Cuộc chiến thương mại ngành thép

8 11 0
  • Loading ...
1/8 trang

Thông tin tài liệu

Ngày đăng: 01/01/2019, 22:18

Đánh giá tác động chiến tranh thương mại tới ngành thép Việt Nam Mỹ quốc gia nhập thép lớn giới với sản lượng nhập 2017 Cập nhật ngành thép đạt 34,6 triệu thép Vậy việc Mỹ áp dụng biện pháp hạn chế nhập thông qua tăng thuế áp dụng quota ngành thép tác động 02/07/2018 tới ngành thép Việt Nam? Chúng làm rõ tác động mức độ ảnh hưởng chiến tranh thương mại tới ngành thép Việt Nam qua nội dung sau: Quy mô xuất thép Việt Nam vào Mỹ Lượng thép sụt giảm từ nước xuất khác vào Mỹ có khả chuyển hướng sang Việt Nam hay không Tác động lên giá thép nguyên vật liệu sản xuất Khả thị trường khác nâng cao hàng rào bảo hộ ảnh hưởng tới xuất thép Việt Nam Báo cáo tập trung sâu vào phân tích vấn đề để đưa nhìn tồn cảnh tác động chiến tranh thương mại tới ngành thép Việt Nam Chuyên viên phân tích Chế Thị Mai Trang (84 4) 3928 8080 ext 606 chethimaitrang@baoviet.com.vn 02/07/2018 Cập nhật ngành thép Thứ nhất: lượng thép xuất Việt Nam vào Mỹ không lớn Sản lượng xuất thép Việt Nam vào Mỹ năm 2017 679.092 tấn, chiếm 2% tỷ trọng nhập thép Mỹ Về phía Việt Nam, xuất chiếm tỷ trọng 18% tổng sản lượng thép, xuất sang Mỹ chiếm 2% sản lượng sản xuất thép Việt Nam Do đó, việc Mỹ bảo hộ ngành thép không tác động nhiều tới Việt Nam Top thị trường xuất thép vào Mỹ 2017 ('000 tấn) Việt Nam 679 Trung Quốc 740 Ấn Độ 743 Đài Loan Đức Nhật Bản Thổ Nhĩ Kỳ Nga Mexico Hàn Quốc Cơ cấu tiêu thụ nội địa xuất thép Việt Nam 2017 ASEAN 10% 1,128 1,380 1,727 1,977 2,866 Nội địa 82% 3,155 3,401 4,665 Brazil Hoa Kỳ 2% EU 2% Hàn Quốc 1% Ấn Độ 1% Đài Loan 0% Khác 1% Australia 0% 5,676 Canada Nguồn: Hiệp hội thép Việt Nam, Statista, BVSC tổng hợp Thứ hai: lượng thép sụt giảm từ nước xuất khác vào Mỹ có khả chuyển hướng sang Việt Nam Trung Quốc Trung Quốc đối thủ đáng lo ngại họ nhà sản xuất thép lớn giới, có vị trí giáp ranh với Việt Nam có khoảng 36% lượng thép nhập vào Việt Nam xuất xứ từ Trung Quốc Tuy nhiên, từ sau lượng thép xuất Trung Quốc tăng mạnh đột biến dư thừa (giai đoạn 2014 2015), Mỹ liên tục áp dụng biện pháp hạn chế nhập thép Trung Quốc Tính đến Mỹ áp dụng 28 biện pháp thuế quan phi thuế quan nhiều loại sản phẩm thép Trung Quốc Do đó, sản lượng thép Trung Quốc xuất vào Mỹ sụt giảm mạnh từ 2014 đến Năm 2017, sản lượng thép Trung Quốc xuất vào Mỹ mức 740.126 tấn, chiếm 2% sản lượng nhập thép Mỹ 1% sản lượng xuất thép Trung Quốc Như vậy, việc thép Trung Quốc không xuất sang Mỹ tìm cách chuyển sang nước khác, có Việt Nam gần khơng đáng lo ngại 02/07/2018 Cập nhật ngành thép Xuất thép Trung Quốc từ Trung Quốc sang Mỹ (triệu tấn) Tỷ trọng nhập thép thành phẩm vào Việt Nam Q1/2018 120 3.5 100 3.0 Đài Loan 12% 2.5 80 Hàn Quốc 14% 2.0 60 Ấn Độ 7% Nga 5% Brazil ASEAN 4% 1% Australia EU 0% 2% 1.5 40 1.0 20 Nhật Bản 17% 0.5 0.0 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 Trung Quốc 36% Xuất thép Trung Quốc (cột trái) Xuất thép Trung Quốc sang Mỹ (cột phải) Nguồn: Hiệp hội thép Việt Nam, Bloomberg, BVSC tổng hợp Các thị trường khác Trong thị trường nhập thép Việt Nam Nhật Bản, Hàn Quốc Đài Loan nước xuất thép vào Mỹ, bị ảnh hưởng nhiều từ việc hạn chế nhập quyền ơng Donald Trump Tuy nhiên, tỷ trọng xuất sang Mỹ chiếm 5% - 12% cấu xuất quốc gia này, có tác động khơng phải trọng yếu Ngồi ra, xuất thép nước sang Việt Nam chủ yếu sản phẩm thép nước chưa có khả sản xuất không đủ cung cấp (thép hợp kim, thép lá, thép cuộn cán nóng…) sản phẩm doanh nghiệp thép Việt Nam tôn mạ thép xây dựng bảo vệ vững thuế nhập thuế tự vệ thương mại Do chiến tranh thương mại xảy cạnh tranh với thép nhập vấn đề đáng lo ngại với doanh nghiệp thép Việt Nam Tỷ trọng nhập thép Hàn Quốc 2017 Tỷ trọng nhập thép Nhật Bản 2017 13% Tỷ trọng nhập thép Đài Loan 2017 12% 15% 26% 41% 10% 37% 12% 14% 9% 9% 16% 8% 6% 13% Nhật Bản Mexico Khác 6% Mỹ Việt Nam 5% 5%5% Ấn Độ Trung Quốc 8% 6% 13% Trung Quốc Thái Lan Đài Loan Việt Nam Indonesia Mexico Trung Quốc Malaysia Mỹ Hàn Quốc Khác Vietnam 5% Mỹ Hàn Quốc Khác 6% Nhật Bản Thái Lan Nguồn: ITA, BVSC tổng hợp 02/07/2018 Cập nhật ngành thép Thứ ba: tác động chiến tranh thương mại tới giá thép nguyên vật liệu sản xuất thép Tác động đến giá thép không nhiều Mỹ quốc gia nhập thép lớn giới, nhiên sản lượng nhập Mỹ chiếm 8% tổng thương mại thép toàn cầu Ngoài ra, Mỹ buộc phải nhập thép sản xuất nội địa ngắn hạn khơng thể đáp ứng nhu cầu Trong vòng 10 năm trở lại đây, ngành thép Mỹ trạng thái ổn định công suất sản xuất gần không thay đổi (110-117 triệu tấn/năm) Hiệu suất sử dụng bình quân ngành mức 73,9% (năm 2017) Để thỏa mãn nhu cầu tiêu thụ 106 triệu năm 2017, nhà máy bình quân phải chạy với hiệu suất 95% - mức hiệu suất gần khơng thể đạt đứng góc độ quy mơ ngành sản xuất Ngoài ra, sản phẩm ngành thép đa dạng (thép xây dựng, thép tấm, ống thép, thép hợp kim, thép không gỉ, đường ray tàu hỏa ) huy động hiệu suất tối đa chủng loại khơng phù hợp phải nhập Do đó, Mỹ phải nhập thép vòng năm tới trước xây dựng nhà máy đáp ứng nhu cầu tiêu thụ sản xuất nội địa Trước mắt, giá thép thị trường Mỹ tăng lên tác động thuế nhập khẩu, sản lượng sản xuất nước xuất thép vào Mỹ sụt giảm, nhiên với quy mô nhập Mỹ chiếm 8% tổng thương mại thép toàn cầu, đồng nghĩa với việc phần sụt giảm có tỷ trọng thấp tác động tới giá thép nguyên liệu sản