Lời nói đầu Đất nước thời kỳ đổi thúc đẩy phát triển kinh tế thị trường với quản lý nhà nước.Nền kinh tế thị trường tạo cho cac doanh nghiệp sản xuất kinh doanh nhiều hội thuận lợi củng khơng khó khăn, thách thức mà doanh nghiệp cần phải nỗ lực phấn đấu để hoạt động nhằm đem lại hiệu cho kinh tế Các tổ chức, doanh nghiệp không ngừng cải tiến tổ chức hoạt động doanh nghiệp nhằm tạo sức mạnh cạnh tranh với tổ chức doanh nghiệp khác Một yếu tố quan trọng tổ chức doanh nghiệp vấn đề tài doanh nghiệp.Đứng trước yêu cầu cấp thiết Tổng cơng ty dầu khí Việt Nam lựa chọn đưa giải pháp thảo luận nhiều năm đến định thành lập nên cơng ty tài dầu khí Như biết, Tổng cơng ty dầu khí Việt Nam đóng góp tỷ lệ lớn vào thu Ngân sách nhà nước,nó gánh vác trọng trách q tình tiến hành cơng nghiệp hố đại hoá đất nước cần khối lượng vốn đầu tư lớn Việc địi hỏi Tổng cơng ty phải phát huy sức mạnh nội lực thơng qua việc kinh doanh mặt tài tiền tệ sử dụng hợp lý nguồn tài Tổng cơng ty có ý nghĩa to lớn thời điểm tương lai Tổng công ty Ngày với xu hội nhập vào kinh tế giới quốc tế hố thị trường tài chính-tiền tệ giới diễn mạnh mẽ, Tổng cơng ty dầu khí bước tham gia vào trình nhằm xây dựng tài đủ mạnh để phục vụ cho trình phát triển cần thiết phải lập nên công ty tài dầu khí trực thuộc Tổng cơng ty dầu khí Việt nam yêu cầu cấp thiết cho phát triển Tổng cơng ty q trình hội nhập phát triển kinh tế giới Trong thời gian thực tập cơng ty tài dầu khí, qua tìm hiểu tình hình thực tế hoạt động công ty em đến lựa chọn nghiên cứu đề tài: ''Những biện pháp cần áp dụng nhằm nâng cao hiệu thu xếp huy động vốn cơng ty tài dầu khí " Trang Chương I Những nguyên lý vốn,hiệu việc thu xếp huy động vốn doanh nghiệp I VAI TRÒ VÀ PHÂN LOẠI VỐN TRONG HOẠT ĐỘNG CỦA DOANH NGHIỆP Khái niệm vốn Trong kinh tế thị trường ,doanh nghiệp chủ thể kinh tế độc lập,có tên riêng,có địa rõ ràng,có tài sản,có trụ sở giao dịch ổn định ,được đăng ký kinh doanh theo quy định pháp luật Đi vào hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp phải giải vấn đề là: Sản xuất Sản xuất Sản xuất cho Nhưng trước tiên để bắt tay vào trình sản xuất nêu doanh nghiệp phải cần khoản đầu tư ban đầu vốn Vậy vốn gì? Theo nhà kinh tế học họ đưa quan điểm sau vốn •Theo kinh tế học D.Begg đưa định nghĩa sau vốn Thứ vốn vật: Đó dự trữ hàng hoá sản xuất để sản xuất hàng hố khác Thứ hai vốn tài chính:Đó tiền giấy tờ có giá doanh nghiệp •Theo quan điểm K.Marx thì: Vốn giá trị đem lại giá trị thặng dư,là đầu vào trình sản xuất Các nhà kinh tế học thống là: Vốn đầu vào trình sản xuất,kinh doanh doanh nghiệp nhằm mục đích tối đa hố giá trịchủ sở hữu Vốn - quyền sở hữu quyền sử dụng Trang Khó khăn lớn chế quản lý DNNN vấn đề sử lý quan hệ quyền sở hữu vốn nhà nước quyền sử dụng vốn tài sản doanh nghiệp Bên cạnh lợi so với doanh nghiệp tư nhân mặt hoạt động, DNNN có điểm hạn chế phát sinh từ vấn đề sở hữu sử dụng vốn doanh nghiệp tư nhân, người sở hữu vốn người quản lý vốn luôn đặt mối quan hệ phụ thuộc sống Do đó, chế quản lý loại doanh nghiệp hình thành cách tự nhiên chặt chẽ Nói cách khác, doanh nghiệp tư nhân, quyền sở hữu quyền sử dụng được" nhân cách hố", tức có người cụ thể gắn bó với người Cịn DNNN quyền sở hữu nhà nước mơ hồ, khơng có người cụ thể đảm nhận đại diện với gắn bó trách nhiệm quyền lợi Do chưa xác định quyền sở hữu, nên quyền sử dụng doanh nghiệp bị vi phạm chưa có danh giới cụ thể Sự lúng túng lý luận thực tế quản lý