TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP.HCM KHOA KINH TẾ QUỐC TẾ ĐỀ CƯƠNG MÔN HỌC: KINH TẾ LƯỢNG TÀI CHÍNH [Tên tiếng Anh: ECONOMETRICS FOR FINANCE; Mã số mơn học:] [Ngành đào tạo: Tài - Ngân hàng; Trình độ đào tạo: Cao học] Thơng tin chung mơn học Số tín chỉ: • Lý thuyết : 1,5 • Bài tập : 0,5 • Thực hành : Điều kiện tham gia môn học Môn học tiên Kinh tế lượng (Hồi qui bản) Các yêu cầu khác Kỹ sử dụng máy tính Kỹ đọc hiểu tiếng Anh Kỹ làm việc nhóm Kỹ thuyết trình Mô tả môn học Môn học Kinh tế lượng tài cung cấp phương pháp kỹ thuật kinh tế lượng chủ yếu sử dụng để phân tích vấn đề lĩnh vực tài ngân hàng Mơn học tiếp cận theo hướng ứng dụng nhằm giúp người học nắm bắt dễ dàng cách thức sử dụng phương pháp, mô hình kinh tế lượng Các giảng thiết kế làm giảm hàm lượng toán thống kê gắn liền với chất kinh tế lượng tập trung vào ý nghĩa mang tính ứng dụng gắn liền với khái thác tiện ích từ phần mềm kinh tế lượng Mơn học tập trung vào mơ hình, phương pháp phân tích hai loại liệu sử dụng chủ yếu tài - ngân hàng liệu chuỗi thời gian liệu bảng gồm: mô hình chuỗi thời gian đơn biến, mơ hình phương sai có điều kiện thay đổi, mơ hình tự hồi qui vectơ, mơ hình đồng liên kết hiệu chỉnh sai số mơ hình phân tích liệu bảng Mục tiêu mơn học Sau hồn tất mơn học, người học có thể: • Biết đặc điểm thống kê loại liệu phổ biến sử dụng phân tích tài chính, ngân hàng • Sử dụng tiếp cận Box-Jenkins để phân tích dự báo lợi nhuận tài sản tài mơ hình chuỗi thời gian đơn biến • Mơ hình hóa dự báo biến động lợi nhuận tài mơ hình ARCHGARCH • Sử dụng mơ hình VAR để phân tích giải thích mối quan hệ lẫn biến số • Thực kiểm định giả thiết kiểm định nhân Granger phân tích VAR • Thực kiểm định nghiệm đơn vị phương pháp khác • Hiểu khái niệm đồng liên kết thực kiểm định quan hệ đồng liên kết theo tiếp cận Angle-Granger tiếp cận Johanson • Phân tích quan hệ dài hạn ngắn hạn biến số mô hình đồng liên kết hiệu chỉnh sai số theo tiếp cận Johansen • Hiểu ưu nhược điểm làm việc với liệu bảng so với loại liệu khác • Lựa chọn sử dụng mơ hình tác động (effect models) phù hợp để phân tích liệu bảng • Hiểu vai trò biến cơng cụ • Sử dụng phương pháp ước lượng GMM để phân tích mơ hình động liệu bảng Tài liệu phục vụ môn học [1] Nguyễn Quang Dong Nguyễn Thị Minh, Giáo trình Kinh tế lượng, NXB Đại học Kinh tế Quốc dân, 2012 Giáo trình [2] Chris Brooks, Introductory Econometrics for Finance, 3rd edition, Cambridge University Press 2014 Học viên tiếp cận tài liệu thư viện trường Tài liệu tham khảo [3] Dimitrios Asteriou and Stephen G Hall, Applied Econometrics, 2nd edition Palgrave [4] Enders, Walter, Applied Econometric Time Series, 3rd Edition, Wiley, 2010 [5] Nguyễn Trọng Hoài tác giả, Dự báo phân tích liệu thêm kinh tế tài chính, NXB Thống Kê, 2009 [6] Nguyễn Văn Tùng, Thực hành kinh tế lượng với EViews, NXB Kinh Tế, 2014 Học viên tiếp cận tài liệu thư viện trường Các loại học liệu khác http://as.wiley.com/WileyCDA/Section/id-350087.html? filter=TEXTBOOK&sort=FEATURED&sortDirection=DESC http://library.buh.edu.vn/ https://www.econometricsociety.org/ Kế hoạch giảng dạy chi tiết Thời lượng (tiết/giờ) Nội dung CHƯƠNG GIỚI THIỆU KINH TẾ LƯỢNG TÀI CHÍNH 1.1 Kinh tế lượng kinh tế lượng tài 1.2 Các dạng liệu tiết 1.3 Tính tốn lợi nhuận mơ hình tài 1.4 Các bước xây dựng mơ hình kinh tế lượng 1.5 Các phần mềm