Chi phí đối với các loại tiền gửi 3.1. Lãi suất huy động tiền gửi Mỗi loại tiền gửi là chúng ta cần nghiên cứu đều mang một mức lãi suất khác nhau. Lãi suất sẽ quyết định chi phí. Chi phí cho các nguồn tiền gửi khác nhau là không giống nhau. Giả định rằng các yéu tố khác không đổi, ngân hàng sẽ huy động vốn bằng cách cung cấp các loại hình gửi tiền có chi phí thấp nhất, hay thu nhập ròng tạo ra từ việc sử dụng các nguồn vốn tiền gửi này là lớn nhất sau khi đã trừ đi mọi chi phí. Nếu một ngân hàng có thể huy động toàn bộ tiền gửi từ các nguồn có chi phí thấp nhất và đầu tư vào các tài sản có mức lãi suất cao nhất, ngân hàng sẽ tối đa hóa mức chênh lệnh lãi suất, và có thể tối đa hóa thu nhập ròng của cổ đông. Trong tất cả các loại tiền gửi, loại tiền gửi có kỳ hạn và tiết kiệm tạo ra thu nhập ròng cao nhất và là khỏan chi phí lớn nhất cho của ngân hàng. Theo quy luật giá trị theo thời gian cua rtiền và theo mối quan hệ tỷ lệ thuận trong đường cong thu nhập thì tiền gửi có kỳ hạn thanh toán càng dài sẽ tạo ra mức lãi càng cao cho người gửi tiền. Ví dụ, tài khoản NOW và tài khoản tiết kiệm đều có thể được rút tiền ngay lập tức, và do đó kháhc hàng được hưởng mức lãi suất thấp nhất trong số tất cả các loại tiền. Ngược lại ngân hàng trả lãi suất tiền gửi cáo nhất cho chứng chỉ tiền gửi có thể chuyển nhượng với kỳ hạn một năm hoặc dài hơn. Quy mô và mức độ rủi ro trong hoạt động của ngân hàng cũng đóng một vai trò quan trọng trong việc hình than lãi suất tiền gửi. Ví dụ các ngân hàng ở New York, London hay Tokyo nhờ vào quy mô lớn và sức mạnh tài chính nên có thể thu hút tiền gửi ở mức lãi suất bình quân thấp nhất, trong khi lãi suất được thông báo tại các ngân hàng khác thường cao hơn. Những yếu tố quan trọng là triết lý về Marketing và mục tiêu của việc cung cấp các dịch vụ ngân hàng. Ngân hàng nào quyết định chon mục tiêu là cạnh tranh giành tiền gửi sẽ luôn luôn đặt ra mức lãi suất cao hơn để kéo khách hàng khỏi các đối thủ cạnh tranh. Ngược lại, khi ngân hàng muốn hạn chế quy mô của một loại hình tiền gửi nào, ngân hàng sẽ hạ lãi suất công bố thấp hơn mức lãi suất của các đối thủ cạnh tranh đưa ra. 3.2. Các phương pháp định giá các dịch vụ liên quan đến tiền gửi Khi huy động tiền gửi, một mặt, ngân hàng phải trả một mức lãi suất đủ lớn để có thể thu hút và duy trì sự ổn định trong lượng tiền gửi của khách hàng. Mặt khác, ngân hàng phải cố gắng hạn chế việc trả lãi suất quá cao bởi vì điều này sẽ làm giảm mức thu nhập tiềm năng của ngân hàng. Hiện nay, sự cạnh tranh gay gắt giữa các ngân hàng có xu hướng làm tăng chi phí trả tiền lãi tiền gửi trong khi làm giảm thu nhập dự kiến từ hoạt động đầu tư và cho vay. Một yêu cầu đặt ra đối với các ngân hàng là phải đánh giá đúng chi phí trả lãi để từ đó có thể thu hút được lượng tiền nhiều nhất với lãi suất hợp lý để tối đa hóa thu nhập ròng của ngân hàng. Một trong những biện pháp để giải quyết vấn đề trên là các ngân hàng phải định giá đúng các dịch vụ liên quan đến tiền gửi. Tuy nhiên, việc này không hề đơn giản. Hiện nay, có năm phương pháp định giá được áp dụng: 3.3.1. Phương pháp tổng hợp chi