Phân tích cấu trúc tài Trang GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương aLỜI MỞ ĐẦU -aaa aaa - Tính cấp thiết đề tài: Trong nghiệp phát triển kinh tế nước ta, thời kỳ cơng nghiệp hố - đại hố đất nước, ngành xây dựng ngày chiếm vị trí quan trọng phát triển với tốc độ nhanh, quy mô lớn Sản phẩm có đặc thù riêng xây dựng sở hạ tầng cho sản xuất xã hội Cùng với phát triển ngành cạnh tranh doanh nghiệp ngày gay gắt Mỗi doanh nghiệp muốn tồn phát triển cần phải tìm cho điểm mạnh riêng Để làm điều doanh nghiệp phải tự đánh giá tình hình chung doanh nghiệp như: tình hình tài chính, khả hoạt động sản xuất, khả tiêu thụ sản phẩm… Trong cấu trúc tài có tầm quan trọng lớn tồn phát triển doanh nghiệp Mỗi cấu trúc có tác động đến tình hình hoạt động khả sản xuất doanh nghiệp Vì doanh nghiệp cần phải nghiên cứu cho cấu trúc tài phù hợp với tình hình hoạt động doanh nghiệp để từ đưa nhũng định đắn việc nên đầu tư loại tài sản nào? ngắn hạn hay dài hạn, nguồn huy động nguồn vốn chủ sở hữu hay nguồn vay… Mỗi định nhà quản lý có tác động định đến tình hình phát triển cơng ty Xuất phát từ ý nghĩa lý luận tình hình thực tế cơng ty, em cảm nhận tầm quan trọng việc phân tích cấu trúc tài cơng ty Với mong muốn vận dụng kiến thức thu từ học tập, kinh nghiệm tiếp thu qua đợt thực tập tốt nghiệp cơng ty cổ phần XLTH Bình Định với hướng dẫn tận tình giáo T.S Nguyễn Thị Mai Hương giúp đỡ nhiệt tình chú, anh chị phòng tài vụ nên em lựa chọn đề tài: “Phân tích CTTC hồn thiện CTTC cơng ty Cổ Phần XLTH Bình Định” để thực chuyên đề tốt nghiệp Mục tiêu nghiên cứu: Phân tích cấu trúc tài Trang GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương Mục tiêu vấn đề nghiên cứu nhằm làm rõ thực trạng cấu trúc tài cơng ty để từ điểm mạnh bất ổn cơng ty Để từ tìm cho biện pháp đối phó thích hợp Đối tượng nghiên cứu: Từ báo cáo tài doanh nghiệp như: bảng cân đối kế toán, báo cáo kết hoạt động kinh doanh… tiến hành tổng hợp, phân tích, so sánh số liệu để đạt mục tiêu nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu: Để nội dung phân tích với tình hình thực tế công ty em sử dụng phương pháp phân tích sau: Phương pháp so sánh, phương pháp cân đối, phương pháp phân tích nguồn số liệu chủ yếu từ bảng cân đối kế toán Kết cấu đề tài: Nội dung chuyên đề tốt nghiệp gồm phần bản: Phần I: Cơ sở lý luận phân tích CTTC doanh nghiệp Phần II: Phân tích CTTC cơng ty Cổ Phần XLTH Bình Định Phần III: Đánh giá tổng quát CTTC hồn thiện CTTC cơng ty Cổ Phần XLTH Bình Định Do tài liệu thiếu thốn thời gian trải nghiệm thực tế nhiều hạn chế nên dù cố gắng chuyên đề tốt nghiệp khơng thể tránh khỏi thiếu sót Rất mong góp ý bảo thầy phòng Kế tốn - tài vụ để chuyên đề hoàn thiện Em xin chân thành cảm ơn! Quy Nhơn, Ngày tháng năm 2009 Sinh viên thực Trần Thị Băng Thanh Phân tích cấu trúc tài Trang GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương PHẦN CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH CẤU TRÚC TÀI CHÍNH TRONG DOANH NGHIỆP 1.1 Khái quát phân tích cấu trúc tài doanh nghiệp 1.1.1 Cấu trúc tài doanh nghiệp Cấu trúc tài doanh nghiệp khái niệm rộng, phản ánh cấu trúc tài sản, cấu trúc nguồn vốn mối quan hệ tài sản nguồn vốn doanh nghiệp 1.1.2 Phân tích cấu trúc tài doanh nghiệp Phân tích CTTC phân tích khái qt tình hình đầu tư huy động vốn doanh nghiệp, phương thức tài trợ tài sản để từ làm rõ dấu hiệu cân tài Một CTTC tác động đến hiệu hoạt động rủi ro doanh nghiệp Thơng qua phân tích CTTC, nhà quản lý tìm phương cách tốt việc kết hợp tài sản nguồn vốn nhằm đem lại hiệu cao cho doanh nghiệp 1.1.3 Mục đích, ý nghĩa phân tích cấu trúc tài Hoạt động tài có mối quan hệ trực tiếp với hoạt động sản xuất kinh doanh Ngược lại tất hoạt động sản xuất kinh doanh có ảnh Phân tích cấu trúc tài Trang GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương hưởng đến tình hình tài doanh nghiệp Do vậy, tình hình tài tốt hay xấu có tác động thúc đẩy hay kìm hãm q trình sản xuất kinh doanh Phân tích CTTC doanh nghiệp hữu ích việc quản trị doanh nghiệp, đồng thời nguồn thơng tin tài chủ yếu người doanh nghiệp Giúp cho người quan tâm đến tình hình tài doanh nghiệp có nhìn rõ nét thực trạng tài doanh nghiệp, để có định mang tính chiến lược tương lai Phân tích CTTC doanh nghiệp nhằm đạt mục tiêu chung sau đây: * Hoạt động tài phải giải tốt mối quan hệ kinh tế, thể qua việc toán với đơn vị liên quan (như ngân hàng, nhà nước…), mối quan hệ cụ thể hoá thành tiêu đánh giá mặt lượng, chất thời gian * Hoạt động tài phải đảm bảo nguyên tắc hiệu Nguyên tắc đòi hỏi tối thiểu hố việc sử dụng nguồn sản xuất đảm bảo trình kinh doanh bình thường mang lại hiệu * Hoạt động tài phải thực sở tôn trọng pháp luật, chấp hành tuân thủ chế độ tài tín dụng, nghĩa vụ đóng góp, kỷ luật tốn với đơn vị quan liên quan 1.2 Tài liệu phương pháp phân tích cấu trúc tài doanh nghiệp 1.2.1 Tài liệu dùng để phân tích 1.2.1.1 Bảng cân đối kế toán Bảng cân đối kế toán báo cáo tổng hợp phản ánh tổng quát toàn giá trị tài sản nguồn hình thành tài sản thời điểm định, bao gồm tiềm kinh tế (Tài sản) đơn vị, nghĩa vụ kinh tế (Nợ phải trả) khoản vốn chủ sở hữu theo nguyên tắc: Tổng tài sản = Nợ phải trả + Nguồn vốn chủ sở hữu Phân tích cấu trúc tài Trang GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương Bảng cân đối kế tốn có ý nghĩa quan trọng q trình phân tích CTTC doanh nghiệp Cho phép đánh giá tổng quát lực, trình độ sử dụng tài sản doanh nghiệp, hiểu rõ trách nhiệm quản lý tài sản, nguồn vốn doanh nghiệp 1.2.1.2 Báo cáo kết hoạt động kinh doanh Báo cáo kết hoạt động kinh doanh báo cáo tài tổng hợp, phản ánh tổng quát tình hình kết kinh doanh doanh nghiệp thời kỳ (quý, năm) chi tiết theo loại hoạt động, tình hình thực nghĩa vụ doanh nghiệp với nhà nước thuế khoản phải nộp khác 1.2.1.3 Báo cáo tài khác Thuyết minh báo cáo tài phần bổ sung chi tiết cho báo cáo tài như: đặc điểm hoạt động, chế độ kế toán áp dụng,…Và số thơng tin thường bổ sung như: tình hình tăng giảm nguồn vốn chủ sở hữu, khoản phải thu nợ phải trả,… Các báo cáo nội doanh nghiệp như: báo cáo tình hình vốn tiền, vật tư,…cùng sổ chi tiết nguồn thông tin phụ trợ đáng kể giúp cho q trình phân tích việc sâu tìm hiểu ảnh hưởng, nguyên nhân hữu tiêu phân tích 1.2.1.3 Các nguồn thơng tin khác Ngồi thơng tin từ báo cáo tài doanh nghiệp, phân tích CTTC doanh nghiệp sử dụng nhiều nguồn thơng tin khác như: * Thơng tin liên quan đến tình hình kinh tế: nguồn thơng tin liên quan đến tình hình kinh tế chung nước, khu vực giới điều kiện để doanh nghiệp nắm bắt hội kinh doanh * Thông tin theo ngành: dựa vào tiêu phân tích đánh giá chung tồn ngành sở để doanh