dẫn đến tình trạng Nhà nước can thiệp tuỳ ý vào hoạt động kinh doanh doanh nghiệp tình trạng doanh nghiệp bừa bãi vốn tài sản Nhà nước Tình trạng lộn xộn khơng có nước ta mà nhiều nước khác Liên Xô( cũ), Trung Quốc v.v… Liên Xô trước đây, giới khoa học phủ đề nhiều giải pháp xử lý nhằm tháo gỡ tình hình Một giải pháp họ tiến hành thực chế hạch toán kinh tế cấp Nhà nước( nước cộng hoà) Nghĩa là, Nhà nước vừa đảm nhận chức người sở hữu vừa làm nhiệm vụ người kinh doanh Cách làm thực chất tước đoạt quyền kinh doanh, có quyền tự chủ tài DNNN để tập trung vào tay phủ nước cộng hồ, biến phủ thành đại doanh nghiệp nhà nước, DNNN đơn vị thừa hành, khơng có khả chiếm giữ sử dụng vốn, tài sản, thu nhập Thực tế chứng minh mơ hình q phiêu lưu có khả mang lại hiệu Tiếp theo mơ hình hạch tốn kinh tế cấp Nhà nước, Liên Xơ cịn cho triển khai dạnh thí điểm hàng loạt mơ hình khác, hạch toán kinh tế cấp Nhà nước- Tập thể nhằm lôi kéo người lao động tham gia vào quản lý; khốn cho tạp thể sản xuất; cho th xí nghiệp, nhà máy hình thức thuê thầu ( kết hợp cho thuê khoán); Tuy nhiên, tất mơ hình chưa thể ưu Trang với tan rả cường quốc này, người ta tập trung vào giải pháp khác- tư nhân hoá Trung Quốc, phủ ý tới giải pháp cho thuê thầu, song cách giải cụ thể có khác so với Liên Xơ trước Thuê thầu Trung quốc thực rộng rãi với nhiều hình thức: cá nhân thuê, tập thể thuê, toàn tập thể thuê chung, thuê liên doanh hình thành thị trường thuê thầu Kết thu từ sóng bước đầu có khả quan, song đây, hàng chục năm nay, tranh luận quyền sở hữu quyền sử dụng chưa ngã ngũ Người ta chưa thể "nhân cách hoá" quyền sở hữu quyền sử dụng chí, ranh giới hoạt động hai loại quyền chưa rỏ ràng nước ta, ý kiến tranh luận vấn đề sơi đa dạng Có người cho rằng, khơng có vấn đề phân biệt quyền sở hữu quyền sử dụng, mà hai quyền phải hợp vào cá nhân - giám đốc doanh nghiệp ý kiến khác nhấn mạnh tới vai trị nguời lao động, coi tập thể lao động người đại diện cho quyền sở hữu Nhà nước doanh nghiệp Lại có người cho rằng, người đại diện cho quyền sở hữu Nhà nước quan chủ quản Mổi ý kiến vừa nêu chứa đựng luận có sức thuyết phục định Song bên cạnh đó, có thiếu sót sai lầm.Thực vậy, người giám đốc DNNN doanh nghiệp cổ phần khơng thể người có quyền đại diện cho quyền sở hữu Nhà nước hay cá cổ đơng Chỉ có doanh nghiệp tư tư nhân, nhà tư tự bỏ vốn kinh doanh hai quyền sở hữu sử dụng nhập vào cá nhân Còn người lao động doanh nghiệp, nghĩa vụ lớn làm việc có hiệu để thu nhập cao cho gia đình thân Thêm vào đó, vị trí mình, người lao động khơng thể có đủ điều kiện, trình độ khả để đảm nhận chức người chủ sở hữu Cuối cùng, ý kiến hợp lí qua chủ quản thực quyền sở hữu vốn tài sản Nhà nước doanh nghiệp Cơ qua chủ quản ai? Phải UBND huyện, tỉnh, liên hiệp? đây, cần phân biệt hai chức quản lý chức quản lý kinh tế - kĩ thuật chức quản lí vốn Xu hướng phát triển kinh tế nước ta đòi hỏi phải tập trung chức quản lý kinh tế- kĩ thuật vào quan ngang bộ, hạn chế tiến tới xoá bỏ mơ hình phân cấp quản lý kinh tế cho quyền địa phương Trang Như vậy, UBND cấp khơng có lí để thực vai trò người chủ sở hữu vốn tài sản DNNN Còn chủ quản, chức quản lí mặt kinh tế kĩ thuật, khơng có chức quản lí vốn Rõ ràng, phải có lời giải đáp khác cho vấn đề Để tham khảo, lấy kinh nghiệm nước giới Pháp, Malayxia nhiều nước khác, người thực quyền sở hữu vốn tài sản Nhà nước DNNN Bộ trưởng Bộ Tài vậy, DNNN, ngồi đại diện tồ án, cịn có người kiểm tra Nhà