ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ o0o NGUYỄN THỊ NGUYỆT QUẢN TRỊ VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN ĐẦU TƯ VÀ XÂY DỰNG HOA VIỆT LUẬN VĂN THẠC SĨ TÀ I CHÍ NH NGÂN HÀ NG Hà Nội - Năm 2015 ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ o0o NGUYỄN THỊ NGUYỆT QUẢN TRỊ VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN ĐẦU TƯ VÀ XÂY DỰNG HOA VIỆT Chuyên ngành: Tài ngân hàng Mã số:60 34 02 01 LUẬN VĂN THẠC SĨ TÀ I CHÍ NH NGÂN HÀ NG NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC PGS TS VŨ VĂN NINH XÁC NHẬN CỦA CÁN BỘ HƯỚNG DẪN XÁC NHẬN CỦA CHỦ TỊCH HĐ CHẤM LUẬN VĂN Hà Nội - Năm 2015 LỜI CẢM ƠN Em xin chân thành cảm ơn hướng dẫn tận tình PGS TS Vũ Văn Ninh giúp em suốt trình viết hoàn thành luận văn Em xin bày tỏ lòng biết ơn tới thầy, cô giáo Hội đồng khoa học Trường Đại học Kinh tế - Đại học quốc gia Hà Nội tạo điều kiện giúp đỡ em hoàn thành luận văn Hà Nội, ngày 20 tháng 06 năm 2015 Học viên Nguyễn Thị Nguyệt LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan rằng, luận văn thạc sỹ chuyên ngành Tài -Ngân hàng với đề tài “Quản trị vốn kinh doanh Công ty cổ phần Đầu tư Xây dựng Hoa Việt” công trình nghiên cứu riêng tôi, có đóng góp ý kiến người hướng dẫn khoa học Các nội dung nghiên cứu kết đề tài trung thực chưa công bố công trình Hà Nội, ngày 20 tháng 06 năm 2015 Học viên Nguyễn Thị Nguyệt MỤC LỤC DANH MỤC KÝ HIỆU VIẾT TẮT i DANH MỤC CÁC BẢNG ii ́ DANH MỤC CAC HÌNH iii MỞ ĐẦU Error! Bookmark not defined CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ QUẢN TRỊ VỐN KINH DOANH TRONG DOANH NGHIỆP Error! Bookmark not defined 1.1 Tổng quan tình hình nghiên cứu Error! Bookmark not defined 1.2 Cơ sở lý luận quản trị vốn kinh doanh doanh nghiệp Error! Bookmark not defined 1.2.1 Vốn kinh doanh Error! Bookmark not defined 1.2.2 Quản trị vốn kinh doanh doanh nghiệp Error! Bookmark not defined 1.2.3 Đặc điểm hình thức công ty cổ phần ………………………… .31 CHƯƠNG 2: PHƯƠNG PHÁP LUẬN VÀ THIẾT KẾ NGHIÊN CỨU Error! Bookmark not defined.3 Phương pháp thu thập liệu: Error! Bookmark not defined.3 Phương pháp xử lý liệu Error! Bookmark not defined.3 Phương pháp tổng hợp Error! Bookmark not defined.4 CHƯƠNG 3: THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN ĐẦU TƯ VÀ XÂY DỰNG HOA VIỆT Error! Bookmark not defined.5 3.1 Đặc điểm trình hình thành phát triển đặc điểm hoạt động kinh doanh Công ty cổ phần Đầu tư Xây dựng Hoa Việt Error! Bookmark not defined 3.1.1 Đặc điểm trình hình thành phát triển, tổ chức máy công ty Error! Bookmark not defined.5 3.1.2 Cơ cấu tổ chức công ty Error! Bookmark not defined 3.1.3 Tình hình tài chủ yếu Công ty cổ phần Đầu tư Xây dựng Hoa Việt