nghiệp đánh giá tiềm lực tài doanh nghiệp Phân tích cấu trúc tài Trang GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương * Thơng tin đặc điểm hoạt động doanh nghiệp: đặc điểm chu chuyển vốn khâu trung gian, sản xuất tiêu thụ… Ngồi có mối quan hệ khách hàng, nhà cung cấp, nhà nước 1.2.2 Phương pháp phân tích 1.2.2.1 Phương pháp so sánh Là phương pháp sử dụng phổ biến phân tích CTTC để đánh giá kết quả, xác định vị trí xu hướng biến động tiêu phân tích Khi sử dụng phương pháp cần ý đến nội dung sau: - Tiêu chuẩn so sánh: Trong phân tích CTTC, thường dùng gốc so sánh Gốc so sánh số liệu kỳ trước, số liệu trung bình ngành, số liệu kế hoạch - Điều kiện so sánh: Các tiêu phân tích phải phản ánh nội dung kinh tế, phương pháp tinh toán, đơn vị đo lường - Kỹ thuật so sánh: Để đáp ứng mục tiêu nghiên cứu khác nhau, phân tích người ta thường sử dụng kỹ thuật sau: + So sánh số tuyệt đối: Sử dụng hiệu số trị số kỳ phân tích trị số kỳ gốc tiêu kinh tế Việc so sánh cho thấy mức độ đạt số lượng, quy mơ tiêu phân tích + So sánh số tương đối: Sử dụng thương số trị số kỳ phân tích trị số kỳ gốc tiêu kinh tế Việc phân tích biểu mối quan hệ, tốc độ phát triển… tiêu phân tích + So sánh số bình quân: Số bình quân phản ánh mặt chung tượng, bỏ qua phát triển không đồng phận cấu thành tượng Hay nói cách khác, số bình qn san chênh lệch trị số tiêu 1.2.2.2 Phương pháp loại trừ Phương pháp loại trừ phương pháp nhằm xác định mức độ ảnh hưởng nhân tố đến tiêu phân tích, cách xác định ảnh Phân tích cấu trúc tài Trang GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương hưởng nhân tố loại trừ ảnh hưởng nhân tố khác Có hai phương pháp thể sau: * Phương pháp thay liên hoàn: Phương pháp thay liên hoàn phương pháp xác định mức độ ảnh hưởng nhân tố đến tiêu phân tích giả định nhân tố lại không thay đổi cách thay nhân tố từ kỳ gốc đến kỳ phân tích Trên sở tổng hợp mức độ ảnh hưởng tất nhân tố đối tượng nghiên cứu Trình tự thay nhân tố ảnh hưởng sau: + Xác định nhân tố tác động tiêu xếp chúng thành cơng thức tốn học theo ngun tắc nhân tố số lượng trước đến nhân tố chất lượng + Lần lượt thay nhân tố từ kỳ gốc sang kỳ phân tích theo trình tự từ nhân tố số lượng đến nhân tố kết cấu (nếu có) cuối nhân tố chất lượng Trường hợp có nhiều nhân tố số lượng chất lượng ảnh hưởng nhân tố chủ yếu thay trước, nhân tố thứ yếu thay sau Sau lần thay tính lại tiêu phân tích so sánh với lần so sánh trước để tính lại mức độ ảnh hưởng + Tổng hợp ảnh hưởng nhân tố tiêu phân tích * Phương pháp số chênh lệch: Phương pháp số chênh lệch trường hợp đặc biệt phương pháp thay liên hồn, áp dụng nhân tố có quan hệ tích số với tiêu phân tích Trình tự nguyên tắc thay phương pháp số chênh lệch giống phương pháp thay liên hoàn Với việc áp dụng phương pháp loại trừ vào cơng tác phân tích giúp cho nhà phân tích phát nhân tố ảnh hưởng chủ yếu đến đối tượng nghiên cứu Từ thấy lợi hay bất lợi doanh nghiệp mà có định hướng phát triển tương lai Phân tích cấu trúc tài Trang GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 1.2.2.3 Phương pháp liên hệ cân đối Phương pháp liên hệ cân đối phương pháp mô tả phân tích tượng kinh tế mà chúng tồn mối quan hệ cân Cơ sơ phương pháp cân lượng hai mặt yếu tố trình kinh doanh: cân đối tài sản nguồn vốn, cân đối doanh thu - chi phí - kết quả, cân