xuất thép không lớn Hiệu suất sử dụng (cột phải - %) Công suất - sản lượng sản xuất thép Mỹ (triệu tấn) 114 113 114 117 112 113 111 113 86 81 111 76 76 77 78 70 92 81 86 89 87 69 74 51 88 79 79 82 2017 98 2016 98 71 2016 110 115 2015 89 116 59 2017 2014 2013 2012 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2015 2014 2013 Công suất 2012 2011 2010 2009 2008 2007 2006 Sản lượng 02/07/2018 Cập nhật ngành thép Cơ cấu nhập thép Mỹ Q1/2018 3% Thép dẹt 17% 35% Ống thép Bán thành phẩm 20% Thép dài 23% Thép không gỉ Thứ tư: khả thị trường khác nâng cao hàng rào bảo hộ ảnh hưởng chủ yếu tới doanh nghiệp sản xuất tơn mạ Việc Chính quyền Mỹ áp dụng sách bảo hộ với ngành thép dấy lên hành động trả đũa quốc gia khác Mới nhất, cuối tháng 5/2018 sau Mỹ tuyên bố áp dụng thuế nhập 25% nước vốn đồng minh thân cận bao gồm EU, Mexico Canada trước tháng tuyên bố loại trừ thuế nhập thép với quốc gia gây nên bất bình khả cao có hành động đáp trả (thuế nhập thép trước EU vào Mỹ mức 3%) Nếu hành động trả đũa nhằm vào Mỹ khơng gây ảnh hưởng đến ngành thép Việt Nam, nhiên quy mô rộng bảo hộ sản xuất hạn chế nhập từ tất quốc gia ảnh hưởng tới Việt Nam Trong sản phẩm thép Việt Nam, tỷ trọng xuất ống thép thép xây dựng mức 11% -12%, tôn mạ mặt hàng xuất nhiều với tỷ trọng xuất lên đến 47% sản lượng tiêu thụ Do doanh nghiệp sản xuất tơn mạ HSG NKG đối tượng chịu ảnh hưởng mạnh hàng rào bảo hộ nâng cao, doanh nghiệp sản xuất thép xây dựng HPG, TIS, POM chịu ảnh hưởng từ chiến tranh thương mại 02/07/2018 Cập nhật ngành thép Cơ cấu xuất & tiêu thụ nội địa thép Việt Nam Cơ cấu tiêu thụ loại thép Việt Nam Tôn mạ 20% 53% 89% 66% 88% 90% 47% 11% 12% Thép xây dựng Ống thép Ống thép 14% Thép cán nguội 11% Thép cán nóng 3% 34% 10% Tôn mạ Xuất Thép cán nguội Thép cán nóng Thép xây dựng 51% Nội địa Kết luận Mặc dù Mỹ quốc gia nhập thép lớn giới sản lượng nhập Mỹ chiếm 8% tổng thương mại toàn cầu thép Mỹ tiếp tục phải nhập nhà máy nước chưa thể đáp ứng nhu cầu tiêu thụ, sản lượng sụt giảm từ thị trường xuất thép sang Mỹ không lớn tác động nhỏ tới cung cầu giá thép giới Tỷ trọng xuất thép Việt Nam sang Mỹ không lớn nên doanh nghiệp thép Việt Nam không chịu ảnh hưởng nhiều từ biện pháp hạn chế nhập Mỹ Các tác động có, chủ yếu đến doanh nghiệp sản xuất thép dẹt (NKG, HSG) doanh nghiệp thép dẹt Việt Nam có tỷ trọng xuất lớn số doanh nghiệp thép Những doanh nghiệp sản xuất thép xây dựng HPG, POM, VIS… chịu ảnh hưởng tỷ trọng xuất thấp 02/07/2018 Cập nhật ngành thép TUYÊN BỐ TRÁCH NHIỆM Tôi, chuyên viên Chế Thị Mai Trang xin khẳng định hồn tồn trung thực khơng có động cá nhân thực báo cáo Tất thông tin nêu báo cáo thu thập từ nguồn tin cậy