Error! Bookmark not defined 3.2 Thực trạng quản trị vốn kinh doanh công ty Cổ phần Đầu tư Xây dựng Hoa Việt thời gian qua Error! Bookmark not defined 3.2.1 Thực trạng quản trị vốn lưu động Công ty Cổ phần Đầu tư xây dựng Hoa Việt Error! Bookmark not defined 3.2.2 Thực trạng quản trị vốn cố định Công ty Cổ phần Đầu tư Xây dựng Hoa Việt Error! Bookmark not defined 3.2.3 Thực trạng hiệu suất hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty Error! Bookmark not defined 3.2.4 Đánh giá chung tình hình quản trị vốn kinh doanh công ty Error! Bookmark not defined CHƯƠNG 4: CÁC GIẢI PHÁP CHỦ YẾU NHẰM TĂNG CƯỜNG QUẢN TRỊ VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN ĐẦU TƯ XÂY DỰNG HOA VIỆT 83 4.1 Mục tiêu định hướng phát triển công ty thời gian tới 83 4.1.1 Bối cảnh kinh tế - xã hội 83 4.1.2 Mục tiêu định hướng phát triển công ty Error! Bookmark not defined.5 4.2 Các giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị vốn kinh doanh công ty cổ phần Đầu tư Xây dựng Hoa Việt Error! Bookmark not defined 4.2.1 Xây dựng phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động phù hợp xác Error! Bookmark not defined.6 4.2.2 Nâng cao hiệu sử dụng vốn tiền đảm bảo khả toán doanh nghiệp 87 4.2.3 Thực biện pháp điều chỉnh giảm hàng tồn kho 87 4.2.4 Tăng cường biện pháp thu hồi khoản phải thu đánh giá hiệu sách thu hồi công nợ mà công ty đưa 88 4.2.5 Hoàn thiện công tác trích lập dự phòng tránh rủi ro 89 4.2.6 Tăng cường quản lý, đầu tư nâng cao hiệu sử dụng TSCĐ 89 4.2.7 Lập báo cáo nội xác định doanh thu chi phí thực tế phát sinh 90 4.3 Điều kiện thực giải pháp 90 4.3.1 Về phía nhà nước 90 4.3.2 Về phía công ty cổ phần Đầu tư Xây dựng Hoa Việt 91 KẾT LUẬN 93 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 94 DANH MỤC KÝ HIỆU VIẾT TẮT Ký hiệu TT Nguyên nghĩa Công ty CPTĐ & XD Hoa Việt Công ty cổ phần Đầu tư Xây dựng Hoa Việt TSCĐ Tài sản cố định TSLĐ Tài sản lưu động TSCĐ HH Tài sản cố định hữu hình TSNH Tài sản ngắn hạn TSDH Tài sản dài hạn TSLN Tỷ suất lợi nhuận VKD Vốn kinh doanh SXKD Sản xuất kinh doanh 10 VLĐ Vốn lưu động 11 VCĐ Vốn cố định 12 NVL Nguyên vật liệu 13 BCKQKD Báo cáo kết kinh doanh i ̉ ́ DANH MỤC CAC BANG TT Bảng Nội dung Bảng phân tích doanh thu, chi phí, lợi nhuận Bảng 3.1 Bảng 3.2 Bảng 3.3 Bảng 3.4 Bảng 3.5 Bảng phân tích biến động Tài Sản Bảng phân tích thay đổi cấu Tài sản Bảng phân tích biến động nguồn vốn Bảng phân tích thay đổi cấu nguồn vốn Bảng 3.6 Bảng 3.7 Bảng xác định nhu cầu vốn lưu động Bảng nguồn vốn lưu động thường xuyên Bảng 3.8 Bảng phân tích cấu vốn lưu động Bảng 3.9 10 Bảng 3.10 Bảng phân tích tình hình biến động hàng tồn kho Bảng phân tích tiêu hiệu suất sử dụng