đối dòng tiền vào dòng tiền ra, tăng giảm… Dựa vào mối quan hệ trên, người ta sử dụng phương pháp cân đối liên hệ để xem xét ảnh hưởng nhân tố đến biến động tiêu phân tích biểu dạng “tổng số” “hiệu số” lên hệ cân đối Cụ thể: Tổng tài sản = TSNH + TSDH Tổng tài sản = Tổng nguồn vốn Lợi nhuận = Doanh thu – Chi phí Dòng tiền = Dòng tiền vào – Dòng tiền 1.2.2.4 Phương pháp phân tích hồi quy – tương quan Phương pháp hồi quy – tương quan phương pháp biểu đánh giá mối liên hệ tương quan tiêu kinh tế, nhằm giải chủ yếu hai nhiệm vụ nghiên cứu: thứ đánh giá trình độ chặt chẽ mối liên hệ tương quan, tức nghiên cứu xem mối liên hệ tượng chặt chẽ hay lỏng lẽo, thứ hai xác định phương pháp hồi quy, tức mối liên hệ dạng hàm số 1.3 Nội dung phân tích cấu trúc tài doanh nghiệp 1.3.1 Phân tích cấu trúc tài sản doanh nghiệp Phân tích cấu trúc tài sản doanh nghiệp nhằm đánh giá đặc trưng cấu tài sản doanh nghiệp, tính hợp lý đầu tư vốn cho hoạt động kinh doanh Hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp phụ thuộc phần vào công tác phân bổ vốn Phân tích cấu trúc tài Trang GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 1.3.1.1 Phân tích biến động tình hình phân bổ tài sản Mục đích việc phân tích đánh giá chung tình hình biến động tài sản, tính hợp lý phân bổ tài sản cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, từ dự đốn rủi ro xảy tiềm tài tương lai Trong phân tích cấu trúc tài sản, có nhiều tiêu phản ánh cấu trúc tài sản tuỳ vào mục tiêu phân tích nhà phân tích mà sử dụng tiêu khác Thông thường người ta sử dụng tiêu sau:  Tỷ trọng TSCĐ Tỷ trọng TSCĐ = Giá trị TSCĐ x 100% (1.1) Tổng tài sản Chỉ tiêu thể cấu giá trị TSCĐ tổng tài sản, phản ánh mức độ tập trung vốn hoạt động hoạt động doanh nghiệp Giá trị tiêu phụ thuộc vào đặc điểm lĩnh vực hoạt động kinh doanh Trong doanh nghiệp sản xuất, lĩnh vực sản xuất cơng nghiệp nặng (đóng tàu, cơng nghiệp luyện gang thép,…), TSCĐ thường chiếm tỷ trọng cao cấu tài sản Trong kinh doanh thương mại, dịch vụ thông thường TSCĐ chiếm tỷ trọng thấp  Tỷ trọng giá trị đầu tư tài Giá trị ĐTTC Tỷ trọng giá trị ĐTTC = x 100% (1.2) Tổng tài sản Chỉ tiêu thể mức độ liên kết tài doanh nghiệp với doanh nghiệp tổ chức khác, hội tăng trưởng bên ngồi Thơng thường doanh nghiệp lớn có hội đầu tư bên ngồi  Tỷ trọng hàng tồn kho Tỷ trọng hàng tồn kho = Hàng tồn kho x 100% (1.3) Phân tích cấu trúc tài Trang 10 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương Tổng tài sản Hàng tồn kho tiêu khái niệm rộng, bao gồm loại dự trữ tồn cho sản xuất kinh doanh doanh nghiệp: nguyên vật liệu, công cụ dụng cụ, thành phẩm,… Hàng tồn kho phận tài sản đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp tiến hành liên tục Dự trữ hàng tồn kho hợp lý mục tiêu nhiều doanh nghiệp dự trữ nhiều gây ứ đọng vốn, gia tăng chi phí bảo quản, làm giảm hiệu sử dụng vốn; dự trữ thấp có ảnh hưởng đến tiến độ sản xuất tiêu thụ doanh nghiệp  Tỷ trọng khoản phải thu khách hàng Khoản phải thu khách hàng phận thuộc tài sản lưu động doanh nghiệp, phát sinh doanh nghiệp bán chịu hàng hoá, dịch vụ cho khách hàng Tỷ trọng khoản phải thu xác định sau: Tỷ trọng khoản phải = Khoản phải thu khách hàng x 100% (1.4) thu Tổng tài sản Chỉ tiêu phản ánh mức độ vốn kinh doanh doanh nghiệp bị đơn vị khác tạm thời sử dụng Khi phân