PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH NHÓM NGÂN HÀNG ĐỐI TƯỢNG PHÂN TÍCH: NGÂN HÀNG TMCP ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM (BIDV) TỔNG QUAN VỀ ĐỐI TƯỢNG NGHIÊN CỨU        Tên tiếng Việt: Ngân hàng TMCP Đầu tư Phát triển Việt Nam Tên tiếng Anh: Joint Stock Commercial Bank for Investment and Development of Vietnam Được thành lập ngày 26/4/1957, BIDV ngân hàng thương mại lâu đời Việt Nam Lĩnh vực hoạt động kinh doanh: ngân hàng, bảo hiểm, chứng khoán, đầu tư tài Mạng lưới ngân hàng: 127 chi nhánh sở giao dịch, 503 phòng giao dịch, 95 quỹ tiết kiệm, 1.300 ATM/POS 63 tỉnh/thành phố toàn quốc (tính đến 31/12/2013) Mạng lưới phi ngân hàng: Gồm Công ty Chứng khoán Đầu tư (BSC), Công ty Cho thuê tài chính, Công ty Bảo hiểm Đầu tư (BIC) với 20 chi nhánh nước… Các liên doanh với nước ngoài: Ngân hàng Liên doanh VID-Public (đối tác Malaysia), Ngân hàng Liên doanh Lào-Việt (với đối tác Lào), Ngân hàng Liên doanh Việt Nga - VRB (với đối tác Nga), Công ty Liên doanh Tháp BIDV (đối tác Singapore), Liên doanh quản lý đầu tư BIDV - Việt Nam Partners (đối tác Mỹ)… NỘI DUNG PHÂN TÍCH • • • • • • • • • • Phân tích tình hình nguồn vốn Phân tích tình hình tài sản Phân tích vốn lưu chuyển, nhu cầu vốn lưu chuyển; diễn biến huy động sử dụng vốn Phân tích tốc độ luân chuyển vốn kinh doanh Phân tích tình hình công nợ Phân tích tình hình lưu chuyển tiền Phân tích khả tạo tiền Phân tích khả toán Phân tích kết kinh doanh Phân tích khả sinh lời vốn PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH NGUỒN VỐN   Bảng phân tích biến động cấu nguồn vốn   Nợ phải trả cuối năm 2013 tăng 57036185 triệu đồng (12.439%) chủ yếu Tiền gửi vay TCTD khác tăng Tổng nguồn vốn Ngân hàng cuối năm 2013 đạt 547.374.255 triệu VNĐ, tăng 62.373.490 triệu VNĐ (12,86%) chứng tỏ quy mô nguồn tài ngân hàng lớn có tăng mức thấp Vốn chủ sở hữu cuối năm 2013 31808959 triệu VNĐ, tăng 5337305 triệu VNĐ (20.162%), tỷ trọng vốn chủ sở hữu tăng từ 6.303% lên 10.35518% PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH SỬ DỤNG VÀ PHÂN BỔ VỐN  Bảng phân tích biến động cấu phân bổ vốn năm 2013  Tổng tài sản cuối năm 2013 so với đầu năm 2013 tăng lên 60.273.490 trđ, tương ứng với tỷ lệ tăng 12,86% (Trong tài sản ngắn hạn cuối năm so với đầu năm tăng lên 60.822.415 trđ, với tỷ lệ tăng 12,77% Tài sản dài hạn cuối năm so với đầu năm tăng 1.551.075 trđ, với tỷ lệ tăng 17,57%)  Trong tổng tài sản tỷ trọng ngắn hạn đầu năm chiếm 98,18%, cuối năm chiếm 98,10% ( so với đầu năm tỷ trọng tài sản ngắn hạn cuối năm giảm 0,08%) Trong tỷ trọng tài sản dài hạn đầu năm chiếm 1,82%, cuối năm chiếm 1,9% (so với đầu năm tỷ trọng tài sản dài hạn tăng 0,08%) PHÂN TÍCH HOẠT ĐỘNG TÀI TRỢ    Bảng xác định diễn biến huy động, sử dụng