B 󰗙 GIÁO D󰗥C VÀ ÀO T󰖡O TR 󰗝NG 󰖡I H󰗍C KINH T󰖿 TP.HCM TRNG TH󰗋 M󰗹 LINH GI 󰖣I PHÁP NÂNG CAO HI󰗇U QU󰖣 TÀI CHÍNH C 󰗧A NGÂN H ÀNG TMCP NAM Á GIAI O 󰖡N 2011 -2015 LU 󰖭N VN TH󰖡C S KINH T󰖿 TP. H 󰗔 Chí Minh 󰜔 Nm 2011 B󰗙 GIÁO D󰗥C VÀ ÀO T󰖡O TR 󰗝NG 󰖡I H󰗍C KINH T󰖿 TP.HCM TRNG TH 󰗋 M󰗹 LINH GI 󰖣I PHÁP NÂNG CAO HI󰗇U QU󰖣 TÀI CHÍNH C 󰗧A NGÂN HÀNG TMCP NAM Á GIAI O 󰖡N 2011 -2015 Chuyên ngành: Qu 󰖤n tr󰗌 kinh doanh Mã s 󰗒: 60.34.05 LU 󰖭N VN TH󰖡C S KINH T󰖿 NG 󰗝I H󰗛NG D󰖫N KHOA H 󰗍C : TS. NGÔ QUANG HUÂN TP. H 󰗔 Chí Minh 󰜔 Nm 2011 L 󰗝I C󰖣M N  󰗄 ho àn thành lu󰖮n vn này, tr󰗜c tiên tôi xin chân thành g󰗮i l󰗞i c󰖤m n 󰗀n Quý Th 󰖨y, Cô tr󰗞ng 󰖢i h󰗎c Kinh t󰗀 Thành ph󰗒 H󰗔 Chí Minh ã trang b󰗌 cho tôi nhi 󰗂u ki󰗀n th󰗪c quý báu tron g th 󰗞i gian qua. Tôi xin chân thành c 󰖤m n TS. Ngô Quang Huân, ng 󰗞i h󰗜ng d󰖬n khoa h󰗎c c 󰗨a lu󰖮n vn, ã giúp tôi ti󰗀p c󰖮n th󰗲c ti󰗆n và t󰖮n tình h󰗜ng d󰖬n tôi hoàn thành lu 󰖮n vn này. Tôi xin g 󰗮i l󰗞i c󰖤m n 󰗀n các 󰗔ng nghi󰗈p ang công tác t󰖢i Ngân hàng TMCP Nam Á ã h󰗘 tr󰗤 tôi thu th󰖮p các thông tin và s󰗒 li󰗈u c󰖨n thi󰗀t ph󰗦c v󰗦 cho vi 󰗈c phân tích các d󰗰 li󰗈u c󰗨a 󰗂 tài. Sau cùng, tôi xin chân thành c 󰖤m n 󰗀n nh󰗰ng ng󰗞i b󰖢n và các h󰗎c viên cao h 󰗎c Khóa K17 l󰗜p Qu󰖤n tr󰗌 kinh doanh êm 2  ã cùng tôi chia s 󰖾 ki󰗀n th󰗪c v à kinh nghi 󰗈m trong su󰗒t quá tr ình th󰗲c hi󰗈n 󰗂 tài. Xin chân thành c 󰖤m n. Tác gi 󰖤: Trng Th 󰗌 M󰗺 Linh L 󰗝I CAM OAN  󰗄 th󰗲c hi󰗈n lu󰖮n vn 󰜝 Gi 󰖤i pháp nâng cao hi󰗈u qu󰖤 t ài chính c󰗨a Ngân hàng TMCP Nam Á giai o 󰖢n 2011 -2015󰜞, tôi  ã t󰗲 mình nghiên c 󰗪u, tìm hi󰗄u v 󰖦n 󰗂, v󰖮n d󰗦ng ki󰗀n th󰗪c ã