nước Bộ Tài cử đến Việc huy động thêm vốn DNNN thị trường vốn quốc tế phải dược phép Bộ Tài ( Cục kho bạc Nhà nước ) ý, Tây Ban Nha số nước khác, quyền sở hữu Nhà nước vốn tài sản DNNN Bộ Tài thực thông qua tổ chức trung gian cơng ty Tài Với kinh nghiệm đây, kết luận rằng, giải pháp đắn hợp lý giao cho Bộ tài thực quyền sở hữu DNNN Lý có tính thuyết phục Bộ tài quan chịu trách nhiệm tất khâu hoạt động tài doanh nghiệp từ việc cấp vốn, trợ cấp tài trợ tới khâu quản lý vốn tất DNNN Bên cạnh đó, nghĩa vụ mặt tài doanh nghiệp đói với Nhà nước thực qua Bộ tài chính( thơng qua hệ thống thuế, hệ thống kho bạc Nhà nước số quan khác trực thuộc Bộ này) Tất nhiên, để làm việc này, cần thiết phải có quan quản lý vốn tài sản Nhà nước Bộ tài chính, quan có nhiệm vụ giúp Bộ trưởng Bộ tài đảm nhận việc xem xét cấp vốn cho DNNN thành lập, quản lý vốn mặt giá trị bảo toàn, phát triển, xem xét để tài chợ cấp phát vốn bổ sung cho doanh nghiệp trường hợp cần thiết theo luật định Vấn đề quyền sử dụng Trong vấ đề này, ý kiến thống cho người chịu trách nhiệm sử dụng có quyền bố trí, sử dụng vốn tài sản Nhà nước doanh nghiệp phải Giám đốc doanh nghiệp Giám đốc Nhà nước (cơ quan chủ quản cấp trên) bổ nhiệm thuê quyền hạn trách nhiệm Giám đốc luật pháp hoá sở luật doanh nghiệp Nhà nước văn phấp luật khác có liên quan Điều chưa rõ ràng nội Trang dung quyền sử dụng vốn Trong chế bao cấp, Giám đốc doanh nghiệp thực chức quản lý diều hành hoạt động doanh nghiệp Song quyền sử dụng vốn cần phân biệt quyền điều hành sản xuất ( bố trí nhân lực, đạo thực kế hoạch v.v…) với quyền sử dụng vốn ( bố trí sử dụng nguồn vốn) Quyền sử dụng vốn giai đoạn tập trung vào tay nhà nước Chỉ từ sau nghị 217- HĐBT, quyền sử dụng vốn Giám đốc doanh nghiệp xem xét Tuy nhiên, giai đoạn chưa có tách bạch rach rịi quyền sở hữu quyền sử dụng Có xác định hai quyền sau: Thứ nhất, quyền sở hữu vốn quyền người có vốn doanh nghiệp Nội dụng quyền định mặt hàng sản xuất phương hướng sản xuất tiêu kế hoạch doanh lợi sử dụng vốn mang lại Đồng thời quyền sở hữu vốn cho phép tham dự định phân phối thu nhập, có thu nhập mà người sở hữu hưởng từ nguồn vốn Thứ hai, quyền sử dụng vốn Người sử dụng vốn có quyền dùng vốn để hoạt đọng kinh doanh Anh ta phải chịu chi phối người sở hữu vấn đề thuộc quyền người sở hữu vừa nêu Đồng thời, hoàn toàn tư sử dụng nguồn vốn tài sản vấn đề khác thuộc chức kinh doanh khn khỏ pháp luật Nghĩa vụ người sử dụng vốn phải bảo toàn phát triển vốn, phải nộp phần lợi nhuận nguồn vốn mang lại cho người sở hữu vốn Thực tế năm gần cho thấy hoạt động doanh nghiệp khơng giống nhau, có nơi giám đốc doanh nghiệp bị tước quyền sử dụng Có nơi ngược lại hoạt động Giám đốc doanh nghiệp xâm phạm vào quyền người sở hữu vốn Việc sử lý tình trạng đòi hỏi cấp thiết kinh tế đòi hỏi phải thực văn pháp luật mà trước hết quan trọng luật doanh nghiệp Nhà nước Các loại vốn giao bao gồm: a/Vốn cố định Tức nguyên giá tồn tài sản cố định (TSCĐ) có doanh nghiệp trừ hao mòn TSCĐ theo giá hành sổ sách kế toán thời điểm giao vốn Trang bao gồm TSCĐ dùng, chưa dùng cần điều chờ lý,vốn giữ hộ ngân sách,thuộc nguồn vốn ngân sách cấp nguồn vốn xí nghiệp tự bổ sung b.Vốn lưu động Bao gồm vốn giữ hộ ngân sách chênh lệch giá bổ sung tăng vốn theo quy định hành c.Các loại vốn khác Thuộc nguồn vốn ngân sách cấp nguồn vốn xí nghiệp tự bổ sung chưa tính vào vốn cố định vốn lưu động nêu bao gồm: Vốn đầu tư xây dựng cấp chưa thành