Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b Lời mở đầu Nh ta biết, nhận thức- định hành động ba biện chứng quản lý khoa học, có hiệu toàn cá hoạt động kinh tế nhận thức giữ vị trí đặc biệt quan trọng việc xác định mục tiêu sau nhiệm vụ cần đạt tới tơng lai Nh nhận thức đúng, ngời ta có định tổ chức thực kịp thời định đơng nhiên thu đợc kết nh mong muốn Ngợc lại, nhận thức sai dẫn tới định sai thực định sai hậu qủa lờng trớc đợc Vì phân tích tình hình tài đánh giá đắn làm đợc, dự kiến xảy ra, sở kiến nghị biện pháp để tận dụng triết để điểm mạnh khắc phục điểm yếu Tình hình tài doanh nghiệp quan tâm không chủ doanh nghiệp mà mối quan tâm nhiều đối tợng nh nhà đầu t, ngời cho vay, Nhà nớc ngời lao động Qua họ thấy đợc thực trạng thực tế doanh nghiệp sau chu kỳ kinh doanh, tiến hành phân tích hoạt động kinh doanh Thông qua phân tích họ rút đợc định đắn liên quan đến doanh nghiệp tạo điều kiện nâng cao khả tài doanh nghiệp Do việc phân tích tài doanh nghiệp cần thiết Qua thời gian thực tập Công ty may Đức Giang em định chọn đề tài: "ứng dụng phơng pháp phân tích tỷ số phơng pháp so sánh vào phân tích tài Công ty may Đức Giang" Thực đề tài với mục đích dựa vào tình hình thực tế hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty để ứng dụng phơng pháp phân tích, từ đánh giá hiệu đánh giá hiệu sản xuất kinh doanh Công ty Chuyên đề gồm chơng : Chơng I: Các phơng pháp phân tích tài doanh nghiệp Phần II: Thực trạng phơng pháp phân tích tài Công ty may Đức Giang Phần III: Một số giải pháp ứng dụng phơng pháp tỷ số so sánh vào phân tích tài Công ty may Đức Giang Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b CHơng I phơng pháp phân tích tài doanh nghiệp I-Tầm quan trọng phân tích tài 1-Tổng quan tài doanh nghiệp Hoạt động tài doanh nghiệp nội dung hoạt động sản xuất kinh doanh Hoạt động nhằm thực mục tiêu doanh nghiệp: tối đa hoá giá trị tài sản sở hữu doanh nghiệp cụ thể thành mục tiêu khác nh: tối đa hoá lợi nhuận, tăng trởng ổn định, Tài doanh nghiệp đợc hiểu quan hệ giá trị doanh nghiệp chủ thể kinh tế Các quan hệ tài doanh nghiệp chủ yếu bao gồm: -Quan hệ doanh nghiệp với Nhà nớc: Đây mối quan hệ phát sinh doanh nghiệp thực nghĩa vụ thuế Nhà nớc, Nhà nớc góp vốn vào doanh nghiệp -Quan hệ doanh nghiệp với thị trờng tài chính: Quan hệ đợc thể thông qua việc doanh nghiệp tìm kiếm nguồn tài trợ Trên thị trờng tài chính, doanh nghiệp vay ngắn hạn để đáp ứng nhu cầu vốn ngắn hạn, phát hành cổ phiếu trái phiếu để đáp ứng nhu cầu vốn dài hạn Ngợc lại, doanh nghiệp phải trả lãi vay vốn vay, trả lãi cổ phần cho nhà tài trợ Doanh nghiệp gửi tiền vào ngân hàng, đâu ft chứng khoán số tiền tạm thời cha sử dụng -Quan hệ doanh nghiệp với thị trờng khác: Trong kinh tế, doanh nghiệp có quan hệ chặt chẽ với nhiều doanh nghiệp khác thị trờng hàng hoá, dịch vụ, thị trờng sức lao động Đây thị trờng mà doanh nghiệp tiến hành mua sắm máy móc thiết bị, nhà xởng, tìm kiếm lao động, Điều quan trọng thông qua thị trờng, doanh nghiệp xác định nhu cầu hàng hoá dịch vụ cần thiết cung ứng Trên sở đó, doanh nghiệp hoạch định ngân sách đầu t, kế hoạch sản xuất, tiếp thị htoả mãn nhu ccầu thị trờng -Quan hệ nội doanh nghiệp: Đây quan hệ phận sản xuất kinh doanh, cổ đông ngời quản lý, cổ đông chủ nợ, quyền sở hữu vốn quyền sử dụng vốn Các mối quan hệ đợc thẻ thông qua hàng loạt sách doanh nghiệp nh: sách Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b phân phối thu nhập, sách đầu t sách cấu vốn chi phí vốn, Một doanh nghiệp muốn tiến hành hoạt động sản xuất-kinh doanh, cần phải có lợng tài sản phản ánh bên tài sản Bảng cân đối kế toán Nếu nh toàn tài sản doanh nghiệp nắm đợc đánh giá thời điểm định vận động chúng - kết trình trao đổi - xác định thời điểm định đợc phản ánh báo cáo kết kinh doanh Quá trình hoạt động doanh nghiệp có khác biệt đáng kể quy trình công nghệ tính chất hoạt động Sự khác biệt phần lớn đặc điểm kinh tế, kỹ thuật doanh nghiệp định Cho dù vậy, ngời ta khái quát nét chung doanh nghiệp hàng hoá dịch vụ đầu hàng hoá dịch vụ đầu vào Một hàng hoá dịch vụ dầu vào hay yếu tố sản xuất hàng hoá hay dịch vụ mà nhà doanh nghiệp mua sắm để sử dụng trình sản xuất-kinh doanh Các hàng hoá dịch vụ đầu vào kết hợp với tạo hàng hoá dịch vụ đầu - hàng loạt hàng hoá dịch vụ có ích đợc tiêu dùng đợc sử dụng trình sản xuất-kinh doanh Nh thời kỳ định, doanh nghiệp chuyển hoà hàng hoá dịch vụ đầu vào thành hàng hoá dịch vụ đầu để trao đổi Mối quan hệ tài sản có hàng hoá dịch vụ đầu vào, hàng hoá dịch vụ đầu (tức quan hệ bảng cân đối kế toán báo cáo kết kinh doanh) mô tả nh sau: Hàng hoá dịch vụ sản xuất-chuyển hoá Hàng hoá dịch vụ (mua vào) (bán ra) Trong số tài sản mà doanh nghiệp nắm giữ có loại tài sản đặc biệt - tiền Chính dự trữ tiền cho phép doanh nghiệp mua hàng hoá dịch vụ cần thiết để tạo hàng hoá dịch vụ để phục vụ cho mục đích trao đổi Mọi trình trao đổi đợc thực hện qua trung gian tiền khái niệm dòng vật chất dóng tiền phất sinh từ đó, tức dịch hcuyển hàng hoá, dịch vụ dịch chuyển tiền đơn vị tổ chức kinh tế Nh ứng với dòng vật chất vào (hàng hoá, dịch vụ đầu vào) dòng tiền ra; ngợc lại, tơng ứng với dòng vật chất (hàng hoá, dịch vụ đầu ra) dòng tiền vào Quy trình đợc mô tả theo sơ đồ sau: Dòng vật chất vào Dòng tiền (xuất quỹ) Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b Sản xuất chuyển hoá Dòng vật chất Dòng tiền vào (xuất quỹ) Sản xuất, chuyển hoá trình công nghệ Một mặt, đợc đặc trng thời gian chuyển hoá hàng hoá dịch vụ, mặt khác đặc trung yếu tố cần thiết cho vận hành - t liệu lao động sức lao động Quá trình công nghệ có tác dụng định đến cấu vốn hoạt động trao đổi doanh nghiệp Doanh nghiệp thực trao đổi với thị trờng cung cấp hàng hoá dịch vụ đầu vào với thị trờng phân phối, tiêu thụ hàng hoá dịch vụ đầu tuỳ thuộc vào tính chất hoạt động sản xuất-kinh doanh doanh nghiệp Các quan hệ tài doanh nghiệp đợc phát sinh từ trình trao đổi Quá trình định đến vận hành sản xuất làm thay đổi cấu vốn doanh nghiệp Phân tích quan hệ tài doanh nghiệp cần dựa hai khái niệm dòng dự trữ Dòng