h󰗎 c và trao  󰗖i v󰗜i gi󰖤ng viên, 󰗔ng nghi󰗈p và b 󰖢n bè. Tôi xin cam oan ây là công tr ình nghiên c󰗪u c󰗨a riêng tôi. C ác s 󰗒 li󰗈u trong lu󰖮n vn 󰗤c thu th󰖮p t 󰗬 th󰗲c t 󰗀 có ngu󰗔n g󰗒c rõ ràng, áng tin c󰖮y, 󰗤c x󰗮 lý trung th󰗲c và khách quan. Tác gi 󰖤: Trng Th 󰗌 M󰗺 Linh M 󰗥C L󰗥C Trang L 󰗞i c󰖤m n L 󰗞i cam oan M 󰗦c l󰗦c Danh m 󰗦c các ch󰗰 vi󰗀t t󰖰t Danh m 󰗦c các b󰖤ng bi󰗄u Danh m 󰗦c các hình và 󰗔 th󰗌 PH 󰖧N M󰗟 󰖧U 1 1. Tên  󰗂 t ài 1 2. Tính c 󰖦p thi󰗀t c󰗨a 󰗂 tài 1 3. M 󰗦c ti êu nghiên c󰗪u 2 4.  󰗒i t󰗤ng và ph󰖢m vi nghiên c󰗪u 2 5. Phng pháp nghiên c 󰗪u 3 6. B 󰗒 c󰗦c c 󰗨a  󰗂 tài 3 CHNG 1 : C S 󰗟 LÝ LU󰖭N V 󰗁 HI󰗇U QU󰖣 T ÀI CHÍNH C󰗧A NGÂN HÀNG 1.1 Gi 󰗜i thi󰗈u Ngân h àng Thng m󰖢i (NHTM) 4 1.1.1 Khái ni 󰗈m NHTM 4 1.1.2 Các lo 󰖢i h ình NHTM 4 1.1.2.1 Cn c 󰗪 vào hình th 󰗪c s󰗠 h󰗰u 4 1.1.2.2 Cn c 󰗪 vào s󰖤n ph󰖪m ngân hàng cung c󰖦p cho khách hàng 5 1.1.2.3 Cn c 󰗪 vào lnh v󰗲c ho󰖢t 󰗚ng 5 1.2 Các nghi 󰗈p v󰗦 c󰗨a NHTM 6 1.2.1 Các nghi 󰗈p v󰗦 trong b󰖤ng t󰗖ng k󰗀t tài s󰖤n 6 1.2.1.1 Nghi 󰗈p v 󰗦 t󰖢o l󰖮p ngu󰗔n v󰗒n (Nghi󰗈p v󰗦 N󰗤) 6 1.2.1.2 Nghi 󰗈p v󰗦 s󰗮 d󰗦ng v󰗒n (Nghi󰗈p v󰗦 Có) 7 1.2.1.3 Nghi 󰗈p v󰗦 trung gian (D󰗌ch v󰗦 ngân hàng và các ho󰖢t 󰗚ng kinh doanh khác) 8 1.2.2 Nghi 󰗈p v󰗦 ngoài b󰖤ng t󰗖ng k󰗀t tài s󰖤n 9 1.3 Hi 󰗈u qu󰖤 tài chính trong ho󰖢t 󰗚ng kinh doanh ngân hàng 9 1.3.1 Ý ngha c󰗨a vi󰗈c ánh giá hi󰗈u qu󰖤 tài chính 9 1.3.2 H󰗈 th󰗒ng các ch󰗊 tiêu ánh giá hi󰗈u qu󰖤 tài chính 10 1.3.2.1 L 󰗤i nhu󰖮n 10 1.3.2.2 T 󰗸 l󰗈 thu nh󰖮p trên T󰗖ng tài s󰖤n (ROA) 12 1.3.2.3 T 󰗸 l󰗈 thu nh󰖮p trên v󰗒n ch󰗨 s󰗠 h󰗰u (ROE) 13 1.3.2.4 Ch 󰗊 s󰗒 P/E 14 1.3.3 Các