xem xét cẩn thận Tuy nhiên, không đảm bảo tính đầy đủ xác tuyệt đối thông tin nêu Các quan điểm, nhận định báo cáo quan điểm riêng cá nhân mà không hàm ý chào bán, lôi kéo nhà đầu tư mua, bán hay nắm giữ chứng khốn Báo cáo nhằm mục đích cung cấp thơng tin nhà đầu tư nên sử dụng báo cáo phân tích nguồn tham khảo Cá nhân tơi Cơng ty Cổ phần Chứng khốn Bảo Việt không chịu trách nhiệm trước nhà đầu tư đối tượng nhắc đến báo cáo tổn thất xảy đầu tư thông tin sai lệch doanh nghiệp Báo cáo phần tài sản Cơng ty Cổ phần Chứng khốn Bảo Việt, tất hành vi chép, trích dẫn phần hay toàn báo cáo phải đồng ý Công ty Cổ phần Chứng khốn Bảo Việt LIÊN HỆ Phòng Phân tích Tư vấn đầu tư - Cơng ty Cổ phần Chứng khốn Bảo Việt Bộ phận Phân tích Ngành & Doanh nghiệp Bộ phận Vĩ mô & Thị trường Lưu Văn Lương Lê Đăng Phương Phạm Tiến Dũng Phó Giám đốc khối Phó Giám đốc khối Phó Giám đốc khối luuvanluong@baoviet.com.vn ledangphuong@baoviet.com.vn phamtiendung@baoviet.com.vn Nguyễn Thu Hà Nguyễn Chí Hồng Ngọc Trần Hải Yến Ngân hàng, Bảo hiểm Bất động sản Chuyên viên vĩ mô nguyenthuhapt@baoviet.com.vn nguyenchihongngoc@baoviet.com.vn tranhaiyen@baoviet.com.vn Chế Thị Mai Trang Trương Sỹ Phú Trần Đức Anh Thép, Phân bón Ơ tơ & Phụ tùng Chiến lược thị trường chethimaitrang@baoviet.com.vn truongsyphu@baoviet.com.vn tranducanh@baoviet.com.vn Nguyễn Tiến Dũng Hà Thị Thu Hằng Trần Xuân Bách Cơng nghệ thơng tin Dệt may Phân tích kỹ thuật nguyentiendungbvsc@baoviet.com.vn hathithuhang@baoviet.com.vn tranxuanbach@baoviet.com.vn Nguyễn Bình Nguyên Thái Anh Hào Cao su tự nhiên Hạ tầng nước nguyenbinhnguyen@baoviet.com.vn thaianhhao@baoviet.com.vn Lê Thanh Hòa Vật liệu xây dựng lethanhhoa@baoviet.com.vn Cơng ty Cổ phần Chứng khốn Bảo Việt Trụ sở chính: Chi nhánh: ▪ 72 Trần Hưng Đạo, Hoàn Kiếm, Hà Nội ▪ Tầng 8, 233 Đồng Khởi, Quận 1, Tp HCM ▪ Tel: (84 4) 928 8080 ▪ Tel: (84 8) 914 6888 ... nhập thuế tự vệ thương mại Do chiến tranh thương mại xảy cạnh tranh với thép nhập vấn đề đáng lo ngại với doanh nghiệp thép Việt Nam Tỷ trọng nhập thép Hàn Quốc 2017 Tỷ trọng nhập thép Nhật Bản... hợp 02/07/2018 Cập nhật ngành thép Thứ ba: tác động chiến tranh thương mại tới giá thép nguyên vật liệu sản xuất thép Tác động đến giá thép không nhiều Mỹ quốc gia nhập thép lớn giới, nhiên sản... 11% 12% Thép xây dựng Ống thép Ống thép 14% Thép cán nguội 11% Thép cán nóng 3% 34% 10% Tơn mạ Xuất Thép cán nguội Thép cán nóng Thép xây dựng 51% Nội địa Kết luận Mặc dù Mỹ quốc gia nhập thép lớn
- Xem thêm -

Xem thêm: Cuộc chiến thương mại ngành thép, Cuộc chiến thương mại ngành thép

Gợi ý tài liệu liên quan cho bạn

Nhận lời giải ngay chưa đến 10 phút Đăng bài tập ngay