xuất sở tích luỹ ban đầu hàng hoá, dịch vụ tiền doanh nghiệp làm thay đổi khối lợng tài sản tích luỹ doanh nghiệp Một khối lợng tài sản, hàng hoá, tiền đợc đo thời điểm khoản dự trữ Quan hệ dòng dự trữ sở tảngcủa tài doanh nghiệp Tuỳ thuộc vào chất khác dòng dự trữ mà ngời ta phân biệt dòng tiền đối trọng dòng tiền độc lập Hoạt động tài doanh nghiệp trả lời câu hỏi sau đây: - Đầu t vào đâu nh cho phù hợp với hình thức kinh doanh chọn, nhằm đạt tới mục tiêu doanh nghiệp? Từ đa tổng tiền cần đầu t - Nguồn vốn tài trợ đợc huy động đâu, vào thời điểm để đạt đợc cấu vốn tối u chi phí vốn thấp nhất? - Quản lý dòng tiền vào, dòng tiền cho đảm bảo mức ngân quỹ tối u thông qua việc trả lời câu hỏi: lợi nhuận doanh nghiệp đợc sử dụng nh nào?, Phân tích đánh giá kiểm tra hoạt động tài nh nào, để thờng xuyên đảm bảo trạng thái cân tài chính?, quản lý hoạt động tài ngắn hạn nh để đa định thu, chi phù hợp? Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b Nghiên cứu tài doanh nghiệp thực chất trả lời ba câu hỏi 2-Khái niệm, ý nghĩa phân tích tài doanh nghiệp Phân tích tài doanh nghiệp khâu tài doanh nghiệp, có quan hệ chặt chẽ với hoạt động khác doanh nghiệp Phân tích tài sử dụng tập hợp khái niệm, phơng pháp công cụ cho phép xử lý thông tin kế toán thông tin khác quản lý nhằm đánh giá tình hình tài doanh nghiệp, đánh giá rủi ro, mức độ chất lợng hiệu hoạt động doanh nghiệp Trong hoạt động kinh doanh theo chế thị trờng có quản lý Nhà nớc, doanh nghiệp thuộc loại hình sở hữu khác nhau, bình đẳng trớc trớc pháp luật việc lựa chọn ngành nghề lĩnh vực kinh doanh Do có nhiều đối tợng quan tâm đến tình hình tài doanh nghiệp nh: chủ doanh nghiệp, nhà tài trợ, nhà cung cấp khách hàng, kể quan nhà nớc ngời làm công, đối tợng quan tâm đế tình hình tài góc độ khác Đối với chủ doanh nghiệp nhà quản trị doanh nghiệp, mối quan tâm hàng đầu họ khả phát triển, tối đa hoá lợi nhuận, tối đa hoá giá trị sở hữu tài sản doanh nghiệp, họ quan tâm trớc hết tới lĩnh vực đầu t tài trợ.đối với ngời cho vay mối quan tâm chủ yếu họ khả trả nợ tơng laicủa doanh nghiệp Đối với nhà đầu t khác mối quan tâm yếu họ yếu tố rủi ro, lãi suất, khả toán Phân tích hoạt động tài doanh nghiệp mà trọng tâm phân tích báo cáo tài tiêu đặc trng tài thông qua hệ thống phơng pháp, công cụ, kỹ thuật phân tích giúp ngời sử dụng từ góc độ khác nhau, vừa đánh giá toàn diện, tổng hơpự khái quát, vừa xem xét mọôt cách chi tiết hoạt động tài doanh nghiệp, để nhận biết, phán đoán, dự báo, đa định tài chính, định tài trợ đầu t phù hợp II-Mục tiêu phân tích tài Phân tích tài sử dụng tập hợp khái niệm, phơng pháp công cụ cho phép xử lý thông tin kế toán thông tin khác quản lý nhằm đánh giá tình hình tài doanh nghiệp, đánh giá rủi ro, mức độ chất lợng hiệu hoạt động doanh nghiệp Quy trình phân tích tài ngày đợc áp dụng rộng rãi đơn vị tự chủ định tài chính, tổ chức xã hội, tập thể, quan quản lý, tổ chức công cộng Đặc biệt, phát triển doanh Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b nghiệp,của ngân hàng thị trờng vốn tạo nhiều hội để chứng tỏ phân tích tài thực có ích cần thiết Những ngời phân tích tài cơng vị khác nhằm mục tiêu khác 1-Đối với nhà quản trị Nhà quản trị phân tích tài nhằm đánh giá hoạt động kinh doanh doanh nghiệp, xác định điểm mạnh, điểm yếu doanh nghiệp Đó sở để định hớng định ban tổng giám đốc, giám đốc tài nh định đầu t, tài trợ, phân chia cổ tức, , dự thảo tài chính: kế hoạch đầu t, ngân quỹ, kiểm soát hoạt động quản lý Mặt khác, tạo thành chu kỳ đánh giá đặn hoạt động kinh doanh tronh khứ, tiến hành cân đối tài chính, khả sinh lời, khả toán trả nợ, rủi ro tài doanh nghiệp 2-Đối với nhà đầu t Các cổ đông cá nhân doanh nghiệp, quan tâm trực tiếp đến tính toán giá trị doanh nghiệp họ bỏ vốn cho doanh nghiệp thực hoạt động kinh doanh sản xuất họ chịu rủi ro từ khoản vốn Do vậy, cổ đông cần biết tình hình thu nhập có tơng xứng với mức rủi ro khoản đầu t mà họ chịu Nhà đầu t phân tích tài để nhận biết khả sinh lãi doanh nghiệp , giúp nhà đầu t có bỏ vốn vào doanh nghiệp hay không? Thu nhập cổ đông tiền chia lợi tức cổ phần giá trị tăng thêm vốn đầu t Hai yếu tố ảnh hởng đén lợi nhuận kỳ vọng doanh nghiệp Các nhà đầu t thờng tiến hành đánh giá khả sinh lợi doanh nghiệp với câu hỏi trọng tâm: lợi nhuận bình quân cổ phiếu công ty bao nhiêu? Dự kiến lợi nhuận đợc nghiên cứu đầy đủ sách phân chia lợi tức cổ phần nghiên cứu rủi ro hớng lựa chọn vào cổ phiếu phù hợp 3-Đối với ngời cho vay Ngời cho vay phân tích tài để nhận biết khả vay trả nợ khách hàng phân tích Để đa định cho vay, vấn đề mà ngời cho vay cần phải xem xét doanh nghiệp thật có nhu cầu vay hay không? Khả trả nợ doanh nghiệp nh nào?Bởi nhiều định cho vay có ảnh hởng nặng nề đến tình hình tài ng- Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b ời cho vay, dẫn đến tình trạng phá sản ngời cho vay, hay đơn vị cho vay Phân tích tài khoản nợ dài hạn hay khoản nợ ngắn hạn có khác Nếu khoản nợ ngắn hạn, ngời cho vay đặc biệt quan tâm đến khả toán nhanh doanh nghiệp Nghĩa khả ứng phó doanh nghiệp khoản nợ tới hạn trả nợ Nếu khoản cho vay dài hạn, ngòi cho vay phải tin khả hoàn trả khả sinh lời doanh nghiệp việc hoàn trả vốn lãi phụ thuộc vào khả sinh lời Kỹ thuật phân tích thay đổi theo chất theo thời hạn khoản vay, nhng cho khoản vay dài hạn hay nhắn hạn ngời cho vay quan tâm đến cấu tài biểu mức độ mạo hiểm doanh nghiệp vay Ngoài ra, phân tích tài cần thiết ngời hởng lơng doanh nghiệp, cán thuế, tra, cảnh sát kinh tế, luật s, Dù họ công tác lĩnh vực khác nhng muốn hiểu biết doanh nghiệp để thực tốt công việc họ III-thông tin sử dụng phân tích tài Trong phân tích tài chính, nhà phân tích phải thu thập, sử dụng nguồn thông tin: từ thông tin nội doanh nghiệp dến thông tin bên doanh nghiệp, từ thông tin số lợng đến thông tin giá trị Những thông tin giúp nhà phân tích da đợc nhận xét kết luận tinh tế thích đáng Những thông tin bên ngoài, cần lu ý thu thập thông tin chung nh thông tin liên quan đến hội kinh doanh nghĩa tình hình chung kinh tế thời điểm cho trớc Trạng thái kinh tế: suy thoái hay tăng trởng có tác động mạnh mẽ đến kết kinh doanh Khi hội thuận lợi, hoạt động doanh nghiệp đợc mở rộng, lợi nhuận công ty, giá trị công ty tăng lên, ngợc lại Khi phân tích tài doanh nghiệp, điều quan trọng phải nhận thấy xuất mang tính chu kỳ:qua thời kỳ tăng trởng đến thời kỳ suy thoái ngợc lại Đồng thời thu thập thông tin sách thuế, lãi suất, thông tin ngành kinh doanh nh thông tin liên quan đến vị trí ngành kinh tế, cấu ngành, sản phẩm ngành, tình trạng công nghệ, thị phần thông tin pháp lý, kinh tế doanh nghiệp: thông tin mà doanh nghiệp phải báo cáo Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b cho quan quản lý nh: tình hình quản lý, kiểm toán, kế hoạch sử dụng kết kinh doanh doanh nghiệp Tuy nhiên để đánh giá cách tình hình tài doanh nghiệp, sử dụng thông tin kế toán nội doanh nghiệp nh nguồn thông tin quan trọng bậc Với đặc trng hệ thống, đồng phong phú, kế toán hoạt động nh nhà cung cấp quan trọng nhng thông tin đánh giá cho phân tích tài chính.Vả lại doanh nghiệp có nghĩa vụ cung cấp thông tin kế toán cho đối tác bên bên doanh nghiệp.thông tin kế toán đợc phản ánh đầy đủ báo cáo kế toán Phân tích tài đợc thực sở báo cáo tài đợc hình thành thông qua việc xử lý báo cáo kế toán chủ yếu: bảng cân đối kế toán, báo cáo kết kinh doanh, ngân quỹ (báo cáo lu chuyển tiền tệ) 1-Bảng cân đối kế toán Bảng cân đối kế toán báo cáo tài mô tả tìng trạng tài doanh nghiệp thời điểm định Đây báo cáo tài có ý nghĩa quan trọng đối tợng có quan hệ sở hữu, quan hệ kinh doanh quan hệ quản lý với doanh nghiệp Thông thờng bảng cân đối kế toán dợc trình bày dới dạng bảng cân đối số d tài khoản kế toán: bên phản ánh tài sản, bên phản ánh nguồn vốn doanh nghiệp Bên tài sản bảng cân đối kế toán phản ánh giá trị toàn tài sản có đến thời điểm lập báo cáo thuộc quyền quản lý sử dụng doanh nghiệp: tài sản lu động, tài sản cố định Bên nguồn vốn phản ánh số vốn để hình thành loại tài sản doanh nghiệp đến thời điểm lập báo cáo: vốn chủ khoản nợ Các khoản mục bảng cân đối kế toán dợc xếp theo khả chuyển hoá thành tiền giảm dần từ xuống Bên tài sản Tài sản lu động: tiền chứng khoán ngắn hạn dễ bán, khoản phải thu, dự trữ Tài sản cố định hữu hình tài sản cố định vô hình Bên nguồn vốn Nợ ngắn hạn bao gồm nợ pahỉ trả nhà cung cấp, khoản phải nộp,phải trả khác nợ ngắn hạn ngân hàng thơng mại tổ chức tín dụng khác Nợ dài hạn bao gồm nợ dài hạn vay ngân hàng thơng mại tổ Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b chức tín dụng khác, vay cách phát hành trái phiếu Vốn chủ sở hữu bao gồm vốn góp ban đầu, lợi nhuận không chia, phát hành cổ phiếu Về mặt kinh tế, bên tài sản phản ánh quy mô kết cấu loại tài sản; bên nguồn vốn phản ánh cấu tài trợ,cơ cấu vốn có khả độc lập tài doanh nghiệp Bên tài sản bên nguồn vốn bảng cân đối kế toán có cột tiêu: số đầu kỳ, số cuối kỳ Ngoài khoản mục có tài khoản nội bảng có số khoản mục bảng cân đối kế toán nh: số tài khoản thuê ngoài, vật t, hàng hoá nhận giữ hộ, nhận gia công, hàng hoá nhận bán hộ, ngoại tệ loại Dựa vào bảng cân đối kế toán, nhà phân tích nhận biết đợc loại hình doanh nghiệp, quy mô, mức độ tự chủ tài doanh nghiệp.Bảng cân đối kế toán t liệu quan trọngbậc giúp nhà phân tích đánh giá đợc khả cân tài chính, kảh toán, khả cânđối vốn doanh nghiệp 2-Báo cáo kết kinh doanh Một thông tin không phần quan trọng đợc sử dụng phân tích tài thông tin phản ánh báo cáo kết kinh doanh Khác với bảng cân đối kế toán, báo cáo kết kinh doanh cho biết dịch chuyển tiền trình sản xuất-kinh doanh doanh nghiệp cho phép dự tính khả hoạt động doanh nghiệp tơng lai Báo cáo kết kinh doanh giúp nhà phân tích so sánh doanh thu với số tiền thực nhập quỹ để vận hành doanh nghiệp Trên sở doanh thu chi phí, xác định đợc kết sản xuất-kinh doanh: lãi hay lỗ năm Nh báo cáo kết kinh doanh phản ánh kết hoạt động sản xuất-kinh doanh, phản ánh tình hình tài doanh nghiệp thời kỳ định Nó cung cấp thông tin tổng hợp tình hình kết sử dụng tiềm vốn, lao động, kĩ thuật trình độ quản lý sản xuất-kinh doanh doanh nghiệp Những khoản mục chủ yếu đợc phản ánh báo cáo kết kinh doanh: doanh thu từ hoạt động sản xuất kinh doanh, doanh thu từ hoạt động tài chính, doanh thu từ hoạt động bất thờng chi phí tơng ứng từ hoạt động Những loại thuế nh: VAT, thuế tiêu thụ đặc biệt, chất doanh thu chi phí doanh nghiệp nên không phản Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b ánh báo cáo kết kinh doanh Toàn khoản thuế doanh nghiệp khoản phải nộp khác đợc phản ánh phần: Tình hình thực nghĩa vụ với Nhà nớc 3-Ngân quỹ (báo cáo lu chuyển tiền tệ) Báo cáo lu chuyển tiền tệ báo cáo tài Nếu bảng cân đối kế toán nguồn lực cải (tài sản) nguồn gốc tài sản đó; báo cáo kết kinh doanh cho ta biết chi phí thu nhậpphát sinh dể tính đợc kết lãi, lỗ kỳ kinh doanh, báo cáo lu chuyển tiền tệ đợc lập để trả lời vấn đề liên quan đéen luồng tiền vào, doanh nghiệp, tình hình tài trợ, đầu t tiền doanh nghiệp thời kỳ Để đánh giá doanh nghiệp có đảm bảo đợc khả chi trả hay không cần tìm hiểu tình hình ngân quỹ doanh nghiệp Ngân quỹ thờng đợc xác định thời gian ngắn hạn (thờng tháng) Xác định dự báo dòng tiền thực nhập (thu ngân quỹ), bao gồm: dòng tiền nhập quỹ từ hoạt động kinh doanh (từ bán hàng hoá dịch vụ); dòng tiền nhập quỹ từ hoạt động đầu t tài chính; dòng tiền nhập quỹ từ hoạt động bất thờng Xác định dự báo dòng tiền thực xuất quỹ (chi ngân quỹ), bao gồm: dòng tiền xuất thực sản xuất kinh doanh, dòng tiền xuất quỹ thực hoạt động đầu t tài chính; dòng tiền xuất thực hoạt động bất thờng Trên sở dòng tiền nhập quỹ dòng tiền xuất quỹ, nhà phân tích thực cân đối ngân quỹ với số d ngân quỹ đầu kỳ để xác định số d ngân quỹ cuối kỳ Từ thiết lập mức ngân quỹ dự phòng tối thiểu cho doanh nghiệp nhằm mục tiêu đảm bảo chi trả 4-Thuyết minh báo cáo tài Thuyết minh báo cáo tài đợc lập nhằm cung cấp thông tin tình hình sản xuất, kinh doanh cha có hệ thống báo cáo tài chính, đồng thời giải thích thêm số tiêu mà báo cáo tài cha đợc trình bày, giải thích cách rõ ràng cụ thể Thuyết minh báo cáo tài bao gồm nội dung sau: -Đặc diểm