tích tiêu cần ý đến đặc trưng: phương thức bán hàng, sách tín dụng bán hàng khả quản lý nợ doanh nghiệp 1.3.1.2 Phân tích dựa vào bảng cân đối dạng so sánh: Để đánh giá xác khuynh hướng thay đổi cấu trúc tài sản thấy rõ ảnh hưởng yếu tố đến thay đổi tỷ số qua nhiều kỳ, nhà phân tích thường thiết kế Bảng cân đối kế toán dạng so sánh Bảng cân đối theo dạng so sánh cho ta thấy rõ biến động thất thường ảnh hưởng đến tình hình phân bổ tài sản doanh nghiệp 1.3.2 Phân tích cấu nguồn vốn sử dụng vốn doanh nghiệp Nguồn vốn doanh nghiệp bao gồm hai phận lớn nợ phải trả vốn chủ sở hữu Với khoản nợ phải trả doanh nghiệp nợ; với nguồn vốn chủ sở hữu thể phần tài trợ người chủ sở hữu tài Phân tích cấu trúc tài Trang 83 18 Lãi cổ phiếu GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 70 Lập, ngày tháng năm 2008 NGƯỜI LÂP BIỂU KẾ TOÁN TRƯỞNG GIÁM ĐỐC BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN Tại ngày 31 tháng 12 năm 2008 Đơn vò tính: đồng MA Õ SO THUYẾ SỐ CUỐI TÀI SẢN Á T MINH 10 A TÀI SẢN NGẮN HẠN (100)=110+120+130+140+150 Tiền khoản tương 11 I đương tiền 11 Tiền V.01 11 Các khoản tương đương tiền Các khỏan đầu tư tài NĂM (3) SỐ ĐẦU NĂM (3) 16,426,668 16,386,794 ,515 ,998 1,666,960, 1,372,466, 243 390 1,666,960,2 1,372,466,3 43 90 12 II ngắn hạn V.02 40,000,000 40,000,000 12 Đầu tư ngắn hạn Dự phòng giảm giá chứng 12 khoán đầu tư ngắn haïn(*) (2) 40,000,000 40,000,000 (…) (…) 13 11,215,309 12,751,566 III Các khoản phải thu 13 ,472 ,690 8,593,165,3 9,467,826,2 Phải thu khách hàng 13 Trả trước cho người bán 13 Phải thu nội ngắn hạn 57 25 2,341,299,4 3,024,587,6 72 75 Phân tích cấu trúc tài Trang 84 Phải thu theo tiến độ kế hoạch 13 HĐXD 13 Các khoản phải thu khác Dự phòng phải thu ngắn hạn V.03 13 khó đòi(*) I V GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương Hàng tồn kho Hàng tồn kho Dự phòng giảm giá hàng tồn kho 280,844,643 259,152,790 (…) (…) 14 3,303,799, 2,179,589, 14 717 172 3,303,799,7 2,179,589,1 V.04 14 17 (…) 15 200,599,08 72 (…) V Tài sản ngắn hạn khác 15 43,172,746 Chi phí trả trước ngắn hạn 15 200,414,026 43,172,746 Thuế GTGT khấu trừ Thuếvà khoản khác phải 15 thu Nhà nước V.05 15 5.Tài sản ngắn hạn khác 20 B TÀI SẢN DÀI HẠN (200= 210+ 220+ 240+ 250+ 185,057 2,886,634, 1,950,316, 248 437 260) 21 I Các khoản phải thu dài hạn Phải thu dài hạn khách 21 hàng Vốn kinh doanh đơn vò trực 21 thuộc 21 Phải thu dài hạn nội V.06 21 Phải thu dài hạn khác V.07 5.Dự phòng phải thu dài hạn khó 21 (…) (…) Phân tích cấu trúc tài Trang 85 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương đòi(*) 22 501,286,81 1,511,886, II Tài sản cố đònh 22 Tài sản cố đònh hữu hình V.08 22 - Nguyên giá 22 - Giá trò hao mòn lũy kế(*) 22 Tài sản cố đònh thuê tài 22 -Gia trò hao mòn lũy kế(*) 22 22 -Giá trò hao mòn lũy kế(*) 23 III Bất động sản đầu tư -Nguyên giá -Giá trò hao mòn lũy kế(*) Các khoản đầu tư tài 38 66 1,633,372,6 1,590,465,4 25 68 (…) (…) (…) 462,375,039 V.11 24 1,559,730, V.12 24 185 1,662,330,4 24 59 102600274 (…) 25 IVdài hạn 25 1.Đầu tư vào công ty Đầu tư vào công ty liên kết, 25 liên doanh 25 3.