nguồn tài trợ năm 2012 Bảng xác định diễn biến huy động, sử dụng nguồn tài trợ năm 2013 Bảng phân tích diễn biến huy động sử dụng nguồn tài trợ: Năm 2013 Năm 2012 Chênh lệch Tỷ lệ III.Tổng nguồn tài trợ 84.603.518 127.919.641 (43.316.123) -33,86% 1.Do nguồn vốn tăng 63.849.808 107.282.250 (43.432.442) -40,48% 2.Do tài sản giảm 20.753.710 20.637.391 116.319 0,56% IV.Sử dụng nguồn tài trợ 84.603.518 127.919.641 (43.316.123) -33,86% 1.Do tài sản tăng 83.127.200 99.882.702 (16.755.502) -16,78% 2.Do nguồn vốn giảm 1.476.318 28.036.939 (26.560.621) -94,73% PHÂN TÍCH TỐC ĐỘ LUÂN CHUYỂN VỐN KINH DOANH Chỉ tiêu 2013 2012 Chênh lệch Tỷ lệ 0,0372 0,0376 (0,0004) -0,97% -LCT 19.209.297 16.736.389 2.472.908 14,78% -Skd 516.187.510 445.378.110 70.809.401 15,90% 9.674 9.580 94 0,98% 53.359 46.490 6.869 14,78% Vs Ns (0,0052) 1.523 Vd Nd 0,0048 (1.429) Vs+Vd Ns+Nd (0,0004) 94 V N -d Ảnh hưởng Skd Ảnh hưởng d Tổng hợp PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CÔNG NỢ Chênh lệch Chỉ tiêu 31/12/2012 31/12/2013 Số tiền Tỷ lệ % Tổng Tài Sản 485.000.765 547.347.225 Tổng Các khoản phải thu 15.593.116 18.340.419 2.747.303 17.61 Các khoản lãi phí phải thu 5.050.961 7.036.048 1.985.087 39.30 Các khoản phải thu khác 10.542.155 11.304.371 762.216 7.22 Tổng khoản phải trả 458.529.111 515.565.296 57.036.185 12.43 Các khoản nợ Chính phủ NHHH 11.429.937 16.495.829 5.065.892 44.31 Tiền gửi vay TCTD khác 39.857.500 47.611.413 7.753.913 19.45 Tiền gửi khách hàng 303.948.934 339.664.723 35.715.789 11.75 65.334.064 67.245.421 1.911.357 2.92 28.115.627 33.314.159 5.198.532 18.48 (16.319) -100.00 1.407.021 14.31 Vốn tài trợ, Ủy thác đầu tư, cho vay TCTD chịu rủi ro Phát hành giấy tờ có giá Các công cụ tài phái sinh khoản nợ tài khác Các khoản nợ khác 16.319 9.826.730 11.233.751 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CÔNG NỢ Bảng tình hình công nợ Hệ số khoản phải thu = Các khoản phải thu/ Tổng tài sản Hệ số khoản phải trả = Các khoản phải trả/Tổng tài sản Chỉ tiêu Hệ số thu hồi nợ = DT thuần/Số dư bq khoản phải thu Số ngày (kỳ) thu hồi nợ = thời gian kì báo / hệ số thu hồi nợ Đầu 2013 15593116/485000765 = 0.032 Cuối 2013 18340419/547347225 = 0.033 Chênh lệnh Tỷ lệ 0.001 3.13 0.945 0.942 -0.003 0.317 Năm 2012 Năm 2013 Chênh lệch Tỷ lệ 48379045/(8678069+15593116)x2 = 42930192/(15593116+18340419)x2 = 3.986 2.530 (1.456,00) -36.50 360/3.986 = 90.3 360/2.530 = 142.3 52,00 57.50 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH LƯU CHUYỂN TIỀN Chỉ tiêu Năm 2013 Năm 2012 Chênh lệch Tỷ lệ Lưu chuyển tiền từ HĐKD 3.277.066 (5.975.368) 9.252.434 154,84% Lưu chuyển tiền từ HĐ ĐT (1.669.160) (1.095.187) (573.973) 52,41% Lưu chuyển tiền từ HĐ TC 2.137.660 - 2.137.660 Tổng lưu chuyển DN 3.745.566 (7.070.555) 