phí – thu nhập Trong hoạt động của ngân hàng hiện nay, các nhà quản lý nhìn chung không chấp nhận quan điểm cho rằng khách hàng là người phải gánh chịu toàn bộ chi phí dịch vụ liên quan đến tiền gửi. Cho đến vài năm gần đây, luận điểm “ khách hàng nên được sử dụng miễn phí các dịch vụ về tiền gửi” được xem như một đường lối khôn ngoan nhằm đối phó với sự cạnh tranh ngày càng gay gắt từ phía các trung gian tài chính khác trên thị trường truyền thống của ngân hàng. Tuy nhiên, rất nhiều ngân hàng đã sớm nghi ngờ tính hiệu quả của chiến lược Marketting mới này bởi nó làm gia tăng số lượng các tài khoản có số dư nhỏ với mức độ nhạy cảm cao và buộc ngân hàng phải đối mặt với tình trạng bùng nổ trong chi phí hoạt động. Theo phương pháp chi phí – thu nhập, ngân hàng đáng giá các chi phí nghiệp vụ và chi phí quản lý chung cho mỗi đơn vị dịch vụ tiền gửi và mức thu nhập để trả cho các cổ đông – những người đóng góp vốn thành lập ngân hàng. Do cạnh tranh ngày càng gay gắt cùng với sự tăng lên của lệ phí bảo hiểm, chi phí trung bình của ngân hàng cho một khoản tiền gửi đã tăng lên. Điều này có nghĩa là ngân hàng tiến hàng định giá tiền gửi độc lập, tách biệt khỏi các khoản cho vay và các dịch vụ khac. Đồng thời, mỗi dịch vụ liên quan tới tiền gửi thường được định giá sao cho khoản thu đủ bù đắp tất cả hoặc phần lớn chi phí cho việc cung cấp dịch vụ đó. Giá của các dịch vụ này được xác định theo công thức tổng hợp chi phí – thu nhập như sau: Giá khách hàng phải trả cho 1 đơn vị dịch vụ tiền gửi = Chi phí hoạt động cho 1 đơn vị dịch vụ tiền gửi + Chi phí quản lý chung dự tính phân bổ cho bộ phận nhận tiền gửi + Định mức lợi nhuận từ 1 đơn vị tiền gửi Phương pháp định giá theo chi phí – thu nhập như công thức trên khuyến khích các ngân hàng đặt giá sát hơn với chi phí và loại bỏ nhiều dịch vụ trước đây miễn phí. Ví dụ, ngày càng nhiều ngân hàng Mỹ ấp đặt phí cho dịch vụ chấp nhận thấu chi, tăng lệ phí đối với các tờ Séc bị máy rút tiền tự động ATM, tính phí hàng tháng cho việc duy trì tài khoản kể cả đối với tài khoản tiết kiệm nhỏ, đồng thời nâng cao mức quy định về số dư tiền gửi tối thiểu. Trong hầu hết các trường hợp, những khoản phí dịch vụ này dường như tăng nhanh hơn tỷ lệ lạm phát. Kết quả của những xu hướng này nói chung có lợi cho ngân hàng, thu nhập từ phí dịch vụ vượt trội tổn thất của ngân hàng. 3.3.2. Phương pháp định giá xâm nhập thị trường Xâm nhập thị trường là một phương pháp định giá không nhấn mạnh về vấn đề lợi nhuận, ít nhất là ngắn hạn. Ý tưởng ở đây là nâng cao lãi suất, thường là cao hơn hẳn mặt bằng lãi suất thị trường hoặc thu phí dịch vụ thấp hơn mức phí thị trường để có thể thu hút được số lượng khách hàng tối đa. Nhà quản lý hy vọng rằng sự gia tăng nhanh chóng của quy mô tiền gửi và của những khoản tín dụng sẽ bù đắp một phần sự giảm sút trong lợi nhuận cận biên. Với chién lược này, ngân hàng muốn tối đa hóa thị phần trong một thị trường đang tăng trưởng nhanh chóng. Còn đối với khách hàng, chọn ra được một ngân hàng có đủ uy tín để gửi tiền là một công việc ratá tốn kém. Do vậy, khách hàng thường tậo trung mua dịch vụ của một ngân hàng. Một tài khoản tiền gửi có thể là điều kiện nền tảng cho các khoản vay, dịch vụ ủy thác và các dịch vụ khác. Việc cắt đứt quan hệ thường gây ra những thiệt hại lớn nên khách hàng có xu hướng trung thành với ngân hàng họ đã lựa chọn. Bởi vậy, tiền gửi có thể được xem là yếu tố ổn định. Tiền gửi thường kém nhạy cảm hơn các nguồn tiền khác trước những thay đổi trong lệ phí, lãi suất và chính sách huy động vốn của ngân hàng đối thủ. Nếu ngân hàng có thể đưa ra lãi suất cao hơn mức bình quân thị trường trong một thời gian đủ dài để tạo ra sự trung thành của khách hàng thì trong tương lai, khách hàng vẫn sẽ gửi tiền vào ngân hàng dù rằng lãi suất mà ngân hàng đưa ra không còn cao như trước. Chi phí không nhỏ cho việc lựa chọn và thay đổi ngân hàng là nguyên nhân giải thích cho hành vi nêu trên của khách hàng. Trên thực tế, sự thất bại của các ngân hàng trong chiến lược thu hút thêm tiền gửi bằng cách giảm lệ phí hoặc nâng cao lãi suất bắt nguồn từ tính ổn định tương đối của tiền gửi: khách hàng thường không thay đổi ngân hàng ngay lập tức bởi vì chi phí và rủi ro cho sự thay đổi này là không nhỏ. Các công ty và các hộ gia đình trước khi quyết định gửi tiền vào ngân hàng nào đều xem xét đến rất nhiều yếu tố, không chỉ có lái suất. 3.3.3. Phương pháp Bảng tỷ lệ phí tiền gửi Khách hàng sẽ phải trả một khoản lệ phí rất nhỏ, thậm chí là không phải trả nếu số dư tiền gửi bình quân của họ cao hơn một mức nhất định hoặc khách hàng sẽ phải trả lệ phí cao hơn nếu số dư tài khoản trong bình thấp hơn mức giới hạn. Do đó, mức giá dịch vụ mà khách hàng phải trả phụ thuộc vào việc anh ta sử dụng tiền gửi như thế nào Giá các dịch vụ liên quan đến tiền gửi thay đổi trên cơ sở một hoặc một số những yếu tố sau: + Số lần giao dịch thực hiện qua tài khoản ( số Séc được viết, số tiền gửi vào, số lần chuyển tiền, số lệnh ngừng trả hay số lần thấu chi). + Số dư tài khoản trung bình trong một thời kỳ nhất định ( thường là một tháng). + Kỳ hạn của tiền gửi thao ngày, tuần hoặc tháng. Khách hàng phải lựa chọn ngân hàng và xây dựng kế hoách tiền gửi sao cho mức lệ phí là thấp nhất và ( hoặc) nhận được thu nhập cao nhất trên cơ sở dự kiên về số séc viết , số tiền gửi vào và rút ra cũng như số dư trung bình của tài khoản. Đương nhiên, khách hàng cũng phải xem xét tới các khía cạnh khác như mức độ an toàn và sự sẵn có của các dịch vụ. 3.3.4. Định giá mục tiêu trọng điểm Một số ngân hàng, nhất là những ngân hàng ở các thành phố lớn có nhiều tài khoản tiền gửi với số dư lớn, ổn định, thường mạnh dạn sử dụng phương pháp định giá mục tiêu trọng điểm. Các chương trình quảng cáo công phu của họ thường hướng tới những người có địa vị trong xã hội và các gia đình khá giả tới những dịch vụ của ngân hàng. Đối với những tài khoản khác, đặc biệt là các tài khoản có số dư thấp, ít ổn định, việc đánh giá có thể nhằm vào mức hòa vốn hoặc ngân hàng có thể hạn chế các tài khoản này bằng việc đánh giá cao hơn. Chiến lược này thường được kếp hợp với chương trình nhà ngân hàng cá nhân ( personal banker), theo đó mỗi khách hàng lớn được một cán bộ ngân hàng chịu trách nhiệm đáp