Đầu tư dài hạn khác 501,286,813 98 2,134,659,4 2,639,976,8 V.10 22 -Nguyên giá Chi phí xây dựng dở dang 437 1,049,511,3 V.09 22 -nguyên giá Tài sản cố đònh vô hình 11 V.13 0 Phân tích cấu trúc tài Trang 86 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 25 4.Dự phòng giảm giá ĐTTC DH (*) (…) 26 V Tài sản dài hạn khác (…) 825,617,25 438,430,00 26 0 V.1 1.Chi phí trả trước dài hạn 825,617,250 431,718,000 26 V.2 2.Tài sản thuế thu nhập hoãn lại 26 Tài sản dài hạn khác 27 TỔNG TÀI SẢN (270=100+200) NGUỒN VỐN A N PHẢI TRẢ 6,712,000 19,313,302 18,337,111 ,763 ,435 30 15,526,143 14,890,881 31 ,490 ,453 13,128,804 13,433,082 31 ,627 ,610 5,212,880,0 3,158,822,8 Vay nợ ngắn hạn V.15 31 00 00 4,591,766,5 6,297,560,0 Phải trả người bán 31 Người mua trả tiền trước Thuế khoản phải nộp 31 NN V.16 31 Phaûi traû người lao động 31 Chi phí phải trả V.17 31 (300=310+320) I Nợ ngắn hạn Phải trả nội Phải trả theo tiến độ kế hoạch 31 HĐXD Các khoản phải tra,û phải nộp 31 NHạn khác 32 10 Dự phòng phải trả ngắn hạn II Nợ dài hạn 33 98 849,443,359 771,166,538 9,301,889 1,001,900 2,298,699,4 3,024,587,6 72 V.18 55 75 111,948,100 165,775,642 54,765,209 14,168,000 2,397,338, 1,457,798, Phân tích cấu trúc tài Trang 87 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 33 Phải trả dài hạn người bán 33 Phải trả dài hạn nội V.19 33 Phải trả dài hạn khác 33 Vay nợ dài hạn Thuế thu nhập hoãn lại phải trả V.21 33 (400=410+420) 00 00 95,226,863 60,848,843 40 3,787,159, 3,446,229, 41 173 982 3,787,159, 3,446,229, 173 982 3,346,216,2 2,966,069,2 I Vốn chủ sở hữu V.22 41 Vốn đầu tư chủ sở hữu 41 Thặng dư vốn cổ phần 41 Vốn khác chủ sở hữu 41 Cổ phiếu quỹ(*) Chênh lệch đánh giá lại tài 41 sản 41 Chênh lệch tỷ giá hối đoái 41 Quỹ đầu tư phát triển 41 Quỹ dự phòng tài Quỹ khác thuộc vốn chủ sở 41 hữu Lợi nhuận sau thuế chưa phân 42 10 phối 843 2,302,112,0 1,396,950,0 V.20 33 Dự phòng trợ cấp việc làm 33 Dự phòng phải trả dài hạn B VỐN CHỦ SỞ HƯŨ 863 81 (…) 81 (…) 124,842,000 124,842,000 3,204,249 3,204,245 312,896,643 352,114,456 Phân tích cấu trúc tài Trang 88 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 42 11 Nguồn vốn đầu tư XDCB 43 II Nguồn kinh phí quỹ khác 43 Quỹ khen thưởng , phúc lợi 43 Nguồn kinh phí Nguồn kinh phí hình thành V.23 43 TSCĐ TỔNG NGUỒN VỐN (440=300+400) 0 44 19,313,302 18,337,111 ,663 ,435 CÁC CHỈ TIÊU NGOÀI BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN SùTT CHỈ TIÊU Tài sản thuê Vật tư, hàng hoá nhận giữ hộ, nhận gia công Hàng hoá nhận bán hộ, nhận ký gửi,ký cược Nợ khó đòi xử lý Ngoại tệ loại Dự toán chi nghiệp,dự án THUYẾT SỐ CUỐI SỐ ĐẦU MINH NĂM NĂM 24 Lập, ngày tháng năm 2008 Phân tích cấu trúc tài Trang 89 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương NGƯ ỜI LÂP BIỂ U KẾ TOÁ GIA BÁO CÁO KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH Năm 2007 Đơn vò tính: đồng CHỈ TIÊU 1 Doanh thu bán hàng cung Mã số N ÙM TRƯƠ ĐỐ ÛNG C Thuyế t Năm 2007 Năm 2006 minh cấp dòch vụ 01 VI.25 Các khoản giảm trừ doanh thu Doanh thu bán hàng 02 cung cấp dòch vụ (10 = 01 – 18,158,244,81 12,180,756,525 18,158,244,81 02) 10 Giá vốn hàng bán Lợi nhuận gộp bán hàng 11 12,180,756,525 16,765,858,15 VI.27 11,366,846,283 cung cấp dòch vụ (20=10-11) 20 1,392,386,668 813,910,242 Doanh thu hoạt động tài 21 VI.26 8,685,629 4,219,586 Chi phí tài 22 VI.28 459,755,867 285,884,514 - Trong đó: chi phí lãi vay 23 459,755,867 285,884,514 Chi phí bán hàng 24 Chi phí quản lý doanh nghiệp 10 Lợi nhuận từ hoạt 25 708,741,810 356,166,813 22)-(24+25)} 