BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO ĐẠI HỌC QUỐC GIA TP.HCM TRƯỜNG: ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM NGÔ QUỐC HÙNG GIẢI PHÁP QUẢN LÝ VÀ SỬ DỤNG HIỆU QUẢ VỐN TẠI NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM, CHI NHÁNH TP.HCM CHUYÊN NGÀNH QUẢN TRỊ KINH DOANH Mà SỐ: 50205 LUẬN VĂN THẠC SỸ KHOA HỌC KINH TẾ Người hướng dẫn khoa học: TS.NGUYỄN QUANG THU THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH NĂM 2000 Mơc lơc Lêi nãi ®Çu Ch−¬ng I: Mét sè kh¸i niƯm vỊ Qu¶n trÞ Ngn vèn 1.1 Lý thut vỊ qu¶n trÞ ngn vèn 1.1.1 ý nghÜa cđa lý thut vỊ qu¶n trÞ ngn vèn 1.1.2 B¶ng tỉng kÕt tμi s¶n ng©n hμng th−¬ng m¹i .2 1.2 Ph−¬ng ph¸p qu¶n trÞ ngn vèn dïng dù tr÷ b¾t bc vμ c¸c chØ tiªu tμi chÝnh khèng chÕ vμ thÈm ®Þnh hiƯu qu¶ cđa ho¹t ®éng ®iỊu hμnh ngn vèn 1.2.1 Dù tr÷ b¾t bc .3 1.2.2 C¸c chØ tiªu tμi chÝnh dïng ®Ĩ ®¸nh gi¸ hiƯu qu¶ ho¹t ®éng ®iỊu hμnh ngn vèn 1.3 L·i st vμ Lý thut qu¶n trÞ tÝnh nh¹y c¶m víi l·i st, møc chªnh lƯch an toμn vỊ l·i st 1.3.1 Kh¸i niƯm vỊ l·i st 1.3.1.1 L·i st vμ kú h¹n 1.3.1.2 L·i st ®Çu vμo, l·i st ®Çu vμ thu nhËp ng©n hμng 1.3.2 TÝnh nh¹y c¶m víi l·i st 1.3.4 Møc chªnh lƯch an toμn vỊ l·i st 1.3.4.1 §o l−êng møc chªnh lƯch 1.3.4.2 C¸ch tÝnh mét møc chªnh lƯch ®óng 11 1.3.5 ¶nh h−ëng cđa lo¹i tμi s¶n nh¹y c¶m víi l·i st 12 1.4 Qu¶n trÞ chªnh lƯch q (Fund Gap Management) 12 1.4.1 M« h×nh ®Ĩ xem xÐt kho¶ng chªnh lƯch q 13 1.4.2 Nh÷ng ®iĨm ®¸ng l−u ý vỊ qu¶n trÞ chªnh lƯch q .14 1.4.3 M« h×nh møc chªnh lƯch víi c¸c khèi tíi h¹n 15 1.4.4 Ph©n tÝch chªnh lƯch q mét c¸ch n¨ng ®éng 15 1.4.5 Ph−¬ng ph¸p øng dơng qu¶n trÞ chªnh lƯch q 16 Ch−¬ng II: Ph©n tÝch thùc tr¹ng ho¹t ®éng qu¶n trÞ ngn vèn cđa NH§T vμ PT CN TP.HCM 17 2.1 Thùc tr¹ng ho¹t ®éng cđa Ng©n hμng §Çu t− ph¸t triĨn CN TP.HCM 17 2.1.1 Vμi nÐt vỊ Ng©n hμng §Çu t− vμ Ph¸t triĨn ViƯt nam vμ Chi Nh¸nh TP.HCM 17 2.1.2 ChiÕn l−ỵc vỊ ngn vèn vμ sư dơng vèn cđa Ng©n hμng §Çu t− vμ Ph¸t triĨn CN TP.HCM 19 2.1.2.1 Mơc tiªu kinh doanh, c¸c chØ tiªu ph¸t triĨn kÕ ho¹ch n¨m 2000 cđa Ng©n hμng §Çu t− vμ Ph¸t triĨn chi nh¸nh TP.HCM 21 2.1.2.2 KÕ ho¹ch t¨ng tr−ëng cđa NH§T vμ PT chi nh¸nh TP.HCM 22 2.1.3 C¸c sè liƯu vỊ c¬ cÊu b¶ng tỉng kÕt tμi s¶n hiƯn hμnh