 BÁO CÁO Giải pháp hồn thiện cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư chi nhánh NHĐT & PT Thăng Long Danh mục viết tắt NHTM : Ngân hàng Thương mại DNNN : Doanh nghiệp Nhà nước NHNN : Ngân hàng Nhà nước NHĐT&PTCNTL : Ngân hàng Đầu tư Phát triển chi nhánh Thăng Long NHTW : Ngân hàng trung ương DAĐT : Dự án đầu tư XDCB : Xây dựng Lời nói đầu Rủi ro yếu tố khó tránh khỏi tất loại hình kinh doanh Nhưng mức độ cao hay thấp phụ thuộc vào đặc thù loại hình kinh doanh Có thể nói cho vay theo dự án hình thức tín dụng có độ rủi ro cao coi ưu tiên chiến lược cho vay ngân hàng Hồn thiện chất lượng tín dụng hạn chế rủi yêu cầu bắt buộc hệ thống ngân hàng thương mại Việt nam nói chung ngân hàng NHĐT & PT Thăng Long nói riêng có rủi ro khơng ảnh hưởng tới Ngân hàng mà cịn ảnh hưởng tới kinh tế nói chung Chất lượng công tác thẩm định ảnh hưởng trực tiếp đến chất lượng tín dụng kết cơng tác thẩm định để định có cho vay hay không NHĐT & PT Thăng Long quan tâm đến việc hoàn thiện thẩm định DAĐT để đảm bảo tăng trưởng tín dụng, an tồn cho ngân hàng đồng thời hỗ trợ cho khách hàng thực đầu tư vào dự án có hiệu Sau thời gian thực tập NHĐT & PT Thăng Long em nhận thấy tính cấp thiết tầm quan trọng vấn đề định chọn đề tài : “Giải pháp hồn thiện cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư chi nhánh NHĐT & PT Thăng Long.” Đề tài gồm chương : Chương I: Những vấn đề chung công tác thẩm định tài dự án đầu tư Chương II: Thực trạng cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư chi nhánh ngân hàng NHĐT & PT Thăng Long Chương III: Giải pháp nhằm hoàn thiện cơng tác thẩm định tài dự án NHĐT & PT Thăng Long Chương I: Những vấn đề chung hoạt động thẩm định tài dự án đầu tư 1.1 Dự án đầu tư Khái niệm Dù xem xét góc độ dự án đầu tư bao gồm thành phần sau: - Các mục tiêu cần đạt thực dự án Cụ thể thực hiên, dự án mang lại lợi ích cho đất nước nói chung cho thân chủ đầu tư nói riêng Những mục tiêu cận biểu kết cụ thể tạo nguồn thu cho ngân sách, giải việc làm cho người lao động, mang lại lợi nhuận cho chủ đầu tư - Các hoạt động dự án Dự án phải nêu rõ hành động cụ thể phải thực hiện, đĩa điểm diễn hoạt động dự án, thời gian cần thiết để hoàn thành, phận có trách nhiệm thực hành động Cần lưu ý hoạt động có mối quan hệ với tất hướng tới thành công dự án hoạt động diễn mơi trường khơng chắn Môi trường dự án môi trường mà môi trường tương lai - Các nguồn lực: Hoạt đông dự án thực thiếu nguồn lực vật chất, tài chính, người vậy, phải nêu rõ nguồn lực cần thiết cho dự án Tổng hợp nguồn lực vốn đầu tư cần cho dự án Mỗi dự án xây dựng thực giới hạn nguồn lực Tóm lại, có nhiều cách hiểu khác dự án, song quan niệm dự án đầu tư giác độ nhà đầu tư sử dụng nhằm đáp ứng cho mục đích chủ yếu tiến hành thẩm định án đầu tư Theo quan niệm này, dự án đầu tư hiểu tập hợp kết nghiên cứu nội dung có liên quan, ảnh hưởng đến vận hành tính sinh lời cơng đầu tư Các yếu tố cấu thành nên dự án đầu tư  Các mục tiêu dự án: kết lợi ích mà dự án đem lại cho nhà đầu tư cho xã hội  Các hợp đồng (giải pháp tổ chức, kinh tế xã hội ) để thực mục tiêu dự án  Đầu vào dự án đầu tư: Đó kết cụ thể, mang tính chuẩn mực tao từ hoạt động khác dự án  Thời hạn: Là khoảng thời gian từ bắt đầu nghiên cứu hội đầu tư đến chấm dứt hợp đồng Thông thường, thời hạn hợp đồng dự án xác địnhtrong luận chứng kinh tế kĩ thuật  Địa điểm thực dự án đầu tư  Các nguồn đầu tư để hình thành nên vốn đầu tư dự án  Các chủ thể; bao gồm bên liên quan phối hợp với để thực thụ hưỏng lợi ích mà dự án đầu tư mang lại 1.1.3 Các giai đoạn hình thành phát triển dự án đầu tư Một công đầu tư xem ý tưởng dự án đầu tư Bất kỳ dự án đầu tư hình thành từ ý tưởng ban đầu nhà đầu tư Tuy ý tưởng "hình dung" mong muốn nhà đầu tư, phải dự án đầu rựa cụ thể, khơng ý tưởng trở thành viễn tưởng Từ ý tưởng dự án đến việc xây dựng, thực kết thúc dự án trình Quá trình thường chia làm giai đoạn giai đoạn lại gồm nhiều công việc diễn vừa vừa đan xen lẫn Sau giai đoạn với bứơc cơng việc chu trinh dự án: Giai đoạn 1: Chuẩn bị đầu tư Giai đoạn gồm bước sau: - Nghiên cứu hội đầu tư - Nghiên cứu tiền khả thi - Nghiên cứu tiền khả thi - Thẩm định để định đầu tư Nghiên cứu hội đầu tư nghiên cứu khả năng, đIều kiện để chủ đầu tư tiến hành đầu tư Mục đích tìm hội đầu tư phù hợp chủ đầu tư Việc nghiên cứu hội đầu tư có tác dụng xác định cách nhanh chóng tốn lại dễ thấy khả đầu tư sở thông tin đưa đủ để làm người có khả đầu tư cân nhắc, xem xét đến định có triển khai tiếp sang giai đoạn nghiên cứu sau hay không Nghiên cứu tiền khả thi lựa chọn sơ hội đầu tư Mặc dù lựa chọn sơ hội đầu tư, khơng mà chủ đầu tư coi nhẹ, giảm bớt nội dung nghiên cứu Nội dung nghiên cứu tiền khả thi tất vấn đề có liên quan ảnh hưởng đến công đầu tư thị trường, tài chính, kính tế – kỹ thuật… Tuy nhiên, lựa chọn sơ chủ đầu tư chưa nghiên cứu vấn đề cách chi tiết tỉ mỉ Việc nghiên cứu vấn đề mức độ trung bình trạng thái tĩnh Tức là, chưa đề cập đến tác động yếu tố bất định kết tính tốn ước tính sơ Báo cáo nghiên cứu tiền khả thi dự án có xây dựng, lắp đặt cần đề cập đến vấn đề sau: - Sự cần thiết phải đầu tư, điều kiện thuận lợi khó khăn triển khai thực dự án - Dự kiến quy mơ đầu tư, hình thức đầu tư - Lựa chọn địa điểm xây dựng, dự kiến nhu cầu diện tích sử dụng đất ảnh hưởng mơI trường, xã hội - Phân tích, lựa chọn sơ cơng nghệ, kĩ thuật - Phân tích, lựa chọn sơ phương án xây dựng - Xác định sơ tổng mức đầu tư, phương án huy động nguồn vốn, khả hoàn vốn trả nợ - Tính tốn sơ hiệu đầu tư mặt kính tế- xã hội dự án Xác định tính độc lập vận hành, khai thác dự án thành phần tiểu dự án ( có ) Nghiên cứu khả thi lựa chọn cuối hội đầu tư nên chủ đầu tư phảI tiến hành nghiên cứu chi tiết, tỉ mỉ, toàn diện, triệt để nội dung thị trường, tài chính, kinh tế, kĩ thuật… có ảnh hưởng đến công đầu tư Điều đáng ý nghiên cứu khả thi diễn trạng thái động tức là, có tính đến yếu tố bất định xảy theo nội dung cụ thể Nội dung chủ yếu báo cáo nghiên cứu khả thi cần đề cập đến vấn đề chủ yếu sau: - Những để xác định cần thiết phảI đầu tư - Lựa chọn hình thức đầu tư - Chương trình sản xuất yếu tố phải đáp ứng - Các phương pháp địa điểm cụ thể - Phương pháp giải phóng mặt bằng, kế hoạch tái định cư ( có ) - Phân tích lựa chọn phương án kĩ thuật, công nghệ - Các phương án kiến trúc, giải pháp xây dựng, thiết kế sơ phương án đề nghị lựa chọn, giải pháp quản lý bảo vệ môi trường - Xác định rõ nguồn vốn, khả tàI chính, tổng mức đầu tư nhu cầu vốn tiến độ Phương án hoàn trả vốn đầu tư - Phương án quản lý, khai thác dự án sử dụng lao động - Phân tích hiệu đầu tư - Xác định mốc thời gian dự án đầu tư - Xác định mối quan hệ trách nhiệm quan liên quan đến dự án Thẩm định để định đầu tư Trên sở kết nghiên cứu khả thi tổ chức thẩm định để đến định có thực đầu tư hay khơng Giai đoạn 2: Thực đầu tư Đây giai đoạn tiến hành hoạt động nhằm tạo nên sở vật chất- kĩ thuật, tiền đề cho dự án vào giai đoạn sau Giai đoạn gồm bước như: - Xin giao đất thuê đất (đối với dự án có sử dụng đất) - Xin phép xây dựng (nếu yêu cầu phải có giấy phép xây dựng) giấy phép khai thác tài nguyên (nếu có khai thác tài nguyên) - Thực đền bù giải phóng mặt - Đàm phán ký kết hợp đồng - Thiết kế lập dự tốn thi cơng cơng trình - Thi cơng xây lắp cơng trình - Vận hành chạy thử nghiệm