IH NG -o0o - KHÓA LU N T T NGHI P TÀI: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH C A CÔNG TY CP XÂY D Sinh viên th c hi n : Nguy n Trà My Mã sinh viên : A17835 Chuyên ngành : Tài Ngân hàng HÀ N I 2014 B GIÁO D O IH -o0o - KHÓA LU N T T NGHI P TÀI: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH C A CÔNG TY CP XÂY D ng d n : Th H ng Sinh viên th c hi n : Nguy n Trà My Mã sinh viên : A17835 Chuyên ngành : Tài - Ngân hàng HÀ N I 2014 Thang Long University Library L IC V i tình c m chân thành, em xin bày t lòng bi iH c bi t Cô giáo Th.s i th y giáo, cô giáo H ng bác, cô anh ch công ty C ph n Xây d ng thành khóa lu n t t nghi t cho em r t nhi u ki n th c b em hoàn y cô giáo gi ng d y th c hi n khóa lu n c hành trang v ng ch c cho s nghi Do gi i h n ki n th c kh ý lu n c a b n thân nhi u thi u sót h n ch , kính mong s ch d a th khóa lu n c a em c hoàn thi Hà N i, ngày 19 tháng 03 Sinh viên Nguy n Trà My L n t t nghi p t b n thân th c hi n có s h tr t ng d n không chép công trình nghiên c u c khác Các d li u thông tin th c p s d ng Khóa lu n có ngu n g trích d n rõ ràng Tôi xin ch u hoàn toàn trách nhi m v l Sinh viên Nguy n Trà My Thang Long University Library i c M CL C LÝ LU N CHUNG V PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHI P 1.1.T ng quan tài doanh nghi p phân tích tài doanh nghi p 1.1.1.Khái ni m tài doanh nghi p 1.1.2.Ch a tài doanh nghi p 1.1.3.Khái ni a phân tích tài doanh nghi p 1.2.Quy trình phân tích tài doanh nghi p 1.2.1.Tài li u cung c p cho ho ng phân tích tài doanh nghi p 1.2.2.Quy trình th c hi n phân tích tài doanh nghi p 1.3 1.3.1 10 10 1.3.2 l 11 1.4.N i dung phân tích tài doanh nghi p 12 1.4.1.Phân tích tình hình tài s n ngu n v n c a doanh nghi p 12 1.4.2.Phân tích tình hình t o v n s d ng v n c a doanh nghi p 14 1.4.3.Phân tích k t qu ho ng SXKD 15 1.4.4.Phân tích ch tiêu tài 15 1.5.Các nhân t n phân tích tình hình tài doanh nghi p 23 1.5.1.Các nhân t khách quan 23 1.5.2.Các nhân t ch quan 25 XÂY D PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH T I CÔNG TY CP 27 2.1.Quá trình hình thành phát tri n c 27 2.1.1.Gi i thi u thông tin chung v Công ty 27 2.1.2.L ch s hình thành phát tri n 27 2.1.3 2.1.4 u t ch c b máy qu n lý c a Công ty 28 m v ngành ngh kinh doanh c ng VVMI 30 2.1.5.Quy trình ho ng s n xu t kinh doanh c a Công ty 30 2.2.Th c tr ng tình hình tài t i Công ty CP Xây d 32 2.2.1.Phân tích tình hình bi ng tài s n - ngu n v n 32 2.2.2.Phân tích tình hình t o v n s d ng v n 44 2.2.3.Phân tích k t qu ho ng s n xu t kinh doanh 45 2.2.4.Phân tích ch tiêu tài doanh nghi p 49 2.2.5.Các nhân t n phân tích tình hình tài doanh nghi p 64 2.2.6 i Công ty Cp Xây d 66 TS CÔNG TY CP XÂY D GI I PHÁP C I THI N TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH T I 69 3.1 ng ho ng c a Công ty Cp Xây d 69 3.1.1.K ho ch phát tri n kinh t c a Vi t Nam 2011-2020 69 3.1.2.M c tiêu nh i 70 3.2.M t s gi i pháp c i thi n tình hình tài t i Công ty C ph n Xây d ng 71 3.2.1.Gi 71 3.2.2.Qu n tr kho n ph i thu 72 3.2.3.Qu n lý làm gi m t l n t ng ngu n v n 73 3.2.4.Ki m soát chi phí QLDN 75 3.2.5.M t s gi i pháp khác 77 Thang Long University Library DANH M C VI T T T Ký hi u vi t t t DN Doanh nghi p Tài s n c nh SXKD S n xu t kinh doanh CP C ph n NSNN Ngân c TSNH Tài s n ng n h n V ng VKD V n kinh doanh VCSH V n ch s h u TNDN Thu nh p doanh nghi p DANH M C CÁC B NG BI U, HÌNH V TH B ng 1.1 B ng tài tr 15 B ng 2.1 Quy trình kinh doanh .30 B ng 2.2 Bi ng tài s n 2010 - 2012 .32 B ng 2.3 Bi ng ngu n v n 2010 2012 37 B u ngu n v n .38 B ng 2.5 Các kho n ph i thu kho n ph i tr 41 B ng 2.6 Chính sách qu n lý tài s n- ngu n v n 43 B ng 2.7 B ng tài tr ngu n v n 2010 - 2012 .44 B ng 2.8 S bi 2010-2012 46 B ng 2.9 Kh B ng 2.10 Kh B ng 2.11 Kh n th i 49 50 ng ti n 51 B ng 2.12 T luân chuy n hàng t n kho 52 B ng 2.13 Vòng quay kho n ph i thu k thu ti n bình quân 53 B ng 2.14 Th i gian quay vòng c a ti n .54 B ng 2.15 Hi u su t s d ng t ng tài s n 55 B ng 2.16 Hi u su t s d ng tài s n ng n h n 56 B ng 2.17 Hi u su t s d ng tài s n dài h n .56 B ng 2.18 H s n t ng tài s n (D/A) 57 B ng 2.19 H s n v n ch s h u (D/E) 59 B ng 2.20 Kh 59 B b y tài c a công ty 60 B ng 2.22 T su t l i nhu n doanh thu 61 B ng 2.23 T su t l i nhu n t ng tài s n .62 B ng 2.24 T su t l i nhu n t ng tài s n 62 B ng 2.25 T su t l i nhu n v n ch s h u 63 B ng 3.1 Phân lo i khách hàng c a Công ty 72 B ng 3.2 Tình hình chi phí d ch v mua c a công ty 75 th u ngu n v n .38 th 2.2 Kh n th i 2010 - 2012 50 th 2.3 Kh th 2.4: T n lý hàng t - 2012 .53 luân chuy n kho n ph i thu 54 th 2.5 H s n t ng tài s n 58 th u chi phí QLDN c .75 1.1 Quy trình th c hi n phân tích Thang Long University Library L IM U Lý ch tài Hi n v i s i m i c a n n kinh t th quy t li t gi a thành ph n kinh t ng s c nh tranh ngày thách cho DN Trong b i c kh c m i DN c n ph i n m v ng tình hình tài t qu i n tình hình tài có quan h tr c ti p t i ho t ng s n xu t kinh doanh c a doanh nghi p c l i Trong th i gian th c t p t i Công ty C ph n Xây d c ti p xúc v i tình hình th c t t n th y tình hình tài c a công u h n ch c n ph i c i thi c phân tích tình hình tài n m b t k p th i tình hình có nh ng bi n pháp kh c ph c s m quan tr c tiêu c tài: u c n thi t a Công ty C ph n Xây d M u - Làm rõ nh ng v lý lu n v tình hình tài c a doanh nghi p tình hình tài c a doanh nghi p t s gi i ph m nh m c i thi n tình hình tài DN c a công ty ng ph m vi nghiên c u ng nghiên c u: Tình hình tài t i công ty C ph n Xây d u n pháp nh m c i thi n tình hình tài c a công ty Ph m vi nghiên c u: S d ng