nhân t 󰗒 󰖤nh h󰗠ng 󰗀n hi󰗈u qu󰖤 tài chính c󰗨a ngân hàng 16 13.3.1 Các y 󰗀u t󰗒 v mô 16 13.3.2 Các y 󰗀u t󰗒 vi mô 17 1.3.3.3 Các y 󰗀u t󰗒 n󰗚i t󰖢i c󰗨a ngân hàng 19 K 󰗀t lu󰖮n Chng 1 19 CHNG 2 : HI 󰗇U QU󰖣 TÀI CHÍNH C󰗧A NGÂN HÀN G THNG M 󰖡I C 󰗕 PH󰖧N (T MCP) NAM Á GIAI O 󰖡N 2008 -2010 2.1 N 󰗂n kinh t󰗀 Vi󰗈t Nam giai o󰖢n 2008 -2010 và tác  󰗚ng c󰗨a chính sách ti 󰗂n t󰗈 󰗒i v󰗜i n󰗂n kinh t󰗀 20 2.1.1 N 󰗂n kinh t󰗀 Vi󰗈t Nam giai o󰖢n 2008 -2010 20 2.1.2 Tác 󰗚ng c󰗨a chính sách ti󰗂n t󰗈 󰗒i v󰗜i n󰗂n kinh t󰗀 21 2.2 S l 󰗤c v 󰗂 Ngân hàng TMCP Nam Á 23 2.3 Hi 󰗈u qu󰖤 tài chính c󰗨a Ngân hàng TMCP Nam Á giai o󰖢n 2008 󰜔 2010 24 2.3.1 Phân tích tình hình bi 󰗀n 󰗖i các ch 󰗊 s 󰗒 ánh giá hi 󰗈u qu󰖤 t ài chính 24 2.3.1.1 L 󰗤i nhu󰖮n 24 2.3.1.2 T 󰗸 l󰗈 thu nh󰖮p tr ên T 󰗖ng t ài s󰖤n (ROA) 29 2.3.1.3 T 󰗸 l󰗈 thu nh󰖮p tr ên v󰗒n ch󰗨 s󰗠 h󰗰u (ROE) 33 2.3.1.4 Ch 󰗊 s󰗒 P/E 42 2.3.2 Mô hình phân tích hi 󰗈u qu󰖤 t ài chính P = P/E * B * ROE 44 K 󰗀t lu󰖮n Ch ng 2 46 CHNG 3 : CÁC GI 󰖣I PHÁP NÂNG CAO HI󰗇U QU󰖣 T ÀI CHÍNH C󰗧A NGÂN HÀNG TMCP NAM Á GIAI O 󰖡N 2011 -2015 3.1  󰗌nh h󰗜ng phát tri󰗄n 47 3.1.1 󰗌nh h󰗜ng phát tri󰗄n c󰗨a ngành ngân hàng 󰗀n nm 2020 47 3.1.1.1 󰗒i v󰗜i NHNN 47 3.1.1.2 󰗒i v󰗜i các TCTD 48 3.1.2  󰗌nh h󰗜ng phát tri󰗄n c󰗨a Ngân hàng TMCP Nam Á giai o󰖢n 2011 - 2015 49 3.1.2.1  󰗌n h h 󰗜ng phát tri󰗄n 49 3.1.2.2 ánh giá v 󰗂 s󰗲 phù h󰗤p trong 󰗌nh h󰗜ng phát tri󰗄n c󰗨a Ngân hàng TMCP Nam Á 52 3.2 Các gi󰖤i pháp t󰗬 phía Ngân hàng TMCP Nam Á 52 3.2.1 Nhóm các gi 󰖤i pháp nh󰖲m làm tng l󰗤i nhu󰖮n 53 3.2.1.1 C c 󰖦u l󰖢i danh m󰗦c 󰖨u t 53 3.2.1.2 G 󰖰n li󰗂n vi󰗈c huy 