thu cơng trình Trong giai đoạn vốn đầu tư chi lớn chưa sinh lời Thời gian kéo dài, vốn ứ đọng nhiều, tổn thất lớn xảy tổn thất thiết bị chưa thi công lắp đặt, cơng trình xây dựng dở dang Thế nhưng, tùy tiện rút ngắn thời gian thực đầu tư điều ảnh hưởng đến chất lượng thi công xây dựng- lắp đặt công trình, gây ảnh hưởng xấu đến giai đoạn vận hành, khai thác Như vấn đề đảm bảo chất lượng xây dựng- lắp đặt cơng trình thời gian thi công quan trọng giai đoạn thực đầu tư Giai đoạn 3: Vận hành kết đầu tư Đây giai đoạn cuối dự án đầu tư Thực chất giai đoạn đưa cơng trình xây dựng, lắp đặt xong vào vận hành, khai thác Tức là, thực tổ chức sản xuất kinh doanh nhằm đạt mục tiêu dự án đề ra, mục tiêu chủ yếu thu hồi vốn có lợi nhuận Những năm đầu, dự án vào hoạt động, tình hình chưa ổn định nên cơng suất đạt khơn cao Vì vậy, năm thứ nhất, cơng suất thực tế nên tính khoảng 50% cơng suất thiết kế, năm thứ hai mức cao hơn, khoảng 75% Công suất thiết kế thực tế đạt mức cao thường năm thứ ba trở tính mức xấp xỉ 90% cơng suất thiết kế Tóm lại, chu trình dự án giai đoạn bước mà dự án đầu tư cần trải qua thời điểm có ý tưởng đầu tư thời điểm kết thúc dự án 1.2 Thẩm định dự án đầu tư NHTM 1.2.1 Tổng quan thẩm định dự án đầu tư 1.2.1.1 Khái niệm thẩm định dự án Dự án đầu tư chủ đầu tư chịu trách nhiệm soạn thảo bước nghiên cứu khả thi Mặc dù dự án đề cập tất khía cạnh liên quan đến hoạt động đầu tư cách đầy đủ chi tiết dự án chưa thể đưa triển khai đứng góc độ quản lý nhà nước đầu tư quy hoạch đầu tư cần có đánh giá cách tổng thể, khách quan tác động dự án quốc gia phương diện Điều đòi hỏi dự án đầu tư thiết phải trải qua trình thẩm định kỹ Trên phương điện tài trợ vốn cho dự án, ngân hàng thương mại tổ chức tài chính- tín dụng đặc biệt quan tâm đến vấn đề này, qua thẩm định dự án khẳng định tính hiệu tính an tồn cơng đầu tư Nhờ mà tổ chức tài chính- tín dụng có sở vững trình định tài trợ vốn Thẩm định dự án đầu tư việc tiến hành nghiên cứu phân tích cách khách quan, khoa học toàn diện tất nội dung kinh tế- kỹ thuật dự án, đặt mối tương quan với môi trường tự nhiên, kinh tế xã hội phép đầu tư định tài trợ vốn Hoạt động thẩm định dự án đầu tư quan tâm nhiều quan, tổ chức khác nhau.Tuy nhiên, tùy vào quan tiến hành thẩm định chủ thể thamgia thẩm định mà mục tiêu thời điểm thẩm định diễn khác nhau: Đối với dự án có quy mơ lớn, Bộ kế hoạch đầu tư, Bộ tài quan chủ quản đầu tư (Bộ quản lý, ngành) tham gia thẩm định từ giai đoạn chủ đầu tư nghiên cứu tiền khả thi để định đầu tư cho phép gọi vốn đầu tư Đối với dự án sử dụng vốn tín dụng đầu tư phát triển Nhà nước, tổ chức cho vay vốn thẩm định phương án tài phương án trả nợ trước trình cấp có thẩm quyền định đầu tư Đối với dự án thuộc cấp tỉnh quản lý, Sở kế hoạch Đầu tư quyền địa phương thẩm định dự án khả thi để định đầu tư Đối với tổ chức tài chính- tín dụng thẩm định dự án khả thi để xem xét tính hiệu quả, tính khả thi, phương án trả nợ định tài trợ vốn đầu tư 1.2.1.2 Mục đích thẩm định dự án đầu tư NHTM Mục đích việc thẩm định dự án đầu tư nhằm giúp chủ đầu tư quan tham gia hoạt động đầu tư lựa chọn phương án đầu tư tốt nhất, định đầu tư hướng đạt lợi ích kinh tế xã hội mà họ mong muốn qua việc đầu tư dự án Đối với chủ đầu tư, việc thẩm định thực độc lập với trình soạn thảo dự án cho phép chủ đầu tự nhìn nhận lại dự án cách khách quan hơn, từ thấy thiếu sót trình soạn thảo để bổ sung kịp thời Đối với quan quản lý Nhà nước lĩnh vực đầu tư xây dựng, mục đích thẩm định nhằm đánh giá tính phù hợp dự án quy hoạch phát triển chung ngành, địa phương nước mặt: mục tiêu, quy mô, quy hoạch hiệu Đồng thời việc thẩm định xác định