầu tư chưa thực am hiểu lĩnh vực này, dịch vụ tư vấn đầu tư Agriseco người trợ thủ đắc lực nhà đầu tư việc lựa chọn mua bán chứng khốn cách hiệu nhất.Agriseco cơng ty chứng khốn đầu việc phân tích thị trường, hướng dẫn nhà đầu tư tìm chứng khốn có triển vọng tốt với giá hợp lý Trả tiền cho dịch vụ tư vấn “đi mua khơn ngoan” Đó lựa chọn đắn nhà đầu tư ông cha ta thường nói: “Cho vàng khơng bày đàng để làm ăn” Tại Agriseco, nhà đầu tư đặt lệnh trực tiếp thông qua nhân viên môi giới Trụ sở Chi nhánh thành phố Hồ Chí Minh qua đại lý nhận lệnh Agriseco Agriseco cung cấp kịp thời tới nhà đầu tư thơng tin giao dịch chứng khốn thơng tin tổ chức niêm yết, bình luận phiên giao dịch, tổng hợp diễn biến giao dịch hàng tuần Ngồi ra, truy cập thơng tin trực tuyến qua website Công ty 2.1.3.2 Phát hành bảo lãnh phát hành chứng khoán Doanh nghiệp cần vốn để mở rộng sản xuất kinh doanh? Có nhiều lựa chọn cho doanh nghiệp việc tìm nguồn tài trợ Phát hành chứng khoán biện pháp hữu hiệu để huy động nguồn vốn lớn lâu dài Để phát hành chứng khốn thành cơng, phải nhiều thời gian chi phí thu thập thơng tin, thực thủ tục phát hành doanh nghiệp phát hành cơng chúng, giao việc cho Agriseco! Với kinh nghiệm nhiều năm tư vấn phát hành cho doanh nghiệp lớn, kết hợp với dịch vụ bảo lãnh phát hành, Agriseco đảm bảo đợt phát hành thành cơng Ngồi việc tư vấn thủ tục chào bán, doanh nghiệp lên phương án phát hành, giúp chào bán thực làm cầu nối bán chứng để huy động vốn cho doanh nghiệp cách hiệu Agriseco cung cấp dịch vụ sau phát hành trợ giúp việc xây dựng phương án sử dụng vốn 2.1.3.3 Lưu kí chứng khốn Thường người ln cho cách tốt để lưu giữ chứng chứng khoán cổ phiếu, trái phiếu – giấy tờ vô giá trị – giữ bên Điều hồn tồn Tuy nhiên, việc nảy sinh nhiều rủi ro Mối mọt, ẩm mốc làm hỏng chúng chúng bị mát, thất lạc Do vậy, việc tự cất giữ gây rủi ro làm thiệt hại Vậy biết nên gửi đâu an toàn, đến với AGRISECO sử dụng dịch vụ lưu ký chun nghiệp chúng tơi AGRISECO có hệ thống kho két chuyên dụng, hệ thống hút ẩm chống cháy vơ kiên cố Ngồi ra, chúng tơi thay mặt khách hàng thực quyền việc lĩnh cổ tức, trái tức quyền lợi khác giúp khách hàng tiết kiệm thời gian chi phí Là thành viên Trung tâm Lưu ký Chứng khoán, chứng khoán Quý vị lưu ký Agriseco, nên cơng ty thực giao dịch chứng khốn nhanh chóng thuận tiện 2.1.3.4 Tư vấn cổ phần hóa Agriseco giúp doanh nghiệp chuẩn bị cổ phần hóa, chuyển đổi hình thức sở hữu cách chuẩn bị hồ sơ, xác định giá trị doanh nghiệp, chuẩn bị bán đấu giá cổ phần… Agriseco tham gia từ giai đoạn doanh nghiệp bắt đầu xây dựng chiến lược cổ phần hóa, chiến lược tài cơng ty tiếp tục hỗ trợ doanh nghiệp trình cấu lại doanh nghiệp trước sau cổ phần hóa, thương thuyết để tiến hành cổ phần hóa đấu giá cổ phiếu công chúng Với hỗ trợ tích cực mạng lưới kinh doanh trải rộng tồn quốc NHNNo & PTNT Việt Nam,AGriseco có khả tìm kiếm nhà đầu tư tiềm cho doanh nghiệp, giúp tổ chức bán cổ phần bên qua phương thức bán đấu giá bảo lãnh phát hành Đây yếu tố quan trọng giúp cho q trình cổ phần hóa doanh nghiệp thành cơng  