1 CHƯƠNG II: PHÂN TÍCH TÍN DỤNG VÀ CHO VAY NGẮN HẠN ĐỐI VỚI DOANH NGHIỆP 2 Mục tiêu: Chương này sẽ tập trung: Nghiên cứu nghiệp vụ cho vay ngắn hạn đối với doanh nghiệp dưới góc độ các sản phẩm tín dụng và kỹ thuật cấp tín dụng cũng như cách vận dụng các sản phẩm và kỹ thuật đó sao cho thích ứng với từng loại nhu cầu vay vốn, khả năng tài chính và mức độ rủi ro của doanh nghiệp. Trang bị những kiến thức cơ bản để phân tích đề nghị vay ngắn hạn của doanh nghiệp bao gồm việc đánh giá mức độ rủi ro, xác định mức cho vay và xử lý thu nợ, đây là cơ sở để vận dụng các hình thức đảm bảo tín 3 dụng và định giá các khoản tiền vay khi quyết định cho vay. Nội dung: 2.1. CHO VAY NGẮN HẠN ĐỐI VỚI DOANH NGHIỆP 2.1.1. Nhu cầu vay ngắn hạn của doanh nghiệp Nhu cầu tài trợ ngắn hạn xuất phát từ độ lệch của lưu chuyển tiền tệ của các doanh nghiệp, từ dòng tiền vào và ra thường không ăn khớp với nhau về mặt thời gian và quy mô. Đây là một hiện tượng tất yếu do chu kỳ hoạt động và ngân quỹ của doanh nghiệp quyết định. Vì vậy, cho vay ngắn hạn của ngân hàng chủ yếu 4 là đáp ứng nhu cầu vốn lưu động thiếu hụt của các doanh nghiệp trong đó chủ yếu là vốn cho hàng tồn kho và các khoản phải thu. Tuy nhiên, trên thực tế hoạt động, các ngân hàng cho doanh nghiệp vay ngắn hạn vì các lý do khác nữa như cho vay tạm thời để chờ giải ngân các khoản tín dụng dài hạn hoặc phát hành trái phiếu, cho vay để xử lý các tình huống đặc biệt như để thay thế các khoản nợ khác, bổ sung vốn do thua lỗ hoặc lợi nhuận giảm, , 2.1.2. Các loại cho vay ngắn hạn đối với doanh nghiệp của ngân hàng 2.1.2.1. Cho vay mua hàng dự trữ 5 Cho vay mua hàng dự trữ là loại cho vay để tài trợ hàng tồn kho như nguyên liệu, bán thành phẩm, hàng hóa. Đây là loại hình cho vay ngắn hạn chủ yếu của các ngân hàng. Đặc điểm của loại hình cho vay này: - Ngân hàng xem xét cho vay từng lần theo từng đối tượng cụ thể. - Kỳ hạn nợ của loại cho vay này cụ thể, bắt đầu từ lúc bỏ tiền để mua hàng tồn kho và chấm dứt khi hàng tồn kho đã tiêu thụ và thu được tiền. Phương thức cho vay đối với dự trữ hàng tồn kho được áp dụng là phương thức cho vay ứng trước, thời hạn cho vay gắn liền với chu kỳ ngân quỹ của doanh nghiệp. 6 2.1.2.2. Cho vay vốn lưu động Cho vay vốn lưu động là loại cho vay nhằm đáp ứng toàn bộ nhu cầu dự trữ hàng tồn kho và có đặc điểm gần giống với cho vay mua hàng dự trữ, tuy nhiên loại cho vay nhằm đáp ứng toàn bộ nhu cầu vốn lưu động thiếu hụt của doanh nghiệp. Đặc điểm của loại hình cho vay này: - Đối tượng cho vay là toàn bộ nhu cầu vốn lưu động thiếu hụt. Hạn mức tín dụng là cơ sở để ngân hàng cho vay và giải ngân. - Không có kỳ hạn cụ thể gắn với từng lần giải ngân mà chỉ có thời hạn cho vay cuối cùng và các điều kiện sử dụng vốn vay. 7 - Chi phí của món vay bao gồm chi phí trả lãi và chi phí ngoài lãi như phí cam kết sử dụng hạn mức. - Thời hạn cho vay tuỳ theo đặc điểm về chu kỳ sản xuất kinh doanh và khả năng tài chính của từng loại khách hàng, có thể vài ngày đến 1 năm. 2.1.2.3. Cho vay dựa trên tài sản lưu động Cho vay dựa trên tài sản lưu động là loại cho vay dựa trên cơ sở số dư của các khoản phải thu, hàng tồn kho nguyên liệu, thành phẩm, hàng hóa. Tài sản đảm bảo cho các khoản cho vay này là chính các tài sản được tài trợ. Đối với các