tính lợi hại tác động dự án vào hoạt động khía cạnh như: ứng dụng cơng nghệ mới, 10 Đẩy nhanh việc quy hoạch, xây dựng hệ thống kết cấu hạ tầng kinh tế - xã hhội, quy hoạch phát triển ngành, vùng sản phẩm quan trọng, chuyển dịch cấu sản xuất Sắp xếp cổ phần hoá doanh nghiệp Nhà nước, mở rộng môi trường cạnh tranh lành mạnh kinh tế Đẩy mạnh đầu tư phát triển, đầu tư mới, đầu tư chiều sâu, tập trung vào cơng trình trọng điểm ngành điện, giao thông, thuỷ lợi, khu công nghiệp, khu đô thị Cải cách thủ tục hành chính, đẩy nhanh tốc độ rải ngân cho dự án Quy hoạch phát triển thủ đô năm tới tập trung đầu tư xây dựng cho dự án lớn như: Mở rộng xây dựng tuyến đường giao thông thành phố nút giao thông Ngã tư sở, Hoàng Hoa Thám, Lạc Long Quân, … xây dựng khu công nghiệp mới, khu công nghiệp nhỏ cầu diễn, Bắc Thăng Long, khu đô thị Thành phố giao lưu, Trung Yên, Láng Hạ… ** Nhận định môi trường kinh doanh năm 2005 * Môi trường bên - Thuận lợi: Là chi nhánh thực hiện đại hố giai đoạn I nên có nhiều thuận lợi sở vật chất kỹ thuật công nghệ, hệ thống thông tin quản lý bước đầu đáp ứng với yêu cầu phát triển chi nhánh Dự án đại hoá nâng cao suất lao động, tăng chất lượng tiện ích, sản phẩm dịch vụ phục vụ khách hàng theo nhu cầu Có đội ngũ cán cơng nhân viên làm việc tâm huyết, có đạo đức nghề nghiệp, đảm bảo cho guồng máy hoạt động có hiệu - Khó khăn: + Cơ sở hạ tầng, sở vật chất chưa đồng bộ, phịng ban làm việc chật trội, khơng đảm bảo môi trường làm việc cho cán vị trí địa lý chi nhánh chưa đáp ứng môi trường thuận lợi cho giao dịch khách hàng 62 + Chất lượng cán non yếu chưa có kinh nghiệm thực tế, nắm bắt cơng nghệ thơng tin cịn chậm, chưa thực động môi trường kinh doanh cạnh tranh gay gắt kinh tế thị trưòng + Chi nhánh phải đối mặt với nợ cũ tồn đọng đơn vị xây lắp nên chất lượng tín dụng tiềm ẩn rủi ro, hạn chế kết kinh doanh *Mơi trường bên ngồi - Thời cơ: Ngân hàng đầu tư Thăng Long nằm địa bàn ngoại thành Hà Nội, cửa ngõ phía Tây thành phố Những năm gần tốc độ thị hố tốc độ tăng truởng kinh tế ngành dịch vụ khiến cho Thủ đô ngày chật hẹp, tải Đảng Nhà nước ta chủ trương mở rộng thành phố huyện ngoại thành phía Tây Nam Các khu cơng nghiệp lớn, trung tâm thương mại, khu dự án chung cư cao tầng, sở sản xuất trụ sở làm việc công ty đầu tư nhanh chóng Mặt khác chế quản lý ngành Ngân hàng có phần thơng thống hơn, nên hoạt động kinh doanh chi nhánh năm gần có bước phát triển vượt bậc Với móng vững năm 2004, năm 2005 năm chi nhánh có nhiều thời phát triển gặt hái thành cao hoạt động kinh doanh - Thách thức: bên cạnh thời nhiều thách thức áp lực yêu cầu hội nhập kinh tế khu vực quốc tế Ngành ngân hàng phải đối mặt với khó khăng chung kinh tế Đứng trước tình hình chi nhánh Thăng Long nhận thấy nhiều khó khăn, thách thức đặt q trình kinh doanh như: Việc giải tồn chế cũ, việc mở rộng mạng lưới, mở rộng khách hàng để chiếm lĩnh thị trường nâng cao thị phần, việc đổi công nghệ thông tin đầu tư sở vật chất để đáp ứng với yêu cầu hội nhập kinh tế quốc tế vv tồn rào cản chi nhánh giai đoạn nay, trước 63 ngành ngân hàng hội nhập kinh tế quốc tế tiến hành cổ phần hoá doanh nghiệp 3.2 Một số ý kiến đề xuất giải pháp nhằm hồn thiện cơng tác thẩm định tài dự án hoạt động kinh doanh ngân hàng 3.2.1 Một số ý kiến đề xuất: Trong thời gian tới, công tác thẩm định tài dự án đầu tư hoạt động cho vay Ngân hàng cần dựa định hướng sau: + Cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư Ngân hàng Đầu Tư Phát triển phải đứng giác độ người cho vay, người bỏ vốn để xem xét + Công tác thẩm định dự án phải xuất phát từ tình hình thực tiễn ngành nhằm phục vụ hoạt động cho vay Ngân