BỘ TÀI CHÍNH TRƯỜNG ĐẠI HỌC TÀI CHÍNH-MARKETING _ NGUYỄN THỊ THANH HÀ CÁC YẾU TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN VIỆC HỦY NGANG HỢP ĐỒNG BẢO HIỂM NHÂN THỌ TẠI CÔNG TY TNHH BẢO HIỂM NHÂN THỌ AIA VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SỸ KINH TẾ Chuyên ngành: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG Mã số: 60 34 02 01 NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS TS HỒ THỦY TIÊN TP HỒ CHÍ MINH - 2015 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu khoa học riêng tơi.Số liệu kết nghiên cứu luận văn trung thực chưa sử dụng để bảo vệ học vị Tôi xin cam đoan giúp đỡ cho việc thực luận văn cảm ơn thông tin trích dẫn luận văn rõ nguồn gốc Tp Hồ chí minh ngày … tháng… năm 2015 Nguyễn Thị Thanh Hà i LỜI CẢM ƠN Với tình cảm chân thành nhất, cho phép bày tỏ lòng biết ơn sâu sắc tới tất cá nhân quan tạo điều kiện giúp đỡ cho tơi q trình học tập nghiên cứu đề tài Lời đầu tiên, xin bày tỏ cảm ơn sâu sắc đến toàn thể thầy, cô giáo cán công chức Trường Đại học Tài Chính – Marketing trực tiếp gián tiếp giúp đỡ mặt suốt q trình học tập nghiên cứu Đặc biệt, tơi xin cảm ơn Cô giáo PGS.TS Hồ Thủy Tiên - người trực tiếp hướng dẫn, giúp đỡ tận tình cho kiến thức khoa học phương pháp làm việc trình thực luận văn Tôi xin bày tỏ biết ơn đến Ban lãnh đạo Công ty TNHH Bảo hiểm nhân thọ AIA Việt Nam phịng ban tận tình giúp đỡ, tạo điều kiện thuận lợi để nghiên cứu hồn thành luận văn Cuối cùng, tơi xin chân thành cảm ơn gia đình, người thân bạn bè chia sẻ khó khăn, động viên tạo điều kiện cho tơi học tập, nghiên cứu hồn thành luận văn Một lần xin chân thành cảm ơn! Tp.Hồ Chí Minh, ngày 09 tháng 09 năm 2015 Tác giả luận văn Nguyễn Thị Thanh Hà ii MỤC LỤC CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU 1.1 Lý chọn đề tài 1.2 Mục tiêu câu hỏi nghiên cứu 1.3 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.4 Phương pháp nghiên cứu 1.5 Ý nghĩa thực tiễn đề tài 1.6 Kết cấu luận văn CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN LÝ THUYẾT VỀ BẢO HIỂM NHÂN THỌ VÀ VẤN ĐỀ HỦY NGANG (GIẢI ƯỚC) HỢP ĐỒNG BẢO HIỂM TRONG KINH DOANH BẢO HIỂM NHÂN THỌ 2.1 Giới thiệu bảo hiểm nhân thọ 2.2 Hợp đồng bảo hiểm nhân thọ 10 2.3 Hủy ngang hợp đồng bảo hiểm kinh doanh bảo hiểm nhân thọ 13 2.4 Các yếu tố ảnh hưởng đến hủy ngang HĐBH nhân thọ 17 2.5 Một số nghiên cứu liên quan đến đề tài 23 CHƯƠNG 3: THIẾT KẾ NGHIÊN CỨU 34 3.1 Thiết kế quy trình nghiên cứu 34 3.2 Mơ hình nghiên cứu 35 3.3 Các giả thuyết 36 3.4 Phương pháp nghiên cứu đề xuất 37 3.5 Dấu kỳ vọng biến độc lập 40 CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN 40 4.1 Giới thiệu 40 4.2 Đặc điểm mẫu khảo sát 40 4.3 Kết mơ hình 43 CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ MỘT SỐ GỢI Ý ĐỀ XUẤT 56 5.1 Kết luận 56 5.2 