hàng tồn kho 11 Bảng 3.11 12 Bảng 3.12 13 Bảng 3.13 Bảng 3.14 Các tiêu đánh giá tình hình biến động khoản phải thu 60 14 15 Bảng 3.15 Hiệu suất hiệu sử dụng vốn lưu động 61 16 Bảng 3.16 Bảng so sánh hiệu suất, hiệu sử dụng VLĐ 03 công ty Bảng phân tích tình hình biến động tiền khoản tương đương tiền Bảng hệ số khả toán Bảng phân tích tình hình biến động khoản phải thu 17 Bảng 3.17 18 Bảng 3.18 Kết cấu biến động tài sản dài hạn Bảng phân tích tình hình biến động TSCĐ hữu hình 19 Bảng 3.19 Hệ số hao mòn TSCĐ hữu hình 20 21 Bảng 3.20 Bảng 3.21 22 Bảng 3.22 23 Bảng 3.23 24 Bảng 3.24 25 Bảng 3.25 Hệ số trang bị TSCĐ bình quân lao động Hiệu suất hiệu sử dụng vốn cố động Bảng so sánh hiệu suất, hiệu sử dụng VCĐ 03 công ty Một số tiêu hiệu suất hiệu sử dụng VKD Bảng phân tích hiệu sử dụng vốn qua số ROA phương pháp Dupont Bảng so sánh hiệu suất hiệu sử dụng 03 công ty ii Trang 40 41 43 44 45 47 48 49 52 53 55 56 58 63 64 66 68 69 70 72 73 75 76 ́ DANH MỤC CAC HÌ NH TT Hình 3.1 Nội dung Trang Sơ đồ cấu máy tổ chức Công ty Cổ phần Đầu tư 37 Hình Xây dựng Hoa Việt Hình 3.2 Cơ cấu biến động Tài sản 43 Hình 3.3 Cơ cấu biến động Nguồn vốn 45 Hình 3.4 Cơ cấu vốn lưu động 50 Hình 3.5 Cơ cấu biến động tài sản dài hạn 65 Hình 3.6 Cơ cấu biến động tài sản cố định 66 iii DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO Nguyễn Tấn Bình, 2009 Phân tích hoạt động doanh nghiệp – Phân tích kinh doanh – Phân tích báo cáo tài – Phân tích hiệu dự án Thành phố Hồ Chí Minh: NXB Thống kê Công ty Cổ phần Đầu tư xây dựng Hoa Việt Báo cáo tài năm 2014 Công ty Cổ phần Đầu tư Xây dựng Dịch vụ Thương mại Thuận Phát Báo cáo tài năm 2014 Công ty Cổ phần Đầu tư Xây dựng Dịch vụ Thương mại Đông Đô Báo cáo tài năm 2014 Nguyễn Mạnh Đức, 2012 Bài toán sử dụng đồng vốn hiệu Hà Nội : Nhà xuất Lao động – Xã hội Trần Thị Thái Hà, 2005 Đầu tư tài Hà Nội: Đại học Quốc gia Hà Nội Đỗ Thị Hương, 2009 Nâng cao hiệu sử dụng vốn công ty Tân Thái Phương Thành phố Hồ Chí Minh: Đại học kinh tế Thành Phố Hồ Chí Minh Đàm Văn Huệ, 2006 Hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp vừa nhỏ Luận văn thạc sỹ: Đại học Kinh tế quốc dân Nguyễn Minh Kiều, 2012 Tài doanh nghiệp Tái lần thứ Hà Nội: Nhà xuất Lao động - Xã hội 10 Hoàng Thị Bích Liên, 2003 Hoàn thiện quản trị vốn kinh doanh công ty Xuất nhập cung ứng vật tư thiết bị Đường Sắt Luận văn thạc sỹ : Trường Đại học kinh tế thành phố Hồ Chí Minh 11 Lê Thị Tuyết Minh, 2013.Nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty cổ phần Sông Đà Luận văn thạc sỹ : Học viện Công nghệ bưu Viễn Thông 12 Nguyễn Năng Phúc, 2011 Giáo trình phân tích báo cáo tài Tái lần thứ hai Hà Nội: Nhà xuất Đại học Kinh tế quốc dân 61