MỤC LỤC LỜI MỞ ĐẦU CHƯƠNG I: KHÁI NIỆM, ĐẶC ĐIỂM, VAI TRÒ, PHÂN LOẠI VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN 1. Khái niệm vốn kinh doanh: 3 2. Đặc điểm vốn kinh doanh: 3 3. Vai trò vốn kinh doanh: 5 4. Phân loại vốn kinh doanh: 6 4.1. Theo nguồn hình thành vốn. 6 4.2. Theo đặc điểm chu chuyển vốn: 8 4.3. Theo thời gian huy động vốn: 11 Nguồn vốn thường xuyên 11 Nguồn vốn tạm thời 12 5.2. Một số chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sử dụng vốn: 15 5.2.1. Các mối quan hệ trên bảng cân đối kế toán: 16 5.2.2. Các tỷ số phản ánh hiệu quả sử dụng vốn: 18 1. Giới thiệu về công ty: 27 1.1.khái quát công ty: 27 1.2. Cơ cấu công ty: 27 2. Thực trạng sử dụng vốn tại công ty cổ phần máy CNC Hà Nội: 30 2.1. kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh năm 2010 – 2011: 30 2.2. Thực trạng sử dụng vốn tại công ty cổ phần máy CNC Hà Nội: 32 2.2.1 Các mối quan hệ trên bảng cân đối kế toán: 34 2.2.2 Các tỷ số phản ánh hiệu quả sử dụng vốn: 38 1. Định hướng phát triển công ty trong những năm tới: 45 2. Những giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn tại công ty: 46 2.1.Giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn cố định: 46 2.3. Một số giải pháp huy động vốn nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn: 53 3, Một số kiến nghị với lãnh đạo công ty: 54 KẾT LUẬN Chuyên đề tốt nghiệp Khoa Tài Chính LỜI MỞ ĐẦU Việt Nam đang trên con đường hội nhập và phát triển, kinh tế - xã hội đã đạt được nhiều thành tựu đáng tự hào. Công cuộc đổi mới đất nước đã đặt ra những cơ hội và thách thức đối với cả nền kinh tế Việt Nam nói chung và doanh nghiệp nói riêng. Đặc biệt trong nền kinh tế thị trường, điều này tác động rất lớn đến hiệu quả hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. Chính vì vậy, nền kinh tế thị trường là động lực để các doanh nghiệp luôn tìm kiếm giải pháp để nâng cao hiệu quả hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm khẳng định vị thế của mình trên thị trường. Một trong những giải pháp hàng đầu trong quá trình xây dựng phát triển của mỗi doanh nghiệp là “ giải pháp về vốn ”. Qua việc phân tích hiệu quả sử dụng vốn cũng như tình hình tài chính doanh nghiệp nói chung không những cung cấp thông tin quan trọng nhất cho chủ doanh nghiệp, xem xét khả năng và thế mạnh mà thông qua đó còn xác định được xu hướng phát triển cho doanh nghiệp, tìm ra được những bước đi vững chắc, hiệu quả trong tương lai. Nhận thức được tầm quan trọng của vốn lưu động và việc thực tập tại Công ty cổ phần máy CNC Hà Nội, em chọn đề tài: “ Giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh tại Công ty cổ phần máy CNC Hà Nội ” để nghiên cứu. Nhằm làm rõ thực trạng sử dụng vốn tại công ty và kiếm nghị một số giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn trong sản xuất kinh doanh. Nguyễn Tuấn Tú_TCDNB-K12 Trang 1 Chuyên đề tốt nghiệp Khoa Tài Chính Chuyên đề gồm 3 phần: Chương I: Khái niệm, đặc điểm, vai trò, phân loại và hiệu quả sử dụng vốn Chương II: Thực trạng tình hình sử dụng vốn tại công ty cổ phần máy CNC Hà Nội Chương III: Một số giải pháp và kiến nghị nâng cao hiệu quả sử dụng vốn Nguyễn Tuấn Tú_TCDNB-K12 Trang 2 Chuyên đề tốt nghiệp Khoa Tài Chính CHƯƠNG I KHÁI NIỆM, ĐẶC ĐIỂM, VAI TRÒ, PHÂN LOẠI VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN 