MỤC LỤC…………………………………………………………………………… Lời mở đầu…………………………………………………………………….………3 Chương 1: Cơ sở lý luận phân tích tài doanh nghiệp 1.1 Tổng quan tài doanh nghiệp…………………………… ……… 1.1.1 Khái niệm tài doanh nghiệp…………………………………………… 1.1.2 Vai trị tài doanh nghiệp………………………………………….….6 1.1.3 Nội dung tài doanh nghiệp………………………… … … 1.2 Tổng quan phân tích tài doanh nghiệp……………………….… 1.2.1 Khái niệm - mục tiêu………………………………………………………… 1.2.2 Các nguồn tài liệu sử dụng…………………………………………………… 1.2.3 Các phương pháp sử dụng……………………………………………….…….12 1.2.3.1.Phương pháp so sánh…………………………………………… …….12 1.2.3.2.phương pháp thay liên hoàn…………………………………………13 1.2.3.3.Phương pháp liên hệ cân đối……………………………………… ….14 1.2.3.4.Phương pháp tỉ lệ……………………………………………………… 15 1.2.3.5.Phương pháp Dupont……………………………………………………15 1.2.4 Quy trình phân tích tài doanh nghiệp……………………………………16 1.2.5 Các nội dung phân tích tài chính………………………………………… 17 1.2.5.1 Phân tích khái quát tình hình tài thơng qua báo cáo tài chính…….17 1.2.5.1.Phân tích bảng cân đối kế tốn……………………………………… 17 1.2.5.2.Phân tích kết hoạt động sản xuất kinh doanh………………… … 22 1.2.5.2 Phân tích hiệu tài chính……………………………………………… 24 1.5.2.1.Phân tích khả sinh lời……………………………………………24 1.5.2.2.Phân tích khả quản lý tài sản…………………………………….25 1.2.5.3 Phân tích rủi tài chính…………………………………………………… 28 1.2.5.1.Phân tích khả tốn…………………………………………28 1.2.5.2.Phân tích khả quản lý nợ……………………………………… 30 1.2.5.4 Phân tích tổng hợp tài Dupont…………………………………………30 1.3 Các nhân tố ảnh nghiệp…………….33 hưởng tới tình hình tài doanh 1.4 Các biện pháp mặt lý thuyết để cải thiện tình hình tài chính………… 35 Chương 2: Phân tích thực trạng tình hình tài khách sạn Bạch Đằng 2.1 Giới thiệu khách sạn Bạch Đằng…………………………………………36 2.1.1 Lịch sử hình thành…………………………………………………………… 36 2.1.2 Bộ máy quản lý……………………………………………………………… 36 2.1.3 Chức nhiệm vụ………………………………………………………… 38 2.2 Phân tích thực trạng tình hình tài khách sạn Bạch Đằng…… 39 2.2.1 Phân tích khái qt tình hình tài khách sạn thơng qua báo cáo tài chính……………………………………………………………………… .39 2.2.1.1 Phân tích báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh……………39 2.2.1.2 Phân tích cân đối tài sản nguồn vốn……………………………….41 2.2.2 Phân tích hiệu tài chính……………………………………………… 46 2.2.2.1 Phân tích khả quản lí tài sản…………………………………….46 2.2.2.2 Phân tích khả sinh lợi……………………………………………51 2.2.3 Phân tích rủi ro tài chính……………………………………………………….54 2.2.3.1 Phân tích khả tốn……………………………………… 54 2.2.3.2 Phân tích khả quản lý nợ……………………………………… 56 2.3 Phân tích tổng hợp tài chính( Đẳng thức Dupont )……………………… 56 2.3.1 Phân tích đẳng thức Dupont thứ 1…………………………………………… 56 2.3.2 Phân tích đẳng thức Dupont thứ 2…………………………………………… 57 2.3.3 Phân tích đẳng thức Dupont tổng hợp………………………………………….59 2.4 Đánh giá nhận xét tình hình tài khách sạn Bạch Đằng…….62 2.4.1 Tổng hợp số tài chính…………………………………………………62 2.4.2 Ưu điểm, tồn tại, nguyên nhân……………………………………………… 63 Chương 3: Đề xuất biện pháp cải thiện tình hình tài khách sạn Bạch Đằng – Hạ Long 3.1 Phương hướng kế hoạch khách sạn thời gian tới………………66 3.2 Đề xuất biện pháp……………………………………………………………66 3.2.1.Cơ sở đề xuất biện pháp…………………………………………………66 3.2.2.Mục đích thực biện pháp……………………………………………… 67 3.2.3.Nội dung thực hiện………………………………………………………67 3.2.4.Kết biện pháp ảnh hưởng tới báo cáo tài số tài chính………………… ……………………………………………………………….68 Kết luận …………………………………………………………………………… 72 Tài liệu tham khảo………………………………………………………………… 73 LỜI MỞ ĐẦU Hiện nay, cùng với sự đổi mới của nền kinh tế thị trường và sự cạnh tranh ngày càng quyết liệt giữa các thành phần kinh tế đã gây những khó khăn và thử thách cho các doanh nghiệp Trong bối cảnh đó, để có thể khẳng định được mình mỗi doanh nghiệp cần phải nắm vững tình hình cũng kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh cần phải quan tâm đến tình hình tài chính vì nó quan hệ trực tiếp tới hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp và ngược lại Để đạt được điều đó, các doanh nghiệp Việc thường xuyên tiến hành phân tích tình hình tài chính sẽ vô cùng cần thiết không những đối với chủ sở hữu doanh nghiệp mà còn cần thiết đối với tất cả các đối tượng bên ngoài doanh nghiệp các mối quan hệ về kinh tế và pháp lý đối với doanh nghiệp Đánh giá được đúng thực trạng hoạt động tài chính, kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh kỳ của doanh nghiệp cũng xác định được đầy đủ, đúng đắn, nguyên nhân và mức độ ảnh hưởng của các nhân tố thông tin có thể đánh giá được tiềm năng, hiệu quả sản xuất kinh doanh cũng những rủi ro và triển vọng tương lai của doanh nghiệp họ có thể đưa những giải pháp hữu hiệu, những quyết định chính xác nhằm nâng cao