TSCĐ,kể vốn đầu tư XDCB dỡ dang Khấu hao để lại xí nghiệp phần TSCĐ thuộc nguồn ngân sách nhà nước nguồn vốn xí nghiệp tự bổ sung Quỹ khuyến khích phát triển sản xuất Lợi nhuận chưa phân phối Các quỹ dự trữ tài chính,quỹ dự phịng,quỹ rủi ro Các loại vốn trích vào giá thành vốn sữa chữa lớn,chi phí trích trước… ♦ Phạm vi loại vốn giao Bảng Trang TT Nguồn hình thành Nguồn vốn cố định -Ngân sách cấp -Xí nghiệp tự bổ sung Nguồn vốn lưu động -Ngân sách cấp -Xí nghiệp tự bổ sung Nguồn vốn đầu tư xây dựng -Ngân sách cấp -xí nghiệp tự bổ sung Các quỹ xí nghiệp -Quỹ khuyến khích PTSX Phạm vi Giao cho doanh nghiệp Giao cho doanh nghiệp Giao cho doanh nghiệp Giao cho doanh nghiệp -Quỹ dự trữ tài -Quỹ dự phịng -Quỹ rủi ro -Quỹ bảo toàn vốn Lợi nhận chưa phân phối Giao cho doanh Vốn trích vào giá thành nghiệp Giao cho doanh -Nguồn vốn sữa chữa lớn -Chi phí trích trước Nguồn vốn nhận liên doanh liên kết,nhận cổ phần -Vốn cố định nghiệp Không giao cho doanh nghiệp -Vốn lưu động 10 -Vốn đầu tư XDCB Các quỹ phúc lợi ,khen thưởng Khơng giao cho Kinh phí chun dùng doanh nghiệp Khơng giao cho Nguồn vốn tín dụng doanh nghiệp Không giao cho -Vay ngắn hạn,dài hạn ngân hàng 11 -Vay đối tượng khác Nguồn vốn toán -Các khoản phải trả người bán doanh nghiệp Không giao cho doanh nghiệp -Các khoản người mua ứng trước Trang (Nguồn lấy từ tài liệu công ty) II NGUYÊN LÝ VÀ SỰ CẦN THIẾT PHÁT TRIỂN VÀ BẢO TOÀN VỐN Sự cần thiết bảo toàn phát triển vốn a Khái niệm: Bảo toàn phát triển vốn Sản xất kinh doanh dối với doanh nghiệp quốc doanh nội dung cốt lõi quy chế giao vốn.Giao vốn tạo chủ động cho doanh nghiệp trình sử dụng vốn hoạt động sản xuất kinh doanh,đồng thời gắn trách nhiệm doanh nghiệp việc bảo toàn phát triển vốn nhà nước giao 1.1 Bảo toàn phát triển vốn hiểu: Bảo toàn vốn doanh nghiệp quốc doanh thực trình sử dụng vốn vào mục đích sản xuất-kinh doanh đảm bảo cho loại tài sản khong bị hư hỏng trước thời hạn,không bị mát ăn chia vào vốn.Đồng thời người sử dụng vốn phải thường xuyên trì giá trị đồng vốn củ mình,thể lực sản xuất TSCĐ, khả mua sắm vật tư cho khâu dự chữ tài sản lưu động nói chung,duy trì khả tốn xí nghiệp 1.2 Sự cần thiết chế độ bảo toàn phát triển vốn: Trước hết xuất phát từ đổi chế quản lý kinh tế,tài doanh nghiệp quốc doanh.Chuyển sang kinh tế thị trường,các doanh nghiệp quốc doanh hoạt động theo phương thức hạch tốn kinh doanh,nhà nước khơng tiếp tục bao cấp vốn cho xí nghiệp trước đây.Để trì phát triển sản xất kinh doanh doanh nghiệp phải bảo tồn ,giữ gìn số vốn nhà nước đầu tư,tức kinh doanh phải đảm bảo hoà vốn,bù đắp số vốn bỏ để sản xuất giản đơn 1.3 Thực tiễn Bảo toàn phát triển vốn : Xuất phát từ điều kiện thực tiễn kinh tế lạm phát,giá biến động lớn,sức mua đồng tiền Việt Nam biến động nhiều nhìn chung suy giảm,nếu tiếp tục trì chế giá thấp nhiều năm trước đây,thì số vốn sản xuất kinh Trang doanh doanh nhiệp thể đồng tiền Việt Nam bị giảm dần giá trị thực tế,sức mua vốn bị thu hẹp,hậu không tránh khỏi lãi giả cịn lỗ thật,kinh tế quốc doanh ăn vào vốn Nguyên lý bảo toàn phát triển vốn 2.1 Bảo toàn phát triển vốn cố định Trong trình sử dụng TSCĐ sản xuất -kinh doanh ,doanh nghiệp phải quản lý trặt chẽ,không để bị mát TSCĐ ,thực quy chế sử dụng,bảo dưỡng ,sữa chữa,mua sắm nhằm bảo đảm cho TSCĐ khơng bị hư hỏng trước thời hạn ,duy trì nâng cao lực hoạt động TSCĐ Doanh nghiệp quyền chủ động đổi thay TSCĐ ,kể tài sản chưa hết thời hạn khấu hao theo yêu