10.816.121 152,97% Tổng dòng tiền vào DN 49.110.093 32.433.023 16.677.070 51,42% - TT kd 46.112.690 32.433.023 13.679.667 42,18% - TTđt 326.841 326.841 - TT tc 2.670.562 2.670.562 PHÂN TÍCH KHẢ NĂNG TẠO TIỀN   Bảng phân tích khả tạo tiền Tổng dòng tiền năm 2013 đạt mức 3.745.566 triệu đồng, tăng 10.816.121 triệu đồng, năm 2012, tổng dòng tiền công ty bị âm 7.070.555 triệu đồng Trong tổng dòng tiền năm 2013, dòng tiền từ họat động kinh doanh từ hoạt động tài dương, dòng tiền từ hoạt động đầu tư âm  Dòng tiền từ hoạt động kinh doanh chiếm tỷ trọng khoảng 85% - 87% tổng lưu chuyền tiền ngân hàng Dòng tiền từ hoạt động đầu tư tài phát sinh năm 2013, không phát sinh năm 2012, chiếm tỷ lớn (57%)  Dòng tiền từ hoạt động đầu tư tiếp tục giảm, từ âm 1.095.187 xuống âm 1.669.160, cho thấy hoạt động đầu tư ngân hàng không thực tốt, dòng tiền bỏ nhiều thu lại PHÂN TÍCH KHẢ NĂNG THANH TOÁN  Khả toán hiểu khả chuyển hoá tiền măt tài sản NH để đối phó với khoản nợ đến hạn, thông số khả toán gọi thông số hoán chuyển tiền mặt bao hàm khả chuyển đổi tài khoản thành tiền khoảng thời gian ngắn  Các hệ số khả toán ngắn hạn: - Hệ số khả toán hành = TSLĐ & ĐTNH / Nợ ngắn hạn - Hệ số khả toán nhanh = Tiền + ĐTNH + Nợ phải thu / Nợ ngắn hạn - Hệ số khả toán tức thời = Vốn tiền / Nợ ngắn hạn  Các hệ số khả toán dài hạn: - Hệ số toán lãi nợ vay = (LNTT + Lãi nợ vay) / Lãi nợ vay - Tỷ lệ tự tài trợ = NVCSH / Tổng nguồn vốn x 100% - Tỷ lệ nợ = Nợ phải trả/ Tổng nguồn vốn x 100% PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH  Khái quát chung: Chỉ tiêu Năm 2012 Năm 2013 Mức tăng trưởng Thu nhập 16,736,389 19,209,297 15% Chi phí 6,712,283 7,436,479 11% Lợi nhuận 10,024,106 11,772,818 17% PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH Chỉ tiêu Lợi nhuận ròng Tổng thu nhập Thu nhập lãi Tổng chi phí Chi phí lãi Tổng tài sản ROA( %) = Lợi nhuận ròng/Tổng TS Lợi nhuận ròng/thu nhập Tổng chi phí/thu nhập Thu nhập lãi/Chi phí lãi Năm 2012 Năm 2013 Chênh lệch 10,024,106 11,772,818 1,748,712 19,209,297 16,736,389 2,472,908 48,379,045 42,930,192 (5,448,853) 6,712,283 7,436,479 (724,196) 35,046,857 28,980,070 6,066,787 445,378,110 516,187,510 70,809,400 2.25 2.28 0.03 52.18 70.34 18.16 34.94 44.43 9.49 1.38 1.48 0.1 PHÂN TÍCH KHẢ NĂNG SINH LỜI Chỉ tiêu Năm 2013 Năm 2012 Năm 2011 Chênh lệch Tỷ lệ (%) Tổng TS 547,374,255 485,000,765 405,755,454 VCSH 31,808,959 26,471,654 24,390,455 EBIT 5,289,956 4,375,633 914,323 20.9 Skd 516,187,510 445,378,110 70,809,401 15.9 NP 4,051,008 3,318,864 732,144 22.1 Sc 29,140,307 25,431,055 3,709,252 14.6 PHÂN TÍCH KHẢ NĂNG SINH LỜI Chỉ tiêu Công thức Năm 2013 Năm 2012 Chênh lệch Tỷ lệ (%) ROAe EBIT/ Skd = EBIT*(1/ Skd) 0.01025 0.00982 0.00042 4.31 - Do EBIT (EBIT1 – EBIT0)/ Skd 0.00205 - Do Skd EBIT1*(1/ Skd - 1/ Skd 0) -0.00163 ROA NP/ Skd = NP*(1/ Skd) - Do NP (NP1 – NP0)/ Skd 0.00164 - Do Skd NP1*(1/ Skd - 1/ Skd 0) -0.00125 ROE NP/ Sc - Do NP (NP1 – NP0)/ Sc 0.02879 - Do Sc NP1*(1/ Sc - 1/ Sc 0) -0.02028 0.00785 0.13902 0.00745 0.13050 0.00040 0.00851 5.32 6.52 [...]