chất lượng công tác quản lý kinh tế, nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Nhận thức được tầm quan trọng của việc phân tích tình hình tài chính và đánh giá thực trạng tài chính của một doanh nghiệp, thờ i gian thực tập tại Khách sạn Bạch Đằng – Hạ Long, nhờ sự giúp đỡ của giáo viên hướng dẫn là Thầy giáo Ths Trần Thị Ánh và các cán bộ nhân viên của khách sạn Bạch Đằng, em đã lựa chọn đề tài : “Phân tích và đề xuất biện pháp cải thiện tình hình tài chính của Khách sạn Bạch Đằng - Hạ Long” Mục đích cần đạt được là vận dụng kiến thức đã học về kế toán, tài chính và các môn học liên quan khác để phân tích, nhận dạng điểm mạnh, điểm yếu, thuận lợi cũng khó khăn về thực trạng tài chính của Khách sạn Tìm hiểu giải thích các nguyên nhân đứng sau thực trạng đó và đề xuất biện pháp cải tiến tình hình tài chính của Khách sạn Ngoài phần mở đầu và kết luận, đồ án tốt nghiệp gồm phần : Chương 1: Cơ sở lý luận về phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp Chương 2: Phân tích tình hình tài chính của khách sạn Bạch Đằng Chương 3: Đề xuất biện pháp cải thiện tình hình tài khách sạn Bạch Đằng Với trình độ và thời gian có hạn nên đồ án này không tránh kho ỉ những thiếu sót Em rất mong được sự giúp đỡ và đóng góp ý kiến của các thầy cô giáo và các cô chú cán bộ Khách sạn để bài đồ án của em được hoàn thiện hơn, để đóng góp một phần nhỏ bé vào việc tăng cường công tác quản lý tài chính của khách sạn Bạch Đằng Em xin chân thành cảm ơn cô giáo Trần Thị Ánh, giáo viên hướng dẫn trực tiếp, cùng các Thầy, các Cô Viện quản lý Kinh tế và các cô chú cán bộ khách sạn Bạch Đằng đã tận tình giúp đỡ em hoàn thành bài đồ án tốt nghiệp này Em xin chân thành cảm ơn ! Sinh viên thực Nguyễn Thị Dung CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Tổng quan tài doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm tài doanh nghiệp Tài doanh nghiệp tổng hòa mối quan hệ kinh tế dạng tiền gắn liền với việc hình thành vốn, phân phối, sử dụng quản lý vốn trình hoạt động kinh doanh doanh nghiệp 1.1.2 Vai trị tài doanh nghiệp • Đối với hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp + Tài doanh nghiệp huy động vốn đảm bảo cho hoạt động doanh nghiệp diễn bình thường liên tục + Vai trò phân phối kết kinh doanh qua tạo động lực thúc đẩy kinh doanh khơng ngừng phát triển + Tài doanh nghiệp giữ vai trò quan trọng việc nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh doanh nghiệp việc đưa định đầu tư đắn phụ thuộc lớn vào việc đánh giá, lựa chọn đầu tư từ góc độ tài + Tài doanh nghiệp cơng cụ hữu ích để kiểm sốt tình hình kinh doanh doanh nghiệp • Đối với người lao động: Tài doanh nghiệp góp phần nâng cao mức sống người lao động doanh nghiệp, thể qua việc tăng nhanh thu nhập danh nghĩa, tăng khoản lương, thưởng • Đối với mơi trường bên ngồi doanh nghiệp : Nếu doanh nghiệp hoạt động có hiệu tạo mơi trường kinh doanh lành mạnh, an tồn Vì hoạt động sản xuất kinh doanh, doanh nghiệp chiếm dụng vốn lẫn tốn Nếu tài doanh nghiệp lành mạnh có khả chi trả, tốn khoản nợ, tránh tình trạng vỡ nợ, điều giúp cho doanh nghiệp khác có an tồn kinh doanh 1.1.3 Nội dung quản lí tài doanh nghiệp 1.1.3.1 Khái niệm, mục tiêu nhiệm vụ quản lý tài Quản lý tài việc sử dụng thơng tin phản ánh xác tình trạng tài doanh nghiệp để phân tích điểm mạnh điểm yếu lập kế hoạch kinh doanh, kế hoạch sử dụng nguồn tài chính, tài sản cố định nhu cầu nhân công tương lai nhằm tăng lãi cổ tức cổ đơng Mục tiêu quản lý tài tối đa hóa giá trị doanh nghiệp Nhiệm vụ quản lý tài chính: • Tìm kiếm, đánh giá lựa chọn hội đầu tư bối cảnh nguồn lực doanh nghiệp hữu hạn Phương án kinh doanh lựa chọn phải đảm bảo sử dụng hiệu nguồn lực phải dung hào lợi nhuận rủi ro • Xác định nhu cầu vốn, tổ chức huy động vốn để cung cấp tài cho hội lựa chọn Trong trình này, lựa chọn cấu vốn hợp lý, tức cấu vốn tối ưu, nhiệm vụ khó khăn nhà quản lý đánh đổi lợi nhuận rủi ro 1.1.3.2 Nội dung quản lý tài • Quản lý tài ngắn hạn: doang nghiệp dùng tiền mua sắm nguồn sản suất vật tư, nguyên vật liệu, sức lao động chi phí khác xăng dầu, điện, nước viễn thông Thông qua trình sản suất, doanh nghiệp rạo sản phẩm bán cho người tiêu dùng Việc bán hàng thỏa thuận việc toán tiền mặt bán chịu Nguồn tiền thu dùng để nộp thuế cho phủ để thhhực nghĩa vụ xã hội, chi trả lãi vay, toán nợ đến hạn Nguồn tiền nhàn rỗi lại đầu tư lâm thời vào chứng khoán ngắn hạn vừa đảm bảo khả sinh lợi vừa đảm bảo khả khoản doanh nghiệp • Quản lý tài dài hạn: Doanh nghiệp dùng tiền mua nhà xưởng, thiết bị mới, mua lại mảng kinh doanh chí thơn tính lại doanh nghiệp khác Doanh nghiệp có thêm khoản thu từ việc bán tài sản mảng kinh doanh