kinh tế lượng 1.6 Cấu trúc môn học Tài liệu sử dụng CHƯƠNG PHÂN TÍCH VÀ DỰ BÁO TRONG TÀI CHÍNH: MƠ HÌNH CHUỖI THỜI GIAN ĐƠN BIẾN 2.1 Giới thiệu phân tích chuỗi thời gian 2.2 Quá trình tự hồi qui (AR) 2.3 Quá trình trung bình trượt (MA) 10 tiết 2.4 Quá trình trung bình trượt tự hồi qui tích hợp (ARIMA) 2.5 Ước lượng mơ hình ARIMA theo tiếp cận Box-Jenkins 2.6 Dự báo mơ hình ARIMA 2.7 Ứng dụng mơ hình ARIMA ước lượng dự báo lợi nhuận tài sản tài CHƯƠNG MƠ HÌNH CHUỖI THỜI GIAN ĐA BIẾN: MƠ HÌNH VAR 3.1 Giới thiệu mơ hình VAR 3.2 Các dạng mơ hình VAR 3.3 Ước lượng mơ hình VAR dạng 10 tiết reduced 3.4 Kiểm định nhân Granger 3.5 Hàm phản ứng đẩy 3.6 Phân tích phân rã phương sai 3.7 Ứng dụng mơ hình VAR phân tích quan hệ lẫn biến số CHƯƠNG PHÂN TÍCH QUAN 10 tiết HỆ DÀI HẠN VÀ NGẮN HẠN: MƠ HÌNH ĐỒNG LIÊN KẾT VÀ HIỆU CHỈNH SAI SỐ 4.1 Chuỗi thời gian không dừng hồi qui giả mạo 4.2 Kiểm định nghiệm đơn vị 4.3 Khái niệm đồng liên kết 4.4 Mô hình đồng liên kết hiệu chỉnh sai số 4.5 Kiểm định ước lượng quan hệ đồng liên kết: tiếp cận Engle Granger 4.6 Kiểm định ước lượng quan hệ đồng liên kết: tiếp cận VAR Johanson 4.6 Ứng dụng mơ hình đồng liên kết hiệu chỉnh sai số ước lượng quan hệ dài hạn ngắn hạn tài CHƯƠNG PHÂN TÍCH BIẾN ĐỘNG TRONG TÀI CHÍNH: MƠ HÌNH PHƯƠNG SAI CÓ ĐIỀU KIỆN THAY ĐỔI 5.1 Đặc trưng liệu tài 5.2 Phương sai có điều kiện phương sai khơng điều kiện 5.3 Mơ hình phương sai có điều kiện tự tiết hồi qui (ARCH) 5.4 Mơ hình ARCH tổng qt (GARCH) 5.5 Mơ hình GARCH bất đối xứng 5.6 Mơ hình GARCH-in-mean 5.7 Ứng dụng mơ hình ARCH/GARCH phân tích dự báo biến động lợi nhuận tài CHƯƠNG PHÂN TÍCH DỮ LIỆU 10 tiết BẢNG 6.1 Giới thiệu liệu bảng phân tích liệu bảng 6.2 Các mơ hình tác động (effect models): mơ hình tác động ngẫu nhiên tác động cố định 6.3 Mơ hình tác động mở rộng: mơ hình tác động cố định có biến thời gian, phương sai thay đổi 6.4 Ước lượng lựa chọn mơ hình tác động 6.5 Phân tích mơ hình động liệu bảng: phương pháp ước ượng GMM 6.6 Ứng dụng phương pháp ước lượng GMM Phương thức đánh giá môn học Thành phần đánh giá Chuẩn đầu Phương thức đánh giá môn học Tỷ lệ (%) A1 Đánh giá trình học tập A2 Đánh giá cuối kỳ A1.1 Bài tập cá nhân 40% A2.1.Thi viết 60% Quy định môn học • Yêu cầu kiến thức tảng: Nắm kiến thức tảng Kinh tế vĩ mô • Yêu cầu thực hành: theo hướng dẫn giảng viên • Yêu cầu nghiên cứu xử lý tình huống: theo hướng dẫn giảng viên • u cầu thái độ học tập, chuyên cần: đảm bảo thời gian học lớp, có thái độ nghiêm túc tích cực học tập • u cầu việc tự học: đọc tài liệu chuẩn bị theo hướng dẫn giảng viên Bộ môn/ Khoa phụ trách môn học : Khoa Kinh tế quốc tế KHOA DUYỆT ĐỀ CƯƠNG PHỤ TRÁCH BIÊN SOẠN TRƯỞNG KHOA TS PHẠM THỊ TUYẾT TRINH PGS., TS Hạ Thị Thiều Dao XÁC NHẬN CỦA LÃNH ĐẠO TRƯỜNG ... dạy chi tiết Thời lượng (tiết/giờ) Nội dung CHƯƠNG GIỚI THIỆU KINH TẾ LƯỢNG TÀI CHÍNH 1.1 Kinh tế lượng kinh tế lượng tài 1.2 Các dạng liệu tiết 1.3 Tính tốn lợi nhuận mơ hình tài 1.4 Các bước... tích liệu thêm kinh tế tài chính, NXB Thống Kê, 2009 [6] Nguyễn Văn Tùng, Thực hành kinh tế lượng với EViews, NXB Kinh Tế, 2014 Học viên tiếp cận tài liệu thư viện trường Các loại học liệu khác... hình tài 1.4 Các bước xây dựng mơ hình kinh tế lượng 1.5 Các phần mềm kinh tế lượng 1.6 Cấu trúc môn học Tài liệu sử dụng CHƯƠNG PHÂN TÍCH VÀ DỰ BÁO TRONG TÀI CHÍNH: MƠ HÌNH CHUỖI THỜI GIAN ĐƠN BIẾN