Đang tải... (xem toàn văn)
Tài liệu này dành cho sinh viên, giảng viên viên khối ngành tài chính ngân hàng tham khảo và học tập để có những bài học bổ ích hơn, bổ trợ cho việc tìm kiếm tài liệu, giáo án, giáo trình, bài giảng các môn học khối ngành tài chính ngân hàng
KINH DOANH NGOẠI HỐI FOREIGN EXCHANGE - FOREX GIỚI THIỆU MÔN HỌC Thời gian: 45 tiết Mục tiêu: Cung cấp những kiến thức cơ bản về: Thị trường ngoại hối và tỷ giá hối đoái Các cách thức giao dịch trên thị trường ngoại hối Các nghiệp vụ kd trên TTNH Kiến thức nền tảng cho môn học QTRRTC Nội dung Tài liệu học tập Đánh giá kết quả Đề cương 1. Tổng quan về thị trường ngoại hối 2. Những vấn đề cơ bản về kinh doanh NH 3. Giao dịch ngoại hối giao ngay 4. Giao dịch ngoại hối kỳ hạn 5. Giao dịch ngoại hối tương lai 6. Giao dịch hoán đổi ngoại hối 7. Giao dịch quyền chọn ngoại hối 8. KD ngoại hối trên TT liên ngân hàng NỘI DUNG Phần 1: Tổng quan về thị trường ngoại hối Phần 2: Những vấn đề cơ bản trong KDNH Phần 3: Các giao dịch kinh doanh ngoại hối Spots Forwards Futures Swaps Options Phần 4: Kinh doanh ngoại hối trên TT liên NH Tài liệu học tập Slide bài giảng tóm tắt của giáo viên Cẩm nang Thị trường ngoại hối và Các giao dịch kinh doanh ngoại hối, PGS., TS. Nguyễn Văn Tiến, Học viện Ngân hàng (Sách tham khảo) Options, Futures and other Derivatives - John C. Hull Fundamentals of Corporate Finance - Ross, Westerfield, Jordan Multinational Financial Management - Alan C. Shapiro Tài liệu học tập Các Văn bản pháp lý trong nước và quốc tế liên quan tới hoạt động Kinh doanh ngoại hối Các văn bản pháp lý liên quan đến KDNH (Pháp lệnh ngoại hối 2005, QĐ 1452/2004/QĐ-NHNN…) Các tạp chí chuyên ngành: Ngân hàng, tài chính tiền tệ Tài liệu học tập Các tạp chí chuyên ngành Các website: Kinh doanh ngoại hối online: www.easy-forex.com, www.forextrading.com, www.fxmarket.com, www.fxweek.com Các sàn giao dịch ngoại hối www.cme.com (Chicago Mercantile Exchange) www.ukforex.co.uk www.cboe.com (Chicago Board Options Exchange) Cách thức đánh giá môn học Điểm chuyên cần: 10% Điểm giữa kỳ: 30% Điểm cuối kỳ: 60% Thuyết trình, giải bài tập, phát biểu: khuyến khích vào điểm giữa kỳ Hình thức thi: Tự luận (có thể bao gồm 1 phần trắc nghiệm +bài tập) Trường hợp SV bị cấm thi Quy định mới áp dụng cho hệ đào tạo tín chỉ các lớp Chính quy: Vắng quá 25% số buổi học (căn cứ vào số lần điểm danh) Điểm kiểm tra giữa kỳ dưới 4 Nội quy lớp học Điểm danh: không thông báo trước Kiểm tra: sẽ thông báo trước Thời gian: Đi học đúng giờ. Đến muộn vui lòng vào lớp sau giờ ra chơi. Đeo thẻ SV, mặc đồng phục theo quy định Trong lớp học: Không sử dụng điện thoại di động Không sử dụng laptop, ipad… Không ăn uống Không nói chuyên riêng [...]... 1: Tổng quan về thị trường ngoại hối I II III IV Ngoại hối Thị trường ngoại hối Tỷ giá hối đoái Các giao dịch trên thị trường ngoại hối I Ngoại hối “Foreign Exchange: Khái niệm: It’s not difficult; là các phương tiện có giá trị được dùng trong thanh It’s just confusing.” toán và tín dụng Theo từ điển tiếng Việt: là chứng từ tín dụng và TT biểu hiện bằng ngoại tệ, dùng trong TTQT Theo PL Ngoại hối. .. II Thị trường ngoại hối 1 Khái niệm thị trường ngoại hối The Foreign Exchange Market, FOREX, FX Nghĩa rộng: là nơi diễn ra các hoạt động mua bán ngoại hối Nghĩa hẹp: Là nơi thực hiện mua bán ngoại tệ giữa các ngân hàng, tổ chức tài chính - tín dụng với nhau Là nơi thực hiện các hoạt động mua bán ngoại tệ, thanh toán quốc tế giữa các ngân hàng và các trung tâm giao dịch ngoại hối các nước với... hình thành và điều chỉnh tỷ giá hối đoái Đa dạng hóa, bổ sung nguồn dự trữ ngoại hối cho các ngân hàng, doanh nghiệp, quốc gia Bảo hiểm rủi ro