Một số gợi ý đề xuất 57 5.3 Hạn chế đề tài gợi ý cho hướng nghiên cứu 59 T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T T iii DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT TRONG ĐỀ TÀI BH : Bảo hiểm BHNT : Bảo hiểm nhân thọ DNBH : Doanh nghiệp bảo hiểm HĐBH : Hợp đồng bảo hiểm STBH : Số tiền bảo hiểm NĐBH : Người bảo hiểm TMĐK : Tiền mặt định kỳ BVTL : Bảo vệ tích lũy iv CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU 1.1 Lý chọn đề tài Chúng ta bước qua gần thập niên kỷ 21, không phủ nhận Việt Nam đánh dấu cột mốc cho việc hội nhập giới để phát triển đa dạng hóa định chế tài Ngân hàng, chứng khốn, bảo hiểm… Cùng với phát triển xã hội, sách đầu tư mở cửa hội nhập giúp bùng nổ thị trường bảo hiểm nhân thọ Việt nam suốt gần thập kỷ qua Cách gần 20 năm, người tư vấn viên bảo hiểm nhân thọ Bảo Việt đến với khách hàng giải pháp mẻ bảo hiểm nhân thọ(BHNT), Năm 1995 cơng ty bảo hiểm nhân thọ Prudential thức đặt văn phòng đại diện, Từ năm 1999 – 2000, có mặt số thương hiệu Bảo hiểm nhân thọ hàng đầu giới AIA, Manulife, Bảo Minh CMG phá vỡ cạnh tranh độc quyền Bảo Việt nhân thọ Khách hàng có thêm lựa chọn cho giải pháp tài trọn đời Tiếp theo hàng loạt cơng ty Bảo hiểm nhân thọ đời giai đoạn 2000 -2010, làm cho thị trường BHNT Việt Nam có nhiều màu sắc mới, cạnh tranh khốc liệt để dành lấy thị phần, Nhận thức khách hàng BHNT khác hơn, họ địi hỏi cơng ty BHNT ngày đổi sản phẩm chất lượng dịch vụ để đáp ứng nhu cầu ngày cao khách hàng Đối mặt với canh tranh khốc liệt, Các công ty BHNT không tập trung việc chiếm lĩnh thị phần (chú trọng vào khai thác mới) mà cịn trọng vào trì thị phần, phát triển bền vững, Khơng phủ nhận lợi ích mà BHNT mang lại cho khách hàng kinh tế xã hội Khi tham gia BHNT, khoản phí bảo hiểm năm khách hàng đóng vào, khách hàng bảo vệ tài có rủi ro xảy ra, khoản tiền công ty chi trả cho người thụ hưởng điều khơng may đến với họ giúp cho gia đình khách hàng khơi phục kinh tế vịng từ đến hai năm hỗ trợ tương lai học vấn cho cái, giúp họ thực mong ước họ đồng hành gia đình Hoặc khoản tiền khách hàng nhận đượclúc đáo hạn hỗ trợ cho sống hưu trí an nhàn Bảo hiểm nhân thọ mang lại an tâm hồn người mà điều lại quan trọng, đặc biệt với cộng đồng giàu truyền thống văn hố thành viên gia đình quan tâm đến Việc giáo dục cho khách hàng lựa chọn sản phẩm phù hợp, với nhu cầu tài cơng việc mà nhà kinh doanh bảo hiểm nhân thọ phải làm khách hàng hiểu định mua hợp đồng bảo hiểm (HĐBH) nhân thọ định đắn nhiên việc trì HĐBH nhân thọ hết thời hạn điều sáng suốt nhằm đảm bảo cho kế hoạch tài trọn đời thực cách hoàn hảo Kinh doanh bảo hiểm nhân thọ khoa học, phí sản phẩm bảo hiểm phụ thuộc nhiều nhân tố vậy, q trình định phí phức tạp dựa nhiều yếu tố có nhữnggiả định kỷ thuật lãi suất đầu tư tỷ lệ hủy bỏ có việc