cđa Ng©n hμng §Çu t− vμ Ph¸t triĨn CN TP.HCM .23 2.2 Thùc tr¹ng cđa qu¶n trÞ ngn vèn 25 2.2.1 T×nh h×nh ngn vèn vμ sư dơng vèn NH§T&PTVN CN TP.HCM 25 2.2.2 B¸o c¸o kÕt qu¶ kinh doanh n¨m 1999 cđa NH§T vμ PT CN TP.HCM .29 2.2.3 NhËn xÐt chung vỊ c¬ cÊu ngn vèn vμ c«ng t¸c qu¶n trÞ ngn vèn 32 Ch−¬ng III: Mét sè kiÕn nghÞ, gi¶i ph¸p nh»m n©ng cao hiƯu qu¶ ho¹t ®éng qu¶n trÞ ngn vèn cđa NH§T vμ PTVN t¹i CN TP.HCM 36 3.1 Gi¶i ph¸p vỊ ngn vèn 36 3.2 N©ng cao hiƯu qu¶ kinh doanh ngn vèn 38 3.2.1 øng dơng qu¶n trÞ rđi ro l·i st 39 3.2.2 X©y dùng chÝnh s¸ch vỊ l·i st dùa trªn mơc tiªu kinh doanh 41 3.2.3 øng dơng qu¶n trÞ chªnh lƯch q cã ®iỊu chØnh .48 3.3 C¸c kiÕn nghÞ, gi¶i ph¸p kh¸c nh»m n©ng cao hiƯu qu¶ qu¶n trÞ ngn vèn 49 Lêi nãi ®Çu TÝnh thiÕt thùc cđa ®Ị tμi: §Ỉc tÝnh cđa ng©n hμng lμ mét tỉ chøc kinh doanh tiỊn tƯ, lμ huy ®éng vèn, lμm c«ng to¸n vμ cho vay Do vËy, qu¶n trÞ ngn vμ vèn lu«n lμ mét vÊn ®Ị quan träng hμng ®Çu ®èi víi ng©n hμng v× kh«ng ®iỊu hßa vèn tèt th× kh«ng thĨ nãi ®Õn viƯc cho vay vμ to¸n Ngn vèn th× cã nhiỊu lo¹i: ng¾n, trung vμ dμi h¹n víi l·i st huy ®éng kh¸c nhau, kh¸c vỊ l−ỵng vèn, thêi ®iĨm cã vèn vμ thêi ®iĨm ®¸o h¹n Mét vÝ dơ thùc tÕ cho thÊy: cã nh÷ng chóng ta cÇn mua mét mãn hμng nμo ®ã nh−ng l¹i kh«ng cã tiỊn vμo thêi ®iĨm gi¸ rỴ, vμo thêi ®iĨm chóng ta cã tiỊn th× mãn hμng chóng ta mn cã thĨ ®· b¸n hÕt hc ®· t¨ng gi¸ Qut ®Þnh vay vμ tr¶ l·i vay hay chê cã tiỊn ®Ĩ mua? Ph−¬ng thøc nμo chóng ta sÏ ph¶i tr¶ chi phÝ nhiỊu h¬n: l·i vay nỵ hay chi phÝ hμng t¨ng gi¸, hc thiƯt h¹i kh«ng cã mãn hμng ®ã vμo thêi ®iĨm dù kiÕn? C¸c nhμ qu¶n trÞ ng©n hμng còng ph¶i tr¶ lêi c¸c c©u hái t−¬ng tù nh− vËy qut ®Þnh cã nªn tiÕp tơc cho vay hay tõ chèi hc cã nªn ®i huy ®éng tõ ngn nμo kh¸c ®Ĩ cho vay vμ thêi ®iĨm nμo th× huy ®éng víi l·i st bao nhiªu th× phï hỵp VÊn ®Ị qu¶n trÞ ngn vèn ë ng©n hμng cμng trë nªn phøc t¹p h¬n c¸c ngn vèn nμy còng nh− tiỊn vay ®Õn h¹n bÞ t¸c ®éng rÊt lín bëi nhiỊu u tè kh«ng ỉn ®Þnh nh−: c¸c ngn tiỊn b»ng c¸c lo¹i tiỊn tƯ kh¸c g©y ¶nh hng lμm cho tû gi¸ biÕn ®éng lªn xng hc c¸c chÝnh s¸ch l·i st, c¸c tin ®ån t¸c ®éng ®Õn t©m lý cđa ng−êi d©n lμm cho hä rót tiỊn tr−íc h¹n Bªn c¹nh ®ã, víi thêi ®¹i ngμy l·i st cã thĨ thay ®ỉi