hoạt động doanh nghiệp: Hình thức sở hữu , hoạt động, lĩnh vực kinh doanh, tổng số nhân viên ảnh hởng quan trọng đến tình hình tài năm báo cáo Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b Biểu đồ: Doanh lợi vốn chủ sở hữu 0.2 0.15 0.1292 0.1339 0.1625 0.1836 0.1 0.05 1999 Năm 2000 2001 2002 Doanh lợi vốn chủ sở hữu Bên cạnh việc đánh giá khả sinh lời doanh lợi tài sản, ta sử dụng tiêu doanh lợi vốn chủ sở hữu Doanh lợi vốn chủ sở hữu phản ánh bỏ đồng vào sản xuất kinh doanh đem lại đồng lợi nhuận Theo bảng tính toán cho thấy, doanh lợi vốn chủ sở hữu tăng qua năm, có nghĩa đồng vốn chủ sở hữu bỏ ngày thu nhiều lợi nhuận Khi doanh lợi vốn chủ sở hữu tăng lợi nhuận tăng vốn chủ sở hữu giảm, tốc độ tăng lợi nhuận nhanh tốc độ tăng vốn chủ Trong tình hình tài côngty may Đức Giang, ta thấy năm 2001 doanh nghiệp đầu t lớn vào TSCĐ, phần lớn đợc tài trợ vốn vay dài hạn, phần nhỏ đợc tài trợ VCSH, nguồn VCSH giảm, mặt khác lợi nhuận tăng, doanh lợi VCSH tăng Năm 2002, vốn chủ sở hữu tiếp tục giảm Ta thấy dấu hiệu đáng mừng mà thực chất hoạt động kinh doanh không tốt Chỉ tiêu khả sinh lời tiêu tài đợc nhiều đối tợng quan tâm, tiêu cuối đánh giá xem hoạt động kinh doanh doanh nghiệp có thực hiệu không Trên toàn hoạt động phân tích tài mà công ty may Đức Giang nên tiến hành phân tích tài Từ đánh giá đợc thực trạng hoạt động tài công ty đa định tài dựa sở để nâng cao hiệu hoạt động tài 5-Phân tích diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn Trong phân tích nguồn vốn sử dụng vốn, ngời ta thờng xem xét thay đổi nguồn vốn cách thức sử dụng vốn doanh nghiệp thời kỳ theo số liệu hai thời điểm lập bảng cân đối kế toán Một công cụ hữu hiệu nhà quản lý tài biểu kê nguồn Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b vốn sử dụng vốn (Bảng tài trợ) Nó giúp nhà quản lý xác định rõ nguồn cung ứng việc sử dụng nguồn vốn Do việc phân tích nguồn vốn sử dụng vốn cần thiết, nâng cao chất lợng phân tích tài Trong hoạt động phân tích tài chính, công ty may Đức Giang không thực phân tích diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn, việc làm giảm hiệu công tác phân tích tài chính, làm hạn chế độ tin cậy định đa Nguyên nhân nguồn thông tin không đầy đủ: công ty may Đức Giang không lập đủ báo cáo tài (bảng tài trợ), trình độ nhân viên hạn chế ứng dụng phân tích nguồn vốn sử dụng vốn: Bảng: Biểu kê nguồn vốn sử dụng vốn Đơn vị: triệu đồng Chỉ tiêu Năm 2000 so với năm1999 Năm 2001 so với năm2001 Năm 2002 so với năm2002 Sử dụng vốn Nguồn vốn Sử dụng vốn Nguồn vốn Sử dụng vốn Nguồn vốn Lợng % Lợng % Lợng % Lợng % Lợng % Lợng % Tiền 3822 268.8 7775 67.4 4946 38 Khoản phải thu 35280 128 24703 39.3 65542 81.5 Dự trữ 3757 122.2 1598 23.4 2826 11.9 TSLĐ khác 30 4.4 73 10.3 155 24.3 Chi nghiệp 17 TSCĐ 5575 203 32960 150.3 12748 23.2 Đầu t tài dài 217 10.4 683 34.2 2677 105.2 hạn Chi phí XDCBDD 56 5.3 963 15695 Nợ ngắn hạn 12470 108.3 10004 41.7 40190 118.3 Nợ dài hạn 8836 35.6 62330 99.6 27366 28.5 Nợ khác 2928 147.4 720 14.7 3074 54.6 Vốn chủ sở hữu 12807 51.2 6354 16.8 1739 5.6 Tổng 42889 42889 74090 74090 88479 88479 Từ bảng kê diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn ta thấy, năm 2000 nguồn vốn tăng lên 42889 trđ, tốc độ tăng lớn Trong tổng số vốn đợc cung ứng, nguồn cung ứng đồng đều, vốn chủ sở hữu chiếm tỷ trọng lớn 29.9%, nợ ngắn hạn chiếm tỷ trọng 29.1%, nợ dài hạn 20.6% phần TSCĐ hao mòn đợc khấu hao chuyển thành nguồn vốn Vốn chủ sở hữu tăng 12807 trđ tơng ứng 51.2% so với năm 1999 doanh nghiệp tăng quỹ dự phòng tiền lơng, quỹ khen thởng Nợ ngắn hạn tăng 12470 trđ tơng ứng 108% so với năm 1999 khoản phải trả cho ngời bán cung ứng 10 tỷ chiếm 83.4%, nguồn vốn đợc hình thành cách chiếm dụng vốn Với tổng số vốn đợc cung ứng, doanh nghiệp chủ yếu dùng để tài trợ cho khoản phải thu chiếm 82.3%, khoản phải Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b thu tài trợ hết cho khoản phải thu khách hàng, có nghĩa tổng số vốn đợc cung ứng doanh nghiệp bị chiếm 82.3%, phần nhỏ đợc sử dụng tài trợ cho tiền dự trữ Điều sách tín dụng công ty mở rộng thị trờng quan hệ với khách hàng Nói chung tỷ lệ khoản phải thu doanh nghiệp cao gây rủi ro cho doanh nghiệp trờng hợp khách hàng không toán nhiên doanh nghiệp đảm bảo cho khả toán cách cung ứng cho khoản mục tiền 3822 trđ chiếm tỷ trọng 10.3% tổng nguồn cung ứng Nợ dài hạn chiếm tỷ trọng 23.8% tơng đối lớn nguồn thích hợp doanh nghiệp đầu t vào tài sản cố định nhng khoản mục tài sản cố định doanh nghiệp giảm chứng tỏ doanh nghiệp tập trung nguồn lực vào mở rộng thị trờng cha đầu t vào TSCĐ để mở rộng sản xuất Sang năm 2001, nguồn vốn tăng lên đáng kể 74090 trđ so với năm 2000 Điều cho thấy công ty không ngừng mở rộng quy mô phát triển Nguồn vốn đợc khai thác chủ yếu nợ dài hạn, nợ dài hạn tăng 62330 trđ chiếm 84.1% nợ ngắn hạn chiếm 13.5%, nguồn vốn chủ sở hữu giảm 6384 trđ tơng ứng giảm 16.8% so với năm 2000, nguồn vốn giảm thông qua việc cắt giảm quỹ dự phòng Năm 2001, việc sử dụng vốn công ty tập trung vào tài trợ cho TSCĐ với nguồn cung ứng 32960 trđ tơng ứng chiếm 44.5% tổng nguồn cung ứng khoản phải thu 24703 chiếm 33.3% nguồn cung ứng phần đợc sử dụng để cân đối phần giảm vốn chủ sở hữu Nh vậy, so với năm 2000 việc tài trợ cho khoản phải thu giảm, doanh nghiệp giảm tình trạng bị khách hàng chiếm dụng vốn Doanh nghiệp tài trợ cho TSCĐ toàn nợ dài hạn, điều phù hợp với đặc điểm TSCĐ thời gian hoàn vốn lâu, số vốn đầu t lớn từ làm giảm thiểu rủi ro hoạt động đầu t doanh nghiệp Qua thấy, doanh nghiệp thu hẹp chiến lợc mở thị trờng mà bắt đầu thực chiến lợc mở rộng sản xuất Công ty may Đức Giang thực xây dựng nhà công nghệ cao để cao suất, chất lợng sản phẩm đồng thời cải thiện điều kiện làm việc công nhân viên Ngoài ra, công ty sử dụng vốn tài trợ cho khoản mục tiền dự trữ Khoản mục tiền tăng 7775 trđ tơng ứng 67.4% so với năm 2000, chiếm 10.5% tổng số vốn cung ứng thêm Năm 2002, số vốn đợc cung ứng tăng 88479 trđ, nguồn vốn đợc huy động từ nợ ngắn hạn chiếm tỷ trọng lớn 45.4%, nợ dài hạn chiếm 30.9%, phần chuyển từ khoản