hàng giai đoạn + Công tác thẩm định tài dự án đầu tư phải phổ cập hố tồn hệ thống với tất cán làm nhiệm vụ phận khác nhau, với yêu cầu đòi hỏi khác + Cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư phải tiến hành thường xuyên, liên tục, toàn diện, tất dự án xin vay, trình cho vay từ xem xét dự án giải ngân, thu nợ, thu lãi + Công tác thẩm định dự án NHĐT & PT Thăng Long phải tiến hành theo quy trình khoa học, đại sát với tình hình thực tế phù hợp với nghiệp vụ Ngân hàng + Công tác thẩm định tài dự án đầu tư phải xây dựng theo hướng đặc thù hoạt động cho vay Ngân hàng, trì phát triển thành mạnh kinh doanh thương trường 64 + Công tác thẩm định phải phát huy vai trò tham mưu cho lãnh đạo để có biện pháp tổ chức, đạo diều hành cụ thể việc định khoản vay + Cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư địi hỏi tính chủ động, lực sáng tạo, khả phân tích, tổng hợp phải thường xuyên tổng kết, rút kinh nghiệm, học để hoàn thiện phát triển… 3.2.2 Một số giải pháp đề xuất 3.2.2.1 Về phương pháp thẩm định + Xác định rõ ràng dịng tiền có dịng tiền quan trọng Chi nhánh quan tâm , giá trị thu hồi tài sản cố định Bởi phần lớn dự án có giá trị thu hồi tài sản cố định Các máy móc , thiết bị , nhà xưởng dự án kết thúc cịn có giá trị thị trường định Khi chúng bán xuất luồng tiền thu cuối dự án Một điều cần lưu ý dòng tiền phải chịu thuế thu nhập doanh nghiệp luồng tiền hoạt động trước thuế Ngân hàng cần tính đến khoản thu hồi vốn lưu động rịng , khoản thu hồi cộng vào dòng tiền năm cuối dự án Đặc biệt Ngân hàng cần phải tính tốn dịng tiền cho đời dự án không nên dừng lại năm dự án trả hết nợ Làm tốt công tác giúp Ngân hàng phát thời điểm dự án gặp khó khăn, từ chủ động hỗ trợ khách hàng Đây tác động tốt để khách hàng gắn bó với Ngân hàng, trở thành đối tác kinh doanh tin cậy, lâu dài Khi xác định lợi nhuận ròng dùng để trả nợ, Ngân hàng nên ý đến phần sử dụng vốn ngân sách nhà nước mà doanh nghiệp phải nộp (nếu có) Đối với dự án đầu tư thẩm định có hiệu quả, số năm đầu hoạt động dự án có dịng tiền âm , Ngân hàng xem xét thu nợ vào năm sau không thiết phải dập khuôn thu nợ từ năm đầu dự án 65 + Giải pháp tính tốn doanh thu chi phí Doanh thu chi phí yếu tố có ảnh hưởng định tới việc tính tốn tiêu cịn lại thẩm định tài dự án đầu tư Đây bước quan trọng khó khăn q trình phân tích Việc dự báo doanh thu bán hàng liên quan đến nhân tố khuynh hướng tăng trưởng kinh tế, khuynh hướng giá , phản ứng hay hành động đối thủ cạnh tranh … Đánh giá nhân tố khó xác + Giải pháp tính khấu hao Ngân hàng cần ý tới cấu chi phí đầu tư cho dự án để áp dụng tỷ lệ khấu hao phù hợp Đối với phần chi phí trước vận hành , Ngân hàng cần tách để thu hồi số năm đầu dự án vào hoạt động khơng nên tính gộp với chi phí xây lắp + Giải pháp tính lãi suất chiết khấu Có hai phương pháp tính LS chiết khấu sử dụng Ngân hàng lớn giới sau : - Tính chi phí bình qn gia quyền vốn đầu tư làm lãi suất chiết khấu Tuy nhiên , điều kiện Việt Nam , khó tính chi phí vốn tự có doanh nghiệp - Lấy lãi suất trái phiếu kho bạc Nhà nước làm tỷ lệ chiết khấu cộng thêm mức độ rủi ro tương ứng lĩnh vực , ngành nghề sản xuất kinh doanh mà dự án hoạt động chẳng hạn sản xuất nông nghiệp phải chịu nhiều ảnh hưởng yếu tố rủi ro bão lụt , hạn hán , …so với dự án lĩnh vực công nghiệp, thương nghiệp… Thông thường, dòng tiền dự án suốt thời kỳ phân tích chiết khấu với tỷ lệ khơng đổi Tuy nhiên , Ngân hàng sử dụng tỷ lệ chiết khấu thay đổi để phản ánh tác động môi trường kinh 66 tế tới dự án mà Ngân hàng tham gia , chẳng hạn tác động lạm phát, mức độ rủi ro… Trong năm mà nguồn vốn khan , Ngân hàng tính tỷ lệ chiết khấu