tõng ngμy, vμ thêi h¹n c¸c mãn gưi còng cã thĨ thay ®ỉi lμm cho viƯc qu¶n trÞ l¹i cμng trë nªn khã kh¨n h¬n Ln ¸n ®Ị xt mét sè gi¶i ph¸p nh»m t¨ng hiƯu qu¶ qu¶n trÞ ngn vèn ë ng©n hμng §Ỉc biƯt, øng dơng lý thut vỊ qu¶n trÞ rđi ro l·i st ng©n hμng gióp ng©n hμng gi¶m thiĨu ®−ỵc rđi ro l·i st thay ®ỉi, hc thu lỵi tõ sù thay ®ỉi cđa l·i st C¬ së khoa häc vμ thùc tiƠn cđa ®Ị tμi: §èi víi c¸c doanh nghiƯp th× vèn lμ mét u tè quan träng, ®èi víi ng©n hμng th× vèn cμng quan träng h¬n, song vÊn ®Ị ®Ỉc biƯt quan träng h¬n c¶ lμ vÊn ®Ị tr× mét c¬ cÊu ngn vèn vμ sư dơng vèn nh− thÕ nμo ®Ĩ ®em l¹i hiƯu qu¶ vμ ®é an toμn cao cho ng©n hμng C¬ së khoa häc cđa ®Ị tμi: c¸c bμi to¸n vỊ qu¶n lý tμi chÝnh; chi phÝ vèn vμ thùc tiƠn t¹i c¸c ng©n hμng th−¬ng m¹i ¸p dơng vμo thùc tÕ ho¹t ®éng cđa NH§T&PTVN trªn ®Þa bμn TP.HCM Mơc ®Ých nghiªn cøu, ®èi t−ỵng vμ ph¹m vi nghiªn cøu: • C¸c nghiªn cøu nh»m t×m c¸ch ¸p dơng vμ ®−a c¸c ph−¬ng ph¸p tèi −u hãa lỵi nhn th«ng qua viƯc qu¶n trÞ vμ sư dơng hiƯu qu¶ ngn vèn • §èi t−ỵng nghiªn cøu lμ c¸c ph−¬ng thøc qu¶n trÞ ngn vèn ®· vμ ®ang ®−ỵc ¸p dơng hc ®· ®−ỵc nghiªn cøu vỊ mỈt lý thut vμ t×m ph−¬ng ph¸p ¸p dơng nã vμo ®iỊu kiƯn thùc tÕ t¹i ng©n hμng §Çu t− vμ Ph¸t triĨn trªn ®Þa bμn TP.HCM • Ph¹m vi nghiªn cøu: §Ị tμi chó t©m ®Õn viƯc gi¶i qut bμi to¸n vỊ qu¶n lý rđi ro l·i st vμ bªn c¹nh ®ã lμ c¸c ®Ị xt kh¸c liªn quan ®Õn viƯc qu¶n trÞ ngn vèn Sè liƯu chđ u ®−ỵc lÊy ®Ĩ xư lý lμ sè liƯu ho¹t ®éng n¨m 1999 cđa Ng©n hμng §Çu t− vμ PTVN t¹i CN TP.HCM vμ c¸c sè liƯu n¨m 1999 cđa ngμnh Ng©n hμng trªn ®Þa bμn TP.HCM Ph−¬ng ph¸p nghiªn cøu - Dïng ph−¬ng ph¸p nghiªn cøu m« t¶ vμ dïng lý thut ®Ĩ x©y dùng c¸c m« h×nh qu¶n trÞ vèn cho hiƯu qu¶ - Sư dơng ph−¬ng ph¸p ph©n tÝch vËt biƯn chøng vμ vËt lÞch sư - Sư dơng c¸c häc thut vỊ qu¶n trÞ kinh doanh, kÕt hỵp víi ph−¬ng ph¸p suy ®o¸n trªn c¬ së c¸c tμi liƯu vỊ ng©n hμng vμ c¸c tμi liƯu kh¸c cã liªn quan KÕt cÊu cđa ln v¨n Ln v¨n chia lμm ba phÇn: - PhÇn ®Çu:Mơc lơc, giíi thiƯu chung vỊ ý nghÜa vμ mơc ®Ých nghiªn cøu - PhÇn 1: Mét sè lý ln chung vỊ qu¶n trÞ hiƯu qu¶ ngn vèn - PhÇn 2: Thùc tr¹ng ho¹t ®éng cđa Ng©n hμng §Çu t− vμ Ph¸t triĨn ViƯt nam chi nh¸nh TP.HCM øng dơng lý thut ®Ĩ x©y dùng m« h×nh nghiªn