khoản phải thu, hoạt động cho vay này được thực hiện thông qua nghiệp vụ chiết khấu hoặc nghiệp vụ mua nợ. 8 2.1.2.4. Cho vay ngắn hạn các công trình xây dựng Đối với các doanh nghiệp hoạt động trong lĩnh vực xây lắp, sau khi nhận được các công trình xây dựng, cần phải ứng vốn mua nguyên liệu, thuê thiết bị, thuê nhân công, , để thực hiện thi công và khi công trình, hạn mục công trình hoàn thành thì mới được chủ đầu tư thanh toán theo thoả thuận ở hợp đồng nhận thầu. Vì vậy, cho vay ngắn hạn đối với doanh nghiệp xây lắp để đáp ứng nhu cầu vốn trong quá thi công các công trình xây dựng. Đặc điểm của loại cho vay này: - Việc xem xét cho vay chủ yếu dựa vào từng hợp đồng nhận thầu. 9 - Đối tượng cho vay là tiền thuê công nhân, thiết bị, mua vật tư, nguyên liệu để thực hiện thi công theo hợp đồng nhận thầu. - Kỳ hạn nợ được xác định dựa vào kế hoạch thi công theo hợp đồng nhận thầu. - Nguồn thu nợ là tiền thanh toán của chủ đầu tư. - Hợp đồng nhận thầu là cơ sở đảm bảo cho khoản tiền vay. Loại cho vay này khá chắc chắn nhưng vẫn thường xảy ra một số rủi ro là ý thức và khả năng thanh toán của chủ đầu tư và khả năng thực hiện hợp đồng của nhà thầu. 2.1.2.5. Cho vay kinh doanh chứng khoán 10 Cho vay kinh doanh chứng khoán là loại cho vay đối với các công ty chứng khoán và các nhà đầu tư không chuyên nghiệp. Thời hạn cho vay từ khi mua chứng khoán mới đến khi bán chứng khoán đó cho khách hàng. Loại cho vay này có thời hạn rất ngắn và được đảm bảo bằng chính các chứng khoán mua vào. 2.1.2.6. Cho vay kinh doanh bán lẻ Cho vay kinh doanh bán lẻ là loại cho vay đối với các doanh nghiệp bán lẻ hàng tiêu dùng để họ thanh toán tiền mua hàng cho nhà sản xuất, cơ sở để cho vay dựa vào hàng tồn kho. Sau khi tiêu thụ được hàng hoá, doanh nghiệp sẽ thanh toán tiền vay cho ngân hàng. [...]... phù hợp với các quy định của pháp luật 2. 2 PHÂN TÍCH TÍN DỤNG TRONG CHO VAY NGẮN HẠN ĐỐI VỚI DOANH NGHIỆP 27 2. 2.1 Đối tượng, mục tiêu và nội dung phân tích tín dụng trong cho vay ngắn hạn đối với doanh nghiệp 2. 2.1.1 Đối tượng phân tích tín dụng 2. 2.1 .2 Mục tiêu phân tích tín dụng 2. 2.1.3 Các nội dung phân tích tín dụng Các nội dung phân tích tín dụng trong cho vay ngắn hạn đối với doanh nghiệp cũng... lệch + 4,5 - 1,5 thừa (+) thiếu (-) 6- Nhu cầu vay 4 ,2 5,8 0 1,5 0 0 7- Trả nợ 0 0 4,5 0 1,8 5 ,2 8- Dư nợ vay 4 ,2 10 5,5 7 5 ,2 0 Như vậy hạn mức tín dụng NH có thể cấp cho công ty trong 6 tháng cuối năm N là 10 tỷ đồng Sự khác biệt giữa cho vay từng lần và hạn mức 22 Cho vay từng lần cho vay hạn mức Cho vay theo đối Cho vay theo đối tương tổng tượng cụ thể: cho hợp, toàn bộ nhu cầu vốn lưu vay dự trữ... các nội dung như: phân tích tình hình chung, phân tích tình hình tài chính, phân tích phương án vay vốn, phân tích nguồn trả nợ, phân tích tài sản bảo đảm Có 2 nội dung phân tích quan trọng và có tính đặc thù sẽ được nghiên cứu sau đây 28 2. 3 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 2. 3.1 Mục đích và ý nghĩa của phân tích tài chính doanh nghiệp Trong hoạt động cho vay đối với doanh nghiệp, các ngân... liên ngân hàng và cho vay các định chế tài chính phi ngân hàng Đối với 11 cho vay liên ngân hàng chủ yếu nhằm đáp ứng nhu cầu thanh khoản và tạo nguồn cho vay cho các ngân hàng khác, thời hạn cho vay thường khá ngắn 2. 