hủy ngang Việc hủy ngang (giải ước) HĐBH không ảnh hưởng đến khách hàng mà cịn tác động khơng nhỏ đến việc phát triển bền vững công ty bảo hiểm.Trong tương quan, việc phát triển bền vững Công ty bảo hiểm giúp cho việc đảm bảo cam kết khách hàng thực với giá rẽ hơn, mang đến nhiều lợi ích cho khách hàng Đứng trước thực tế nay, tỷ lệ hủy ngang HĐBH nhân thọ vấn đề nhức nhối nhà kinh doanh bảo hiểm, Theo thống kê Hiệp hội bảo hiểm, tỷ lệ hủy bỏ hợp đồng bình qn tồn thị trường 40%, cơng ty nhỏ có tỷ lệ cao lên tới 70% Tỷ lệ de dọa đến tính khoản tiềm lực tài của cơng ty bảo hiểm nhân thọ.Vì lẽ đó, họ sức nỗ lực để tăng tỷ lệ trì hợp đồng sách, chiến dịch khác “ Ngăn ngừa hủy bỏ- Lapse prevention” hay “ gìn giữ hợp đồng – surrender conservation”, nhiên cải thiện tỷ lệ hủy ngang HĐBH mức khiêm tốn Với mong muốn đóng góp phần nhỏ bé để giúp cho Công ty bảo hiểm nhân thọ có hình dung xu hướng việc hủy ngang HĐBH thị trường bảo hiểm nhân thọ Việt Nam từ có phương cách để tăng tỷ lệ trì tạo phát triển ổn định bền vững cho doanh nghiệp, Tôi định chọn đề tài “ Các yếu tố ảnh hưởng đến việc hủy ngang HĐBH nhân thọtại Công ty TNHH bảo hiểm nhân thọ AIA Việt Nam” 1.2 Mục tiêu câu hỏi nghiên cứu Mục tiêu: Xác định yếu tốvĩ mô nội ảnh hưởng đến việc hủy ngang HĐBH nhân - thọ công ty bảo hiểm AIA Việt nam Đo lường mức độ tác động yếu tố vĩ mô yếu tố nội ảnh hưởng - đến việc hủy ngang HĐBH nhân thọ AIA Việt nam Thơng qua đó, để kiểm chứng giả thuyết hủy ngang HĐBH nhân thọ (giả thuyết Quỹ khẩn cấp giả thuyết Lãi suất) Công ty bảo hiểm nhân thọ AIA Gợi ý số yếu tố nội mà Công ty AIA cần trọng số giải - pháp tác động thích hợp vào yếu tố nhằm giảm thiểu hủy ngang HĐBH nhân thọ công ty Trong trình nghiên cứu, đề tài trả lời câu hỏi sau: Câu hỏi nghiên cứu: U (i) Các yếu tố yếu tố vĩ mơ yếu tố nội có ảnh hưởng đến đến việc hủy ngang HĐBH nhân thọ công ty AIA Việt Nam? Các yếu tốvĩ mô đại diện khảo sát gồm có: Lãi suất ngắn hạn Tỷ lệ thất nghiệp Các yếu tố nội gồm có o Thời hạn hợp đồng o Sản phẩm bảo hiểm o Số tiền bảo hiểm o Tuổi Bên mua bảo hiểm o Giới tính Bên mua bảo hiểm o Định kỳ đóng phí o Đại lý phục vụ Các yếu tố vĩ mô nội ảnh hưởng đến việc hủy ngang (ii) HĐBH nhân thọ Công ty AIA Việt Nam? (iii) Trong yếu tố nội có ảnh hưởng đến hủy ngang HĐBH nhân thọ, AIA cần trọng đến yếu tố nào? 1.3 Đối tượng phạm vi nghiên cứu • Đối tượng nghiên cứu: Là yếu tố ảnh hưởng đến việc hủy ngang HĐBH nhân thọ công ty bảo hiểm nhân thọ AIA Việt nam Các yếu tố ảnh hưởng chia hai nhóm yếu tố nhóm “yếu tố vĩ mơ” nhóm “yếu tố nội tại” • Phạm vị nghiên cứu: Thu thập số liệu HĐBH nhân thọ bị hủy ngang Công ty bảo hiểm nhân thọ AIA Việt Nam giai đoạn từ năm 2007 đến 2014 Thu thập số liệu yếu tố kinh tế vĩ mô Lãi suất ngắn hạn Tỷ lệ thất nghiệp Thị trường Việt nam