cøu - PhÇn 3: Mét sè kiÕn nghÞ, gi¶i ph¸p nh»m n©ng cao hiƯu qu¶ qu¶n trÞ ngn vèn t¹i Ng©n hμng §Çu t− vμ PT VN t¹i ®Þa bμn TP.HCM Ch−¬ng I: Mét sè kh¸i niƯm vỊ Qu¶n trÞ Ngn vèn 1.1 Lý thut vỊ qu¶n trÞ ngn vèn 1.1.1 ý nghÜa cđa lý thut vỊ qu¶n trÞ ngn vèn NhiƯm vơ chÝnh cđa ng©n hμng th−¬ng m¹i lμ huy ®éng vèn, cho vay vμ to¸n Nh− vËy cã thĨ hiĨu ®¬n gi¶n: ng©n hμng huy ®éng vèn víi mét møc l·i st, bªn c¹nh ®ã cã thĨ m−ỵn vèn tiỊn gưi cđa c¸c ®¬n vÞ gưi tiỊn t¹i ng©n hμng vμ cho vay víi møc l·i st cao h¬n cho thu ®−ỵc lỵi nhn cao nhÊt MÊu chèt vèn ®Ị lμ ë chç: ®iỊu hßa viƯc to¸n cho ®¶m b¶o ®−ỵc kh¶ n¨ng to¸n vμ thu ®−ỵc lỵi nhn tèi ®a Còng cÇn l−u ý r»ng, c¸c ngn vèn mμ ng©n hμng huy ®éng ®−ỵc cã sè l−ỵng, thêi h¹n vμ l·i st kh¸c vμ th−êng th× hiÕm chóng ta cã thĨ lËp ®−ỵc mét c©n ®èi gi÷a ngn vèn vμ cho vay phï hỵp hoμn toμn vỊ c¶ thêi h¹n vμ sè l−ỵng v× viƯc ®iỊu hμnh ngn vèn cđa ng©n hμng cùc kú phøc t¹p Ng©n hμng cÇn ph¶i c©n nh¾c xem cã nªn huy ®éng (hay sư dơng ) ngn vèn nμo ®ã hay kh«ng, víi l·i st bao nhiªu vμ thêi h¹n bao l©u lμ phï hỵp Bªn c¹nh ®ã, c¸c ngn vèn chÞu ¶nh h−ëng bëi c¬ chÕ thÞ tr−êng cã thĨ thay ®ỉi thÊt th−êng: ng−êi d©n hc c¸c c«ng ty cã thĨ rót tiÕt kiƯm, tiỊn gưi tr−íc h¹n hä cã ®−ỵc c¬ héi lμm ¨n hc gi¸ vμng, gi¸ ®« la lªn xng cho thÊy hä tr÷ ®« la cã lỵi h¬n gưi tiỊn ë ng©n hμng hc c¸c ngn vèn còng cã thĨ bÞ ¶nh h−ëng bëi chÝnh s¸ch ®iỊu hμnh vÜ m« vỊ tiỊn tƯ cđa nhμ n−íc nh− quy ®Þnh vỊ møc l·i st trÇn, gi¸ ®« la hay c¸c chÝnh s¸ch kh¸c vỊ xt nhËp khÈu Ng−ỵc l¹i ®èi víi ho¹t ®éng cho vay, c¸c c«ng ty cã thĨ ¶nh h−ëng bëi m«i tr−êng lμm ¨n bÞ lç mμ kh«ng tr¶ nỵ ®−ỵc hc tr¶ trƠ h¹n, hä còng cã thĨ tr¶ tr−íc h¹n vèn ng©n hμng thÊy viƯc sư dơng ngn vèn kh¸c lμ cã lỵi h¬n Ngoμi ra, ng©n hμng cßn ph¶i chÞu rđi ro l·i st thÞ tr−êng cã thĨ lªn xng thÊt th−êng tïy theo møc t¨ng tr−ëng cđa nỊn kinh tÕ hc chÝnh s¸ch ®iỊu hμnh vÜ m« l−u th«ng tiỊn tƯ cđa ng©n hμng Nhμ n−íc Rđi ro l·i st nguyªn nh©n: l·i st ®¸o h¹n vèn t¨ng so víi l·i st cho vay ban ®Çu, l·i st cho vay cđa ng©n hμng cao h¬n so víi l·i st cho vay chung trªn thÞ th−êng ®ång thêi c¸c ®¬n vÞ vay vèn sÏ ®Ị nghÞ to¸n tr−íc h¹n vμ ng−ỵc l¹i TÊt c¶ ®iỊu ®ã cho thÊy r»ng ®iỊu hμnh ngn vèn