1. Khái niệm vốn kinh doanh: Đối với mỗi doanh nghiệp để tiến hành bất kì một hoạt động kinh doanh nào đó cũng phải có vốn. Vốn là điều kiện tiên quyết có ý nghĩa quan trọng đối với quá trình kinh doanh của doanh nghiệp. Có vốn để đầu tư mua sắm các yếu tố cho sản xuất kinh doanh, đó là tư liệu lao động, đối tượng lao động, sức lao động. Do sự tác động của sức lao động vào đối tượng lao động thông qua tư liệu lao động mà hàng hóa dịch vụ được tạo ra và tiêu thụ trên thị trường, doanh nghiệp thu được tiền. Để đảm bảo sự tồn tại và phát triển của doanh nghiệp, kết quả thu được từ hoạt động sản xuất kinh doanh phải bù đắp toàn bộ chi phí bỏ ra và có lãi. Như vậy có thể thấy số tiền đã ứng ra ban đầu không chỉ được bảo tồn mà nó còn tăng thêm do hoạt động kinh doanh mang lại. Từ phân tích trên ta thấy: Vốn kinh doanh của doanh nghiệp là biểu hiện bằng tiền của toàn bộ tài sản hữu hình và vô hình được đầu tư vào quá trình sản xuất kinh doanh nhằm mục đích sinh lời. 2. Đặc điểm vốn kinh doanh: Để quản lý và phân biệt vốn kinh doanh với các loại vốn khác ta cần tìm hiểu về đặc điểm của vốn kinh doanh. Nguyễn Tuấn Tú_TCDNB-K12 Trang 3 Chuyên đề tốt nghiệp Khoa Tài Chính Vốn kinh doanh đại diện cho một lượng tài sản nhất định, điều này có nghĩa là vốn biểu hiện bằng giá trị tài sản hữu hình và vô hình như nhà xưởng, máy móc, thiết bị, chất xám, thông tin… Cùng với sự phát triển của nền kinh tế thị trường và sự tiến bộ của khoa học kỹ thuật thì tài sản vô hình ngày càng phát triển phong phú và giữ vai trò quan trọng trong việc tạo ra khả năng sinh lời của doanh nghiệp như: Nhãn hiệu, bản quyền phát minh sáng chế, bí quyết công nghệ… Vốn phải được vận động sinh lời đạt mục tiêu kinh doanh. Vốn được biểu hiện bằng tiền, để biến thành vốn thì đồng tiền đó phải được vận động sinh lời. Trong quá trình vận động vốn có thể thay đổi hình thái biểu hiện, nhưng điểm xuất phát và điểm cuối cùng của vòng tuần hoàn là đồng tiền. Đồng tiền phải quay về nơi xuất phát với giá trị lớn hơn, đó là mục tiêu kinh doanh lớn nhất của bất kì doanh nghiệp nào. Vốn phải được tích tụ tập trung đến một lượng nhất định mới có thể phát huy được tác dụng để đầu tư vào sản xuất kinh doanh, điều này cho thấy để có thể sử dụng vốn một cách có hiệu quả đòi hỏi các doanh nghiệp phải tính toán chính xác lượng vốn cần sử dụng tránh tình trạng thiếu vốn doanh nghiệp sẽ rơi vào thế bị động hoặc thừa vốn sẽ ảnh hưởng đến chi phí cơ hội trong quá trình sử dụng vốn, không thể quay vòng vốn nhanh. Vì vậy các doanh nghiệp không thể chỉ dựa vào tiềm năng sẵn có của mình mà còn phải tìm cách huy động thu hút vốn từ nhiều nguồn khác nhau như: góp vốn liên doanh, vay nợ, phát hành cổ phiếu… Vốn có giá trị về mặt thời gian: Thông qua đặc điểm này các doanh nghiệp cần lưu ý đến ảnh hưởng của các yếu tố bên ngoài như lạm phát, tình hình phát triển kinh tế và đặc biệt tính toán vòng quay của vốn một cách hợp lý. Nguyễn Tuấn Tú_TCDNB-K12 Trang 4 Chuyên đề tốt nghiệp Khoa Tài Chính Vốn phải gắn liền với chủ sở hữu: Vốn góp, vốn liên doanh thì chủ sở hữu là các bên tham gia liên doanh, góp vốn vốn vay thuộc sở hữu ngân hàng và các chủ nợ khác, nghiên cứu kỹ vấn đề này là điều rất cần thiết giúp doanh nghiệp có các phương án sử dụng vốn ngắn hạn và dài hạn