Đang tải... (xem toàn văn)
Sự tồn tại và phát triển của các doanh nghiệp trong nền kinh tế thị trường phụ thuộc vào rất nhiều nhân tố như môi trường kinh doanh, trình độ quản lý của các doanh nghiệp đặc biệt là trình độ quản lý tài chính. Vì vậy, có thể nói quản lý tài chính là chức năng có tầm quan trọng số một trong hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp, nó quyết định tính độc lập, sự thành bại của doanh nghiệp trong cuộc đời kinh doanh. Đặc biệt, trong điều kiện cạnh tranh đang diễn ra khốc liệt trên phạm vi toàn thế giới, điều chỉnh kinh tế còn gặp nhiều khó khăn, tăng trưởng kinh tế còn chậm thì quản lý tài chính là một vấn đề quan trọng hơn bao giờ hết. Doanh nghiệp chỉ có thể hoạt động tốt mang lại sự giàu có cho chủ sở hữu khi nó được quản lý tốt về mặt tài chính. Chính vì tầm quan trọng của công tác quản lý tài chính như vậy nên chức năng quản lý tài chính thường thuộc về các nhà lãnh đạo cấp cao của doanh nghiệp như Phó tổng Giám đốc hoặc Giám đốc tài chính. Trong các doanh nghiệp vừa và nhỏ, chức năng này thuộc về Phó giám đốc phụ trách tài chính hoặc kế toán trưởng. Nhà quản lý tài chính chịu trách nhiệm điều hành hoạt động tài chính và thường đưa ra các quyết định tài chính trên cơ sở các nghiệp vụ tài chính thường ngày do các nhân viên cấp thấp hơn phụ trách. Các quyết định và hoạt động của nhà hoạt động của nhà quản lý tài chính đều nhằm vào các mục tiêu tài chính của doanh nghiệp: đó là sự tồn tại và phát triển của doanh nghiệp, tránh được căng thẳng về tài chính và phá sản, có khả năng cạnh tranh và chiếm được thị phần tối đa trên thương trường, tối thiểu hoá chi phí, tối đa hoá lợi nhuận và tăng trưởng thu nhập một cách vững chắc. Trong thực tế, hiện nay, ở Việt Nam, các doanh nghiệp vẫn còn xem nhẹ việc phân tích tài chính. Do đó, các nhà quản lý doanh nghiệp vẫn còn gặp khó khăn trong việc đưa ra quyết định phù hợp với sự biến động của thị trường, hiệu quả sử dụng vốn chưa cao, đồng thời việc khai thác các nguồn vốn vẫn còn chậm trễ, chưa đáp ứng được nhu cầu sản xuất kinh doanh. Để đứng vững được trong môi trường cạnh tranh hiện nay, các doanh nghiệp phải nghiên cứu và áp dụng những phương pháp, chỉ tiêu phân tích tài chính phù hợp, mang lại những thông tin tài chính chính xác, bổ ích. Nhận thức được tầm quan trọng của phân tích tài chính doanh nghiệp, qua một thời gian học tập, nghiên cứu tại trường Đại học Kinh tế Quốc dân và thực tập tại Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội, em nhận thấy: “phân tích tài chính doanh nghiệp có ý nghĩa to lớn không chỉ trong lý luận mà cả trong thực tiễn quản lý doanh nghiệp”. Vì những lý do trên, em đã chọn đề tài: “Phân tích tình hình tài chính Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội” cho luận văn của mình. Em rất mong được sự chỉ bảo của thầy giáo Thạc sỹ Nguyễn Quang Ninh cùng sự giúp đỡ của các cô chú phòng kế toán Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội để em có thể hoàn thành tốt chuyên đề này. Em xin chân thành cảm ơn!
