Đang tải... (xem toàn văn)
Tổng quan về ngân hàng thương mại và tỷ giá hối đoái.
Chương 1: TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Ạ & TỶ GIÁ HỐI ĐOÁI I I TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Các vấn đề ngân hàng thương mại g g g Phân loại ngân hàng thương mại: • Theo hình thức sở hữu: –Ngân hàng thương mại quốc doanh –Ngân hàng thương mại cổ phần: ví dụ ngân hàng Á Châu, ngân hàng Đông Á, Sacombank… Á –Ngân hàng liên doanh: –Chi nhánh ngân hàng nước ngồi: Ví dụ: HSBC, City Bank, ABN-AMRO… Phân loại ngân hàng thương mại: • Theo Tính chất kinh doanh: dựa vào cách chọn ự ọ đối tượng khách hàng sỉ(doanh nghiệp, doanh số giao dịch lớn) lẽ(cá nhân…)… – Ngân hàng bán sỉ: ABN-AMRO Bank, Deutsche â Bank… – Ngân hàng bán lẽ: Vietcombank ACB ANZ Vietcombank, ACB, bank… • Theo Quan hệ tổ c ức Ngân hàng hội sở (hội eo Qu ệ o g ổ chức: Ng g ộ ( ộ sở chính), chi nhánh cấp 1, cấp 2, văn phòng giao dịch Theo thứ bậc quan hệ, chi nhánh văn phòng giao dịch hội sở qn quyền cho hị i dị h ẽ đượ hí h â ề h phép thực giao dịch loại 3.Các hoạt động chủ yếu ngân hàng thương mại: 3.1 Hoạt động huy động vốn: – Nhậ tiề gửi tổ chức cá nhân tổ chức tín dụng Nhận tiền ửi ủ hâ tí d khác – Phát hành chứng tiền gửi, trái phiếu giấy tờ có giá khác để huy động vốn – Vay vốn – V nhắn h ngân hà Nhà nước Vay hắ hạn ủ â hàng – Các hình thức huy động khác 3.2 Hoạt động tín dụng – Cho vay: – Cho vay ngắn hạn y g – Cho vay trung, dài hạn Các hoạt động chủ yếu ngân hàng thương mại: 3.3 Bảo lãnh: Bảo lãnh vay, toán, thực hợp đồng, bảo lãnh đấu thầu phạm vi vốn tự có ngân hàng thương mại 3.4 Chiết khấu: chiết khấu tái chiết khấu giấy tờ có giá, thương phiếu 3.5 Kinh doanh vàng, ngoại tệ 3.6 Cho thuê tài chính: Ngân hàng thương mại phép hoạt động cho th tài thơng qua cty cho th tài lập ê í í ì ậ 3.7 Hoạt động dịch vụ tốn ngân quỹ: • Ngân hàng thương mại phép mở tài khoản cho cá nhân, tổ chức – ngồi nước có nhu cầu tốn g g g ngân hàng với Từ thực dịch vụ toán ngân quỹ như: –Cung cấp phương tiện toán ấ –Dịch vụ toán nước –Thực hiệ dị h vụ th hộ chi hộ Th dịch thu hộ, hi –Thu, phát tiền mặt cho khách hàng –Tổ chức hệ thố th h t nội liê ngân hà Tổ thống toán ội liên â hàng nước –Tham gia thực dịch vụ toán quốc tế Tham ngân hàng Nhà nước cho phép 3.8 Các hoạt động khác: • Góp vốn mua cổ phần • Tham gia thị trường tiền tệ • Uỷ thác nhận ủ thác quản lý tài sản ỷ há hậ ủy há ả ài ả • Tư vấn tài • Bảo quản vật quý giá • Cung ứng dịch vụ bảo hiểm • Một số hoạt động khác II CÁC VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ TỶ GIÁ HỐI ĐOÁI 1 Tỷ giá hối đoái: Tỷ giá hối đoái so sánh mối tương quan giá trị hai đồng tiền hai quốc gia khác Hoặc người ta nói tỷ giá hối đối giá đơn vị tiền tệ nước thể số lượng đơn vị tiền tệ nước khác khác Phương pháp biểu thị tỷ giá (yết giá), cách đọc: 2.1 Phương pháp biểu thị thứ nhất: Gián tiếp • tệ = X ngoại tệ • Phương pháp biể thị thường dùng số h há biểu hị h dù ộ ố nước Anh, Mỹ , Úc, • Ví dụ: Ngày 08/08/2010 – Tại thị trường London: lúc mở cửa • • GBP GBP = 1,4429 EUR = 1,74658 USD 2.2 Phương pháp biểu thị thứ hai: trực tiếp • • • • • • • • • Là phương pháp biểu thị mà lấy ngoại tệ làm đơn vị để so sánh với số lượng tiền tệ nước nước ngoại tệ = X tệ Phương pháp dùng nước lại (trong có Việt Nam) Ví dụ: Ngày 03/09/2010 ụ g y Tại thị trường Paris: lúc mở cửa USD = 0,82613 EUR GBP = 1,4429 EUR Chú ý: Tỷ giá USD = 0,82613 EUR viết USD=0,82613EUR USD/EUR= 0,82613 Sơ lược lịch sử tỷ giá hối đối • • • • • • Tiền vàng Bản ị Bả vị vàng Tỷ g cố định ỷ giá ị Bretonwood Thả hoàn toàn ổi h à Thả có kiểm sốt Các yết tố ảnh hưởng đến tỷ giá hối đoái • • • • Cán cân toán vãng lai quốc gia Lãi suất Lạm phát … Ảnh hưởng tỷ giá hối đoái đến hoạt động XNK Ảnh hưởng tỷ giá hối đoái đến kinh tế vĩ mơ Xác định tỷ giá hối đối theo phương pháp tính chéo – Một số thị trường hối đối niêm yết tỷ giá hối đoái tệ với ngoại tệ, cần tính tỷ giá hối đối ngoại tệ phải dùng phương pháp tính chéo • Ví dụ: Một tổ chức kinh doanh ngoại tệ yết giá: ổ ế GBP/EUR = 1,4429 – 1,4450 GBP/USD = 1,7465 – 1,7490 • Yêu cầu tính tỷ giá EUR/USD • => EUR/USD = 1,7465/1,4450 - 1,7490/1,4429 • • • ` Giao dịch ngoại tệ giao Hoạt động mua/bán ngoại tệ, theo đạt thỏa thuận tỷ giá, số lượng giao dịch vịng 02 ngày làm việc ỷg gg g g g y ngoại tệ chuyển giao Ví dụ: Doanh nghiệp đến hạn phải tốn hợp đồng nhập vào ngày 12/11/2010, số lượng loại ngoại tệ ẩ ố toán 25.000USD Để đảm bảo tốn, ngày 08/11/2010 d h nghiệp tì mua ngoại tệ t i ngân doanh hiệ ó tìm i â hàng Giả định họ thỏa thuận tỷ giá mua ngoại tệ ngân hàng ngày 08/11/2010 19 000VND/USD Theo 19.000VND/USD thỏa thuận họ nộp cho ngân hàng số tiền 475.000.000VND chậm ngày 10/11/2010 số ngoại tệ g y g mua ngân hàng có tài khoản doanh nghiệp để tốn cho khách hàng nước Nghiệp vụ giao dịch kỳ hạn Tính điểm giao dịch kỳ hạn: (I1-I2) x S2 xN F= 100x360 • I1 : Lãi suất đồng tiền yết giá • I2 : Lãi suất đồng tiền định giá • S1: Tỷ giá giao (mua) • S2 :Tỷ giá giao (bán) • N : Số ngày kỳ hạn ủ h • F : Tỷ giá kỳ hạn • Tk=Ts + Ts x