khấu hao TSCĐ chiếm 14.4% Nợ Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b ngắn hạn 40190 trđ tơng ứng 118.3% so với năm 2001, vay ngắn hạn tăng 18415 trđ tơng ứng với 200.2% so với năm 2001, chiếm 45.8% nợ ngắn hạn khoản phải trả tăng 21775 trđ tơng ứng 87.8% so với năm 2001, chiếm 54.2% nợ ngắn hạn Khoản phải trả khoản vốn doanh nghiệp chiếm dụng đợc trình hoạt động Năm 2002, vốn đợc sử dụng phần lớn tài trợ cho khoản mục phải thu 65541 trđ chiếm 74.1% khoản xây dựng dở dang 15698 trđ chiếm 17.7% tổng số vốn cung ứng, công ty sử dụng để cân đối nguồn vốn chủ sở hữu giảm Năm 2002, công ty tăng việc tài trợ cho khoản phải thu lợng lớn điều cho thấy công ty tiếp tục thu hút khách hàng mở rộng thị trờng thông qua sách tín dụng trả chậm Qua ta thấy thống chiến lợc công ty, công ty mở rộng thị trờng, tiếp mở rộng sản xuất để đáp ứng nhu cầu thị trờng đồng thời thu hẹp tốc độ mở rộng thị trờng, sau tăng cờng mở rộng thị trờng để phù hợp khả cung cấp Tuy nhiên, việc tăng khoản phải thu tạo rủi ro lớn gây ứ đọng vốn, mặt khác doanh nghiệp giảm khoản mục tiền làm tăng rủi ro toán sách phù hợp Ngoài việc phân tích sử dụng vốn nguồn vốn, ngời ta phân tích tình hình tài theo luồng tiền để xác định tăng giảm tiên nguyên nhân tăng giản tiền để từ đa biện pháp xử lý thích hợp Tình hình tăng giảm tiền công ty may Đức Giang Năm 2001 Năm 2002 -Các khoản làm tiền tăng -Các khoản làm tiền tăng +TSLĐ khác: 73 +TSLĐ khác: 155 +Chi phí XDCBDD: 963 +TSCĐ: 12748 +Nợ ngắn hạn: 10004 trđ +Nợ ngắn hạn: 40190 trđ +Nợ dài hạn: 62330 trđ +Nợ dài hạn: 27366 +Nợ khác: 2928 +Nợ khác: 3074 -Các khoản làm tiền giảm -Các khoản làm tiền giảm +Khoản phải thu: 24703 +Khoản phải thu: 24703 +Dự trữ: 1598 +Dự trữ: 1598 +TSCĐ: 32960 + Chi phí XDCBDD: 963 +Chi nghiệp: 17 +Chi nghiệp: 17 +Đầu t tài dài hạn: 683 +Đầu t tài dài hạn: 683 +Vốn chủ sở hữu: 6354 +Vốn chủ sở hữu: 1739 -Tăng tiền mặt cuối kỳ: 7775 -Giảm tiền mặt cuối kỳ: 4946 Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b Chơng iii số giải pháp ứng dụng phơng pháp tỷ số so sánh vào phân tích tài công ty may Đức Giang I-Định hớng phát triển công ty may Đức Giang thời gian tới Trên sở kết đạt đợc năm 2002, căncứ vào nhiệm vụ, kế hoach sản xuất kinh doanh năm 2003 tổng công ty giao cho công ty may Đức Giang đại hội công nhân viên chức đề mục tiêu phấn đấu, định hớng phát triển công ty thời gian tới nh sau: 1-Mục tiêu chung -Phát huy hiệu đầu t, khai thác sử dụng triệt để lực sản xuất- đẩy mạnh hoạt động sản xuất kinh doanh với mức tăng trởng kinh tế từ 35% trở lên a-Tổ chức thực cổ phần hoá doanh nghiệp 2-Chỉ tiêu cụ thể sản xuất kinh doanh năm 2003 - Tổng doanh thu : 350 tỷ đồng (trong doanh thu bán FOB nội địa chiếm 75%) - Kim ngạch xuất - Nộp ngân sách đạt : tăng 10% - Lợi nhuận : 10 tỷ đồng - Tổng số CBCNV : 3.500 ngời + + + : tăng 25% Thu nhập bình quân : 1.650.000 đồng Sản lợng Jacket : 2.661.984 Sơ mi : 3.706.560 Quần âu : 1.010.880 3-Chỉ tiêu suất lao động : Phấn đấu phát huy áp dụng sáng kiến cải tiến kỹ thuật đa loại cữ gá, mẫu dỡng áp dụng dây chuyền sản xuất, nhằm tăng suất lao động -áo jacket đạt : 2,5 chiếc/ngời/ca trở lên Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b -áo sơ mi : 15 chiếc/ngời/ca trở lên -Quần âu : 10 chiếc/ngời/ca trở lên Phấn đấu giảm thời gian giãn ca, thêm làm 15% so với năm 2002 nhng đảm bảo suất, chất lợng sản phẩm thu nhập ngời lao động 3-Phấn đấu thực cổ phần hoá doanh nghiệp 4- Chăm lo đời sống cán CNV Không ngừng nâng cao đời sống vật chất tinh thần cho CBCNV, tổ chức thi nâng bậc cho công nhân, tổ chức khám sức khoẻ định kỳ cho 100% CBCNV, trì nâng cao chất lợng bữa ăn ca đảm bảo đủ định lợng Tổ chức cho 30-40% thăm quan học tập nớc nớc Tổ chức tốt đợt thi đua, phong trào luyện tay nghề thành thợ giỏi, phong trào phát huy sáng kiến cải tiến, thực hành tiết kiệm, trì phát huy thành tích phong trào văn hoá, văn nghệ thể dục thể thao Thực tốt qui chế dân chủ, trì lịch tiếp dân hàng tuần, lắng nghe ý kiến CBCNV, thực đầy đủ nội dung thoả ớc lao động tập thể, nội qui, qui chế công ty, đảm bảo công bằng, công khai khuyến khích ngời lao động gắn bó lâu dài với công ty Phát động tổ chức cho 100% CBCNV tập thể tổ sản xuất đăng ký thực nếp sống văn hoá công nghiệp.00 Tiếp tục đào tạo nâng cao trình độ cho CBCNV , cử số cán diện qui hoạch đào tạo lớp quản lý Tổng Công ty Dệt - May Việt Nam ; trì nâng cao chất lợng lớp đại học Mỹ thuật thời trang, lớp cao cấp lý luận trị ; thờng xuyên tổ chức cho Cán Đảng viên, CNV đợc học tập thị Nghị Đảng, nghe nói chuyện thời nớc quốc tế Phát huy truyền thống đơn vị Anh hùng lực lợng vũ trang nhân dân thời kỳ đổi thành tích xuất sắc đạt đợc năm 2002, toàn thể cán Đảng viên công nhân viên Công ty May Đức Giang tâm đoàn kết trí cao, phát huy nội lực, đầu t chiều sâu, khai thác triệt để có hiệu công trình nhà công nghệ cao số số 2, đẩy mạnh sản xuất kinh doanh liên doanh May Việt Thành (Bắc Ninh), May Hng Nhân (Thái Bình) May Việt Thanh (Thanh Hoá) tạo sức mạnh tổng hợp với tâm đạt mức tăng trởng kinh tế từ 35 40%, đẩy mạnh mở Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b rộng thị trờng xuất đặc biệt thị trờng Mỹ để đạt mức kim ngạch xuất tăng 25% đến 30% hoàn thành vợt mức nghĩa vụ nộp ngân sách Nhà nớc nâng cao đời sống tinh thần vật chất cho CBCNV xây dựng Công ty May Đức Giang liên tục phát triển đáp ứng kịp thời yêu cầu chiến lợc tăng tốc ngành Dệt May Việt Nam từ đến năm 2010 II- giải pháp ứng dụng phơng pháp tỷ số so sánh phân tích tài công ty may Đức Giang Trong hoàn cảnh chuẩn bị cổ phần hoá công ty may Đức Giang, hoạt động phân tích tài quan trọng, đánh giá tình trạng tài công ty, đánh giá giá trị doanh nghiệp, ứng dụng phân tích tài vào công ty may Đức Giang cần thiết 1-Giải pháp ứng dụng phân tích tài 1.1-Hoàn thiện công tác kế toán, kiểm toán Theo trình tự phân tích tài chính, bớc thu thập thông tin, xử lý thông tin, cuối dự đoán định Trong bớc thứ nhất, doanh nghiệp cần thu thập thông tin có khả lý giải thuyết minh thực trạng hoạt động tài doanh nghiệp Những thông tin