giai đoạn từ 2007 đến 2014 1.4 Phương pháp nghiên cứu Chia hai mơ hình nghiên cứu Mơ hình 1: Nghiên cứu tác động yếu tố vĩ mô đến hủy ngang Mơ hình sử dụng số liệu thống kê tỷ lệ hủy bỏ Công ty AIA Việt nam qua qua năm từ 2007 – 2014 để so sánh với tỷ lệ thất nghiệp tỷ lệ thất nghiệp lãi suất ngắn hạn Việt nam giai đoạn Mơ hình : Nghiên cứu tác động yếu tố nội đến hủy bỏ Mẫu nghiên cứu 14375quan sát hợp đồng bảo hiểm phát hành 2007, tiến hành theodõi tình hình hủy ngang HĐBH nhân thọ qua năm năm 2014 Phương pháp xử lý số liệu: Dùng phương pháp thống kê mô tả để mơ tả liệu quan sát Mơ hình 1: Các biến mơ hình là: Tỷ lệ hủy ngang, lãi suất ngắn hạn, tỷ lệ thất nghiệp năm, số tuyệt đối số thực nên dung mơ hình hồi quy bội OLS để xử lý số liệu Chạy mơ hình hồi quy OLS với option robust để khắc phục tượng phương sai thay đổi Mơ hình 2: Biến phụ thuộc “Việc hủy ngang HĐBH nhân thọ” Biến biến nhị phân nhận giá trị “ Hủy bỏ” “Giữ lại” sử dụng phương pháp logit để chạy mơ hình xử lý số liệu Xử lý số liệu với phần mềm Stata 11 1.5 Ý nghĩa thực tiễn đề tài • Từ kết nghiên cứu, tài liệu tham khảo Cơng ty bảo hiểm nhân thọ AIA làm sở để tập trung vào phân tích sâu yếu tố nội có ảnh hưởngđáng kể việc hủy ngang HĐBH nhân thọ cơng ty, từ có chiến lược cụ thể sát thực để nhằm giảm thiểu tỷ lệ hủy ngang HĐBH tăng tỷ lệ trì hợp đồng Biến product2 có hệ số hồi quy -0.9380|t| 0.502 0.013 0.198 7.10 0.0346 0.7005 01137 [95% Conf Interval] -2.945949 4458377 -.0741467 5.252766 2.364323 0199032 Lần lượt đưa vào biến giả thời gian (2007 - 2014) Thêm id_2007 Linear regression Number of obs = 4) = F ( 2, Prob > F = R-squared = Root MSE = ros Coef ir ur id_2007 _cons 4718838 1.59758 -.0100683 -.0276851 Robust Std Err 1.262593 4972265 0075922 0206968 t 0.37 3.21 -1.33 -1.34 63 P>|t| 0.728 0.032 0.255 0.252 0.7282 01211 [95% Conf Interval] -3.033637 2170582 -.0311476 -.0851485 3.977405 2.978102 011011 0297783 Kiểm tra tượng đa cộng tuyến (VIF) Variable VIF 1/VIF ur id_2007 ir 1.53 1.49 1.46 0.654514 0.672562 0.687246 Mean VIF 1.49 Thêm id_2008 Linear regression Number of obs = F ( 2, 3) = Prob > F = R-squared = Root MSE = ros Coef ir ur id_2007 id_2008 _cons -.5121131 1.243928 -.0047254 0272035 -.0105178 Robust Std Err 1.194158 4191088 0079926 0058832 013123 t -0.43 2.97 -0.59 4.62 -0.80 P>|t| 0.697 0.059 0.596 0.019 0.481 [95% Conf Interval] -4.312456 -.0898628 -.0301614 0084805 -.052281 Kiểm tra tượng đa cộng tuyến (VIF) Variable VIF 1/VIF ur ir id_2007 id_2008 1.70 1.54 1.54 1.36 0.589032 0.648940 0.649632 0.735016 Mean VIF 1.53 64 0.9487 00607 3.288229 2.57772 0207107 0459266 0312454 Thêm id_2009 Linear regression Number of obs = 2) = F ( 2, Prob > F = R-squared = Root MSE = ros Coef ir ur id_2007 id_2008 id_2009 _cons 1.186792 5750639 0089398 0334604 