cao chi phí vốn tăng ngược lại , tỷ lệ chiết khấu thấp nhiều năm nguồn vốn dồi + Giải pháp phân tích tài Phân tích tài tập chung vào xem xét kế hoạch tài ngắn hạn tiêu phân tích tài năm Đặc biệt, Ngân hàng cần trọng tới tình hình khả tốn dự án thông qua việc xem xét nhu cầu vốn lưu động , tính hợp lý sách quản lý tiền mặt , sách dự trữ , sách tín dụng thương mại Những sách phải đảm bảo cân đối luồng tiền mặt vào , dự án kỳ Điều quan trọng có dự án có hiệu tài thiếu kế hoạch tài ngắn hạn tốt gây khó khăn đưa đến chỗ phá sản Ngân hàng cần lập thêm bảng dự trù cân đối tài sản , bảng dự trù cân đối thu chi , bảng kế hoạch ngân quỹ để thuận tiện việc phân tích tài dự án + Phân tích độ nhạy Một dự án thường tồn thời gian dài , dòng tiền vào dòng tiền khỏi dự án diễn thời gian Dịng tiền dịng dự án phụ thuộc vào nhiều yếu tố mà yếu tố mức độ khác có tính chắn khơng định hay cịn gọi rủi ro Bằng việc phân tích độ nhạy , Ngân hàng xác định mức độ chắn yếu tố xác định kết hoạt động dự án , loại bớt dự án có mức độ rủi ro cao Điều Ngân hàng cần lưu ý phân tích độ nhạy dự án phải ước lượng xu mức độ thay đổi nhân tố ảnh hưởng Do mối quan hệ tác động yếu tố đến trạng thái dự án khác 67 nên lựa chọn mức biến động nhân tố khác Chẳng hạn nhân tố vốn đầu tư Ngân hàng đưa vào mức biến động - 10% so với mức tính tốn, nhân tố giá tiêu thụ sản phẩm lại lấy mức biến động tới 10 - 15% Đối với dự án xin vay Ngân hàng mà luận chứng kinh tế kỹ thuật tính chưa tính Ngân hàng phải tính lại dự tính Đặc biệt, dự án đầu tư có sử dụng vốn vay ngoại tệ , có sử dụng nguồn nguyên liệu nhập xuất sản phẩm cần quan tâm đến biến động tỷ giá tiêu NPV, IRR Ngân hàng nên xem xét biến động tỷ lệ triết khấu tới tiêu NPV, PI tất dự án đầu tư tiêu nhạy cảm với tỷ lệ chiết khấu Qua việc đánh giá độ nhạy cảm dự án, Ngân hàng xác định nhân tố có tác động lớn tới tiêu hiệu tài dự án đầu tư, để từ có biện pháp bảo đảm, hỗ trợ hạn chế rủi ro Nên bổ sung xem xét độ nhạy dự án theo yếu tố thời gian vay vốn: biến động tăng giảm chi phí - doanh thu theo thời gian, theo thời gian chi phí nguyên vật liệu để đánh giá độ nhạy dự án từ nhiều góc độ khác nhau, khơng nên bó hẹp chi phí doanh thu Tóm lại giải pháp, biện pháp chung cần áp dụng như: - Nâng cao chất lượng tín dụng việc tuân thủ nghiêm ngặt quy trình ISO, thực tăng trưởng tín dụng gắn với việc kiểm sốt rủi ro tín dụng đảm bảo cấu Ngân hàng Đầu tư Trung ương giao 68 - Đánh giá, phân loại khách hàng, tăng cường công tác tự kiểm tra, phân tích hoạt động kinh doanh khách hàng để hạn chế tới mức thấp rủi ro - Thực cấu lại khách hàng, chuyển mạnh nâng tỷ trọng vốn đầu tư doanh nghiệp vừa nhỏ, doanh nghiệp quốc doanh tư nhân - Tập trung xử lý nợ sấu, nợ tồn đọng, lãi treo, nâng cao chất lượng công tác thẩm định, tích cực tìm kiếm khách hàng hoạt động có hiệu quả, hạn chế cho vay doanh nghiệp xây lắp để tập trung thu nợ 3.2.2.2.Về nguồn vốn huy động vốn Công tác ảnh hưởng lớn đến cơng tác thẩm định Vì có vốn cho vay theo dự án thẩm định: - Tiếp tục mở rộng huy động vốn tập trung khu đô thị mới, khu công nghiệp vừa nhỏ khu trung tâm, sở rà soát điểm huy động vốn hoạt động hiệu quả, phân tích nguyên nhân lỗ để có hướng chuyển đổi địa điểm có phương án tiếp thị để điểm huy động vốn hoạt động có hiệu cao, tâm năm 2005 không để điểm huy động bị lỗ - Giữ vững khách hàng có đẩy mạnh công tác tiếp thị, huy động vốn, mở rộng khách hàng sang lĩnh vực kinh doanh dịch vụ, sản xuất tiểu thủ công nghiệp, kinh doanh bất động sản kinh doanh XNK… để cải thiện cấu khách hàng hạn chế rủi ro khoản - Quảng cáo, tiếp thị sản phẩm dịch vụ huy động vốn đến đơng đảo khách hàng