có hiệu quả hơn. Vốn được coi là hàng hóa đặc biệt: Điều này có nghĩa là vốn phải có đầy đủ cả giá trị và giá trị sử dụng, giá trị của hàng hóa vốn chính là bản thân nó, giá trị của vốn thể hiện ở chỗ khi đưa và sản xuất kinh doanh nó sẽ tạo ra một giá trị lớn hơn giá trị ban đầu. Như mọi hàng hóa khác vốn cũng được mua bán trên thị trường nhưng người ta chỉ mua bán quyền sử dụng nó đó chính là yếu tố làm cho vốn trở thành hàng hóa đặc biệt khác các loại hàng hóa khác. Người thừa vốn đưa vốn vào thị trường, người cần vốn đền thị trường vay và phải trả một khoản phí cho lượng vốn vay đó. Trong quá trình đó quyền sở hữu vốn không thay đổi mà chỉ thay đổi quyền sử dụng 3. Vai trò vốn kinh doanh: Đối với một doanh nghiệp, vốn có vai trò rất quan trọng quyết định đến sự tồn tại và phát triển của doanh nghiệp, nó vừa là cơ sở để tiến hành các hoạt động sản xuất kinh doanh lại cũng chính là chỉ tiêu đánh giá kết quả các hoạt động kinh doanh đó. Bên cạnh đó vốn còn là yếu tố có ảnh hưởng rất lớn đến năng lực sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp và xác lập vị thế của doanh nghiệp trên thương trường. Điều này càng thể hiện rõ trong cơ chế thị trường hiện nay với sự cạnh tranh càng gay gắt, các doanh nghiệp phải không ngừng cải tiến máy móc thiết bị đầu tư hiện đại hóa công nghệ…tất cả những yếu tố này muốn đạt được đòi hỏi doanh nghiệp phải có một lượng vốn đủ lớn và sử dụng vốn có hiệu quả. Nguyễn Tuấn Tú_TCDNB-K12 Trang 5 Chuyên đề tốt nghiệp Khoa Tài Chính Mặt khác một doanh nghiệp muốn mở rộng phạm vi hoạt động tiến hành tái sản xuất mở rộng thì sau một chu kì kinh doanh vốn của doanh nghiệp phải sinh lời tức là hoạt động kinh doanh phải có lãi đảm bảo vốn của doanh nghiệp được bảo toàn và phát triển. Điều đó cho thấy vốn là cơ sở để doanh nghiệp tiếp tục đầ tư, mở rộng phạm vi sản xuất, thâm nhập vào thị trường tiềm năng từ đó mở rộng thị trường tiêu thụ, nâng cao uy tín của doanh nghiệp trên thương trường. Nhận thức được vai trò quan trọng như vậy doanh nghiệp cần hết sức cẩn thận trong quá trình quản lý sử dụng vốn. Bắt đầu từ công tác phân loại vốn và tìm các nguồn tài trợ cho phù hợp với yêu cầu về lượng vốn và thời gian sử dụng. Chỉ khi làm tốt công tác này doanh nghiệp mới có thể nghĩ đến vấn đề nâng cao hiệu quả sử dụng vốn, mở rộng phạm vi hoạt động, tiến hành tái sản xuất mở rộng, tăng uy tín doanh nghiệp trên thị trường. 4. Phân loại vốn kinh doanh: Tùy theo loại hình doanh nghiệp, quy mô vốn, đặc điểm ngành nghề kinh doanh và theo tiêu chí phân loại vốn…mà có thể phân loại vốn kinh doanh theo từng hướng khác nhau. 4.1. Theo nguồn hình thành vốn.  Vốn chủ sở hữu: Vốn chủ sở hữu là các nguồn vốn thuộc sở hữu của chủ doanh nghiệp, các thành viên trong công ty liên doanh, các cổ đông trong các công ty cổ phần. Đây là nguồn vốn chính ban đầu để doanh nghiệp hoạt động, trước khi có thể tận dụng các nguồn vốn khác như vốn vay ngân hàng, tín dụng của nhà cung cấp Doanh nghiệp sử dụng nguồn vốn của chủ sở hữu để mua sắm tài sản cố định, tổ Nguyễn Tuấn Tú_TCDNB-K12 Trang 6 Chuyên đề tốt nghiệp Khoa Tài Chính chức phương tiện sản xuất, phục vụ khách hàng… Các nguồn tạo nên vốn chủ sở hữu (được phản ảnh trong Bảng cân đối kế toán) gồm có: vốn góp của nhà đầu tư/chủ sở hữu, thặng dư vốn cổ phần, lợi