bao gồm thông tin kế toán thông tin quản trị khác, thông tin kế toán thực quan trọng, thông tin kế toán đầy đủ, kịp thời, xác giúp hoạt động phân tích tài thực hiện, đợc thực chuẩn xác, hiệu hơn, hoạt động phân tích tình hình tài doanh nghiệp dựa số liệu kế toán đợc lập hành quý, hàng năm Qua việc thực trạng hoạt động kế toán, ta thấy để ứng dụng phân tích tài có hiệu trớc hết phải hoàn thiện công tác công tác kế toán, kiểm toán Hoàn thiện công tác kế toán, kiểm toán nhằm cung cấp nguồn thông tin cần thiết, đầy đủ, xác, cho hoạt động phân tích Vì kế toán việc quan sát, ghi chép, phân loại, tổng hợp, hoạt động doanh nghiệp trình bày kết nhằm cung cấp thông tin hữu ích cho việc định kinh tế, trị, xã hội, đánh giá hoạt động doanh nghiệp Bộ phận kế toán có 18 ngời trình độ chuyên môn, nghiệp vụ không đồng đều, số cán đảm trách khối lợng công việc nhiều nên không xử lý kịp thời nghiệp vụ phát sinh dẫn đến sai sót Công tác hạch toán kế toán có vai trò tích cực việc quản lý vốn tài sản phân tích hoạt động tài sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Chính vậy, việc đổi tổ chức tốt công tác hạch toán kế Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b toán để thích nghi với yêu cầu nội dung trình đổi chế quản lý cần thiết Một thực trạng phổ biến doanh nghiệp khâu hạch toán doanh nghiệp thờng làm theo hớng dẫn từ xuống nhằm đối phó với quan thuế Sự vênh cách tính thông thờng sổ sách với thực tế khiến nhà quản lý lúng túng đạo kinh doanh Do vậy, đơn vị cần phải thực báo cáo kế toán thực tế nhằm có giải pháp phù hợp với tình hình Mặt khác công tác hạch toán kế toán nói riêng công tác quản lý nói chung cần thông tin cập nhật hàng ngày, nhanh, xác, toàn diện Để đáp ứng đợc nhu cầu Tổng công ty nên bớc tin học hoá khâu trình quản lý kinh doanh, trớc hết nên ứng dụng tin học công tác kế toán để giảm nhẹ việc ghi chép, tính toán thủ công, tăng độ xác để theo kịp biến đổi hàng ngày nhằm nâng cao hiệu kinh doanh hiệu phân tích tài Song song với công việc đó, việc thực kiểm tra, kiểm toán nội thờng xuyên nghiêm túc cần thiết Công tác giúp phát sai phạm lầm lẫn công tác kế toán từ bớc đầu, nhờ hạn chế mức cao sai lệch số liệu khâu đặc biệt khâu lập báo cáo kế toán Việc kiểm tra, kiểm toán nội chặt chẽ công tác kinh doanh nói chung nh việc phân tích tài chính xác Để hỗ trợ cho công tác cần tổ chức tốt công tác kế toán, chuyển đổi theo chế độ kế toán nhằm tăng cờng quản lý, kiểm tra, kiểm soát trình kinh doanh 1.2-Đào tạo nhân cho công tác phân tích tài Yếu tố ngời yếu tố quan trọng công tác phân tích tài chính, muốn ứng dụng phân tích tài vào doanh nghiệp nhân tố ngời đóng vai trò quan trọng thực phân tích tài nhân viên nghệp vụ phân tích tài Chất lợng phân tích tài phụ thuộc nhiều yếu tố yếu tố ngời có ảnh hởng lớn Nếu tất yếu tố có tác động đến phân tích tài thuận lợi nhng công tác phân tích đợc giao cho ngời yếu chuyên môn nghiệp vụ phân tích, thiếu đầu óc quan sát, thiếu việc đánh giá vật mối quan hệ tài chắn kết phân tích không đáng tin cậy, phiến diện định đa không sử dụng đợc, sử dụng mang lại thiệt Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b hại cho doanh nghiệp Thông thờng doanh nghiệp Việt Nam nay, công tác phân tích tài chính, có giao cho phòng tài kế toán thực mà chuyên môn họ kế toán tài Công ty may Đức Giang không ngoại lệ Việc phân tích tài công ty đợc thực dới hình thức thuyết minh báo cáo tài chính, cha tạo đủ sở để đánh giá toàn diện tình hình tài đơn vị; nhân viên cha có chuyên môn phân tích tài Hơn nữa, với thay đổi hệ thống kế toán, pháp luật Việt Nam nói thờng xuyên Vì thời gian tới, công ty cần có đầu t thích đáng, có kế hoạch bồi dỡng nghiệp vụ cho cán kế toán để nâng cao chất lợng kết phân tích tài Để phân tích tài chính, ngời phân tích phải cán có chuyên môn, trình độ cao tài chính, đợc đào tạo quy, am hiểu sâu rộng đặc điểm kinh doanh công ty, nắm vững quy chế, sách quản lý tài chính, sách thuế nhà nớc nh tình hình kinh tế nớc quốc tế, định hớng kinh doanh thời gian tới Do đó, doanh nghiệp nên trọng tổ chức đào tạo nhân cho công tác phân tích tài thông qua việc tổ chức cho nhân viên tham gia học tập trờng đại học, hay tổ chức khoá học ngắn để nâng cao trình độ, công ty nên tổ chức khoá bồi dỡng nghiệp vụ cho cán kế toán cách mời chuyên gia có kinh nghiệm đến dạy cử nhân viên tham dự lớp học kế toán Bộ tài mở Thêm vào đó, công ty may Đức Giang hoạt động lĩmh vực kinh doanh xuất nhập hàng dệt may nên xu hội nhập đội ngũ kế toán công ty cần thiết phải biết chế độ kế toán quốc tế, công ty nên cử nhân viên tham dự lớp học kế toán Quốc tế tổ chức tài Quốc tế mở Việt Nam có điều kiện nên cử nhân viên nớc khảo sát thực tế công tác phân tích tài Trong tình hình nay, doanh nghiệp phải hoạt động môi trờng cạnh tranh gay gắt, để tồn phát triển, doanh nghiệp phải không ngừng nâng cao chất lợng quản lý Chính vậy, tầm quan trọng phân tích tài ngày đợc khẳng định đòi hỏi doanh nghiệp phải có đội ngũ cán phân tích tài giỏi chuyên môn, hiểu biết sâu rộng đặc điểm hoạt động kinh doanh doanh nghiệp, môi trờng kinh tế vĩ mô nh sách tài Nhà nớc, sách thuế, xu biến động kinh tế nớc Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b Tuy nhiên, vấn đề đặt công ty cán chuyên trách phân tích tài chính, công việc nhân viên phòng tài - Kế toán thực Vì vậy, lâu dài, công ty bên cạnh việc cử nhân viên bồi dỡng nghiệp vụ hàng năm cần phải tuyển thêm ngời chuyên trách việc phân tích tài công ty cắt cử ngời có lực số nhân viên công ty để đào tạo thực công tác phân tích tài công ty Công ty cần tổ chức hớng dẫn, cập nhật cho cán quản lý nói chung cán phân tích nói riêng việc áp dụng văn pháp luật có liên quan đến lĩnh vực sản xuất kinh doanh công ty đợc ban hành Bên cạnh đó, công ty nên tổ chức thi tuyển nhằm chọn cán trẻ có nghiệp vụ tài doanh nghiệp, động, sáng tạo, góp phần nâng cao hiệu công việc 1.3-Sử dụng đầy đủ thông tin Để công tác phân tích tài chình đạt đợc kết xác, đánh giá thực trạng tranh tài doanh nghiệp, yêu cầu nhà phân tích phải kết hợp đồng nhiều nguồn thông tin Với