01885 -.0036808 Robust Std Err .3300666 1241003 0023008 0013389 002213 0035503 t 3.60 4.63 3.89 24.99 8.52 -1.04 P>|t| 0.069 0.044 0.060 0.002 0.014 0.409 0.9988 00114 [95% Conf Interval] -.2333698 0411035 -.0009596 0276995 0093284 -.0189567 2.606954 1.109024 0188391 0392212 0283717 011595 Kiểm tra tượng đa cộng tuyến (VIF) Variable VIF 1/VIF ur id_2007 id_2009 ir id_2008 4.37 3.05 2.88 2.67 1.68 0.228595 0.327664 0.347446 0.374666 0.596084 Mean VIF 2.93 Thêm id_2010 Number of obs = 1) = F( 2, = Prob > F = R-squared = Root MSE Linear regression ros Coef ir ur id_2007 id_2008 id_2009 id_2010 _cons 1.54268 3353031 0137071 0366858 023523 003829 0004702 Robust Std Err .0595761 0241033 0005827 0004467 0005713 0004266 0003758 t 25.89 13.91 23.52 82.12 41.17 8.98 1.25 65 P>|t| 0.025 0.046 0.027 0.008 0.015 0.071 0.429 1.0000 00019 [95% Conf Interval] 7856937 0290416 0063035 0310097 0162636 -.0015909 -.0043053 2.299667 6415646 0211107 0423619 0307824 0092488 0052456 Kiểm tra tượng đa cộng tuyến (VIF) Variable VIF 1/VIF ur id_2007 id_2009 id_2008 id_2010 ir 18.89 10.82 10.34 5.23 5.01 4.76 0.052927 0.092394 0.096668 0.191027 0.199482 0.210143 Mean VIF 9.18 Nhận thấy: xuất nhiều biến có VIF >10 nghĩa có tượng đa cộng tuyến mức độ cao => loại id_2010 không thêm biến giả vào mơ hình Phụ lục 3: Kết phân tích hồi quy mơ hình Logistic regression Number of obs LR chi2(10) Prob > chi2 = = = 14448 1260.84 Log likelihood = -6491.9284 status_n genbuyer agebuyer Sum Assured Agentservice Term frequency1 frequency2 product2 product3 product4 _cons Coef -0.030638 0.013142 -2.57E-07 2.172152 0.0051794 0.2973563 0.1898935 -0.937958 -0.08594 -0.424462 -0.678968 Std Err 0.0448773 0.002294 2.94E-07 0.0719299 0.0014439 0.0781442 0.0864886 0.0915205 0.1045401 0.1605048 0.1393594 66 z -0.6800 5.7300 -0.8800 30.2000 3.5900 3.8100 2.2000 -10.2500 -0.8200 -2.6400 -4.8700 P>|z| [95% Conf Interval] 0.495 -0.1186 0.05732 0.000 0.008646 0.017638 0.381 -8.33E-07 3.18E-07 0.000 2.031172 2.313132 0.000 0.002349 0.008009 0.000 0.144197 0.450516 0.028 0.020379 0.359408 0.000 -1.11734 -0.75858 0.411 -0.29084 0.118955 0.008 -0.73905 -0.10988 0.000 -0.95211 -0.40583 67 ... nghiên cứu: Là yếu tố ảnh hưởng đến việc hủy ngang HĐBH nhân thọ công ty bảo hiểm nhân thọ AIA Việt nam Các yếu tố ảnh hưởng chia hai nhóm yếu tố nhóm ? ?yếu tố vĩ mơ” nhóm ? ?yếu tố nội tại? ?? • Phạm... hủy ngang HĐBH nhân th? ?tại Công ty TNHH bảo hiểm nhân thọ AIA Việt Nam? ?? 1.2 Mục tiêu câu hỏi nghiên cứu Mục tiêu: Xác định yếu tốvĩ mô nội ảnh hưởng đến việc hủy ngang HĐBH nhân - thọ công ty bảo. .. VỀ BẢO HIỂM NHÂN THỌ VÀ VẤN ĐỀ HỦY NGANG (GIẢI ƯỚC) HỢP ĐỒNG BẢO HIỂM TRONG KINH DOANH BẢO HIỂM NHÂN THỌ 2.1 Giới thiệu bảo hiểm nhân thọ 2.1.1 Định nghĩa bảo hiểm nhân thọ Bảo hiểm nhân thọ cách