30 232,574,620 176,078,501 11 Thu nhập khác 31 18,637,311 49,275,490 12 Chi phí khác 32 4,480,000 4,318,500 13 Lợi nhuận khác(40=31-32) 14 Tổng lợi nhuận kế toán 40 14,157,311 44,956,990 (50=30+40) 15 Chi phí Thuế thu nhập doanh 50 246,731,931 221,035,491 nghiệp hành 51 VI.30 69,084,941 61,889,937 16 Chi phí thuế TNDN hoãn lại 17 Lợi nhuận sau thuế TNDN(60=50- 52 VI.30 động kinh doanh {30 = 20+(21- trước thuế BẢN 51-52) 60 18 Lãi cổ phiếu 177,646,990 70 Lập, ngày tháng 2007 NGƯỜI LÂP BIỂU TOÁN TRƯỞNG 159,145,554 KẾ GIÁM ĐỐC năm Phân tích cấu trúc tài Trang 90 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương G CÂN ĐỐI KẾ TOÁN Tại ngày 31 tháng 12 năm 2007 Đơn vò tính: đồng MA Õ SO THUYẾ SỐ CUỐI TÀI SẢN A TÀI SẢN NGẮN HẠN (100)=110+120+130+140+150 Tiền khoản tương Á T MINH 10 NĂM (3) SỐ ĐẦU NĂM (3) 16,386,794 12,378,541 ,998 ,271 11 1,372,466, 893,827,74 I đương tiền 11 390 1,372,466,3 Tiền 11 Các khoản tương đương tiền Các khỏan đầu tư tài V.01 90 893,827,741 12 II ngắn hạn V.02 40,000,000 40,000,000 12 Đầu tư ngắn hạn Dự phòng giảm giá chứng 12 khoán đầu tư ngắn haïn(*) (2) 40,000,000 40,000,000 (…) (…) 13 12,751,566 10,482,751 III Các khoản phải thu 13 ,690 ,247 9,467,826,2 8,586,748,9 Phải thu khách hàng 13 Trả trước cho người bán 13 Phải thu nội ngắn hạn Phải thu theo tiến độ kế hoạch 13 HĐXD 13 Các khoản phải thu khác Dự phòng phải thu ngắn hạn 13 khó đòi(*) 25 06 71,435,494 3,024,587,6 1,622,180,3 75 V.03 67 259,152,790 242,022,380 (…) -39,635,900 Phân tích cấu trúc tài Trang 91 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương I V Hàng tồn kho Hàng tồn kho Dự phòng giảm giá hàng tồn kho 14 2,179,589, 961,962,28 14 172 2,179,589,1 14 V.04 72 861,911,660 (…) (…) 15 V Tài sản ngắn hạn khác 15 Chi phí trả trước ngắn hạn 15 Thuế GTGT khấu trừ Thuếvà khoản khác phải 15 thu Nhà nước 15 5.Tài sản ngắn hạn khác 20 100,050,62 43,172,746 43,172,746 100,050,623 V.05 1,950,316, 992,113,68 B TÀI SẢN DÀI HẠN (200= 210+ 220+ 240+ 250+ 260) 21 437 I Các khoản phải thu dài hạn Phải thu dài hạn khách 21 hàng Vốn kinh doanh đơn vò trực 21 thuộc 21 Phải thu dài hạn nội V.06 21 Phải thu dài hạn khác Dự phòng phải thu dài hạn khó V.07 21 đòi(*) 22 (…) (…) 1,511,886, 893,127,62 II Tài sản cố đònh 22 437 1,049,511,3 Tài sản cố đònh hữu hình 22 - Nguyên giá V.08 98 526,587,808 2,639,976,8 2,234,416,4 66 50 Phân tích cấu trúc tài Trang 92 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 22 - Giá trò hao mòn lũy kế(*) Tài sản cố đònh thuê tài 22 22 -nguyên giá 22 -Gia trò hao mòn lũy kế(*) 22 Tài sản cố đònh vô hình 22 -Nguyên giá 22 -Giá trò hao mòn lũy kế(*) 23 Chi phí xây dựng dở dang 1,590,465,4 1,707,828,6 68 42 V.09 (…) (…) (…) (…) V.10 V.11 462,375,039 366,539,816 24 III Bất động sản đầu tư -Nguyên giá -Giá trò hao mòn lũy kế(*) Các khoản đầu tư tài V.12 24 (…) (…) 25 25 1.Đầu tư vào công ty Đầu tư vào công ty liên kết, 25 liên doanh 25 3.