cần • Liên quan đến thị trường vốn trung gian tài chính: Các khoản thu từ việc phát hành trái phiếu để huy động vốn vay, phát hành cổ phiếu để huy động vốn cổ phần cho thuê tài sản Các khoản chi trả tiền bao gồm: chi cổ tức, chi lãi vay, chi trả tiền thuê tài sản, toán nợ dài hạn mua lại cổ phiếu cần 1.2 Tổng quan phân tích tài doanh nghiệp 1.2.1 Khái niệm - mục tiêu quản lý tài doanh nghiệp • Khái niệm: • Phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp là quá trình sâu nghiên cứu nội dung, kết cấu và các mối ảnh hưởng qua lại của các chỉ tiêu báo cáo tài chính để có thể đánh giá tình hình tài chính doanh nghiệp thông qua việc so sánh với mục tiêu mà doanh nghiệp đã đề hoặc so với doanh nghiệp cùng nghề, từ đó đưa quyết định và các giải pháp quản lý phù hợp • Hoặc phân tích tình hình tài chính là quá trình xem xét hiện trạng tài chính của doanh nghiệp sự so sánh với các doanh nghiệp khác thuộc cùng một ngành nghề kinh doanh mà trước hết với các đối thủ cạnh tranh trực tiếp Mục tiêu: Nhận dạng điểm mạnh, điểm yếu, thuận lợi, khó khăn doanh nghiệp Tìm hiểu nguồn gốc, nguyên nhân thực trạng Đề xuất giải pháp tận dụng điểm mạnh thuận lợi, khắc phục điểm yếu khó khăn nhằm cải thiện tình hình tài doanh nghiệp 1.2.2 Các nguồn tài liệu sử dụng cho phân tích tài doanh nghiệp Để tiến hành phân tích tình hình tài chính, người phân tích phải sử dụng nhiều tài liệu khác nhau, chủ yếu báo cáo tài Báo cáo tài hữu ích với việc quản trị doanh nghiệp nguồn thơng tin tài chủ yếu người ngồi doanh nghiệp Báo cáo tài khơng cho biết tình hình tài doanh nghiệp thời điểm báo cáo mà cho thấy kết hoạt động để doanh nghiệp đạt tình hình Các báo cáo tài quan trọng thường sử dụng làm nguồn tài liệu để phân tích tình hình tài doanh nghiệp bao gồm: - Bảng cân đối kế toán - Báo cáo kết hoạt động kinh doanh - Báo cáo lưu chuyển tiền tệ - Thuyết minh báo cáo tài - Các tài liệu khác Ngồi báo cáo tài kể trên, phân tích tình hình tài doanh nghiệp cần phải quan tâm đến thơng tin bên ngồi doanh nghiệp như: Các thông tin chung (liên quan đến trạng thái kinh tế, hội kinh doanh, sách thuế, lãi suất), thông tin ngành kinh doanh (thông tin liên quan đến vị trí ngành kinh tế, cấu ngành, sản phẩm ngành, tình trạng cơng nghệ, thị phần…); thơng tin pháp lý, kinh tế doanh nghiệp (tình hình quản lý vốn, kiểm toán, kế hoạch sử dụng kết kinh doanh doanh nghiệp…) thông tin đối thủ cạnh tranh Các báo cáo cung cấp thông tin đầu vào hữu ích cho nhà phân tích nhằm đánh giá xác tình hình tài doanh nghiệp 1.2.2.1 Bảng cân đới kế toán (Mẫu B01-DN) • Khái niệm : Bảng cân đối kế toán là một báo cáo tài chính phản ánh tình hình tài sản và nguồn vốn của doanh nghiệp tại một thời điểm cụ thể quá trình hoạt đợng kinh doanh • Vai trò : Thông qua bảng cân đối kế toán có thể nhận xét và đánh giá khái quát tình hình tài chính của doanh nghiệp thông qua việc phân tích cấu tài sản và nguồn vốn, tình hình sử dụng vốn, khả huy động vốn…vào tình hình sản xuất kinh doanh • Nợi dung : Bảng cân đới kế toán gồm phần: Phần Tài sản và phần Nguồn vốn + Phần tài sản : phản ánh giá trị tài sản hiện có tại thời điểm lập báo cáo Về mặt kinh tế các chỉ tiêu thuộc phần tài sản phản ánh dưới hình thái giá trị, quy mô, kết cấu các loại tài sản tài sản bằng tiền, tài sản tồn kho, các khoản phải thu, tài sản cố định…mà doanh nghiệp hiện có Về mặt pháp lý, số liệu ở phần tài sản phản ánh số tài sản thuộc quyền quản lý, sử dụng của doanh nghiệp Các chỉ tiêu phản ánh phần tài sản được sắp xếp theo nội dung kinh tế của từng loại tài sản của doanh nghiệp quá trình sản xuất doanh của doanh nghiệp Trong đó, phần tài sản được chia thành : - Tài sản ngắn hạn: Phản ánh giá trị của tất cả các tài sản ngắn hạn hiện có của doanh nghiệp Đây là những tài sản có thời gian luân chuyển ngắn, thường là một năm hay một chu kỳ kinh doanh - Tài sản dài hạn: Phản ánh giá trị của toàn bộ tài sản dài hạn có thời gian thu hồi một năm hay một chu kỳ kinh doanh của doanh nghiệp tại thời điểm lập báo cáo + Phần nguồn vốn: Phản ánh nguồn hình thành các loại tài sản của doanh nghiệp tại thời điểm lập báo cáo Về mặt kinh tế, phần nguồn vốn phản ánh về quy mô, kết cấu và đặc điểm sở hữu các nguồn vốn đã được doanh nghiệp huy động vào sản kinh doanh Về mặt pháp lý, nguồn vốn thể hiện trách nhiệm pháp lý về mặt vật chất của doanh nghiệp đối với các đối tượng cấp vốn cho doanh nghiệp (cổ đông, ngân hàng, nhà cung cấp…) Trong đó, phần nguồn vốn bao gồm : + Nợ phải trả: Phản ánh toàn bộ số nợ phải trả tại thời điểm lập báo cáo Chỉ tiêu này phản ánh trách nhiệm của doanh nghiệp đối với các chủ nợ về các khoản phải nộp, phải trả hay các khoản mà doanh