󰗚ng v󰗒n và s󰗮 d󰗦ng v󰗒n m󰗚t cách hi󰗈u qu󰖤 55 3.2.1.3 Phát tri 󰗄n, a d󰖢ng hoá s󰖤n ph󰖪m theo h󰗜ng ngân hàng hi󰗈n  󰖢i, nâng cao ch󰖦t l󰗤ng ph󰗦c v󰗦 khách hàng 56 3.2.1.4 Áp d 󰗦ng công c󰗦 qu󰖤n lý hi󰗈n 󰖢i, nâng cao ch󰖦t l󰗤ng và hi󰗈u qu 󰖤 i󰗂u hành 57 3.2.1.5 Qu 󰖤n lý t󰗒t các chi phí 58 3.2.2 Nhóm các gi 󰖤i pháp nh󰖲m làm tng quy mô T󰗖ng tài s󰖤n 58 3.2.2.1 Xây d󰗲ng chi󰗀n l󰗤c huy 󰗚ng v󰗒n rõ ràng trong t󰗬ng giai o󰖢n59 3.2.2.2 Th󰗲c hi󰗈n chính sách lãi su󰖦t linh ho󰖢t 59 3.2.2.3 Tng c󰗞ng ho󰖢t 󰗚ng thanh toán không dùng ti󰗂n m󰖸t 60 3.2.2.4 Nâng cao ch󰖦t l󰗤ng 󰗚i ng nhân viên c󰗨a Ngân hàng 60 3.2.2.5 Phát tri 󰗄n c  s󰗠 v󰖮t ch󰖦t k󰗺 thu󰖮t và hi󰗈n 󰖢i hoá công ngh󰗈 61 3.2.2.6 Tng c 󰗞ng ho󰖢t 󰗚ng marketing 62 3.2.3  󰗜c l 󰗤ng k󰗀t qu󰖤 󰖢t 󰗤c t 󰗬 các gi󰖤i pháp 63 3.3 Ki 󰗀n ngh󰗌 v󰗂 phía Ngân hàng Nhà n󰗜c và c quan chính ph󰗨 64 3.3.1  󰗒i v󰗜i Ngân h àng Nhà n󰗜c 64 3.3.2  󰗒i v󰗜i c  quan chính ph󰗨 65 K 󰗀t lu󰖮n Ch ng 3 66 K󰖿T LU󰖭N 67 TÀI LI󰗇U THAM KH󰖣O PH󰗥 L󰗥C DANH M 󰗥C CÁC CH󰗯 VI󰖿T T󰖯T STT Vi 󰗀t t󰖰t Di 󰗆n gi󰖤i 1 BC Báo cáo 2 BCTC Báo cáo tài chính 3 LNST L 󰗤i nhu󰖮n sau thu󰗀 4 NAB Ngân hàng Nam Á 5 NHNN Ngân hàng Nhà n 󰗜c 6 TCTD T 󰗖 ch󰗪c tín d󰗦ng 7 TMCP Thng m 󰖢i C󰗖 ph󰖨n 8 TTS T 󰗖ng t ài s󰖤n 9 VCSH V 󰗒n ch󰗨 s󰗠 h󰗰u DANH M 󰗥C CÁC B󰖣NG BI󰗃U Trang B 󰖤 ng 2.1: C c 󰖦u thu nh󰖮p c󰗨a Ngân hàng Nam Á qua các nm 25 B 󰖤ng 2.2: C c 󰖦u chi phí c󰗨a Ngân hàng Nam Á qua các nm 27 B 󰖤ng 2. 3: L 󰗤i nhu󰖮n c󰗨a Ngân hàng TMCP Nam Á giai o󰖢n 2008 -2010 28 B 󰖤ng 2. 4: T 󰗖ng tài s󰖤n c󰗨a Ngân hàng Nam Á giai o󰖢n 2008 -2010 xét theo ngu 󰗔n g󰗒c hình thành 29 B 󰖤ng 2. 