Mục lục Ký hiệu và viết tắt . 7 Lời nói đầu . 8 Chơng 1: Tổng quan về phân tích tài chính doanh nghiệp . 10 I. Khái quát về phân tích tài chính doanh nghiệp . 10 1. Khái niệm về phân tích tài chính doanh nghiệp . 10 2. Tầm quan trọng của phân tích tài chính . 10 . 3. Sự cần thiết của phân tích tài chính doanh nghiệp: . 11 3.1. Đối với các nhà quản trị doanh nghiệp . 11 3.2. Đối với các nhà đầu t . 12 3.3. Đối với các đối tợng cho vay . 12 3.4. Đối với các cơ quan chức năng của Nhà nớc 1 . 12 3.5. §èi víi c¸c ®èi tîng kh¸c . 13 4. Môc tiªu cña ph©n tÝch t×nh h×nh tµi chÝnh doanh nghiÖp . 14 . 5. Th«ng tin sö dông trong ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp . 15 5.1. Th«ng tin néi bé doanh nghiÖp . 15 5.1.1. B¶ng c©n ®èi kÕ to¸n . 15 5.1.2. B¸o c¸o kÕt qu¶ ho¹t ®éng kinh doanh . 18 5.1.3. B¸o c¸o lu chuyÓn tiÒn tÖ . 19 5.1.4. B¶n thuyÕt minh b¸o c¸o tµi chÝnh . 21 5.2. Th«ng tin bªn ngoµi doanh nghiÖp . 21 II. Ph¬ng ph¸p ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp . 22 1. Ph¬ng ph¸p so s¸nh 2 . 23 2. Phơng pháp phân tích tỷ lệ . 23 3. Phơng pháp phân tích Dupont . 24 III. Nội dung phân tích tài chính doanh nghiệp . 26 1. Phân tích khái quát tình hình tài chính doanh nghiệp . 26 1.1. Phân tích diễn biến nguồn vốn và sử dụng vốn . 26 1.2. Phân tích tình hình đảm bảo nguồn vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh . 26 1.3. Phân tích kết cấu tài sản và nguồn vốn . 28 1.4. Phân tích khái quát các chỉ tiêu tài chính trung gian . 28 2. Phân tích tình hình tài chính theo các nhóm chỉ tiêu tài chính chủ yếu . 28 2.1. Các tỷ lệ về khả năng thanh toán . 28 . 2.2. Các tỷ lệ về khả năng cân đối vốn 3 . 30 2.3. Các tỷ lệ về khả năng hoạt động . 31 2.4. Các tỷ lệ về khả năng sinh lời . 33 Chơng 2: Phân tích tình hình tài chính Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội . 35 I. Giới thiệu chung về Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội . 35 . 1. Quá trình thành lập . 35 2. Cơ cấu tổ chức, bộ máy quản lý của Công ty . 36 3. Chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn của Công ty . 39 3.1. Chức năng . 39 3.2. Nhiệm vụ . 39 3.3. Quyền hạn . 40 4. Khái quát tình hình sản xuất kinh doanh của Công ty 4 . 40 4.1. Tình hình cạnh tranh . 40 4.2. Khách hàng của Công ty . 41 4.3. Thị trờng . 41 4.4. Khái quát tình hình sản xuất kinh doanh của Công ty trong 5 năm (1997- 2001) . 41 II. Phân tích tình hình tài chính Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội . 45 1. Phân tích khái quát tình hình tài chính Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội . 46 1.1. Phân tích diễn biến nguồn vốn và sử dụng vốn . 46 1.2. Phân tích tình đảm bảo nguồn vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh . 50 1.3. Phân tích kết cấu tài sản và nguồn vốn kinh doanh . 53 1.4. Phân tích khái quát các chỉ tiêu tài chính trung gian 5 . 55 2. Phân tích tình hình tài chính Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội theo các chỉ tiêu và tỷ lệ tài chính đặc trng . 57 2.1. Các tỷ lệ về khả năng thanh toán . 57 2.1.1. Khả năng thanh toán chung . 57 2.1.2. Khả năng thanh toán hiện hành . 58 2.1.3. Khả năng thanh toán nhanh . 59 2.1.4. Khả năng thanh toán tức thời . 59 2.1.5. Tỷ lệ dự trữ trên vốn lu động ròng . 61 2.2. Các tỷ lệ về khả năng cân đối vốn . 62 2.2.1. Hệ số nợ . 62 2.2.2. Khả năng thanh toán lãi vay . 63 2.2.3. Khả năng tự tài trợ 6 . 64 2.2.4. Khả năng độc lập về tài chính . 64 2.3. Các tỷ lệ về khả năng hoạt động . 65 2.3.1. Vòng quay tiền . 66 2.3.2. Vòng quay dự trữ . 68 2.3.3. Kỳ thu tiền bình quân . 68 2.3.4. Hiệu suất sử dụng tài sản cố định . 69 2.3.5. Hiệu suất sử dụng tài sản lu động . 70 2.3.6. Hiệu suất sử dụng tổng tài sản . 70 2.3.7. Vòng quay khoản phải thu . 71 2.4. Các tỷ lệ về khả năng sinh lời . 72 2.4.1. Doanh lợi tiêu thụ sản phẩm 7 . 73 2.4.2. Doanh lợi vốn chủ sở hữu . 74 2.4.3. Doanh lợi vốn . 74 3. Phơng pháp phân tích Dupont . 76 III. Đánh giá tình hình tài chính Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội . 77 1. Điểm mạnh . 77 2. Điểm yếu . 78 3. Nguyên nhân . 79 3.1. Nguyên nhân chủ quan . 79 3.2. Nguyên nhân khách quan . 80 Chơng 3: Một số giải pháp cải thiện tình hình tài chính Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội . 83 8 I. Những cơ hội và thách thức của ngành văn hoá và của Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội trong tiến trình phát triển . 83 II. Một số giải pháp cải thiện tình hình tài chính Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội . 85 1. Giữ vững thị trờng hiện tại, tìm kiếm thị trờng tiềm năng và đẩy mạnh tiêu thụ sản phẩm . 85 2. Khai thác huy động vốn tài trợ cho hoạt động sản xuất kinh doanh . 87 3. Quản lý tài sản lu động . 89 3.1. Đối với các khoản phải thu . 90 3.2. Đối với dự trữ . 91 4. Nâng cao hiệu quả sử dụng tài sản cố định . 91 III. Một số kiến nghị nhằm cải thiện tình hình tài chính Công ty Mỹ thuật và Vật phẩm văn hoá Hà Nội . 92 1. Kiến nghị với cơ quan quản lý cấp trên . 93 9 2. KiÕn nghÞ ®èi víi Nhµ níc . 93 KÕt luËn . 96 Tµi liÖu tham kh¶o . 97 10