b ng s n xu i k toán b ng báo cáo k t qu h at n 2010 -2012 c a công ty C ph n Xây d ng u Các , lu t lu n t s li l c s d ng khóa c cung c p th c tr ng tài c a công ty K t c u khóa lu n Ngoài ph n m u k t lu n, khóa lu lý lu n chung v phân tích tình hình tài doanh nghi p c tr ng tình hình tài t i Công ty CP Xây d t s gi i pháp c i thi n tình hình tài t i Công ty C ph n Xây d TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH 1.1 tài phân tích tài 1.1.1 Khái ni m tài doanh nghi p Tài doanh nghi p m t h th ng nh ng quan h kinh t phát sinh c phân ph i qu ti n t , trình t o l p chu chuy n ngu n v n c a m t DN c m c tiêu chung c a DN N i dung nh ng quan h kinh t phát sinh thu c ph m vi tài doanh nghi p bao g m: Th nh t: Quan h gi a DN v ph n kinh t ph i th c hi NSNN) NSNN c p v n cho DN c T t c m i DN thu c m i thành iv c (n p thu cho c có th mua trái phi u góp v n v i Công ty liên doanh ho c Công ty c ph n (mua c phi u) ho c cho vay (mua trái phi u) tùy theo m u qu i v i ngành ngh kinh t quy nh t l v n góp ho c m c cho vay Th hai: Quan h gi a DN th ng khác T s ng hoá hình th c s h u n n kinh t th o m i quan h kinh t gi a DN v i DN khác; gi a DN v i cho vay, v i mua thông , gi a DN bao g m qua vi c hình thành s d ng qu ti n t quan h toán ti n mua bán v o hi m, chi tr ti n công, c t c; gi a DN v i ngân hàng, t ch c tín d ng phát sinh trình doanh nghi p vay hoàn tr v n, tr lãi cho ngân hàng, t ch c tín d ng Th ba: Quan h n i b doanh nghi p G m quan h kinh t gi a DN v i ng t i s n xu t vi c nh n toán t m ng, toán tài s n G m quan h kinh t gi a DN v i cán b công nhân viên trình phân ph i thu nh i hình th c ti ng, ti n ph t lãi c ph n Nh ng quan h kinh t c bi u hi n s v qua vi c hình thành s d ng qu ti n t , v ti n t Nh ng quan h m t m t ph n ánh rõ DN m ch th quan h kinh t ng c a ti n t thông c xem quan h kinh t c l p, ng th i ph n ánh rõ nét m i liên h gi a tài DN v i khâu khác h th c ta Tài SXKD DN [1.2,trang 10,Giáo trình T KTQD] Thang Long University Library Qua b ng phân tích ta th s mà ti i so v n tho i c a công ty l t vi cho ti n tho i c n tho c t hi v t tr ng n tho ng gi m u tra cho th y m t th c n tho i c a công ty vào vi c cá nhân r t nhi u Vì v nhanh d n t i chi phí qu n lý doanh nghi gi m ti n tho i bao g m c c thuê bao c ng, ccông ty c n khoán m c s d ng cho t ng b phân, phòng ban t ng cá nhân gi ch c v theo ch công vi c c th c a t ng phòng ban t ng cá nhân s d n tho ng v ng phòng ban theo t ng tháng th nghi m gi m 20% s ti n cho t t c phòng ban N u phòng ban s d ng m c khoán ph t m c s b tr tr c ti ng phòng ban, b ph i tháng T n lý phòng ban s vi c ki m soát vi c s d n tho nh m c, s ti t ki m chi phí cho công ty D ki n sau th c hi n bi n pháp s ti n tho i c a công ty s gi m c 20% V y s ti n s ti t ki c là: 