lμ viƯc kh«ng ®¬n gi¶n vμ c¸c nhμ qu¶n trÞ ®· ph¶i ®au ®Çu ®Ĩ t×m ph−¬ng thøc qu¶n lý hiƯu qu¶ nh»m tèi −u hãa lỵi nhn Bªn c¹nh ®ã nÕu ®iỊu hμnh ngn vèn khÐo lÐo, kh«ng nh÷ng ng©n hμng kh«ng bÞ tỉn thÊt l·i st thay ®ỉi vμ sù biÕn ®éng cđa gi¸ ngo¹i tƯ mμ cßn cã thĨ thu ®−ỵc thªm lỵi nhn nhê vμo ®ã 1.1.2 B¶ng tỉng kÕt tμi s¶n ng©n hμng th−¬ng m¹i B¶ng tỉng kÕt tμi s¶n ng©n hμng th−¬ng m¹i lμ b¶n liƯt kª c¸c kÕt sè (sè kÕt d−), bao gåm tμi s¶n cã, tμi s¶n nỵ vμ vèn cỉ phÇn theo nguyªn t¾c: Tỉng tμi s¶n cã = Tỉng tμi s¶n nỵ + vèn cỉ phÇn CÊu tróc cđa tμi s¶n cã vμ tμi s¶n nỵ b¶ng tỉng kÕt tμi s¶n cđa ng©n hμng ®−ỵc tr×nh bμy b¶ng sau: B¶ng1: B¶ng tỉng kÕt tμi s¶n ng©n hμng th−¬ng m¹i (NHTM) Tμi s¶n nỵ + vèn cỉ phÇn Tμi s¶n cã Vèn dù tr÷ Tμi kho¶n sÐc (tiỊn gưi kh«ng kú h¹n) §Çu t− chøng kho¸n TiỊn tiÕt kiƯm vμ tiỊn gưi cã kú h¹n Cho vay TiỊn nỵ kh¸c Tμi s¶n cã kh¸c Vèn cỉ phÇn (hc vèn tù cã) C©n sè C©n sè Trong b¶ng tỉng kÕt tμi s¶n NHTM, tμi s¶n cã bao gåm c¸c kho¶n mơc sau: Vèn dù tr÷: (c¸c kho¶n vỊ ng©n q): tiỊn mỈt t¹i q, tiỊn gưi t¹i Ng©n hμng nhμ n−íc vμ tiỊn gưi t¹i c¸c tỉ chøc tÝn dơng kh¸c §Çu t− chøng kho¸n: ®Çu t− chøng kho¸n lμ mét lo¹i h×nh kh¸ phỉ biÕn cđa c¸c NHTM t¹i c¸c n−íc kinh tÕ ph¸t triĨn Chøng kho¸n lμ mét phiÕu nỵ ®−ỵc in trªn giÊy d−íi h×nh thøc cđa mét chøng tõ Chøng kho¸n th−êng cã hai lo¹i: tr¸i phiÕu vμ cỉ phiÕu • Tr¸i phiÕu: lμ mét giÊy vay tiỊn cã tr¶ l·i st, kho b¹c, c¸c c«ng ty kinh doanh hay ng©n hμng ph¸t hμnh • Cỉ phiÕu: lμ mét chøng tõ cã gi¸ trÞ x¸c nhËn cỉ ®«ng gãp vèn d−íi h×nh thøc cỉ phÇn Ng©n hμng ®Çu t− chøng kho¸n nh»m mơc ®Ých: t×m kiÕm lỵi nhn, n©ng cao kh¶ n¨ng to¸n, ®a d¹ng hãa c¸c dÞch vơ kinh doanh nh»m ph©n t¸n rđi ro Cho vay(ho¹t ®éng tÝn dơng): lμ kinh doanh chđ u cđa NHTM Theo lt c¸c Tỉ chøc tÝn dơng (th«ng qua ngμy 12/12/97 cã hiƯu lùc tõ 01/10/1998): "CÊp tÝn dơng lμ viƯc tỉ chøc tÝn dơng tháa thn ®Ĩ kh¸ch hμng sư dơng mét kho¶n tiỊn víi nguyªn t¾c cã hoμn tr¶ b»ng c¸c nghiƯp vơ cho vay, chiÕt khÊu, cho thuª tμi chÝnh, b¶o l·nh ng©n hμng vμ c¸c nghiƯp vơ kh¸c" Tμi s¶n cã kh¸c: bao gåm • Tμi s¶n cè ®Þnh, c«ng lao ®éng vμ vËt liƯu thĨ hiƯn b»ng hiƯn vËt nh− (nhμ cưa, kho tμng, m¸y mãc thiÕt bÞ) • C¸c kho¶n ph¶i