nhuận giữ lại, các quỹ (như quỹ phát triển, quỹ dự trữ, quỹ khen thưởng phúc lợi), lợi nhuận chưa phân phối, chênh lệch tỷ giá và chênh lệch đánh giá lại tài sản. Đối với các doanh nghiệp có nguồn gốc Nhà nước, vốn chủ sở hữu còn gồm vốn đầu tư xây dựng cơ bản và kinh phí sự nghiệp (kinh phí do ngân sách Nhà nước cấp phát không hoàn lại ). Tóm lại, vốn chủ sở hữu là vốn do chủ sở hữu, các nhà đầu tư đóng góp. Số vốn này không phải là khoản nợ của doanh nghiệp. Tùy theo loại hình doanh nghiệp mà vốn chủ sở hữu được hình thành từ các nguồn khác nhau. Thông thường nguồn vốn này bao gồm vốn góp và lợi nhuận chưa phân phối.  Vốn vay: Là vốn đầu tư hình thành từ nguồn đi vay, chiếm dụng của các tổ chức cá nhân. Điều khác biệt với vốn chủ sở hữu là doanh nghiệp phải trả khoản lãi suất và gốc sau một thời gian nhất định. Phần vốn này doanh nghiệp được sử dụng với những điều kiện nhất định như thời gian sử dụng, thế chấp, lãi suất…nhưng không thuộc sở hữu của doanh nghiệp. Vốn này bao gồm vốn vay ngắn hạn và vốn vay dài hạn. Qua tiêu thức phân loại này cho thấy kết cấu vốn sản xuất kinh doanh được hình thành bằng vốn bản thân doanh nghiệp và từ các nguồn vốn huy động bên ngoài doanh nghiệp. Từ đó giúp cho doanh nghiệp tổ chức tốt công tác tổ chức, quản lý và sử dụng hiệu quả, hợp lý nguồn vốn; doanh nghiệp biết được khả năng của mình trong việc huy động vốn là cao hay thấp. Thông thường mỗi doanh nghiệp phải phối hợp cả hai nguồn vốn trên để đảm bảo nhu cầu vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh. Sự kết hợp giữa hai Nguyễn Tuấn Tú_TCDNB-K12 Trang 7 [...]... vốn kinh doanh định ra hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh Hiệu quả sản xuất kinh doanh được đánh giá trên hai góc độ: hiệu quả kinh tế và hiệu quả xã hội Trong phạm vi quản lý doanh nghiệp người ta chủ yếu quan tâm đến hiệu quả kinh tế Do vậy các nguồn lực kinh tế phản ánh trình độ sử dụng các nguồn lực của doanh nghiệp có tác động rất lớn đến hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Việc nâng cao. .. của nền kinh tế quốc dân và toàn xã hội Chính vì thế các doanh nghiệp phải luôn tìm ra các biện pháp phù hợp để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động 5.2 Một số chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sử dụng vốn: Để đánh giá đầy đủ hơn hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh cần phải xem xét hiệu quả sử dụng vốn từ các góc độ khác nhau, sử dụng nhiều chỉ tiêu khác nhau để đánh giá mức sinh lời của đồng vốn kinh doanh Để... quả kinh tế mang lại là tối đa đi kèm với chi phí sử dụng vốn tối thiểu Sử dụng đòn bẩy tài chính để khuếch đại doanh lợi vốn chủ sở hữu nếu hoạt động kinh doanh có hiệu quả 5 Hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh: 5.1 Khái niệm hiệu quả sử dụng vốn: Hiệu quả kinh tế là một phạm trù kinh tế phản ánh trình độ sử dụng các nguồn lực xã hội để đạt được kết quả cao nhất với chi phí nguồn lực thấp nhất Xuất phát... nguồn vốn và nguồn vốn, nhóm tỷ lệ về năng lực hoạt động kinh doanh, nhóm tỷ lệ về khả năng sinh lời Để phân tích về hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp người ta thường dùng một số các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng vốn Nguyễn Tuấn Tú_TCDNB-K12 Trang 26 Chuyên đề tốt nghiệp Khoa Tài Chính