cầu đổi kỷ thuật công nghệ,phát triển nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh.Nhưng việc thay TSCĐ phải báo cáo với quan cấp Số tiền nhượng bán ,thu hồi lý TSCĐ phải gửi vào ngân hàng đầu tư phát triển sử dụng để tái đầu tư TSCĐ Các cơng trình đầu tư XDCB đình thi công thuộc nguồn vốn Ngân Sách Nhà Nước cấp vay nợ nhà nước xử lý theo quy định riêng trường hợp cụ thể Trường hợp doang nghiệp cần chuyển bán phần tài sản,vật tư ứ đọng không cần dùng thuộc diện phải nộp NSNN ,thì phải báo cáo quan tài quan chủ quản xem xét định bổ sung vốn lưu động cho doanh nghiệp 2.2 Nội dung bảo toàn phát triển vốn cố định Các doanh nghiệp phải xác định nguyên giá TSCĐ để sở tính ,tính đủ khấu hao bản,khấu hao sữa chữa lớn để tạo nguồn thay trì lực sản xuất TSCĐ,bảo toàn vốn cố định Hàng năm ,cơ quan nhà nước có thẩm quyền cơng bố hệ số tính lại giá trị TSCĐ Ngồi việc bảo tồn vốn cố định sở hệ số trượt giá,số phải bảo tồn vốn cố định cịn bao gồm số vốn ngân sách cấp thêm doanh nghiệp bổ sung kỳ Trang 10 Tuy nhiên theo nghị định 178/1999 NĐ- CP ngày 29/12/99 ngân hàng phép cho vay tín chấp doanh nghiệp Vì doanh nghiệp làm ăn có lãi, có tình hình tài tốt, có khả vay tín chấp họ đến vay ngân hàng liên doanh Tham gia vào AFTA WTO Đồng nghĩa với Việt nam hưởng ưu đãi tổ chức tát thành viên khác song điều có nghĩa Việt nam phải tuân thủ đầy đủ nguyên tắc yêu cầu quy định chung cho thành viên Bên cạnh hội thách thức đặt bối cảnh phát triển mạnh mẽ thị trường tài tiền tệ quốc tế nay, trình hội nhập khu vực quốc tế mà mục đích tương lai gần tham gia sâu vào khu vực tự hoá thương mại ASEAN trở thành thành viên tổ chức thương mại WTO Chiến lược sử dụng vốn công ty đến năm 2020 2.1.Mục tiêu xây dựng chiến lược Xây dựng PVFC trở thành định chế tài vững tập đồn tài dầu khí Việt nam Khơng ngừng nâng cao hiệu việc sử dụng nguồn vốn huy động PVFC ngồi ngành dầu khí, đảm bảo mức tăng trưởng cao quy mô lợi nhuận Làm định hướng để xây dựng kế hoạch phân bổ nguồn vốn PPVFC cách hợp lý khoa học đảm bảo phát triển PVFC Đảm bảo phát triển bền vững an toàn hoạt động kinh doanh PVFC 2.2.Cơ sở để xây dựng chiến lược sử dụng vốn PVFC Dựa chiến lược phát triển chung củTổng cơng ty tài dầu khí chiến lược phát triển kinh doanh PVFC Dựa đạo Nhà nước định hướng nhu cầu vốn đầu tư cho nghành dầu khí nói riêng cho nghành kinh tế khác nói chung Phụ thuộc vào chiến lược phát triển vốn PVFC giai đoạn khả huy động vốn PVFC để đưa vào kinh doanh Trang 67 Thực theo sách khách hàng, định hướng đầu tư chến lược đa dạng hố sản phẩm tài PVFC Dựa chế độ, sách phủ, ngân hàng Nhà nước quy định lĩnh vực hoạt động tổ chức tín dụng nói chung cơng ty tài nói riêng 3.Cơ cấu sử dụng vốn PVFC từ 2005- 2020 Bảng 11:Tổng nguồn vốn PVFC từ 2005-2020 TT Cơ cấu nguồn vốn Vốn PVFC Vốn vay trung dài hạn Vốn ngắn hạn Tổng nguồn vốn 2005 300-500 900(15%) 5.100 6.000 2010 800 4000(25%) 12.000 16.000 2020 1600 10.000 22.000 32.000 (Theo tài liệu chiến lược phát triển công ty từ 2005-2020) Vốn dành cho hoạt động tín dụng khỏng 70% cho năm 2005( tương đương 4200 tỷ đồng VN), 60% cho năm 2010 ( 9600 tỷ đồng VN) 50% cho năm 2020( 16000 tỷ đồng VN) với cấu phân bổ sau Cơ cấu nguồn vốn cho hoạt động kinh doanh PVFC tư 2005-2020 Bảng 12:Cơ cấu vốn cho hoạt động PVFC từ 2005 đến 2020 TT Chỉ tiêu Vốn cho hoạt động tín Năm 2005 1200(100%) Năm 2010 9600(100%) Năm 2020 16000(100%) 1.1 1.2 1.3 1.4 2.1 dụng Trung dài hạn Trong