nghiệp chiếm dụng được + Vốn chủ sở hữu: là vốn của các chủ sở hữu, các nhà đầu tư góp vốn ban đầu và bổ sung thêm quá trình hoạt động kinh doanh Số vốn chủ sở hữu doanh nghiệp không phải cam kết toán, vì vậy vốn chủ sở hữu không phải một khoản nợ Bảng cân đối kế toán là một tài liệu quan trọng bậc nhất giúp cho các nhà phân tích đánh giá được khả cân bằng tài chính, khả toán và khả cân đối vốn của doanh nghiệp 1.2.2.2 Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh (Mẫu B02-DN) • Khái niệm : Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là báo cáo tài chính tổng hợp, phản ánh tổng quát tình hình và kết quả hoạt động kinh doanh theo từng loại hoạt động mợt kỳ kế toán của doanh nghiệp • Vai trò : + Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh nhằm mục tiêu phản ánh tóm lược các khoản doanh thu, chi phí, và kết quả kinh doanh của doanh nghiệp cho một thời kỳ nhất định Đánh giá hiệu quả hoạt động và khả sinh lời của doanh nghiệp + Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh giúp chúng ta có thể so sánh lợi nhuận thực hiện năm với lợi nhuận kế hoạch và lợi nhuận các năm trước Đồng thời ta cũng có thể xem xét được tỷ trọng về lợi nhuận của từng hoạt động tổng lợi nhuận chung của doanh nghiệp để có cái nhìn toàn diện 1.2.2.3 Báo cáo lưu chuyển tiền tệ (Mẫu B03-DN) Báo cáo lưu chuyển tiền tệ là BCTC tổng hợp phản ánh việc hình thành và sử dụng lượng tiền phát sinh kỳ báo cáo của doanh nghiệp Thông tin về lưu chuyển tiền tệ doanh nghiệp cung cấp cho người sử dụng thông tin có sở để đánh giá khả tạo các khoản tiền và sử dụng các khoản tiền đã tạo hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Luồng tiền phát sinh từ hoạt động kinh doanh là luồng tiền có liên quan đến hoạt động tạo doanh thu chủ yếu của doanh nghiệp và các hoạt động khác không phải là đầu tư và hoạt động tài chính, nó cung cấp thông tin bản để đánh giá khả tạo tiền của doanh nghiệp từ các hoạt động kinh doanh để trang trải các khoản nợ, trì các hoạt động, trả cổ tức và tiến hành các hoạt động đầu tư mới mà không cần đến các nguồn tài chính bên ngoài khác Luồng tiền phát sinh từ hoạt động đầu tư là luồng tiền liên quan đến mua sắm, xây dựng, nhượng bán, lý các tài sản dài hạn và các khoản đầu tư khác không thuộc các khoản tương đương tiền Luồng tiền phát sinh từ hoạt động tài chính có liên quan đến việc thay đởi quy 10 2.3.2 Phân tích đẳng thức Du-pont Bảng 2.24 Phân tích đẳng thức Du-pont Chỉ tiêu Năm 2013 Năm 2012 Chênh lệch Đơn vị TTS bình quân 7.349.734.332 7.701.407.696 (351.673.364) Nghìn đồng Vốn CSH bình quân 6.132.506.179 6.937.159.007 (804.652.828) Nghìn đồng Tỷ số TTSbq /VCSHbq 1.19963 1.1101 0.088 Lần Tỷ suất thu hồi TS ( ROA ) 9.39 10.17 (0.78) % 5.Tỷ suất thu hồi VCSH ( ROE) % 11.27 11.295 (0.025) Lợi nhuận sau thuế ROE = Lợi nhuận sau thuế = Vốn chủ sở hữu BQ Tổng tài sản BQ X Tổng tài sản BQ Vốn chủ sở hữu BQ Tổng tài sản BQ ROE = ROA X Vốn chủ sở hữu BQ Do : ROE 2012 = 10.17% x 1.1101 = 11.289% ROE 2013 = 9.39% => ∆ ROE (2013-2012) x 1.19963 = 11.264% = - 0.025% Ta đặt: ROE = ROE 2012 = 11.289% ROE = ROE 2013 = 11.264% - Thực lần 1: ROE a = 9.39% x 1.1101 = 10.4238% - Thực lần 2: ROE b = ROE = 9.39% x 1.19963 = 11.2645% Mức độ ảnh hưởng nhân tố sau: - Tỷ suất thu hồi tài sản: ∆ ROE a = ROE a- ROE = 10.4238% - 11.289% = - 0.8652% - Tỷ số TTSbq /VCSHbq: ∆ ROE b = ROE 1- ROE a = 11.264% - 10.4238% = 0.8402% => ∆ ROE = ∆ ROE a + ∆ ROE b = -0.8652% + 0.8261% = - 0.025% 53 Qua phân tích ta thấy tỷ suất thu hồi tài sản năm 2013 giảm 0.78% Còn tỷ số TTSbq/VCSHbq giảm 0,025 lần Ta thấy, tỷ suất thu hịi tài sản ROA tỷ số TTSbq /VCSHbq ảnh hưởng đến đến sức sinh lợi vốn chủ sở hữu nên muốn tăng ROE ta nên chủ động tác động để tăng ROA tỷ số TTSbq /VCSHbq Như nhân tố gây ảnh hưởng nhiều làm giảm ROE chủ yếu nhân tố ROA Do muốn tăng ROE nên ưu tiên tác động làm tăng ROA Doanh nghiệp phải đẩy mạnh tiêu thụ, giảm hàng tồn kho để tăng Doanh thu, đồng thời tiết kiệm chi phí nhằm tăng lợi nhuận biên - ROS 2.3.3 Phân tích đẳng thức Du-pont tổng hợp Bảng 2.25 Phân tích đẳng thức Du-pont tổng hợp Đơn vị Lợi nhuận biên ( ROS ) % Năng suất TTS Vòng Tỷ số TTSbq /VCSHbq Lần ROE =(1)*(2)*(3) % Ảnh hưởng ROS tới ROE Chỉ tiêu Năm 2012 5.88 1.73 1.1101 11.295 Năm 2013 5.19 1.81 1.19963 11.27 Chênh lệch (0.69) 0.08 0.089 (0.025) ROS có ảnh hưởng tích cực làm giảm số ROE Ảnh hưởng NSTTS tới ROE NSTTS có ảnh hưởng đáng kể tới việc tăng số ROE Ảnh hưởng tỷ số TTSbq /VCSHbq Tỷ số TTSbq /VCSHbq có ảnh hưởng đáng kể làm tăng số ROE Tương tự ta dùng phương pháp thay liên hoàn để nhận ảnh hưởng nhân tố sau: Lợi nhuận sau thuế ROE = Doanh thu x Doanh thu