1.3 Các phương thức cho vay ngắn hạn đối với doanh nghiệp 2. 1.3.1 Phương thức cho vay ứng trước Phương thức cho vay ứng trước: là phương thức cho vay trực tiếp đến người đi vay nhằm đáp... 3000 320 0 0 800 4000 650 720 0 23 0 950 4 Tài sản lưu động khác B Tài sản cố định ròng 21 50 TổNG TàI SảN 23 00 720 0 100 1100 3300 8000 11000 NGUồN VốN A Nợ phải trả 4300 1 Nợ ngắn hạn 4 920 7900 3100 3 920 21 80 22 20 28 20 1880 - Phải trả người bán 600 750 23 0 0 980 - Nợ khác 28 0 350 70 0 420 2 Nợ dài hạn 120 0 1000 1000 20 0 1800 - Vay ngắn hạn B Nguồn vốn chủ 1 Nguồn vốn quỹ 2 Lãi chưa chia TổNG NGUồN VốN 29 00... trợ cho các doanh nghiệp bán lẻ thông qua việc mua lại các hợp đồng bán hàng trả góp của doanh nghiệp bán lẻ đối với người tiêu dùng khi các hợp đồng này thoả mãn các tiêu chuẩn tín dụng với một mức lãi suất thay đổi tuỳ theo chất lượng tài sản bảo đảm, thời hạn và uy tín của người mua 2. 1 .2. 7 Cho vay đối với các định chế tài chính khác Cho vay đối với các định chế tài chính khác: bao gồm cho vay trên... NGUồN VốN 29 00 0 6100 4700 3080 3100 28 00 28 00 0 0 28 00 100 28 0 20 0 300 720 0 8000 11000 Hạn mức tín dụng xác định 19 1 Tổng tài sản lưu động: = 7.700 2 Vốn lưu động tham gia tối thiểu của doanh nghiệp: 30%x7.700 = 2. 310 3 Nợ ngắn hạn phi ngân hàng = 1.400 4 Hạn mức cho vay của ngân hàng 1.400 7.700 - 2. 310 - = 3990 Như vậy, so với đề nghị vay của khách hàng, mức cho vay tối đa ngân hàng xác định thấp... vào 30/6/N công ty có số dư ngân quỹ là 1 tỷ đồng, dư nợ vay NH bằng 0 NH đánh giá các thông tin dự kiến của công ty là tin cậy được Xác định hạn mức tín dụng mà NH có thể chấp nhận cho công ty vay ? ĐVT tỷ đồng Tháng 7 8 9 10 11 12 1- Số dư NG đầu 1 1 ,2 1 1,5 1 1 ,2 tháng 21 2- Dòng tiền vào 4 3 10 5 6 12 3- Dòng tiền ra 8 9 5 7 4 5 4- Số dư NG cuối 1 ,2 1 1,5 1 1 ,2 1 - 4 ,2 -5 ,8 + + 1,8 7 ,2 tháng 5-. .. khoản Chi phí cho khoản vay ngoài vay thường chỉ có lãi chi phí lãi thường có các chi phí phi lãi Áp dụng cho doanh Ap dụng cho các doanh nghiệp nghiệp ít có uy tín, có uy tín, năng lục tài chính quan hệ không tốt, có nhu cầu vay ngân hàng thường xuyên (doanh thường xuyên nghiệp nhỏ, mới thành lập) 24 Ngoài ra cho vay theo hạn mức tín dụng có thể thực hiện theo kỹ thuật thấu chi 2. 1.3 .2 Chiết khấu Chiết... sản lưu động với nguồn vốn dài hạn và các khoản nợ phi ngân hàng Điều kiện khách hàng vay theo phương thức này là khách hàng phải có tín nhiệm cao đối với ngân hàng, nhu cầu vay vốn thường xuyên và có đặc điểm sản xuất kinh doanh, luân chuyển vốn không phù hợp với phương thức cho vay từng lần Xác định hạn mức tín dụng: Hạn mức tín dụng là số tiền cho vay ( dư nợ ) tối đa của ngân hàng đối với khách hàng . CHƯƠNG II: PHÂN TÍCH TÍN DỤNG VÀ CHO VAY NGẮN HẠN ĐỐI VỚI DOANH NGHIỆP 2 Mục tiêu: Chương này sẽ tập trung: Nghiên cứu nghiệp vụ cho vay ngắn hạn đối với doanh nghiệp dưới. giá các khoản tiền vay khi quyết định cho vay. Nội dung: 2. 1. CHO VAY NGẮN HẠN ĐỐI VỚI DOANH NGHIỆP 2. 1.1. Nhu cầu vay ngắn hạn của doanh nghiệp Nhu cầu tài trợ ngắn hạn xuất phát từ độ. hoặc lợi nhuận giảm, , 2. 1 .2. Các loại cho vay ngắn hạn đối với doanh nghiệp của ngân hàng 2. 1 .2. 1. Cho vay mua hàng dự trữ 5 Cho vay mua hàng dự trữ là loại cho vay để tài trợ hàng tồn