583 tri u x 20% =116,6 tri Bên c n tho i làm cho chi phí d ch v t nh ng kho n m c mà nhà qu n lý ph ph i qu n lý ch t ch vi c s d n internet, tránh tình tr s d ng internet vào vi c riêng.Vì ti n n m 35,27% t ng chi phí qu n lý doanh nghi u tra cho th y nhân viên c a công ty v th c ti t ki i n, vào internet nghe nh n t nhi u d n ti n u qu công vi c gi m.Chính v y công ty c n nâng cao ý th c cho nhân viên c a v vi c ti t ki t nh ng thi t b không c n thi t, h n ch vào internet m c v cho công vi c Hi d t o m n tr theo m , v y n u công ty ti t ki c kho n ti n s ng ti ph c v ho s n xu t kinh doanh - D ki n sau th c hi n bi n n internet gi c 10% C th Công ty s ti t ki c: 225 tri u x 10% = 45 tri ng y sau th c hi n bi n pháp chi phí qu n lý doanh nghi p gi m 161,6 tri u ng làm cho t ng chi phí gi c 161,6 tri ng Ti t ki c m t kho n chi phí kho n chi phí có th s d ng vào ho ng s n xu t kinh doanh có hi u qu Công ty gi m m t kho n ti n vay không m t chi phí s d ng v n n u v n vay, không m i n u v n ch T c thói quen ti t ki m cho cán b công nhân viên góp ph i nhu n cho công ty 76 3.2.5 M t s gi i pháp khác a Chú tr ng công tác phân tích tình hình tài t i công ty T c ti n hành thông qua thuy t minh Báo cáo tài n c s d ng cho m c p t qu phân tích ch y u c v cho vi c tr ng ng k tình hình tài c a Công ty t s n xu nh tài phù h p trình o Công ty b ph n phân tích c n nh n th trí, có quy trình th c hi n ch t ch ng Công ty ti n hành phân tích vào cu i m tr thành công vi c có v toán b t bu c th c hi n c a Công ty k toán nh m m bây gi Công ty có th ti nhiên, vi v y Công ty c n h t s b Nâng cao hi u qu s d c theo tháng Tuy i vi c có th thay m t s m m t chi u, ng ng m t ngu n l ng ch ng có s Công ty Hi n t i, l th c t công vi n c a trình s n xu ng r t l hi u qu s n xu t kinh doanh ng Công ty m t s u qu s d c yêu c u c a ng th p Vì v y, công ty c n th c hi n m t s bi n pháp sau: C i ti c i qu n lý nâng cao ch i ng: T ch cb ct ng nghi p v chuyên môn Công ty c n có k ho c c th i v i ngu n nhân l c, cán b phòng ban, ph i s p x p h p lý ngu n nhân l c phù h pv , kh ym at i ng, k lu khuy ng công ty có th làm vi c m ng Công ty c n ph ng, k lu t c th Ph i làm cho t t c m i ngu n ng th y rõ sách nh t quán rõ ràng công b m i th c hi n ng giáo d ng, ý th c cho cán b h g n bó av ng c ng nhân t quan tr ng góp ph n nâng cao hi u qu kinh doanh N u ý th ng t t, h hi u rõ ph i làm Công ty, h làm t t vai trò v trí c a hi u qu ng s c l i, nh ng i có ý th c s làm gi ng, gi m hi u qu kinh doanh Chính v y, cán b o c n ph i giáo d c, tuyên truy ng ý th c vai trò c a mình, t giác làm vi c m 77 Thang Long University Library Qua vi c nh ng phát tri n c i, thách th c c a công ty C Ph n Xây d t c m t s gi i pháp nh m c i thi n tình hình tài t i ra, mong r ng Công ty