nguồn thông tin bên Hệ thống tiêu trung bình ngành: Đây tiêu tham chiếu quan trọng Tổng công ty Nhìn chung, đến hệ thống tiêu trung bình ngành có nhng cha đầy đủ thờng không xác, cập nhật Hiện nay, theo quy định Nhà nớc, năm doanh nghiệp phải gửi báo cáo tài cho quan tài chính, quan thuế, quan thống kê Bộ kế hoạch đầu t doanh nghiệp có vốn đầu t nớc Ngoài ra, số doanh nghiệp, theo quy định Nhà nớc phải công khai số tỷ lệ tài Vì vậy, quan nói hoàn toàn cung cấp tiêu trung bình ngành cho công ty công ty yêu cầu Tuy nhiên, thực trạng phổ biến doanh nghiệp khâu hạch toán thờng làm để đối phó với quan thuế vụ cấp Không trờng hợp doanh nghiệp có ba loại sổ sách hạch toán riêng: cho mình, cho cấp trên, cho quan thuế vụ Chính vậy, tiêu trung bình ngành thờng sai lệch so với thực tế Mặt khác, hoạt động phân tích tài nớc ta cha trở thành việc làm thờng xuyên hệ thống thông tin cha hoàn hảo nên tiêu trung bình ngành dù quan trọng nhng tại, công ty nên xem tiêu chuẩn để tham khảo Do đó, cán giỏi chuyên Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b môn, am hiểu thị trờng quan trọng Nguồn thông tin bên cần bao gồm thông tin tình hình kinh tế nớc quốc tế có liên quan đến hoạt động sản xuất kinh doanh Tổng công ty Để có đợc nguồn thông tin cán phân tích theo dõi phơng tiện thông tin đại chúng nh báo chí, phát thanh, truyền hình , đặt mua văn pháp luật có liên quan đến lĩnh vực hoạt động Tổng công ty Trên sở đó, cán phân tích sử dụng thông tin để dự đoán nhu cầu tài doanh nghiệp, xây dựng kế hoạch sản xuất kinh doanh cho năm tới Với nguồn thông tin bên Tổng công ty cần thu thập tất số liệu kế toán cần thiết để lập đầy đủ báo cáo tài chính, nguồn thông tin chủ yếu cho phân tích tài Các thông tin phải đợc cung cấp cách kịp thời, cập nhật, đầy đủ để công tác phân tích tài đạt hiệu Hiện nay, công ty cha tiến hành lập báo cáo lu chuyển tiền tệ thiếu sót công ty biết báo cáo lu chuyển tiền tệ tạm thời cha đợc quy định bắt buộc doanh nghiệp nhng đợc khuyến khích lập sử dụng Bởi thông qua báo cáo lu chuyển tiền tệ có thông tin rõ nét việc hình thành sử dụng lợng tiền phát sinh kỳ báo cáo doanh nghiệp Dựa vào báo cáo lu chuyển tiền tệ, ngời sử dụng đánh giá khả tạo tiền, biến động tài sản doanh nghiệp, khả toán dự đoán luồng tiền kỳ Mặt khác, báo cáo lu chuyển tiền tệ cung cấp thông tin để tạo tài sản tơng tiền, cung cấp thông tin nguồn tiền hình thành từ lĩnh vực hoạt động kinh doanh, đầu t tài chính, hoạt động bất thờng để đánh giá ảnh hởng hoạt động tình hình tài doanh nghiệp Đồng thời, công ty cha lập bảng tài trợ, công cụ hữu hiệu nhà quản lý tài Nó cho biết nguồn hình thành nguồn vốn cung ứng việc sử dụng nguồn vốn Đây nguồn thông tin giúp cho việc thực phân tích nguồn vốn sử dụng vốn, để nâng cao chất lợng phân tích tài Vì vậy, việc lập đủ báo cáo tài tạo ấn tợng tốt quy củ quản lý tài công ty trớc đối tác, tạo nên lợi cho công ty thời gian tới 1.4-Máy tính hoá thiết bị làm việc Hiện nay, công ty may Đức Giang chuẩn bị cổ phần hoá nê khối lợng công việc nhân viên phòng tài kế toán tăng nên nhiều Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b Cho nên đâu t thiết bị tin học cho phòng cần thiết để tạo điều kiện việc lập đủ báo cáo để sử dụng cho phân tích tài 2-Kiến nghị -Hoàn thiện hệ thống kế toán kiểm toán để tạo sở cho việc cung cấp thông tin đầy đủ, xác: yêu cầu doanh nghiệp phải lập đẩy đủ báo cáo tài làm sở cho việc phân tích tài -Yêu cầu thực công khai tài chính: Bắt buộc doanh nghiệp phải lập báo cáo tài để công bố phơng tiện thôngtin đại chúng, từ tạo môi trờng cạnh tranh lành mạnh,trên sở buộc doanh nghiệp phải phân tích tài từ đa định để tồn kinh tế cạnh tranh -Để tạo thuận lợi cho việc phân tích nâng cao chất lợng phân tích, Nhà nớc đa chuẩn hoá, thớc đo hoạt động sản xuất kinh doanh thông qua xây dựng hệ thống tiêu ngành -Tiếp tục hoàn thiện hệ thống chế quản lý tài doanh nghiệp -Tổng công ty hỗ trợ doanh nghiệp việc đào tạo cán phân tích tài việc tổ chức lớp học cho nhân viên doanh nghiệp thuộc tổng công ty -Bộ tài cần có ổn định tơng đối việc chế độ, sách quản lý tài hạch toán kinh doanh, tạo điều kiện thuận lợi cho doanh nghiệp hạch toán kinh doanh, lập báo cáo kế toán tài dễ dàng tính tiêu phân tích tài chính: Bộ cần có quy định bắt buộc doanh nghiệp phải lập báo cáo lu chuyển tiền tệ nhằm cung cấp thông tin luồng vào, kỳ, phản ánh trạng thái động doanh nghiệp để sớm bổ xung cho tài liệu khác nh BCĐKT, BCKQKD đánh giá hoạt động doanh nghiệp Mặt khác nên có quy định cụ thể vấn đề doanh nghiệp phải thực công khai báo cáo tài Ngoài ra, cần tiến tới yêu cầu doanh nghiệp phải thực phân tích tài để tự đánh giá hoạt động báo cáo lên quan cấp Bộ tài cần có hớng dẫn cụ thể biện pháp giúp đỡ, tạo điều kiện cho doanh nghiệp trình thực phân tích tài doanh nghiệp Chính phủ cần sớm có quy định mang tính chất bắt buộc việc phân tích tài hàng năm doanh nghiệp, đa hệ thống tiêu Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b ngành để doanh nghiệp có sở xác việc đánh giá vị mình, hoàn chỉnh hệ thống thông tin kinh tế dự báo thị trờng, làm sở cho hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Xây dựng thị trờng tài chính, thị trờng vốn ổn định, tiếp tục hoàn thiện thị trờng chứng khoán Việt Nam để tăng cờng huy động vốn nớc.Thông qua hệ thống ngân hàng thơng mại, tổ chức tín dụng, công ty tài chính, quỹ đầu t , hoà nhập thị trờng vốn nớc với khu vực, tạo điều kiện cho doanh nghiệp tự huy động vốn thông qua hình thức phát hành trái phiếu, cổ phiếu, góp vốn liên doanh Hoàn thiện chế, sách quản lý Nhà nớc doanh nghiệp Đây vấn đề bản, định phát triển có hiệu doanh nghiệp Chính phủ nên nghiên cứu ban hành nghị định, quy chế quản lý tài theo sát, phù hợp với thực tế nhằm tạo tảng cho doanh nghiệp quản lý tốt hoạt động kinh doanh, tiến tới tăng lợi nhuận, nâng cao khả tự chủ tài chính, độc lập kinh doanh Với khoản nợ khó đòi nay, Nhà nớc cho phép trích lập dự phòng theo tinh thần thông t số 64TC /TCDN ngày 15/9/1997 Bộ tài Cũng theo thông t này, việc xử lý xoá nợ nợ pháp nhân phải có quy