ngành Các ngành mũi nhọn Các doanh nghiệp khác Ngắn hạn Cho vay tổ chức tín 1050(25%) 750 250 50 3150(75%) 2150(70%) 3200(30%) 2500 500 200 6400(70%) 3850(60%) 6400(40%) 2.2 dụng Cho vay doanh 850(25%) 2330(35%) 2.3 nghiệp Cho vay cá nhân 150(5%) 320(5%) 3.1 đối tượng khác Hoạt động đầu tư Đầu tư trực tiếp vào dự 1500 1050(70%) 4800 3840(80%) 9600(60%) án danh mục đầu tư Trang 68 3.2 PVFC Uỷ thác đầu tư cho 3.3 dự án định Đầu tư khác Hoạt động kinh doanh chứng khoán Hoạt động kinh doanh 400(27%) 720(15%) 50(3%) 240(5%) dịch vụ hoạt động kinh doanh khác ( Theo tài liệu chiến lược phát triển cơng ty từ năm 2005-2020) 4.Những khó khăn ảnh hưởng đến phát triển sản phẩm PVFC 4.1.Cơ chế sách Đối với hoạt động huy động vốn: Cơng ty nhận tiền gửi có kỳ hạn từ năm trở lên, chưa phép huy động nguồn vốn tạm thời nhàn rỗi xã hội Đối với vấn đề đồng tài chợ: Công ty không đứng làm tổ chức đầu mối đồng tài chợ dẫn đến cơng ty gặp khó khăn việc huy động vốn đông tài chợ dự án Tổng công ty đơn vị thành viên, hki công ty vẩn phải thực tồn cơng việc tổ chức tín dụng đầu mối 4.2.Cơ chế sách Tổng cơng ty Tổng cơng ty chưa có chế để PVFC quyền chủ động quiyết định góp vốn đầu tư, việc làm ảnh hưởng đến hội đầu tư công ty đấu thầu cổ phiếu công ty cổ phần 4.3.Về quản lý nhân lực đào tạo Đội ngũ yếu kinh nghiệm ký chun mơn nghiệp vụ,cịn thiếu chun gia đầu ngành quản lý nghiệp vụ chuyên môn.Các chương trình đào tạo CBCNV chưa quy hoạch tổng thể dài hạn 4.4.Hợp tác hổ trợ ngành Các dự án lớn nghành ban tài tông công ty quản lý thu xếp vốn Tiến độ giải ngân nhiều hợp đồng tín dụng cho vay chung dài hạn cá dự án đâu tư tổng công ty đơn vị thành viên chậm, liên tục hạn Trang 69 Cơ sở vật chất kỹ thuật công nghệ Cơ sở vật chất công ty chưa đáp ứng yêu cầu cho phát triển cơng ty.Cơng ty cịn thiếu nhiều phần mềm chuun dụng ,không đáp ứng nhu cầu hoạt động đa dạng lĩnh vực tài ngân hàng,khi cơng ty mở rộng quy mô hoạt động số lượng hoạt động 6.Báo cáo tình hình triển hoạt động thu xếp vốn vòng năm qua Mặc dù quy định điều lệ cơng ty chức khoảng thời gian dài gần năm kể từ công ty di vào hoạt động, Tổng công ty không giao cho PVFC thu xếp vốn cho dự án Tuy nhiên nhóm thu xếp vốn chủ động đề cho nhiệm vụ thu xếp vốn cho tất đơn vị nghành dầu khí tìm đến đơn vị nghành để giới thiệu nghiệp vụ Kết công ty thu xếp vốn cho dự ấn nghành với số tiền 4000 tỷ đồng Nhòm thu xếp vốn thành công với việc gây dựng mối quan hệ với khách hàng Nhóm thu xếp vốn bước mở rộng dịch vụ thu xếp vốn với khách hàng nghành tạo niềm tin tổng công ty với đơn vị nghành ngân hàng tổ chức tín dụng khác Tổng số vốn thu xếp khác lớn Đội ngũ cán trẻ có nhiệt huyết bước đầu tích luỹ nhiều kinh ngiệm kiến thức Xây dựng quy trình thu xếp vốn mang tính tiêu chuẩn Đã bước đầu vươn khách hàng nghành Xây dựng mối quan hệ tốt khách hàng ngành Khẳng định vị Trang 70 II MỘT SỐ KIẾN NGHỊ NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ THU XẾP VÀ SỬ DỤNG VỐN TẠI CƠNG TY TÀI CHÍNH DẦU KHÍ Một số kiến nghị với Tổng cơng ty dầu khí 1.1 Đối với cơng tác dịch vụ công ty Xem xét tăng vốn điều lệ công ty lên 500 tỷ VND năm 2004-2005,trong 30% ngoại tệ,đảm bảo khả đáp ứng đầy đủ nhu cầu tín dụng đầu tư cho dự án đơn vị ngành an tồn hoạt động cơng ty 1.2.Về quy chế ,cơ chế Để công ty tham gia cung cấp dịch vụ tài tiền tệ cho Tổng công ty đặc biệt tham gia thẩm định tài dự án ,tham gia vào cơng cổ phân hố Tổng cơng ty với tư