thu, tμi s¶n thiÕu hơt, mÊt m¸t kinh doanh • C¸c kho¶n ph¸t sinh nghiƯp vơ to¸n Kh¸c víi c¸c doanh nghiƯp s¶n xt, c¸c tμi s¶n cã lo¹i nμy th−êng chiÕm tû träng nhá tỉng tμi s¶n cã Nã phï hỵp víi ®Ỉc thï cđa lo¹i h×nh kinh doanh tiỊn tƯ 1.2 Ph−¬ng ph¸p qu¶n trÞ ngn vèn dïng dù tr÷ b¾t bc vμ c¸c chØ tiªu tμi chÝnh khèng chÕ vμ thÈm ®Þnh hiƯu qu¶ cđa ho¹t ®éng ®iỊu hμnh ngn vèn 1.2.1 Dù tr÷ b¾t bc ¦u tiªn hμng ®Çu viƯc qu¶n trÞ tμi s¶n cã lμ viƯc chÊp hμnh dù tr÷ b¾t bc Ng©n hμng trung −¬ng quy ®Þnh vμ ®¶m b¶o c¸c kho¶n chi tr¶ th−êng xuyªn vỊ tiỊn gưi cho kh¸ch hμng §Ĩ ®¸p øng c¸c yªu cÇu nμy ng©n hμng ph¶i thùc hiƯn dù tr÷ s¬ cÊp (tiỊn mỈt t¹i q, tiỊn gưi t¹i ng©n hμng trung −¬ng, tiỊn gưi t¹i ng©n hμng c¸c ng©n hμng ®¹i lý vμ c¸c ng©n hμng th−¬ng m¹i kh¸c , ng©n q ®ang qu¸ tr×nh thu nhËn) Dù tr÷ thø cÊp bao gåm: dù tr÷ d−íi h×nh thøc c¸c chøng kho¸n cã Ýt rđi ro vỊ tÝn dơng vμ l·i st thêi gian ®¸o h¹n ng¾n, mang tÝnh kho¶n cao (tÝn phiÕu kho b¹c, hèi phiÕu chÊp nhËn to¸n cđa ng©n hμng) Dù tr÷ b¾t bc d−íi h×nh thøc phong táa: quy ®Þnh theo qut ®Þnh 108/Q§-NH5 ngμy 09/06/92 vμ th«ng t− ngμy 06/07/92 cđa Thèng ®èc ng©n hμng nhμ n−íc ViƯt nam Sè tiỊn dù tr÷ b¾t bc th¸ng nμy = Sè d− tiỊn gưi b×nh qu©n th¸ng tr−íc (1) Tû lƯ dù tr÷ * b¾t bc (2) (1) bao gåm: tiỊn gưi to¸n, tiỊn gưi, tiÕt kiƯm kh«ng kú h¹n vμ cã kú h¹n cđa c¸c c¸ nh©n, tỉ chøc, c¸c kho¶n tiỊn qu¶n lý vμ gi÷ hé, tr¸i phiÕu kú phiÕu d−íi mét n¨m (2) : Tû lƯ nμy Thèng ®èc quy ®Þnh cho tõng lo¹i tiỊn gưi, tû lƯ nμy hiƯn nh− sau: Tû lƯ dù tr÷ cho tiỊn gưi kh«ng kú h¹n lμ 14% Tû lƯ dù tr÷ cho tiỊn gưi cã kú h¹n vμ tiÕt kiƯm lμ 8% Sè tiỊn dù tr÷ sau ®−ỵc x¸c ®Þnh sÏ ®−ỵc ®−a vμo mét tμi kho¶n riªng ®Ĩ phong táa Dù tr÷ b¾t bc d−íi h×nh thøc kh«ng phong táa: hiƯn phÇn lín c¸c ng©n hμng trªn thÕ giíi ®Ịu ¸p dơng h×nh thøc qu¶n trÞ dù tr÷ d−íi h×nh thøc kh«ng phong táa Theo c¸ch nμy, ng©n hμng trung −¬ng quy ®Þnh tû lƯ dù tr÷ b¾t bc, c¸c ng©n hμng th−¬ng m¹i ph¶i chđ ®éng viƯc thùc hiƯn dù tr÷ theo tû lƯ quy ®Þnh, Ng©n hμng trung −¬ng tiÕn hμnh kiĨm tra viƯc chÊp hμnh dù tr÷ cđa c¸c ng©n hμng th−¬ng m¹i C¸c ®iĨm ®Ỉc biƯt cđa h×nh thøc nμy nh− sau: • C¸c ng©n hμng ph¶i thùc hiƯn dù tr÷ theo tû lƯ quy ®Þnh Sè tiỊn ®−ỵc