s tham kh o, t Công ty; v i nh ng gi quy nh v chi th t nd nh c v qu n lý, s d ng ngu n l c, có nh it 78 ng c K T LU N Qua th i gian tìm hi u th c t t i Công ty C ph v nd c ki n th c u ki n c th c a Công ty hi c ho t ng tài c c th c t c a b ph n k toán công ty Ngoài nh ng ki n th c em h Công ty C ph c ng Trong trình th c t p t i c anh ch công ty v i s c a th y cô b môn Kinh t c ih c bi t cô ng d H ng c ti p xúc v i nhi u ki n th c th c t mà em bi t Do thi u nhi u v kinh nghi th i gian nên báo cáo không th tránh kh i có nh ng sai sót Vì v y, em r t mong nh n cô (th y) em có th hoàn thi n t Em xin chân thành c Kinh t - khoa Qu ty C ph Báo cáo th c t p cs , ch b o c a H ng th y cô b ih nh ch em r t nhi môn o c a Công em có th hoàn thành Em xin chân thành c Hà N i, ngày 15 tháng02 Sinh viên Nguy n Trà My 79 Thang Long University Library PH L C B IK - 2012 (Ngu n: Phòng K toán) Ch tiêu 2010 2011 2012 TÀI S N 43.613.478.634 56.476.693.363 53.295.408.149 283.328.487 361.084.930 169.405.033 0 0 III Các kho n ph i thu ng n h n 28.534.910.922 38.891.965.713 41.475.344.982 Ph i thu khách hàng 28.756.220.637 37.317.930.702 32.366.071.894 i bán 31.000.000 1.566.716.946 Ph i thu n i b ng n h n 0 185.811.020 0 24.622.046 7.318.065 9.120.046.213 (276.931.761) (196.584.145) 3.512.960.509 5.351.504.490 11.650.658.134 11.204.522.273 11.949.894.673 0 0 0 11.204.522.273 11.949.894.673 B Tài s n dài h n 5.649.923.399 2.615.603.259 1.894.882.481 I Tài s n c 1.936.570.690 2.452.984.969 1.823.833.087 5.901.936.312 6.944.347.221 6.511.091.731 (3.965.365.622) (4.491.362.252) (4.687.258.644) A Tài s n ng n h n I Ti n kho ti n II Các kho nh n nh n Tr Ph i thu theo ti h ng Các kho n ph i thu khác D phòng ph i thu ng n h n IV Hàng t n kho V Tài s n ng n h n khác Chi phí tr c ng n h n Thu kho n ph i thu NN Tài s n ng n h n khác nh h u hình Nguyên giá Giá tr II Các kho h n 3.300.000.000 0 III Tài s n dài h n khác 413.352.709 162.618.290 71.049.394 Chi phí tr 413.352.709 162.618.290 71.049.394 49.263.402.033 59.092.296.622 55.190.290.630 c dài h n T NG C NG TÀI S N NGU N V N A N ph i tr 40.595.958.560 49.975.654.530 45.460.737.002 I N ng n h n 39.471680.317 49.277.599.945 45.445.169.368 80 Vay n ng n h n c Ph i tr ng Chi phí ph i tr 1.679.495.532 213.264.333 1.604.785.265 589.951.765 233.492.008 1.062.372.442 Thu kho n ph i n p 21.904.862.582 1.459.401.834 c 32.271.950.769 1.324.429.232 3.301.972.956 225.592.858 54.910.500 i mua tr ti 7.222.846.947 22.791.418.151 i bán 7.776.580.568 289.647.017 Ph i tr 7.882.389.294 0 109.326.497 0 3.908.186.996 5.145.551.855 12.402.587.924 364.152.821 264.047.366 111.232.118 698.054.585 15.567.634 Ph i tr n i b Ph i tr theo ti xây d ng h Các kho n ph i tr ng n h n khác ph i n p 10 Qu ng ng phúc l i II N dài h n 