Tổng tài sản BQ x Tổng tài sản BQ Vốn chủ sở hữu BQ Tổng tài sản BQ ROE = ROS x Năng suất TTS x Vốn chủ sở hữu BQ Do vậy: ROE2012 = 5.88% x 1.73 x 1.1101 = 11.295% ROE2013 = 5.19% x 1.81 x 1.19963 = 11.27 % 54 => ∆ ROE (2013-2012) = - 0.025% Ta đặt: ROE = ROE 2012 = 11.295% ROE = ROE 2013 = 11.27% - Thực lần 1: ROE a = 5.19% x 1.73 x 1.1101 = 9.967% - Thực lần 2: ROE b = 5.19% x 1.81 x 1.1101 = 10.428% - Thực lần 3: ROE c = ROE = 5.19% x 1.81 x 1.19963 = 11.269% Mức độ ảnh hưởng nhân tố sau: - Lợi nhuận biên: ∆ ROE a = ROE a - ROE = 9.967% - 11.295% = -1.328% - Năng suất tổng tài sản: ∆ROE b= ROE b - ROE a =10.428% - 9.967% = 0.461% - Tỷ số TTSbq /VCSHbq: ∆ ROE c = ROE - ROE b = 11.27% -10.428% = 0.842% => ∆ ROE = ∆ ROE a + ∆ ROE b + ∆ ROE c = - 0.025% Qua phân tích ta thấy, tỷ số TTSbq /VCSHbq tăng 0,089 lần làm cho ROE tăng 0.842% Mặt khác Lợi nhuận biên giảm 0.69% làm cho ROE giảm 1.328% suất TTS tăng 0.08 vòng làm cho ROE tăng 0.641% Như vậy, nhân tố tạo nên thay đổi Sức sinh lợi vốn chủ sở hữu nhân tố Lợi nhuận biên - ROS ảnh hưởng nhiều nhất, nhân tố tác động làm giảm số ROE Nhận xét chung: Qua phân tích ta thấy nhân tố gây ảnh hưởng nhiều làm giảm ROE chủ yếu nhân tố lợi nhuận biên ROS Do muốn tăng ROE chúng nên tăng tỷ số LNST/DTT Sơ đồ Dupont 2013/2012 khách sạn Bạch Đằng 55 Tỷ suất thu hồi vốn(ROE) ROE 2012 = 11.295% ROE 2013 = 11.27% Tỷ suất thu hồi tài sản (ROA) ROA 2012 = 10.17% ROA 2013 = 9.39% X Lợi nhuận biên(ROS) ROS 2012 = 5.88% ROS 2013 = 5.19% Doanh thu :Lợi nhuận sau thuế N2012 = 783.811.103 N2013 = 691.387.615 x TTSBQ/Vốn CSHBQ Năm 2012 = 1.1101 lần Năm 2013 = 1.19963 lần Năng suất tổng TS Năm 2012 = 1.73(lần) Năm 2013 = 1.81(lần) :: N2012= 13.327.513.304: N2013= 13.304.798.725 Tổng chi phí TSDH bình quân + - N2012=12.576.019.222 N2013= 12.626.619.390 Tổng doanh thu N2012= 13.359.830.325 N2013= 13.318.007.005 TTS bình quân Doanh thu N2012= 13.327.513.304 N2013= 13.304.798.725 : TSNH bình quân N2012=6.362.230.136 N2013=6.178.317.727 Giá vốn hàng bán N : 2012= 7.701.470.696 N2013= 7.349.734.332 + N2012= 1.339.177.569 N2013= 1.171.416.604 Tiền bình quân N2012=11.278.960.797 N2013= 11.390.881.264 N2012= 273.327.943 N2013= 345.382.219 + Chi phí HĐTC + N2012= 792.109 N2013= 872.280 KPT bình quân N2012= 558.855.473 N2013= 642.211.077 + Chi phí BH N2012= N2013= + + Chi phí QLDN HTK bình qn N2012= 165.473.435 N2013= 161.430.307 N2012= 1.296.266.316 N2013= 1.234.200.846 + + TSNH khác Chi phí khác N2012= 341.520.718 N2013= 22.393.000 N2012= N2013= 665.000 2.4 Đánh giá nhận nhận xét chung khách sạn Bạch Đằng 2.4.1 Tổng hợp số tài Bảng 2.26 Bảng tổng hợp tiêu tài cơng ty 56 Năm 2013 Năm 2012 Chênh lệch % 14.68 % 85.32 Cơ cấu nguồn vốn Nợ ngắn hạn/Tổng nguồn vốn % 14.74 Nợ dài hạn/Tổng nguồn vốn % Vốn chủ sở hữu/Tổng nguồn vốn % 85.26 Các tiêu khả sinh lợi 17.05 82.95 (2.37) -1,11 18.17 9,22 81.83 -2,4 Các số CT tính Cơ cấu tài sản ĐVT Cơ cấu tài sản Tài sản ngắn hạn/Tổng tài sản Tài sản dài hạn/Tổng tài sản Lợi nhuận biên (ROS) LNST Doanh Thu Tỷ suất sinh lợi Cơ sở ( BEP) Sức sinh lợi tài sản ( ROA) Sức sinh lợi VCSH ( ROE) LNTT lãi vay TTS bình quân LNST TTS bình quân LNST VCSH bình quân % 5.88 5.19 (0.69) % 26.04 26.6 (0.56) % 9.39 10.17 (0.78) % 11.27 11.295 (0.025) Lần 1.81 1.73 0.08 Lần 2.15 2.09 0.06 Lần 11.36 9.95 1.41 Vòng 70.56 68.16 2.4 Vòng 20.72 23.85 (3.13) Ngày 17.38 15.09 2.29 Các tiêu quản lý tài sản NS TTS Nhóm 2.NS TSDH tiêu 3.NS TSNH hiệu tài VQ HTK VQ KPT Kỳ thu nợ bán chịu Doanh thu TTS bình quân Doanh thu TSDH bình quân Doanh thu TSNH bình quân Doanh thu HTK bình quân Doanh thu KPT bình quân KPT bq * 360 Doanh Thu Các số khả tốn Nhóm tiêu rủi ro tài 1.K/năng toán hành 2.K/năng toán nhanh 3.KNTT tức thời Tài sản NH Nợ ngắn hạn TSNH- HTK Nợ ngắn hạn Vốn tiền Nợ ngắn hạn Lần 1.1 0,94 0.16 Lần 0,96 0,80 0,16 Lần 0.49 0.17 0.32 18.17 (1.93) Các số khả quản lý nợ Chỉ số nợ Nợ phải trả Tổng tài sản % 16.04 Bảng tổng hợp tiêu khả quản lý tài sản khách sạn cho thấy, năm 2013 khách sạn có hoạt động hiệu so với năm 2012 Đó là: tài sản ngắn hạn, tài sản cố định, tổng tài sản giảm, đồng thời kỳ thu nợ bán 57 chịu lại tăng rõ rệt Trong hàng tồn kho lại tăng lên, khách sạn cần trì có biện pháp chiến lược để đẩy mạnh hiệu tài sản để tạo nhiều doanh thu Bảng tổng hợp số liệu khả sinh lợi khách sạn Bạch Đằng năm 2013 có biến động giảm so với năm 2012 Điều cho thấy khách sạn sử dụng chưa hiệu nguồn vốn đầu tư vào hoạt động sản xuất kinh doanh Thông qua số toán, ta thấy khách sạn khơng gặp vấn đề khả tốn, khách sạn đáp ứng yêu cầu toán cần thiết Tuy nhiên khách sạn cần phải có thay đổi chiến lược để nâng cao khả toán