5: S 󰗒 d ti󰗂n g󰗮i c󰗨a khách hàng và ti󰗂n g󰗮i c󰗨a các TCTD khác t󰖢i Ngân hàng Nam Á 31 B 󰖤ng 2. 6: T 󰗸 l󰗈 thu nh󰖮p tr ên T󰗖ng tài s󰖤n (ROA) giai o󰖢n 2008 -2010 32 B 󰖤ng 2.7: T󰗸 l󰗈 thu nh󰖮p trên v󰗒n ch󰗨 s󰗠 h󰗰u (ROE) giai o󰖢n 2008-2010 34 B 󰖤ng 2.8: Các ngân hàng có v 󰗒n i󰗂u l󰗈 d 󰗜i 3,000 t󰗸 tính 󰗀n cu󰗒i nm 2010 36 B 󰖤ng 2.9: V 󰗒n ch󰗨 s󰗠 h󰗰u c󰗨a Ngân h àng Nam Á giai o󰖢n 2008 -2010 37 B 󰖤ng 2.10: Tình hình t ng gi󰖤m l󰗤i nhu󰖮n và T󰗖ng tài s󰖤n giai o󰖢n 2008 - 2010 39 B 󰖤ng 2.11: B 󰖤ng t󰗖ng h󰗤p giá tr󰗌 c󰗨a các nhân t󰗒 󰖤nh h󰗠ng 󰗀n t󰗸 l󰗈 ROE 41 B 󰖤ng 2.12: Tình hình chi tr 󰖤 c󰗖 t󰗪c 2008 -2010 c 󰗨a Ngân hàng Nam Á 44 B 󰖤ng 3. 1: T 󰗖ng t ài s󰖤n Có c󰗨a Ngân hàng Nam Á phân theo 4 nhóm 54 DANH M 󰗥C CÁC HÌNH VÀ 󰗓 TH󰗋 Trang Hình 1.1: Mô hình t 󰗖ng quát các nhân t󰗒 󰖤nh h󰗠ng 󰗀n t󰗸 l󰗈 ROE 14 Hình 2.1: C c󰖦u T 󰗖ng tài s󰖤n c󰗨a Ngân hàng Nam Á qua các nm 30 Hình 2.2: T 󰗸 l󰗈 ROA c󰗨a Ngân hàng Nam Á (NAB) so v󰗜i các ngân hàng khác trong nm 2010 33 Hình 2.3: T 󰗸 l󰗈 ROE c󰗨a Ngân hàn g Nam Á so v 󰗜i các ngân hàng khác nm 2010 40 Hình 2.4: K 󰗀t qu󰖤 phân tích mô ph󰗐ng t󰗸 l󰗈 ROE 41 Hình 2.5: 󰖣nh h  󰗠ng c󰗨a các nhân t󰗒 󰗒i v󰗜i t󰗸 l󰗈 ROE 42 Hình 2.6: C 󰗖 phi󰗀u Ngân hàng TMCP Nam Á trên th󰗌 tr󰗞ng OTC 43 Hình 2.7: K 󰗀t qu󰖤 phân tích mô ph󰗐n g th 󰗌 giá c󰗖 phi󰗀u P c󰗨a Ngân h àng Nam Á 45 Hình 2.8: 󰖣nh h  󰗠ng c󰗨a các nhân t󰗒 󰗒i v󰗜i th󰗌 giá c󰗖 phi󰗀u Ngân hàng Nam Á 46 Hình 3.1: K 󰗀t qu󰖤 󰗜c l󰗤ng t󰗸 l󰗈 ROE b󰖲ng phng pháp phân tích mô ph 󰗐ng 63 Hình 3.2: K 󰗀t qu󰖤 󰗜c l󰗤ng giá tr󰗌 P b󰖲ng phng pháp phân tích mô ph 󰗐ng 64 . h