x¸c ®Þnh b»ng c«ng thøc Sè tiỊn dù tr÷ b¾t bc • Sè d− tiỊn gưi = kh«ng kú h¹n tû lƯ * Sè d− tiỊn gưi + dù tr÷ cã kú h¹n, tiÕt kiƯm Tû lƯ * dù tr÷ Sè tiỊn dù tr÷ cã thĨ ®Ĩ d−íi h×nh thøc tiỊn mỈt t¹i q hc gưi vμo ng©n hμng trung −¬ng nh−ng kh«ng phong táa ë mét tμi kho¶n riªng • §¸nh gi¸ viƯc chÊp hμnh dù tr÷ theo ph−¬ng ph¸p b×nh qu©n, ®iỊu ®ã cã nghÜa lμ ng©n hμng ®−ỵc phÐp bï ngμy thiÕu dù tr÷ b»ng ngμy thõa dù tr÷ Ng©n hμng trung −¬ng sÏ kiĨm tra ®Þnh kú • Møc dù tr÷ b¾t bc b×nh qu©n: Sè tiỊn dù tr÷ Sè d− tiỊn gưi b¾t bc bqu©n = KKH bqu©n Tû lƯ * Sè d− tiỊn gưi + dù tr÷ Tû lƯ cã KH vμ TkiƯm b qu©n * dù tr÷ • Sè tiỊn dù tr÷ b¾t bc b×nh qu©n: Sè tiỊn dù tr÷ thùc tÕ b×nh qu©n • Σ( TiỊn mỈt t¹i q + TiỊn gưi t¹i ng©n hμng trung −¬ng) = Sè ngμy kú NÕu møc dù tr÷ thùc tÕ b×nh qu©n nhá h¬n sè dù tr÷ b¾t bc b×nh qu©n th× phÇn chªnh lƯch nμy lμ møc dù tr÷ thiÕu vμ sÏ bÞ ph¹t Sè tiỊn ph¹t = Møc dù tr÷ thiÕu x Tû lƯ ph¹t 1.2.2 C¸c chØ tiªu tμi chÝnh dïng ®Ĩ ®¸nh gi¸ hiƯu qu¶ ho¹t ®éng ®iỊu hμnh ngn vèn HƯ sè kho¶n: Ng©n hμng th−êng xuyªn ph¶i tháa m·n c¸c nhu cÇu chi tr¶ bao gåm nỵ trªn thÞ tr−êng liªn ng©n hμng, c¸c kho¶n nỵ kh¸c còng nh− c¸c kho¶n to¸n ngoμi ng©n hμng ®−ỵc lËp bëi kh¸ch hμng, c¸c kho¶n chi tr¶ ®Õn h¹n cđa tr¸i phiÕu, kú phiÕu, tiÕt kiƯm, tiỊn gưi kĨ c¶ c¸c kho¶n tiỊn rót tr−íc h¹n Tμi s¶n cã kho¶n cao HƯ sè kho¶n = - >=100% C¸c kho¶n nỵ • Tμi s¶n cã kho¶n cao: C¸c kho¶n cho vay sÏ thu kú, tÝn phiÕu kho b¹c, tr¸i phiÕu, tiỊn mỈt t¹i q, tiỊn gưi t¹i ng©n hμng nhμ n−íc vμ c¸c ng©n hμng ®¹i lý, c¸c kho¶n cho vay trªn thÞ tr−êng liªn ng©n hμng sÏ thu kú, c¸c kho¶n tÝn dơng sÏ nhËn tõ ng©n hμng trung −¬ng vμ c¸c ng©n hμng kh¸c • C¸c kho¶n nỵ: Nỵ tiỊn gưi kh«ng kú h¹n sÏ to¸n kú, nỵ tiỊn gưi cã kú h¹n, nỵ tiÕt kiƯm sÏ chi tr¶ kú, c¸c kho¶n nỵ trªn thÞ tr−êng liªn ng©n hμng sÏ to¸n kú, c¸c kho¶n tÝn dơng sÏ cÊp cho c¸c ng©n hμng kh¸c theo tháa thn hỵp ®ång Quan hƯ gi÷a c¸c nghiƯp vơ sinh lêi thc tμi s¶n cã vμ tiỊn gưi: møc ®é biÕn ®éng cđa tiỊn gưi lμ u tè qut ®Þnh kÕt cÊu tμi s¶n dù tr÷, cho vay ng¾n h¹n, cho vay trung, dμi h¹n vμ ®Çu t− NÕu tiỊn gưi to¸n vμ tiỊn gưi cã kú h¹n ng¾n chiÕm tû träng cao th× ng©n hμng ph¶i ph©n bè q phÇn lín cho dù tr÷ vμ cho vay ng¾n