ứng tất cả các nhu cầu về dịch vụ ngân hàng. Ngày nay, trên các thị trường tiền gửi, sức cạnh tranh gay gắt giữa các ngân hàng cùng với việc ngày càng nhiều ngân hàng sử dụng phương pháp định giá mục tiêu trọng điểm đã khiến cho khách hàng được thông tin tốt hơn và tìm được cho mình nhiều khoản có lợi nhất. 3.2.5. Định giá tiền gửi trên cơ sở mối quan hệ tổng thể với khách hàng Với ý tưởng nhằm tranh thủ những khách hàng tốt nhất, ngân hàng đã tiến hành định giá tiền gửi theo số lượng dịch vụ mà khách hàng sử dụng. Những khách hàng sử dụng từ hai dịch vụ trở lên có thể phải chịu lệ phí ở mức thấp hoặc không phải trả lệ phí, còn những khách hàng chỉ có quan hệ hạn chế với các ngân hàng sẽ phải trả lệ phí cao. Nhà quản lý cho rằng việc sử dụng một số lượng lớn các dịch vụ sẽ làm tăng sự phụ thuộc của khách hàng vào ngân hàng và điều này sẽ khiến cho khách hàng gặp nhiều khó khăn hơn khi muốn tìm kiếm một ngân hàng khác. Bởi vậy, ít nhất là trên lý thuyết, chính sách định giá trên cơ sở quan hệ sẽ tạo ra dự trung thành của khách hàng và làm cho họ kém nhạy cảm hơn với lãi suất tiền gửi cũng như phí dịch vụ của đối thủ cạnh tranh. Trên đây là năm phương pháp định giá tiền gửi cơ bản. Tùy thuộc vào quy mô, chính sách của từng ngân hàng mà các nhà quản lý áp dụng các phương pháp định giá khác nhau. Phương pháp phổ biến nhất hiện nay là lập bảng giá định giá có điều kiện, theo đó ohí dịch vụ phụ thuộc vào mức độ sử dụng từng loại dịch vụ tiền gửi. Phương pháp này cho phép khách hàng dễ dàng lựa chọn kế hoách tiền gửi để tối đa hóa chi phí, qua đó ngân hàng cũng nhận được các thông tin về thói quen sử dụng tiền của khách hàng. IV. Cơ cấu tiền gửi trong NHTM IV.1. Các yếu tố quyết định cơ cấu tiền gửi trong NHTM Các yếu tố quyết định cơ cấu tiền gửi trong NHTM có thể kể đến hai loại yếu tố cơ bản như sau: + Nhu cầu của công chúng đối với các loại hình dịch vụ gửi tiền: đây là yếu tố quan trọng hàng đầu quyết định cấu trúc ( cơ cấu ) nguồn vốn tiền gửi của một ngân hàng. + Chính sách huy động vốn của NHTM: bao gồm việc thu phí dịch vụ tương quan lãi suất giữa các loại tiền gửi khác nhau, sự tích cực trong hoạt động quảng cáo, thời gian và quy mô vốn đầu tư vào việc thu hút và duy trì các khách hàng gửi tiền. IV.2. Cơ cấu tiền gửi trong NHTM Tiền gửi trong NHTM thường có ba cách phân loại như sau: Cách thứ nhất, tiền gửi bao gồm tiền gửi không hưởng lãi và tiền gửi hưởng lãi. Cách thứ hai bao gồm tiền gửi giao dịch và phi giao dịch. Cách thứ ba phổ biến hơn cả bao gồm tiền gửi giao dịch, tiền gửi tiết kiệm và tiền gửi kỳ hạn. Trong những năm gần đây, loại hình tiền gửi mà ngân hàng sẵn sàng cung cấp nhất là tiền gửi kỳ hạn và tiền gửi tiết kiệm ( hai loại tiền gửi này thường chiến tới khoảng 80% trong tổng nguồn vốn tiền gửi tại mọi ngân hàng trong khi tiền gửi giao dịch chỉ chiếm 20% còn lại). Nhìn chung, nếu được tự quyết định cho bản thân mình về cơ cấu tiền gửi tối ưu, các ngân hàng sẽ hướng về một tỷ trọng cao đối với tiền gửi giao dịch, tiền gửi tiết kiệm và tiền gửi kỳ hạn lãi suất thấp. Các tài khoản này thuộc những nguồn vốn có chi phí thấp