... 87% tổng lưu chuyền tiền thuần của ngân hàng Dòng tiền từ hoạt động đầu tư tài chính mới phát sinh năm 2013, không phát sinh năm 2012, nhưng chiếm tỷ trong khá lớn (57%)  Dòng tiền thuần từ hoạt động đầu tư tiếp tục giảm, từ âm 1.095.187 xuống âm 1.669.160, cho thấy hoạt động đầu tư của ngân hàng không thực sự tốt, khi dòng tiền bỏ ra nhiều và thu lại ít hơn PHÂN TÍCH KHẢ NĂNG THANH TOÁN  Khả năng...PHÂN TÍCH KHẢ NĂNG TẠO TIỀN   Bảng phân tích khả năng tạo tiền Tổng dòng tiền thuần năm 2013 đạt mức 3.745.566 triệu đồng, tăng 10.816.121 triệu đồng, do trong cả năm 2012, tổng dòng tiền thuần của công ty bị âm 7.070.555 triệu đồng Trong tổng dòng tiền thuần năm 2013, dòng tiền thuần từ họat động kinh doanh và từ hoạt động tài chính là dương, còn dòng tiền từ hoạt động đầu tư là âm ... (LNTT + Lãi nợ vay) / Lãi nợ vay - Tỷ lệ tự tài trợ = NVCSH / Tổng nguồn vốn x 100% - Tỷ lệ nợ = Nợ phải trả/ Tổng nguồn vốn x 100% PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH  Khái quát chung: Chỉ tiêu Năm 2012 Năm 2013 Mức tăng trưởng Thu nhập 16,736,389 19,209,297 15% Chi phí 6,712,283 7,436,479 11% Lợi nhuận 10,024,106 11,772,818 17% PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH Chỉ tiêu Lợi nhuận... 18.16 34.94 44.43 9.49 1.38 1.48 0.1 PHÂN TÍCH KHẢ NĂNG SINH LỜI Chỉ tiêu Năm 2013 Năm 2012 Năm 2011 Chênh lệch Tỷ lệ (%) Tổng TS 547,374,255 485,000,765 405,755,454 VCSH 31,808,959 26,471,654 24,390,455 EBIT 5,289,956 4,375,633 914,323 20.9 Skd 516,187,510 445,378,110 70,809,401 15.9 NP 4,051,008 3,318,864 732,144 22.1 Sc 29,140,307 25,431,055 3,709,252 14.6 PHÂN TÍCH KHẢ NĂNG SINH LỜI Chỉ tiêu Công thức... tài sản ROA( %) = Lợi nhuận ròng/Tổng TS Lợi nhuận ròng/thu nhập Tổng chi phí/thu nhập Thu nhập lãi/Chi phí lãi Năm 2012 Năm 2013 Chênh lệch 10,024,106 11,772,818 1,748,712 19,209,297 16,736,389 2,472,908 48,379,045 42,930,192 (5,448,853) 6,712,283 7,436,479 (724,196) 35,046,857 28,980,070 6,066,787 445,378,110 516,187,510 70,809,400 2.25 2.28 0.03 52.18 70.34 18.16 34.94 44.43 9.49 1.38 1.48 0.1 PHÂN... và thu lại ít hơn PHÂN TÍCH KHẢ NĂNG THANH TOÁN  Khả năng thanh toán được hiểu như khả năng chuyển hoá tiền măt của các tài sản NH để đối phó với các khoản nợ đến hạn, thông số khả năng thanh toán còn được gọi là thông số hoán chuyển tiền mặt vì nó bao hàm khả năng chuyển đổi các tài khoản thành tiền trong khoảng thời gian ngắn  Các hệ số khả năng thanh toán trong ngắn hạn: - Hệ số khả năng thanh