tức thời, đồng thời nâng cao tính khoản tiền cách tăng lượng tiền mặt 2.4.2 Ưu điểm – tồn – nhược điểm khách sạn Hoạt động sản xuất kinh doanh khách sạn cịn gặp nhiều khó khăn, nhiên ln có giải pháp chiến lược để hoạt động cách ổn định, đảm bảo doanh thu năm, tạo tảng vững trình phát triển mạnh mẽ thị trường, tăng khả cạnh tranh, mở rộng quan hệ với đối tác nhằm tìm kiếm khách hàng tiềm tạo lòng tin bền vững đối tác, khách hàng Ưu điểm: Lĩnh vực dịch vụ du lịch lĩnh vực ngày phát triển chiếm vị quan trọng kinh tế Với phát triển chung này, khách sạn có hội to lớn việc phát triển cách bền vững, mở rộng thị trường nâng cao vị Với hoạt động bền vững, tạo doanh thu ổn định hàng năm, khách sạn đảm bảo tốt nguồn thu nhập cho nhân viên Đồng thời, có sách lương thưởng hợp lý theo quy định Nhà nước Công ty cổ phần cung ứng tàu biển Quảng Ninh thơng qua Điều khuyến khích nhân viên khách sạn lao động hăng say, cống hiến cho cơng việc Tồn tại: Do khách sạn Bạch Đằng khách sạn nên số phịng đặc thù kinh doanh có nhiều hạn chế so với khách sạn khu vực như: Hạ Long Plaza, Mường Thanh, hay Sài Gòn , nhiều năm kinh doanh khách sạn có dự án thực với khách hàng lớn khách hàng ký hợp đồng lâu năm Nguyên nhân: Đội ngũ nhân viên có trình độ chưa có nhiều kinh nghiêm, chủ yếu đội ngũ nhân viên trẻ Vì thế, khách sạn tăng cường đào tạo trình độ chun mơn nhân viên cách cử nhân viên đào tạo nâng cao môi trường chuyên nghiệp, học hỏi từ khách sạn khác 58 Chiến lược quảng cáo thương hiệu, hình ảnh khách sạn đến đối tác tiềm chưa thực triệt để Do vậy, đối tượng khách hàng khách sạn thường khách hàng quen thuộc, lượng khách hàng chưa nhiều mong đợi khách hàng tiềm chưa khai thác, phát triển hết Các sản phẩm dịch vụ chương trình truyền hình, chương trình quảng cáo cần có đột phá để tăng hấp dẫn Từ tạo trung thành khách hàng Giá phòng dịch vụ cần có sách bán hàng khuyến rõ ràng để đảm bảo đầu ra, mở rộng thị trường, tăng doanh thu không phụ thuộc vào đơn đặt hàng khách hàng 59 CHƯƠNG 3: ĐỀ XUẤT BIỆN PHÁP CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA KHÁCH SẠN BẠCH ĐẰNG 3.1 Phương hướng kế hoạch khách sạn thời gian tới a Về hoạt động kinh doanh - Năm 2014, nền kinh tế nước và thế giới được nhận định tiếp tục gặp nhiều khó khăn, có nhiều biến đợng khó lường khách sạn đã tiếp tục đặt mục tiêu trì kinh doanh ổn định, phát triển mô hình quản trị phù hợp, tiết kiệm chi phí, nâng cao công suất phòng, chất lượng hiệu quả, sức cạnh tranh đảm bảo tăng trưởng hợp lý bền vững Cải thiện tiền lương điều kiện làm việc và phúc lợi cho người lao động Đối với khách sạn, theo kế hoạch năm 2014 được Công ty cổ phần cung ứng tàu biển Quảng Ninh đề xuất, Công ty tiếp tục yêu cầu tiết giảm chi phí (tiết giảm 5% chi phí kinh doanh) Tuy vậy, với tinh thần vượt khó của tập thể CBCNV và sự lãnh đạo của HĐQT cùng với các giải pháp điều hành hoạt động kinh doanh cụ thể, Công ty sẽ hoàn thành xuất sắc nhiệm vụ kinh doanh năm 2014 Công tác quản trị chi phí của doanh nghiệp cần giảm thiểu chi phí sản xuất, chi phí bán hàng, chi phí quản lý, chi phí tiền lương…một cách thích hợp nhất thông qua dự đoán giá của các phòng ban chức có liên quan về việc chi phí cho hoạt động kinh doanh là thì hợp lý, chi phí về quản lý, về kinh doanh là bao nhiêu… - Tập trung khai thác các nguồn lực về tài chính tạo nguồn vốn cho hoạt động kinh doanh thông qua nguồn vay tín dụng, nguồn vay nhàn dỗi của cán bộ công nhân viên Công ty Đồng thời tích cực đẩy nhanh việc quyết toán thu hồi vốn, thu nhanh các khoản nợ ứ đọng tạo điều kiện cho việc chi trả đúng thời hạn, vòng quay của đồng vốn nhanh b Về công tác mở rộng thị trường - Khách sạn nhanh chóng đổi mới lĩnh vực tổ chức quản lý điều hành hoạt động kinh doanh cho phù hợp với quy định của Công ty Mở rộng qui mô phạm vi kinh doanh nước, tìm kiếm đầu ra, thông qua Công ty chắp nối các bạn hàng nước ngoài Trước cũng các bạn hàng mới công tác tiếp cận thị trường này ngoài việc tìm các đối tác kinh doanh, mà có thể thu hút được vốn đầu tư cho công cuộc sản xuất kinh doanh - Tiếp tục đầu tư trang thiết bị mới, mở rộng thị trường kinh doanh, nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh c Về công tác khác 60 - Khách sạn tiếp tục phấn đấu thực hiện tốt nhữn quy định của Nhà nước đề về an toàn cho người lao động, tạo việc làm cho người lao động, góp phần giải quyết vần đề xúc của xã hội Ngoài còn đảm bảo tốt và ổn định đời sống người lao động, cố gắng năm tới nâng cao mức thu nhập cho người lao động - Nâng cao công tác quản trị và tổ chức sản xuất Tổ chức cho bộ máy khách sạn được gọn nhẹ, động, phù hợp với thị trường Cơ cấu tổ chức của phải thích ứng với