nhất của ngân hàng và thường chiếm một tỷ lệ lớn trong lượng tiền gửi cơ sở ( core deposits). Các loại tiền gửi này ổn định, ít nhạy cảm với những biến động của lãi suất trên thị trường và thường được duy trì tại ngân hàng. Mặc dù phần lớn tiền gửi cơ sở ( như tiền gửi tiết kiệm) có thể bị rút ra ngay lập tức nhưng trên thực tế thì các tài khoản này thường được bổ sung và kéo dài trong nhiều năm. Để huy động được nhiều lượng tiền cơ sở, các ngân hàng thường cạnh tranh lãi suất, đưa ra những mức lãi suất hấp dẫn đối với khách hàng. Đồng thời, sự phát triển của các loại hình tiền gửi mới mang lãi suất cao hơn và nhạy cảm hơn với những thay đổi của lãi suất cao hơn đã buộc ngân hàng phải nâng mức lãi suất cho các loại tiền gửi khác. Những ngân hàng không thoe kịp mặt bằng lãi suất thị trường sẽ phải tăng cường dự trữ để đối phó với sự tăng lên trong nhu cầu thanh toán và những biến động trong lượng tiền gửi vào. Đối đầu với một áp lực lớn về chi trả lãi, ngân hàng buộc phải tìm mọi cách nhằm cắt giảm các chi phí khác, nâng cao hiệu quả hoạt động. Cơ cấu tiền gửi tại các NHTM thường bao gồm các khoản sau: Tiền gửi tại các NHTM trong nước chủ yếu thuộc khu vựa tư nhân ( bao gồm cá nhân , các công ty ) , chiếm hơn 80 % tổng lượng tiền gửi của hệ thống ngân hàng. Lượng tiền gửi lớn thứ hai là tiền gửi của Chính phủ, các tổ chức chính quyến và của NHTW. Các khoản tiền gửi này biến động thất thường với biên độ lớn, tăng mạnh trong kỳ từ thuế hay khi trái phiếu được phát hành, giảm nhanh khi Chính phủ phải trả lương hay các công trình công cộng bắt đầu được xây dựng. Mặc dù không mang lại lợi nhuận cao nhưng các ngân hàng thường chấp nhận tiền gửi của Chính phủ, cơ quan chính quyền như hình thức dịch vụ cho cộng đồng nơi ngân hàng hoạt động. Một khoản mục tiền gửi quy mô lớn khác là tiền gửi của Chính phủ, doanh nghiệp, cá nhân nước ngoài. Phần lớn lượng tiền này được huy động thông qua các chi nhánh của ngân hàng tại nước ngoài. Tuy nhiên, loại tiền này chiếm tỷ trọng nhỏ do lãi suất nội địa trong những năm gần đây giảm đáng kể và các cuộc khủng hoảng nợ, khủng hoảng tài chính và suy thoái kinh tế toàn cầu cũng tác động rất lớn khiến cho các ngân hàng giảm quy mô kế hoạch bành trướng ra nước ngoài. Khoản mục tiền gửi quan trọng cuối cùng là Tiền gửi của các tổ chức tín dụng, các ngân hàng khác, bao gồm tiền gửi của ngân hàng đại lý – đây là tiền gửi mà các ngân hàng muốn nắm giữ của nhau nhằm thanh toán cho các dịch vụ đại lý. Ví dụ các dịch vụ như thanh toán bù trừ, thu séc…. Khi nhận tiền gửi từ các ngân hàng khác, ngân hàng sẽ ghi vào tài khoản “ tiền gửi của ngân hàng khác” (deposits due to banks) thuộc bên nguồn vốn trên bảng cân đối kế toán. Ngân hàng sở hữu khoản tiền đó sẽ ghi vèo bên tài sản tại tài khoản “ Tiền gửi tại ngân hàng khác” (deposits due from banks). . Chi phí đối với các loại tiền gửi 3.1. Lãi suất huy động tiền gửi Mỗi loại tiền gửi là chúng ta cần nghiên cứu đều mang. trì các khách hàng gửi tiền. IV.2. Cơ cấu tiền gửi trong NHTM Tiền gửi trong NHTM thường có ba cách phân loại như sau: Cách thứ nhất, tiền gửi bao gồm tiền