1.124.278.243 Vay n dài h n 920.000.000 460.000.000 D phòng tr c p m t vi c làm 188.710.609 222.486.951 Qu phát tri n KH CN 015.567.634 015.567.634 15.567.634 B V n ch s h u 8.667.443.474 9.116.642.092 9.729.553.628 V 2.500.000.000 2.500.000.000 6.000.000.000 4.071.688.624 1.814.099.533 (31.200.000) (42.400.000) 1.876.954.850 4.594.942.559 3.403.591.592 250.000.000 250.000.000 352.962.036 49.263.402.034 59.092.296.622 55.190.290.630 a ch s h u V n khác c a ch s h u C phi u ngân qu Qu n Qu d phòng tài T NG C NG NGU N V N 81 Thang Long University Library Ph l c BÁO CÁO K T QU KINH DOANH Ch tiêu 2011 2012 68.481.801.155 98.695.262.529 103.141.122.849 0 Doanh thu thu n 68.481.801.155 98.695.262.529 103.141.122.849 4.Giá v n hàng bán 63.153.237.107 93.663.839.861 96.150.021.582 L i nhu n g p 5.328.564.048 5.031.422.668 6.991.101.267 Doanh thu 1.386.876.068 30.256.913 20.783.419 Chi phí tài 1.867.059.518 1.309.047.549 1.038.668.214 a CP lãi vay Chi phí bán hàng 1.867.059.518 1.309.047.549 1.038.668.214 - Chi phí QLDN 3.324.804.268 3.512.042.166 4.536.950.984 10 LN thu n t 1.523.576.330 240.589.866 1.436.265.488 484.345.365 1.332.097.795 1.713.495.175 1.084.838 9.614.110 1.096.845.647 483.260.527 1.322.483.685 616.649.528 14 T ng LN k toán TT 2.006.836.857 1.563.073.551 2.052.915.016 15 Chi phí thu TNDN 499.209.215 409.849.334 373.572.006 1.507.627.642 1.153.224.217 1.679.343.010 1.Doanh thu bán hàng cung c p d ch v Các kho n gi m tr DT 11 Thu nh p khác 12 Chi phí khác 13 L i nhu n khác 16 L i nhu n sau thu 2010 - 2012 (Ngu n: Phòng K toán) 82 CH S Ph l c TÀI CHÍNH NGÀNH XÂY D NG VÀ -2012 :% TT VCSH TT Nhanh Hành NH VQ TTS (Vòng) VQ TSNH (Vòng) VQ VCSH (Vòng) LNTT / DTT LNST / DTT ROA ROE DT EPS VCSH 2011 105 212 70 18% 139 191 60 117 953 708 236 740 -29 -6,49 647 -3,68 2012 107 221 69 17 145 155 50 101 53 299 99 323 -621 -6,07 819 -1,45 (Ngu n: www.chungkhoanphuongnam.com.vn) BÁO CÁO TÀ -2012 : DoanhThu 2011 2012 LNST TSNH N DH VCSH 6.061.796 1.411.842 1.124.295 103.326.970 62.492.623 54.459.851 32.389.329 22.070.522 45.668.376 5.605.817 572.835 433.957 117.341.632 69.267.909 67.755.887 38.280.906 29.474.981 46.848.748 DH/ ng VCSH/ 22,04 45,6 25,71 40,88 (Ngu n: www.chungkhoanphuongnam.com.vn) 83 Thang Long University Library TÀI LI U THAM KH O Giáo trình Phân tích tài doanh nghi p i h c kinh t qu c dân c, l p phân tích báo cáo tài công ty c ph n - PGS.TS Ngô Qu Chi, TS Nguy - NXB Tài Hà N i Qu n tr tài - Nguy n Thanh Nguy t - T Link web: i h c Qu c Gia www.chungkhoanphuongnam.com.vn/category_ib2.php?year=2012&search=Xem www.chungkhoanphuongnam.com.vn/category_ib2.php?year=2011&search=Xem www.chungkhoanphuongnam.com.vn/category_ib1.php?year=2011&search=Xem www.chungkhoanphuongnam.com.vn/category_ib1.php?year=2012&search=Xem 84