Tư vấn xây dựng lộ trình cổ phần hóa Agriseco với doanh nghiệp đánh giá lại hoạt động kinh doanh doanh nghiệp, xây dựng lộ trình cổ phần hóa bao gồm việc tổ chức hội thảo tiến trình cổ phần hóa cơng ty cho cán cơng nhân viên nhằm giới thiệu sách nhà nước cổ phần hóa vấn đề liên quan, giúp họ hiểu nhận thức đắn ý nghĩa, mục đích nội dung tiến trình cổ phần hóa  Xác định giá trị doanh nghiệp Dựa sở số liệu kế toán kiểm toán tài liệu có liên quan, đội ngũ chuyên viên giúp doanh nghiệp xác định giá trị tài sản doanh nghiệp phương pháp khoa học nhằm đưa giá trị doanh nghiệp xác để cổ phần hóa Ngồi ra, nhóm tư vấn phân tích tài doanh nghiệp hỗ trợ doanh nghiệp việc xây dựng phương án tài phù hợp từ bắt đầu q trình cổ phần hóa  Tư vấn xây dựng phương án cổ phần hóa Trên sở yêu cầu doanh nghiệp, Agriseco tư vấn cho doanh nghiệp xây dựng phương án cổ phần hóa bao gồm Phương án sản xuất kinh doanh – năm đầu sau cổ phần hóa, dự thảo điều lệ hoạt động công ty cổ phần, phương án tài chính, phương án giải lao động dơi dư Đồng thời, Agrisecosẽ tư vấn cho doanh nghiệp xây dựng cấu vốn điều lệ nhằm tối ưu hóa cấu sở hữu sau chuyển thành công ty cổ phần  Tư vấn đấu giá cổ phần lần đầu công chúng Agriseco tư vấn cho doanh nghiệp tổ chức bán đấu giá cổ phần lần đầu bán bớt phần vốn Nhà nước doanh nghiệp Trên sở thỏa thuận với doanh nghiệp, Agriseco xây dựng lịch trình bán đấu giá cổ phần, phương án bán đấu giá cổ phần trình quan có thẩm quyền phê duyệt (trường hợp bán bớt phần vốn Nhà nước doanh nghiệp), xây dựng Bản công bố thông tin, Quy chế bán đấu giá cổ phần, tổ chức chương trình giới thiệu, quảng bá doanh nghiệp nhằm thu hút nhà đầu tư mua cổ phần tổ chức bán đấu giá cổ phần theo quy định Pháp luật 2.2.2 Quy trình thực hoạt động mơi giới Quy trình nghiệp vụ mơi giới chứng khốn KHÁCH HÀNG CƠNG TY CHỨNG KHOÁN SỞ GIAO DỊCH Bước 1: Mở tài khoản giao dịch: Trước mua bán chứng khoán khách hàng phải mở tài khoản giao dịch công ty theo mẫu Tài khoản giao dịch gồm hai loại: - Tài khoản tiền mặt: Là tài khoản giống tài khoản tiền gửi toán ngân hàng thương mại, khách hàng sử dụng tài khoản để mua bán loại chứng khoán - Tài khoản ký quỹ hay bảo chứng: Loại tài khoản dùng để mua bán chứng khốn có ký quỹ Theo để mua bán chứng khoán khách hàng cần ký quỹ tỷ lệ % tiền chứng khoán muốn mua, số cịn lại khách hàng vay công ty theo tài khoản bảo chứng Trong trường hợp khách hàng phải chịu lãi suất cao lại mua nhiều chứng khốn so với số ... 2007 hiệu suất sử dụng tài sản có hiệu 2.2 Thực trạng hoạt động môi giới công ty chứng khốn NHNNO & PTNT VIỆT NAM 2.2.1 Mơi trường thực nghiệp vụ môi giới 2.2.1.1 Nguồn nhân lực: Nguồn nhân lực... đại thực có khả cạnh tranh với Cơng ty chứng khoán đời 2.2.1.3 Đặc điểm tổ chức hoạt động môi giới Hoạt động môi giới Công ty tổ chức chặt chẽ tiến hành qua hai khâu triểm tra nhân viêm môi giới. .. 04/05/2001 Vốn điều lệ công ty 700 tỷ đồng cơng ty chứng khốn có vốn lớn thứ ba Việt Nam Sau năm hoạt động, Agriseco vươn lên ln vị trí số thị trường phương diện so sánh Hoạt động môi giới, giao dịch