môi trường kinh doanh 3.2 Đề xuất biện pháp:tăng giá phòng cho thuê vào ngày lễ thứ bảy, chủ nhật 3.2.1 Cơ sở đề xuất biện pháp Từ những phân tích trên, hiệu kinh doanh khách sạn Bạch Đằng chưa cao doanh thu bị giảm chi phí tăng, dẫn đến tỷ suất thu hồi tài sản vốn chủ sở hữu giảm Do để nâng cao hiệu kinh doanh cải thiện tình hình tài khách sạn phải tìm biện pháp để đạt kết Như vậy, áp dụng biện pháp tăng doanh thu cách tăng giá th phịng tiết kiệm chi phí cách giảm số lượng nhân công Cụ thể em chọn biện pháp tăng giá phòng vào ngày lễ, ngày có đơng du khách mà lượng nhà nghỉ, khách sạn địa bàn thành phố Hạ Long khơng đáp ứng đủ Vì so với giá cho th phịng khách sạn khác giá cho thuê phòng Bạch Đằng thấp Cụ thể sau: Giá cho loại phòng Tên khách sạn Loại Loại Loại Loại Loại KS Bạch Đằng 800.000 450.000 420.000 350.000 300.000 KS Hà Nội-Hạ Long 950.000 500.000 450.000 400.000 350.000 KS Hịn Gai 900.000 500.000 460.000 400.000 360.000 3.2.2 Mục đích biện pháp: thay đổi đáng kể tình hình tài hiệu kinh doanh khách sạn 3.2.3 Nội dung thực Thường vào ngày lễ cuối tuần dịp lễ lớn 30\4 - 1\5, lễ Quốc khánh 2\9, lượng khách đến Hạ Long đơng, cung khơng đủ cầu Để tăng 61 doanh thu ngày khách sạn có mức tăng linh hoạt tùy theo lượng khách thuê phòng Tuy nhiên để đảm bảo mức quy định chung giá phịng sở Du lịch đưa uy tín lâu dài, khách sạn nên tăng 10% vào dịp lễ lớn ngày cuối tuần Theo thống kê thực tế ngày thường cơng suất phịng trung bình đạt 68%, thứ chủ nhật đạt 85%, cịn dịp lễ lớn ln đạt 100% Như khách sạn áp dụng mức tăng giá 10% cho ngày thứ chủ nhật ngày lễ lớn giá trị gia tăng tăng giá là: Lấy mức giá trung bình cho thuê phòng là: 300.000 + 350.000 + 420.000 + 460.000 + 800.000 = 466.000 (đ\phòng) Vậy doanh thu phũng s tng lờn: 466.000 x 10% = 46.600 đ/phòng + Lượng phòng cho thuê tăng thêm vào thứ chủ nhật: 100 phßng x (85 -68)% = 17 phòng Doanh thu nm s tng thờm: 46.600đồng/phòng x 17phòng x ngày/tuần x 52 tuần/năm = 82.388.800đ + Doanh thu gia tăng từ phòng cho thuê ngày cuối tuần (chỉ áp dụng cho khách du lịch,khơng áp dụng cho khách cố định) Lượng phịng tăng giá vào thứ chủ nhật: 100 phßng x (68% - 17%) = 51 phßng Doanh thu năm s tng: 46.600đ/phòng x 51 phòng x ngày/tuần x 52 tuần/năm = 247.166.400đ + Lng phũng cho thuờ tng vào dịp lễ lớn ( tạm tính ngày/ năm) 100 phßng x (100%- 68%) = 32 phßng Doanh thu năm tăng thêm: 46.60000 x 32 phßng x ngày/ năm = 10.438.400đ Nh vy tng giỏ trị gia tăng doanh thu tăng giá năm là: 82.388.800 + 247.166.400 + 10.438.400 = 399.993.600® Doanh thu tăng: 399.993.600 + 13.304.798.725 = 13.644.792.325đ * Kết sau thực biện pháp: Sau thực biện pháp, doanh thu khách sạn Bạch Đằng tăng : 399.993.600đ Doanh thu năm 2013 tăng : 62 399.993.600 x 100 = 3.0064% 13.304.798.725 Có thể thấy lợi nhuận sau thuế khách sạn tăng lên nhiều chi phí thực giải pháp gần không Vậy, lợi nhuận sau thuế đạt sau giải pháp là: LNST = LNT từ HĐKD + LN khác = 1.025.911.592 đ + 4.597.343đ = 1.030.508.935 đ Tỷ lệ Lợi nhuận là: 1.030.508.935 x 100 13.304.798.725 Trước thực giải pháp, tỉ lệ lợi nhuận năm 2012 5.9%, năm 2013 5.2% Tỷ suất thu hồi tài sản vốn chủ sỏ hữu sau giải pháp thay đổi: ROA = = 13.65 % ROE = = 15.9 % 63 3.2.4 Kết giải pháp ảnh hưởng tới báo cáo tài số tài sau : Bảng 3.1: Báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh dự kiến sau thực giải pháp: CHỈ TIÊU 1-DT bán hàng cung cấp DV 2- Các khoản giảm trừ doanh thu 3- DTT BH cung cấp DV 4- Giá vốn hàng bán 5- Lợi nhuận gộp (1-4) 6- Doanh thu hoạt động tài 7- Chi phí tài - Trong đó: Chi phí lãi vay 8- Chi phí bán hàng 9- Chi phí quản lý doanh nghiệp 10-Lợi nhuận từ HĐKD (5+6)-(7+8+9) 11- Thu nhập khác 12- Chi phí khác 13- Lợi nhuận khác (11-12) 14- Chi phí Thuế TNDN 15- Chi phí Thuế TNDN hỗn lại 16- Lợi nhuận trước thuế TNDN(10+13) 17- Lợi nhuận sau thuế TNDN Trước giải pháp Sau giải pháp Chênh lệch 13.304.798.725 13.644.792.325 399.993.600 13.304.798.725 13.644.792.325 399.993.600 11.278.960.979 11.278.960.979 1.913.917.461 2.253.911.061 339.993.600 7.073.657 7.073.657 872.280 872.280 1.234.200.846 1.234.200.846 686.790.272 1.025.911.592 339.121.320 5.262.343 5.262.343 665.000 665.000 4.597.343 4.597.343 691.387.615 1.030.508.935 339.121.330 691.387.615 1.030.508.935 339.121.320 Bảng 3.2: Bảng cân đối kế toán dự kiến sau thực giải pháp Tài sản TỔNG CỘNG TÀI SẢN A TÀI SẢN NGẮN HẠN I Tiền khoản tương đương tiền III Các khoản phải thu ngắn hạn IV Hàng tồn kho V Tài sản ngắn hạn khác B TÀI SẢN DÀI HẠN I Tài sản cố định II Chi phí trả trước dài hạn TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN A NỢ PHẢI TRẢ I Nợ ngắn hạn II Nợ dài hạn B VỐN CHỦ SỞ HỮU I