cách công ty tư vấn chuyên ngành 1.3.Công tác đào tạo Hỗ trợ công ty cách tối đa công tác đào tạo việc phê chuẩn tạo điều kiện cho cơng ty thực khố đào tạo ngồi nước theo chương trình có mục đích để hình thành nên đội ngủ chun gia đáp ứng nhu cầu ngày cao công ty đến năm 2010 Một số kiến nghị với Nhà nước: +Mơi trường kinh tế Đó tất nhân tố có ảnh hưởng trực tiếp hay gián tiếp đến hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Cụ thể, sách kinh tế vĩ mơ Nhà nước Các sách đắn phù hợp yếu tố quan trọng tạo nên môi trường kinh tế ổn định phát triển, tử tạo điều kiện thuận lợi cho phát triển hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Sự tác động sách kinh tế vĩ mô thể số yếu tố sau: +Lãi xuất ngân hàng: Trang 71 Vốn vay ngân hàng nguồn tài trợ đắc lực hữu hiệu doanh nghiệp hoạt động sản xuất kinh doanh kinh tế thị trường Nhưng mối quan tâm hàng đầu doanh nghiệp vay vốn Ngân hàng vấn đề lãi xuất điều kiện toán Lãi xuất coi chi phí vốn mà tăng hay giảm lãi xuất ảnh hưởng trực tiếp đến doanh thu lợi nhuận doanh nghiệp Bởi vậy, Ngân hàng phải tính tốn cách hợp lý cho lãi xuất tiền vay nhỏ tỷ xuất lợi nhuận bình quân doanh nghiệp Khung lãi xuất Ngân hàng Nhà nước quy định phải đảm bảo vừa khuyến khích doanh nghiệp sản xuất kinh doanh hiệu quả, vừa hỗ trợ tạo điều kiện cho doanh nghiệp tiến hành kinh doanh thuận lợi Các Ngân hàng cần xem xét lại điều kiện cho vay tốn cho có lợi doanh nghiệp đồng thời tránh rủi ro, ban hành quy định cho vay, chấp, cầm cố… rõ ràng thoả đáng +Thủ tục hành Cần phải cải thiện thủ tục hành thuận tiện, rõ ràng, gọn nhẹ, giảm bớt chi phí thủ tục giấy tờ, thời gian chở đợi gây tình trạng tham nhũng, hối lộ, cửa quyền, đồng thời tạo điều kiện thuận lợi thu hút vốn đầu tư nước ngoài, mở rộng sản xuất kinh doanh, giảm chi phí vốn nâng cao trình độ cơng nghệ quản lý 3.Kiến nghị với cơng ty 3.1 Xác định rõ khó khăn thuận lợi cơng ty a Khó khăn Các điều kiện vay vốn ngày khó khăn, nguồn vốn nước ngày hạn chế, đặc biệt nguồn vốn dài hạn nguồn vốn ngoại tệ Vốn pháp định nhỏ đẫn tới khó khăn việc thu xếp vốn qua nguồn uỷ thác Trang 72 Các dự án ngành dầu khí cungx khơng cịn ưu trước đây, khó thuyết phục bên vay từ bỏ tập quán vay cũ với lãi xuất thấp điều kiện ưu đãi trước khách hàng ngành dầu khí b.Thuận lợi Là cơng ty trực thuộc tổng công ty mạnh Đội ngũ cán nhiệt tình , trẻ, có trình độ ham học hỏi Cấc đối tác nước quan tâm đến khách hàng ngành dầu khí 3.2 Nâng cao chất lượng chuyên môn chuyên viên dẫn đến nâng cao chất lượng dịch vụ cung cấp 3.3 Nắm rõ vấn đề chế thủ tục ngân hàng đặc biệt tổng công ty 3.4 Biện pháp nâng cao nhiệm vụ Được đào tạo chuyên sâu tự nghiên cưu, học hỏi để tích luỹ kinh nghiệm Giải tốt mối quan hệ Phải theo dõi, lường trước, có biện pháp giả tốt, giải ngân thu lợi thu lãi Làm tốt cơng tác chăm sóc khách hàng Nắm bắt , sử dụng linh hoạt, hiệu dịch vụ hổ trợ PVFC 3.5 Đánh giá hiệu việc thu xếp vốn cho dự án công ty 3.6 Các giải pháp thị trường Tăng cường công tác nghiên cứu dự báo thị trường để nắm bắt kịp thời nhu cầu thị trường, tổ chức mạng lưới tiêu thụ hiệu Đây biện pháp tốt để tăng số lượng doanh thu cho công ty, tạo điều kiện cho việc định hướng đầu tư năm 3.7 Các giải pháp tổ chức Công ty nên tổ chức, bố trí lại lao động cho phù hợp, xếp, bố trí cơng việc cho phù hợp với khả cán người lao động để họ phát huy tiềm sáng tạo góp phần nâng cao hiệu quản lý, tăng xuất lao động, giảm chi phí sản