Đầu tư dài hạn khác V.13 25 V Tài sản dài hạn khác 1.Chi phí trả trước dài hạn 24 IVdài hạn 4.Dự phòng giảm giaù ĐTTC DH (*) 11 (…) 26 438,430,00 26 (…) 98,986,056 V.1 431,718,000 Phân tích cấu trúc tài Trang 93 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 26 V.2 2.Tài sản thuế thu nhập hoãn lại 26 Tài sản dài hạn khác 27 TỔNG TÀI SẢN (270=100+200) NGUỒN VỐN A N PHẢI TRẢ 6,712,000 98,986,056 18,337,111 13,370,654 ,435 ,951 30 14,890,881 11,827,852 31 ,453 ,089 13,433,082 11,627,183 Nợ ngắn hạn 31 ,610 ,089 3,158,822,8 3,208,400,0 Vay nợ ngắn hạn 31 Phải trả người bán 31 Người mua trả tiền trước Thuế khoản phải nộp 31 NN 31 Phải trả người lao động 31 Chi phí phải trả 31 (300=310+320) I Phải trả nội Phải trả theo tiến độ kế hoạch 31 HĐXD Các khoản phải tra,û phải nộp 31 NHạn khác 32 10 Dự phòng phải trả ngắn hạn V.15 55 Nợ dài hạn 33 Phải trả dài hạn người bán 33 Phải trả dài hạn nội Phải trả dài hạn khác 33 16 364,814,000 V.16 771,166,538 636,966,226 1,001,900 43,519,900 V.17 3,024,587,6 1,609,792,1 75 V.18 33 II 00 00 6,297,560,0 5,054,531,9 17 165,775,642 709,158,930 14,168,000 1,457,798, 200,669,00 843 V.19 Phân tích cấu trúc tài Trang 94 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 33 1,396,950,0 Vay nợ dài hạn 33 V.20 Thuế thu nhập hoãn lại phải trả 33 V.21 Dự phòng trợ cấp việc làm 33 Dự phòng phải trả dài hạn B VỐN CHỦ SỞ HƯŨ (400=410+420) 00 200,669,000 60,848,843 40 3,446,229, 1,542,802, 41 982 826 3,446,229, 1,626,283, 982 508 2,966,069,2 1,142,365,3 I Vốn chủ sở hữu V.22 41 Vốn đầu tư chủ sở hữu 41 Thặng dư vốn cổ phần 41 Vốn khác chủ sở hữu 41 Cổ phiếu quỹ(*) Chênh lệch đánh giá lại tài 41 sản 41 Chênh lệch tỷ giá hối đoái 41 Quỹ đầu tư phát triển 41 124,842,000 114,921,844 Quỹ dự phòng tài Quỹ khác thuộc vốn chủ sở 41 3,204,245 47,960,790 hữu Lợi nhuận sau thuế chưa phân 42 10 phối 42 11 Nguồn vốn đầu tư XDCB 43 II Nguồn kinh phí quỹ khác Quỹ khen thưởng , phúc lợi 43 81 (…) 83 (…) 352,114,456 221,035,491 16,519,354 16,519,354 Phân tích cấu trúc tài Trang 95 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương 43 Nguoàn kinh phí Nguồn kinh phí hình thành TSCĐ 43 V.23 44 TỔNG NGUỒN VỐN 18,337,111 13,370,654 (440=300+400) SùTT CHỈ TIÊU Tài sản thuê Vật tư, hàng hoá nhận giữ hộ, nhận gia công Hàng hoá nhận bán hộ, nhận ký gửi,ký cược Nợ khó đòi xử lý Ngoại tệ loại Dự toán chi nghiệp,dự án ,435 THUYẾT SỐ CUỐI SỐ ĐẦU MINH NĂM NĂM 24 Lập, ngày NGƯỜI LÂP BIỂU TRƯỞNG KẾ TOÁN ,951 tháng năm 2007 GIÁM ĐỐC Phân tích cấu trúc tài Trang 96 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương TÀI LIỆU THAM KHẢO -aaa Bộ Tài Chính(2006),”Hướng dẫn lập chứng từ ghi sổ kế toán(ban hành theo định số 15/2006/QĐ-BTC NGÀY 20/03/2006 trưởng Bộ Tài Chính”,NXB Tài “Phân tích hoạt động kinh doanh - phần II”, TS Trương Bá Thanh(chủ biên), Th.S Trần Đình Khôi Nguyên - NXB Giáo Dục 2001 Bài giảng TS Đỗ Huyền Trang Phân tích cấu trúc tài Trang 97 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương Báo cáo tài Cơng ty Cổ Phần XLTH Bình Định năm 2006, 2007, 2008 ... để bù đắp vào chỗ thiếu hụt Cân tài trường hợp xem an tồn Phân tích cấu trúc tài Trang 19 GVHD:TS Nguyễn Thị Mai Hương PHẦN PHÂN TÍCH CẤU TRÚC TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY CỔ PHẦN XLTH BÌNH ĐỊNH 2.1... PHÂN TÍCH CẤU TRÚC TÀI CHÍNH TRONG DOANH NGHIỆP 1.1 Khái quát phân tích cấu trúc tài doanh nghiệp 1.1.1 Cấu trúc tài doanh nghiệp Cấu trúc tài doanh nghiệp khái niệm rộng, phản ánh cấu trúc tài. .. tài: Nội dung chuyên đề tốt nghiệp gồm phần bản: Phần I: Cơ sở lý luận phân tích CTTC doanh nghiệp Phần II: Phân tích CTTC cơng ty Cổ Phần XLTH Bình Định Phần III: Đánh giá tổng qt CTTC hồn thiện