tỷ giá và rủi ro tín dụng Thu lợi nhuận từ việc thực hiện các giao dịch kinh doanh ngoại hối 5 Các thành phần tham gia thị trường - Cách 1: Theo nhóm đối tượng Ngân hàng trung ương Ngân hàng thương mại Các nhà môi giới Doanh nghiệp, tổ chức, cá nhân... telex, SWIFT, Reuters dealing 2000, Telereuter, TENFORE 1 Khái niệm Pháp lệnh ngoại hối VN, Điều 4.18: Thị trường ngoại tệ là nơi diễn ra hoạt động mua bán các loại ngoại tệ Thị trường ngoại tệ của Việt Nam bao gồm TT liên NH và TT ngoại tệ giữa ngân hàng và khách hàng - Nơi: địa điểm cụ thể, nhất định?? Thị trường ngoại hối là một mạng lưới toàn cầu liên kết các thành phần tham gia thị trường với... tăng khối lượng các giao dịch ngoại hối trong điều kiện toàn cầu hóa nền kinh tế - Phát triển và mở rộng tự do hóa quản lý ngoại hối qua việc tự do hóa các giao dịch vãng lai và giao dịch vốn - Hoàn thiện các công nghệ, kỹ năng nghiệp vụ trong hệ thống ngân hàng 3 Đặc điểm cơ bản của FOREX Tính toàn cầu hóa của FOREX được hình thành trên cơ sở hội nhập KTQT và KV Các trung tâm giao dịch ngoại hối. .. đối với nước đi Đối với các công ty đa quốc gia thì sẽ là người cư trú đồng thời tại nhiều quốc gia I Ngoại hối Là đối tượng trao đổi trên thị trường ngoại hối Hiện nay, đối tượng chính trên TTNH là ngoại tệ, các giấy tờ có giá ghi bằng ngoại tệ Các đồng tiền giao dịch trên thị trường ngoại hối: USD, EURO, JPY, GBP, CHF, AUD, CAD, NZD Nick name: Giao dịch nhiều nhất, thứ tự là: USD, EUR, JPY,... (hoạt động đầu cơ chiếm đến 95% doanh số) Dealers 5 Các thành phần tham gia thị trường Ngân hàng Trung ương: Thực hiện chính sách ngoại hối Đảm bảo lợi nhuận tài chính của quốc gia Ngân hàng thương mại: Phục vụ khách hàng Quản lý ngoại hối trong NH theo yêu cầu của NHTW Thu lợi nhuận từ chênh lệch giá (VD: Citibank, Bank of America, J.P.Morgan…) Kinh doanh ngoại tệ kiếm lời (trực tiếp... trường Môi giới ngoại hối: Cung cấp dịch vụ môi giới ngoại hối phục vụ khách hàng Thu lợi nhuận từ hoạt động môi giới trung gian Các công ty môi giới lớn như Merrill Lynch Fenner& Smith, E.F.Hulton, Goldman Sách, Morgan Stanley Doanh nghiệp, tổ chức, cá nhân: Thực hiện mua bán ngoại hối phục vụ nhu cầu của chính mình (đầu tư, thanh toán…) Phòng ngừa rủi ro tỷ giá Đầu cơ ngoại tệ 5 Các thành... TTQT Theo PL Ngoại hối 2005 - Ngoại tệ Các phương tiện TT bằng ngoại tệ Các loại giấy tờ có giá ghi bằng ngoại tệ Vàng… Tiền Việt Nam (VND)… Những điểm cần lưu ý: Người cư trú (và người phi cư trú): Tổ chức tín dụng, kinh tế thành lập và hoạt động kdoanh tại VN; Cơ quan NN, đơn vị LLVT, tổ chức chính trị, xã hội, nghề nghiệp… của VN hoạt động tại VN CQ đại diện ngoại giao, lãnh sự của VN ở nước... giới và các NHTW Doanh số giao dịch trên Interbank chiếm tới 85% giao dịch ngoại hối toàn cầu Thị trường 2 chiều: giao dịch trên FOREX được thực hiện theo các cặp tiền tệ + tỷ giá luôn biến động => Khả năng lợi nhuận luôn tồn tại Là TT hiệu quả: không có chênh lệch tỷ giá quá cao giữa các thị trường Đồng tiền giao dịch chủ yếu: USD (>40%), EUR, JPY 4 Chức năng của thị trường ngoại hối . bản về kinh doanh NH 3. Giao dịch ngoại hối giao ngay 4. Giao dịch ngoại hối kỳ hạn 5. Giao dịch ngoại hối tương lai 6. Giao dịch hoán đổi ngoại hối 7. Giao dịch quyền chọn ngoại hối 8. KD ngoại. chuyên riêng PHẦN 1: Tổng quan về thị trường ngoại hối I. Ngoại hối II. Thị trường ngoại hối III. Tỷ giá hối đoái IV. Các giao dịch trên thị trường ngoại hối I. Ngoại hối Khái niệm: là các. hối Spots Forwards Futures Swaps Options Phần 4: Kinh doanh ngoại hối trên TT liên NH Tài liệu học tập Slide bài giảng tóm tắt của giáo viên Cẩm nang Thị trường ngoại hối và Các giao dịch kinh doanh ngoại hối, PGS., TS.