xuất từ nâng cao hiệu sử dụng vốn sản xuất kinh doanh Trang 73 Lời Kết luận Trong kinh tế thị trường doanh nghiệp đứng trước hội phát triển đồng thời phải chịu áp lực cạnh tranh gay gắt từ doanh nghiệp khác, việc làm để huy động đủ vốn cho sản xuất kinh doanh việc sử dụng nguồn vốn vào sản xuất kinh doanh thu xếp số vốn vào dự án đầu tư kinh doanh doanh nghiệp cho hiệu điều kiện quyêt định tồn phát triển doanh nghiệp Công ty tài Dầu khí trực thuộc TCT dầu khí Việt Nam đời nhằm thu xếp vốn cho dự án đầu tư phát triển TCT đơn vị thành viên đồng thời kinh doanh hiệu nguồn vốn mà TCT cấp Sau năm hoạt động với nhiều khó khăn thử thách vượt lên tất Công ty đạt kết định đóng góp vào phát triển ngành dầu khí thúc đẩy phát triển chung kinh tế đất nước Để phát huy vai trị khơng cơng cụ tài TCT mà cịn trung gian tài thị trường tài tiền tệ Cơng ty cần nâng cao hiệu hoạt động tức nâng cao hiệu thu xếp vốn cho dự án Trong thời gian có hạn tập ma viết em khơng tránh khỏi thiếu sót em mong nhận ý kiến đóng góp thầy anh chị củng ban lảnh đạo Công ty tài Dầu khí để viết em hoàn chỉnh Em xin chân thành cảm ơn thầy giáo - GS TS Cao Cự Bội giúp đỡ em trình viết chuyên đề, với anh chị ban lảnh đạo cơng ty tài Dầu khí nhiệt tình giúp đỡ em q trình thực tập cơng ty Sinh viên Trương Xn Hạnh Trang 74 MỤC LỤC Chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn nghĩa vụ PVFC 23 2.1 Chức 23 2.2 Nhiệm vụ 23 2.3 Quyền hạn 24 3.1 Huy động vốn 24 3.3 Mở tài khoản dịch vụ ngân quỹ 25 3.4 Các hoạt động khác 26 Chỉ tiêu 50 1.1.2 Vốn uỷ thác đầu tư quản lý 50 1.2 Hoạt động đầu tư 51 1.3 Hoạt động tín dụng 52 Chỉ tiêu 55 Tên dịch vụ .56 (Lấy từ tài liệu tổng kết tình hình thực sản phẩm dịch vụ qua năm 2001-2003) 56 Đánh giá tình hình thu xếp sử dụng vốn PVFC .56 2.1 Những thành tựu mà công ty đạt .56 Bảng 9:Hiệu sử dụng vốn kinh doanh PVFC 58 ♦ Số vòng quay toàn vốn = .58 2.2 Những hạn chế vướng mắc cần khắc phục tháo gỡ 61 2.2.1 Những vướng mắc cần tháo gỡ 61 2.2.2 Những hạn chế cần khắc phục 62 Lời Kết luận 74 Trang 75 NHẬN XÉT CỦA CƠ QUAN THỰC TẬP Trang 76 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 1-Giáo trình: -Bảo tồn phát triển vốn -Bảo toàn phát triển vốn xí nghiệp -Chính sách biện pháp huy động nguồn vốn -Hệ thống tín dụng-tiết kiệm nguồn vốn luân chuyển (Phần 1) -Hệ thống tín dụng-tiết kiệm nguồn vốn luân chuyển (Phần 2) -Thị trường tiền tệ Việt Nam trình hội nhập -Sử dụng cơng cụ tài tiền tệ để huy động vốn cho đầu tư phát triển -Vốn lưu động -Vốn lưu động việc cải tiến quản lý vốn lưu động -Giải pháp huy động sử dụng nguồn vốn 2-Tài liệu thu thập từ công ty số tạp chí -Báo cáo tài cơng ty năm 2001-2003 -Chiến lược phát triển công ty -Hồ sơ dự án công ty -Đánh giá tổng kết giai đoạn thực dự án -Một số tài liệu khác liên quan Trang 77 ... phí thu xếp phương thức thu phí thu xếp II.THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG THU XẾP VÀ HUY ĐỘNG VỐN TẠI CÔNG TY Thực trạng thu xếp vốn công ty 1.1 số tiêu sử dụng Doanh thu Doanh thu Trang 44 ♦vòng quay vốn. .. cán thu xếp vốn trách nhiệm lập phương án thu xếp vốn dự phòng cho dự án Phương án thu xếp vốn Căn cứ để lập phương án thu xếơ vốn: phương án thu xếp vốn lập sở: Kết thẩm định tín dụng; Mức vốn. .. định cán thu xếp vốn: Ngay sau tiếp nhận hồ sơ đề nghị thu xếp vốn khách hàng, cán thu xếp vốn xem xét hồ sơ sử lý theo hướng sau: Trường hợp thấy có ký để từ chối thu xếp vốn, cán thu xếp vốn lập