CHƯƠNG II THỰC TRẠNG SỬ DỤNG VỐN TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN MÁY CNC HÀ NỘI 1 Giới thiệu về công ty: 1.1.khái quát công. .. công ty: Công ty cổ phần máy CNC Hà Nội là công ty cổ phần được thành lập theo giấy đăng kí kinh doanh số 0103019353 ngày 30 tháng 08 năm 2007 do Sở kế hoạch và đầu tư Hà Nội cấp, trụ sở tại phòng 113, nhà B4, phường Thanh Xuân Bắc, quận Thanh Xuân, TP Hà Nội với vốn điều lệ công ty là 3.500 triệu đồng Hoạt động chính của công ty là sản xuất, mua bán, chế tạo, bảo dưỡng các loại máy công nghiệp, máy. .. cao hiệu quả sử dụng vốn sản xuất kinh doanh nói chung và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động nói riêng mang tính thường xuyên và bắt buộc đối với các doanh nghiệp Nguyễn Tuấn Tú_TCDNB-K12 Trang 14 Chuyên đề tốt nghiệp Khoa Tài Chính Hiệu quả sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp phản ánh trình độ khai thác, sử dụng và quản lý nguồn vốn làm cho đồng vốn sinh lợi tối đa nhằm mục tiêu cuối cùng của doanh. .. khái quát: Hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp là một phạm trù kinh tế phản ánh trình độ khai thác, sử dụng nguồn vốn của doanh nghiệp vào hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm mục đích sinh lợi tối đa với chi phí thấp nhất Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động có ý nghĩa hết sức quan trọng đối với quá trinh sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Bởi nó không những đem lại hiệu quả thiết thực cho doanh nghiệp... nguồn vốn một cách hợp lý với thời gian sử dụng, đáp ứng đầy đủ, kịp thời vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp Cách phân loại này còn giúp cho các nhà quản lý doanh nghiệp lập các kế hoạch tài chính hình thành nên những dự định và tổ chức nguồn vốn trong tương lai trên cơ sở xác định quy mô thích hợp cho từng nguồn vốn đó, tổ chức sử dụng vốn có hiệu quả. .. Hội đồng quản trị: là cơ quan quản lý công ty, có toàn quyền nhân danh công ty để quyết định, thực hiện các quyền và nghĩa vụ của công ty không thuộc thẩm quyền của Đại hội đồng cổ đông Ban Giám Đốc: Là người đứng đầu chi nhánh chịu trách nhiệm toàn diện về mọi lĩnh vực quản lý và điều hành bộ máy hoạt động của công ty, quản lý sử dụng nguồn vốn của công ty vào kinh doanh có hiệu quả, tổ chức quản lý... rủi ro thanh khoản cần thay đổi cơ cấu nguồn vốn và tài sản đảm bảo sự chắc chắn và hiệu quả ngày càng cao 2.2 Thực trạng sử dụng vốn tại công ty cổ phần máy CNC Hà Nội: Trong tình hình kinh tế khó khăn Việc huy động vốn đã khó nhưng sử dụng vốn có hiệu quả lại càng khó hơn Để có một cái nhìn chi tiết và đư ra được nhận xét về tình hình tài chính của công ty ta cần nghiên cứu, phân tích các mối quan . “ Giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh tại Công ty cổ phần máy CNC Hà Nội ” để nghiên cứu. Nhằm làm rõ thực trạng sử dụng vốn tại công ty và kiếm nghị một số giải pháp nâng. phân loại và hiệu quả sử dụng vốn Chương II: Thực trạng tình hình sử dụng vốn tại công ty cổ phần máy CNC Hà Nội Chương III: Một số giải pháp và kiến nghị nâng cao hiệu quả sử dụng vốn Nguyễn. phản ánh hiệu quả sử dụng vốn: 18 1. Giới thiệu về công ty: 27 1.1.khái quát công ty: 27 1.2. Cơ cấu công ty: 27 2. Thực trạng sử dụng vốn tại công ty cổ phần máy CNC Hà Nội: 30 2.1. kết quả hoạt