ln có sản phẩm để thu hút khách hàng 69 3.2.2.3 Về phương pháp thu thập thông tin + Tăng cường hệ thống thông tin nội : Để đảm bảo xây dựng hệ thống thơng tin có hiệu quả, trước hết Ngân hàng cần ban hành quy chế thu thập thông tin định kỳ cho đơn vị, Chi nhánh trực thuộc, trì việc cung cấp trao đổi với TW Những thông tin cần thiết liên quan đến dự án , thẩm định dự án phải cung cấp cách nhanh chóng , đầy đủ thơng suốt tồn hệ thống Các chi nhánh đơn vị thu thập lưu trữ thơng tin cụ thể tình hình khu vực, địa bàn hoạt động Hàng tháng chi nhánh đơn vị gửi báo cáo thông tin nội thu thập Phòng thẩm định dự án đầu tư Chi nhánh để lưu trữ tổng hợp phạm vi toàn Chi nhánh Việc trao đổi thông tin đơn vị chi nhánh thực thơng qua mạng máy tính nội Một mặt thông tin cần phân loại tổng hợp theo ngành, lĩnh vực khác có khả Ngân hàng nên tổng hợp thông tin số Tổng Cơng ty lớn mà Ngân hàng có quan hệ thường xuyên lâu dài Mặt khác, thông tin tổng hợp theo hướng gồm nội dung chính: +Thông tin kinh tế - xã hội chung: thơng tin chủ trương sách phát triển Đảng Nhà nước tình hình đầu tư trực tiếp nước ngồi, nước, ngành cơng nghiệp nặng , lượng, … +Các thơng tin tài Ngân hàng: nghị định Chính phủ, thơng tư, định, quy chế Bộ tài +Thơng tin thị trường, giá Bên cạnh Ngân hàng tham khảo ý kiến chuyên gia tư vấn kỹ thuật để trợ giúp việc thẩm định khía cạnh kỹ thuật dự án, từ xây dựng cách xác tổng nhu cầu vốn đầu tư 70 Ngồi ra, Ngân hàng cịn đa dạng hố nguồn thơng tin từ bạn hàng doanh nghiệp để nắm tình hình tốn , khả đảm bảo việc cung cấp đầu vào mức độ chắn việc tiêu thụ đầu dự án, th Cơng ty kiểm tốn xác định tính xác trung thực báo cáo tài 3.2.2.4 Về người Con người nhân tố trung tâm chi phối ảnh hưởng định đến hoạt động thẩm định dự án đầu tư Vì để nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư điều quan trọng phải xác định chiến lược dài hạn phát triển nguồn nhân lực , để từ biến kế hoạch , mục tiêu thành thực Để đáp ứng nhu cầu này, Ngân hàng ĐT&PT Chi nhánh Thăng Long nên tập trung vào số giải pháp sau: + Tuyển dụng cán : Cần có sách tuyển dụng cán hợp lý để thu hút đội ngũ lao động có trình độ , có kinh nghiệm , có khiếu nghiệp vụ tài Ngân hàng … Khi tuyển dụng , đội ngũ lao động trẻ cần đào tạo, đưa thực tiễn , mở khố học chun sâu ngồi nước cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư +Bồi dưỡng cán bộ: Cán thẩm định cần phải thường xuyên bồi dưỡng nâng cao kiến thức chuyên môn, nghiệp vụ Hàng năm Ngân hàng nên tổ chức lớp tập huấn, đào tạo ngắn hạn cho cán thẩm định với tham gia giảng dạy chuyên gia có kinh nghiệm +Vấn đề nhận thức: phải quán triệt đến cá nhân cán thực công tác thẩm định để họ có nhận thức đầy đủ tính chất phức tạp tín dụng tình hình mới, từ thấy vai trị tầm quan trọng công việc mà cá nhân đảm trách 71 +Vấn đề đãi ngộ: Ngân hàng nên có sách ưu đãi cho cán làm cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư để họ ln có tư tưởng n tâm cơng tác, thể trách nhiệm cao công việc thẩm định dự án 3.3 Một số kiến nghị: Để giải pháp áp dụng vào thực tiễn cần phải có giúp đỡ ngành, cấp để tạo nên môi trường thuận lợi Và sau số kiến nghị: 3.3.1.Kiến nghị NHNN NHTM: NHNN cần hoàn thiện văn hướng dẫn, hệ thống hoá kiến thức thẩm định dự án, nhằm tạo điều kiện cho NHTM: NHNN cần đề định hướng hoạt động tín dụng theo dự án cho NHTM, định hướng lĩnh vực đầu tư trọng điểm Từ NHTM định hướng cho Ngân hàng tốt NHNN tăng cường tổ chức lớp đào tạo, bồi dưỡng, hội thảo ngắn ngày cho cán tín dụng ngành, cung cấp tài liệu cần thiết cho công tác thẩm định Cịn riêng chi nhánh đề nghị Ngân hàng Trung ương: Chỉ đạo công tác xây dựng trụ sở