K x (L1 – L2) –Tk : Tỷ g kỳ hạn ỷ giá ỳ –Ts : Tỷ giá giao –K : Kỳ hạn –L1: Lãi suất đồng tiền yết giá L –L2: Lãi suất đồng tiền định g g ị giá Nghiệp vụ SWAP • Khái niệm: SWAP cịn gọi nghiệp vụ kỳ hạn g g p ỳ hai chiều, bao gồm nghiệp vụ: mua loại ngoại g ỷ giá giao g y g y g ỷ tệ tỷ g g bán ngoại tệ tỷ giá có kỳ hạn (hoặc ngược lại) • Nghiệp vụ SWAP nêu cịn gọi SWAP ngoại tệ (hay tỷ giá), thực tế thị trường tiền tệ quốc tế ngân hàng thực SWAP lãi suất Hợp đồng kỳ hạn kiểu “Future” • Doanh nghiệp ngân hàng ký hợp đồng mua(hoặc bán) ngoại tệ tương lai với nội dung bản: – Số lượng ngoại tệ giao dịch – Tỷ giá đượ xác đị h ký hợ đồ iá định hợp đồng – Thời điểm chuyển giao ngoại tệ xác định cụ thể tương lai – Doanh nghiệp phải ký quỹ để đản bảo thực hợp đồng * Theo kiểu hợp đồng này: Đến hạn chuyển giao ngoại tệ dù lúc tỷ giá giao có bất lợi hay thuận lợi cho bên bê phải thực hiệ việc mua/bán bên ẫ ẽ hải th iệ /bá Hợp đồng kỳ hạn kiểu “Option”: • Khái niệm: Là thoả thuận hợp đồng người mua người bá quyền chọn mua ( ll ời ời bán ề ề h (call option) quyền chọn bán (put option) loại ngoại tệ cụ thể th tỷ giá thời gian cụ thể Để có i theo iá i thể ó “quyền chọn” mua hay bán phải trả khoản tiền đảm bảo ị i “phí kh ả tiề đả bả cịn đượ gọi “ hí mua quyền ề chọn” (premium) từ bỏ “quyền” cảm thấ giao dịch bất lợi đến hạn thấy hạn Ví dụ: hợp đồng kiểu option • Vào ngày X doanh nghiệp A ký hợp đồng kỳ hạn kiểu p g g g Option mua 20.000USD ngân hàng H với thông tin sau: – Tỷ giá xác định ký hợp đồng 1USD = 19.500VND ỷg ị ý ợp g – Thời điểm chuyển giao ngoại tệ ngày D – Tổng phí mua quyền bán triệu đồng 2,5 đồng Đến ngày D tỷ giá ngao ngày D US USD=19.200VND => V doanh nghiệp A bỏ quyền mua để g ệp quyề u chuyển sang mua theo tỷ giá giao g y ỷg g g y Đến ngày D tỷ giá ngao lúc USD=19.800VND => doanh nghiệp A dùng quyền mua theo tỷ thể hợp đồng ...I I TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Các vấn đề ngân hàng thương mại g g g Phân loại ngân hàng thương mại: • Theo hình thức sở hữu: ? ?Ngân hàng thương mại quốc doanh ? ?Ngân hàng thương mại cổ... tài • Bảo quản vật q giá • Cung ứng dịch vụ bảo hiểm • Một số hoạt động khác II CÁC VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ TỶ GIÁ HỐI ĐỐI 1 Tỷ giá hối đối: Tỷ giá hối đoái so sánh mối tương quan giá trị hai đồng tiền... cổ phần: ví dụ ngân hàng Á Châu, ngân hàng Đông Á, Sacombank… Á ? ?Ngân hàng liên doanh: –Chi nhánh ngân hàng nước ngồi: Ví dụ: HSBC, City Bank, ABN-AMRO… Phân loại ngân hàng thương mại: • Theo Tính