định án phá sản doanh nghiệp quy định quan Nhà nớc có thẩm quyền Nhà nớc nên cho phép doanh nghiệp xử lý xoá nợ khoản nợ nhỏ mà khả đòi đợc, treo nợ từ nhiều năm khoản công nợ nhỏ mà khoảng cách từ đơn vị tới khách nợ xa để thu hồi đợc công nợ chi phí cho việc đòi nợ lớn số nợ thu đợc Phần kết luận Đợc thực tập để cọ xát với thực tế chuyên môn nói riêng, thực tế sống nói chung giúp em nhận thức đợc tầm quan trọng phân tích tài doanh nghiệp Trong thời gian thực tập vừa qua, với vốn kiến thức đợc thầy giáo, cô giáo Trờng ĐH Kinh tế quốc dân hớng dẫn TS Đào Văn Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b Hùng em hoàn thành đề tài: "ứng dụng phơng pháp tỷ số phơng pháp so sánh vào phân tích tài Công ty may Đức Giang" chừng mực định, phù hợp với khả thân, em giải đợc yêu cầu mục đích đặt Song, vấn đề tổng quát, phức tạp đòi hỏi nhiều kinh nghiệm thực tiễn, với trình độ lực có hạn thời gian thực tập không dài, nên việc thực đề tài không tránh khỏi thiếu sót Em mong nhận đợc bảo, bổ sung ý kiến thầy, cô cô công ty may Đức Giang giúp đỡ em để chuyên đề đợc hoàn thiện Chuyên đề thực tập Tài doanh nghiệp 41b Tài liệu tham khảo Giáo trình tài doanh nghiệp Trờng ĐH KTQD- NXB Giáo Dục- 1998 Lý thuyết tài tiền tệ- Trờng ĐH KTQD Kế toán quản trị phân tích kinh doanh Trờng ĐH Kinh tế TP HCM- NXB Thống kê- 1999 Phân tích hoạt động kinh doanh NXB Thống Kê- 1999 Kế toán- Kiểm toán phân tích tài doanh nghiệp NXB Tài Hà Nội- 1996 Phân tích tài doanh nghiệp Josetts Peyard Đỗ Vn Thuận dịch NXB Thống Kê- 1997 Giáo trình phân tích hoạt động kinh doanh PGS- PTS Phạm Thị Gái Trờng ĐH KTQD NXB Giáo Dục- 1997 Phân tích hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp PTS- Nguyễn Năng Phúc ĐH KTQD- NXB Thống Kê, Hà Nội-1998 Phân tích hoạt động kinh tế doanh nghiệp PTS- Nguyễn Thế Khải- NXB Tài chính, Hà Nội- 1997 10 Quản trị tài doanh nghiệp Trờng ĐH Tài chính- Kế toán NXB tài chính- 1999 [...]... ii thực trạng về phơng pháp phân tích tài chính của công ty may đức giang I-Tổng quan Về công ty may Đức giang Công ty May Đức Giang, tên giao dịch quốc tế: DUCGIANG IMPORT - EXPORT - GARMENT COMANY Tên tắt là: DUGARCO Là một doanh nghiệp nhà nớc, sản xuất và kinh doanh các sản phẩm may mặc, trực thuộc Tổng công ty Dệt - May Việt Nam - Bộ công nghiệp Trụ sở chính của Công ty đặt tại: 59 Phố Đức Giang. .. dẫn của Công ty, mở rộng quan hệ bạn hàng, tìm đối tác xây dựng phơng án đầu t Chuyên đề thực tập Tài chính doanh nghiệp 41b Chuyên đề thực tập Tài chính doanh nghiệp 41b Chuyên đề thực tập Tài chính doanh nghiệp 41b 5-Đặc điểm công tác kế toán của Công ty May Đức Giang Do đặc điểm về tổ chức sản xuất kinh doanh của công ty là mô hình khép kín, để tổ chức phù hợp với yêu cầu quản lý bộ máy kế toán của. .. cáo tài chính, qua đó, nhận biết đợc và tập trung vào các chỉ tiêu tài chính liên quan trực tiếp tới mục tiêu phân tích của họ Tất nhiên, muốn đợc nh vậy, các nhà phân tích cần tìm hiểu Chuyên đề thực tập Tài chính doanh nghiệp 41b thêm nội dung chi tiết các khoản mục của báo cáo tài chính trong các môn học liên quan iv-trình tự phân tích tài chính doanh nghiệp 1-Thu thập thông tin Phân tích tài chính. .. hình tài chính Phân tích tỷ số cho phép phân tích đầy đủ khuynh hớng vì một số dấu hiệu có thể đợc kết luận thông qua quan sát số lớn các hiện tợng nghiên cứu riêng rẽ 3-Phơng pháp phân tích Dupont Công ty Dupont là công ty đầu tiên ở Mỹ sử dụng các mối quan hệ tơng hỗ giữa các tỷ lệ tài chính chủ yếu để phân tích các tỷ số tài chính Vì vậy, nó đợc gọi là phơng pháp Dupont Với phơng pháp này, các nhà phân. .. các quyết định về quản lý doanh nghiệp V-phơng pháp phân tích tài chính Phơng pháp phân tích tài chính bao gồm một hệ thống các công cụ biện pháp nhằm tiếp cận, nghiên cứu các sự kiện, hiện tợng, các mối quan hệ bên trong và bên ngoài, các luồng dịch chuyển và biến đổi tài chính, các chỉ tiêu tài chính tổng hợp và chi tiết, nhằm đánh giá tình hình tài chính doanh Chuyên đề thực tập Tài chính doanh nghiệp... toán liên tiếp 2-Phơng pháp phân tích tỷ số Tỷ số là công cụ phân tích tài chính phổ thông nhất một tỷ số là mối quan hệ tỷ lệ giữa hai dòng hoặc hai nhóm dòng của bảng cân đối tài sản Phơng pháp phân tích tỷ số dựa trên ý nghĩa chuẩn mực các tỷ lệ của đại lợng tài chính trong các quan hệ tài chính Sự biến đổi các tỷ là sự biến đổi các đại lợng tài chính Về nguyên tắc, phơng pháp tỷ lệ yêu cầu phải... riêng Tháng 9/1993, công ty đợc cầp giấy phép kinh doanh xuất khẩu số 102.1046/GP ngày 6/9/1993 của Bộ thơng mại Từ đây Công ty May Đức Giang lấy tên giao dịch là Công ty xuất nhập khẩu May Đức Giang (DUCGIANG - IMPORT - EXPORT - GARMENT COMPANY) Ngày 28/11/1/994, Bộ công nghiệp ra quyết định số 1247/CNn-TCLĐ v/v Chuyển đổi tổ chức bộ máy quản lý và cơ cấu sản xuất của Công ty May Đức Giang Từ sự chuyển... cấu tổ chức sản xuất Kho nguyên liệu Ban điện XN may 1 Kho phụ liệu XN may 2 XN may 4 XN may 6 Kho phụ tùng XN may 8 Ban cơ XN thêu XN giặt Xởng bao bì Hoàn thành XN may 9 Đội xe Chuyên đề thực tập Tài chính doanh nghiệp 41b Bộ phận sản xuất chính Bộ phận sản xuất phụ Bộ phận phục vụ 4- Đặc điểm tổ chức quản lý của Công ty May Đức Giang Công ty May Đức Giang là một đơn vị hạch toán kinh tế, kinh doanh... Chuyên đề thực tập Tài chính doanh nghiệp 41b một thời kỳ, từ đó phát hiện ra những khó khăn doanh nghiệp có thể sẽ gặp phải Nhà phân tích nếu biết kết hợp phơng pháp phân tích tỷ lệ và phơng pháp phân tích Dupont sẽ góp phần nâng cao hiệu quả phân tích tài chính doanh nghiệp Ngoài các phơng pháp phân tích chủ yếu trên, ngời ta còn sử dụng một số phơng pháp khác: phơng pháp đồ thị, phơng pháp biểu... hiện một cách đúng đắn và có hiệu quả 2-Đặc điểm của công ty may Đức Giang 2.1-Chức năng: Công ty May Đức Giang - một doanh nghiệp Nhà nớc trực thuộc Tổng công ty Dệt - May Việt Nam - Bộ công nghiệp, là đơn vị sản xuất kinh doanh xuất nhập khẩu ngành may mặc Công ty đợc quyền sử dụng vốn của các đơn vị kinh tế để phát triển sản xuất kinh doanh theo đúng pháp luật, đợc mở các cửa hàng, đại lý bán hàng,