Chi nhánh, tạo điều kiện nhanh chóng sở vật chất, đáp ứng với yêu cầu tăng trưởng ngành Năm 2005 theo kế hoạch Chi nhánh cố gắng tự cân đối nguồn vốn, song để chủ động hoạt động kinh doanh, Chi nhánh cần quan tâm tạo điều kiện giúp đỡ, hỗ trợ Ngân hàng Trung ương mặt hoạt động, nguồn vốn kể nội tệ ngoại tệ để đảm bảo tính khoản cao an toàn hoạt động 72 Tiếp tục giúp đỡ chi nhánh việc tổ chức đào tạo nghiệp vụ nâng cao trình độ cán cán vào ngành Có giải pháp nâng cao khả truyền thông cho Chi nhánh đẻ đáp ứng việc khai thác sử dụng có hiệu dự án đại hố 3.3.2.Kiến nghị Chính phủ Bộ ngành có liên quan: Cơng tác thẩm định cịn gặp nhiều khó khăn mặt pháp lý hệ thống pháp luật Việt Nam chuyển sang chế thi trường trình hình thành chưa đồng bộ.Do có số kiến nghị sau: Nhà nước cần thiết lập môi trường cạnh tranh đồng thành phần kinh tế, xúc tiến q trình cổ phần hố DNNN Cần có biện pháp cứng rắn, kiên giải thể doanh nghiệp làm ăn hiệu quả, nợ kéo dài làm thất thoát vốn Ngân hàng nhà nước Nhà nước cần nhanh chóng hồn thiện mơi trường pháp lý Các định hướng phát triển cần xây dựng đồng bộ, cụ thể có tính ổn định lâu dài việc thẩm định hạn chế rủi ro có việc thay đổi đột ngột sách Chính phủ vấn đề Mặt khác với tình hình cạnh tranh gay gắt thơng tin việc quan trọng Vì Nhà Nước nên quan tâm tới việc làm để cung cấp thơng tin nhanh 3.3.3.Kiến nghị chủ đầu tư: Chủ đầu tư cần nghiên cứu kỹ lưỡng trước đầu tư vào dự án Phải xem xét xem dự án có khả thi hay khơng trước đưa định cuối Chủ đầu tư cần chấp hành nghiêm chỉnh việc xây dựng lập dự án theo quy định 73 Đảm bảo cung cấp cho Ngân hàng thơng tin kịp thời xác để tạo điều kiện thuận lợi cho Ngân hàng công tác thẩm định 74 Kết luận Hoàn thiện thẩm định tài dự án đầu tư công tác quan trọng để mở rộng hoạt động cho vay Ngân hàng NHĐT & PT Thăng Long Trong phạm vi viết em nêu tập trung phân tích vấn đề sau: - Hệ thống số lý luận cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư hoạt động cho vay Ngân hàng Thương mại - Xem xét thực trạng công tác thẩm định tài dự án đầu tư hoạt động cho vay Ngân hàng Đầu tư Phát triển Thăng Long từ rút vấn đề cốt lõi, tổng kết số kết mà Ngân hàng đạt - Đưa số giải pháp nhằm hồn thiện cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư hoạt động cho vay đưa số giải pháp, đề xuất kiến nghị 75 Tài liệu tham khảo Giáo trình tài doanh nghiệp - Trường Đại học kinh tế quốc dân Hà Nội Giáo trình kinh tế đầu tư - Đại học kinh tế quốc dân Giáo trình tài trợ dự án - Học viện ngân hàng - NXB thống kê Nghiệp vụ ngân hàng thương mại EDWARD.REED EDWARD.K.GILL Phân tích quản lý dự án đầu tư - Nguyễn Ngọc Mai Quản trị dự án - Nguyễn Xuân Thuỷ Quy chế quản lý doanh nghiệp nhà nước, NXB tài 11/1999 Tạp chí thị trường tài tiền tệ, phát triển kinh tế , tạp chí Ngân hàng năm 2002, 2003, 2004 10 Báo cáo tổng kết hoạt động kinh doanh Ngân hàng Đầu tư Phát triển Thăng Long 11 Các hồ sơ thẩm định phòng thẩm định Ngân hàng Đầu tư Phát triển Thăng Long 12 Quy trình thẩm định 76 ... trạng cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư hoạt động tín dụng NHĐT & PT Thăng Long 2.2.1 Tổ chức hoạt động thẩm định tài dự án đầu tư NHĐT & PT Thăng Long Công tác thẩm định tài dự án đầu tư Ngân... đầu tư chi nhánh NHĐT & PT Thăng Long. ” Đề tài gồm chương : Chương I: Những vấn đề chung cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư Chương II: Thực trạng công tác thẩm định tài dự án đầu tư chi nhánh. .. hàng NHĐT & PT Thăng Long Chương III: Giải pháp nhằm hồn thiện cơng tác thẩm định tài dự án NHĐT & PT Thăng Long Chương I: Những vấn đề chung hoạt động thẩm định tài dự án đầu tư 1.1 Dự án đầu tư