Vốn chủ sở hữu -Lợi nhuận chưa phân phối II Nguồn kinh phí và quỹ khác Trước biện pháp Sau biện pháp Chênh lệch 6.889.643.994 1.011.572.138 448.308.554 429.239.537 123.324.047 10.700.000 5.878.071.856 4.843.322.535 1.034.749.321 6.889.643.994 1.015.193.466 917.636.564 97.556.902 5.874.450.528 5.467.591.781 691.387.994 - 7.228.765.314 1.350.693.458 787.429.874 429.239.537 123.324.047 10.700.000 5.878.071.856 4.843.322.535 1.034.749.321 7.228.765.314 339.121.320 339.121.320 339.121.320 6.213.571.848 5.806.713.101 691.387.994 - 339.121.320 339.121.320 64 339.121.320 - Bảng 3.3: Bảng tổng hợp tiêu tài cơng ty sau giải pháp Các số Cơ cấu tài sản nguồn vốn CT tính Tài sản ngắn hạn/Tổng tài sản Tài sản dài hạn/Tổng tài sản ĐVT Trước BP Sau BP Chênh lệch 14.68 85.32 18.68 81.32 -4 13.32 1.42 85.26 12.69 1.35 85.96 -0.63 -0.07 0.7 Cơ cấu tài sản % % Cơ cấu nguồn vốn Nợ ngắn hạn/Tổng nguồn vốn % Nợ dài hạn/Tổng nguồn vốn % Vốn chủ sở hữu/Tổng nguồn vốn % Lợi nhuận biên (ROS) Tỷ suất sinh lợi Cơ sở ( BEP) Sức sinh lợi tài sản ( ROA) Sức sinh lợi VCSH ( ROE) Các tiêu khả sinh lợi LNST Doanh Thu LN TT lãi vay TTS bình quân LNST TTS bình quân LNST VCSH bình quân % 5.88 7.55 1.67 % 26.04 25.35 -0.69 % 9.39 14.02 4.63 % 11.27 16.80 5.53 % 1.81 1.86 0.05 % 2.15 2.208 0.058 % 11.36 11.65 0.29 Vòng 68.16 84.52 16.36 Vòng 20.72 21.25 0.53 Ngày 17.38 Các tiêu quản lý tài sản NS TTS 2.NS TSDH Nhóm tiêu NS TSNH hiệu VQ HTK tài VQ KPT Kỳ thu nợ bán chịu K/năng toán hành K/năng toán nhanh Doanh thu TTS bình quân Doanh thu TSDH bình quân Doanh thu TSNH bình quân Doanh thu HTK bình quân Doanh thu KPT bình quân KPT bq * 360 Doanh Thu 16.94 -0.44 Các số khả toán Tài sản NH Nợ ngắn hạn TSNH- HTK Nợ ngắn hạn Lần 1.1 1.47 0.37 Lần 0.96 1.34 0.38 Các số khả quản lý nợ Nhóm tiêu rủi ro tài Chỉ số nợ Nợ phải trả Tổng tài sản 65 % 16.04 14.04 -2 Cơ cấu tài sản – nguồn vốn sau biện pháp Trước biện pháp Sau biện pháp TSNH 14.68% NNH 13.32% TSNH 18.68 % NNH 12.69 12.5912.59 % TSDH 85.32% TSNH TSDH 51,36% 81.32% NDH 1.42% và VCSH NDH NNH 1.35% 51,03% VCSH 85.96 % 85.26% Nhận xét: Như sau thực giải pháp tăng giá phòng vào ngày cuối tuần dịp lễ, doanh thu khách sạn tăng lên, lợi nhuận sau thuế tăng lên Tỷ suất thu hồi tài sản vốn chủ sở hữu tăng cao so với năm 2012, đồng thời khả toán tốt Điều cho thấy hiệu kinh doanh khách sạn Bạch Đằng năm 2013 đạt kết tốt năm 2012 66 KẾT LUẬN Phân tích tình hình tài đề tài tổng hợp, để phân tích địi hỏi phải nhìn nhận từ tổng thể đến chi tiết vấn đề tổng hợp thơng tin thấy thực trạng tài doanh nghiệp kỳ phân tích Cụ thể hơn, phân tích tình hình tài nhận dạng điểm mạnh, điểm yếu, thuận lợi, khó khăn mặt tài thơng qua hiệu tài rủi ro tài chính, tìm hiểu ngun nhân đứng sau thực trạng để qua việc tổng hợp hiệu rủi ro tài Từ sở để đề xuất giải pháp cải thiện vị tài Công ty Xuất phát từ tầm quan trọng của công tác phân tích tài chính doanh nghiệp, với những kiến thức đã được trang bị cùng với hoạt động thực tiễn của Khách sạn Bạch Đằng - Công ty cổ phần cung ứng tầu biển Quảng Ninh, được sự hướng dẫn tận tình của cô giáo – Ths Trần Thị Ánh và sự chỉ bảo của các cô, chú Công ty đã giúp đỡ em hoàn thành đồ án tốt nghiệp với đề tài “ Phân tích tài chính và biện pháp nhằm cải thiện tình hình tài chính của Khách sạn Bạch Đằng “ Do thời gian học tập, tìm hiểu thực tế tại Khách sạn ngắn và kiến thức hiểu biết của em còn hạn chế nên bài đồ án tốt nghiệp của em khó tránh khỏi những khiếm khuyết và thiếu sót Em rất mong sự góp ý, phê bình của các thầy cô giáo, các cô chú khách sạn và của các bạn để bài đồ án tốt nghiệp của em được hoàn chỉnh Cuối cùng em xin chân thành cảm ơn sự giúp đỡ của ban lãnh đạo Công ty, phòng Tài chính – Kế toán của Khách sạn Bạch Đằng và sự hướng dẫn tận tình, chu đáo của cô giáo – Ths Trần Thị Ánh cùng các thầy cô giáo Viện kinh tế và quản lý Trường ĐHBK Hà Nội đã giúp đỡ em hoàn thành bài đồ án tốt nghiệp này Em xin chân thành cảm ơn ! Hạ Long, ngày tháng năm 2015 Sinh viên thực Nguyễn Thị Dung 67 ... 2: PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA KHÁCH SẠN BẠCH ĐẰNG – HẠ LONG 2.1 Giới thiệu chung khách sạn Bạch Đằng – Hạ Long 2.1.1 Lịch sử hình thành khách sạn Bạch Đằng Khách sạn Bạch Đằng. .. 6.889.643.994 2.2 Phân tích thực trạng tình hình tài khách sạn Bạch Đằng -Hạ Long 2.2.1 Phân tích khái qt tình hình khách sạn thơng qua báo cáo tài 2.2.1.1 Phân tích báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh... 2.2 Phân tích thực trạng tình hình tài khách sạn Bạch Đằng? ??… 39 2.2.1 Phân tích khái qt tình hình tài khách sạn thơng qua báo cáo tài chính? ??…………………………………………………………………… .39 2.2.1.1 Phân tích báo