h¹n Trong qu¶n trÞ ph¶i tu©n thđ nguyªn t¾c: c©n b»ng theo thêi h¹n gi÷a ngn vèn vμ sư dơng vèn, tøc lμ ngn vèn ng¾n h¹n dïng ®Ĩ cho vay ng¾n h¹n vμ ngn vèn dμi h¹n dïng ®Ĩ cho vay vμ ®Çu t− dμi h¹n Tuy nhiªn v× ngn vèn ng¾n h¹n lu«n lu«n cã mét møc ỉn ®Þnh v× thÕ lỵi dơng tÝnh ỉn ®Þnh nμy ®Ĩ cho vay trung vμ dμi h¹n Sè thu nhËp cÇn thiÕt / tμi s¶n ®−ỵc phÐp sư dơng ®Ĩ trang tr¶i chi phÝ bao gåm c¶ chi phÝ kh¸c: N¨m 2000: 5,56% + (21,031-23,85)/4733,41 = 5,5% N¨m 2001: 6,57% + (28,157-31,92) /6416,06 = 6,51% Sè thu nhËp cÇn thiÕt / tμi s¶n ®−ỵc phÐp sư dơng ®Ĩ trang tr¶i chi phÝ vμ cã thu nhËp dù tÝnh lμ: N¨m 2000: (263,38+52)/4733,41 = 6,67%/n¨m N¨m 2001: (421,5+62)/6416,06 = 7,54%/n¨m Xem xÐt khung l·i st hiƯn hμnh: L·i st cho vay thÊp nhÊt: 0,7% (lín h¬n 8,4%/n¨m ) vμ l·i st tiỊn gưi hiƯn ®iỊu chØnh gi¶m so víi n¨m 1999 nªn viƯc ®¹t ®−ỵc kÕt qu¶ hoμn toμn kh¶ thi ®iỊu kiƯn n¨m 2000 (Xem b¶ng l·i st tiỊn gưi, l·i st tiỊn vay phÇn phơ lơc) TÝnh to¸n chªnh lƯch q: Tμi s¶n nh¹y c¶m 900+1002 Tû lƯ nh¹y c¶m l·i st = = = 93% Vèn nh¹y c¶m 2045 (sè liƯu lÊy ë B¶ng 3: B¶ng tỉng kÕt tμi s¶n : Tμi s¶n nh¹y c¶m=dù tr÷ + vay ng¾n h¹n=900+1002; vèn nh¹y c¶m= tiỊn gưi=2045) Møc chªnh lƯch b»ng tiỊn= TS nh¹y c¶m LS- vèn nh¹y c¶m LS = 1902-2045 = -143 tû VND Chªnh lƯch q lμ ©m (-143 hay víi tû lƯ 93%) l·i st ng¾n h¹n t¨ng/gi¶m sÏ lμm gi¶m/t¨ng chªnh lƯch l·i st mét l−ỵng b»ng 143 tû VND x møc thay ®ỉi l·i st Chªnh lƯch q lμ ©m, chªnh lƯch l·i st sÏ thay ®ỉi ng−ỵc chiỊu víi sù thay ®ỉi l·i st Trong t×nh h×nh hiƯn nay, l·i st ®ang cã khuynh h−íng gi¶m vμ tÝnh to¸n theo lý thut th× ng©n hμng sÏ ®−ỵc lỵi Tuy vËy, xem xÐt møc ®é nh¹y c¶m víi l·i st ®iỊu kiƯn ViƯt nam lμ kh¸ch hμng cã thĨ rót vèn (tiỊn tiÕt kiƯm, tiỊn gưi) tr−íc h¹n, ng©n hμng vÉn ph¶i tr¶ l·i ®Çy ®đ theo l·i st cò ®¸o h¹n vμ kh¸ch hμng còng cã thĨ tr¶ vèn vay (tr¶ nỵ) tr−íc h¹n ng©n hμng chØ cã thĨ nhËn ®−ỵc phÇn thu nhËp l·i víi l·i st cò ®¸o h¹n Cho nªn ë ®©y ta chØ cã thĨ kÕt ln lμ ng©n hμng kh«ng bÞ ¶nh h−ëng tõ sù thay ®ỉi l·i st vμ phÇn chªnh lƯch l·i st t¨ng (nÕu cã) ph¶i trõ ®i phÇn chi phÝ cho tiỊn gưi dμi h¹n vÉn ph¶i tr¶ l·i nh− cò Chªnh lƯch q (Y) ®−ỵc tÝnh ®Ĩ xem xÐt ¶nh h−ëng cđa sù thay ®ỉi cđa l·i st ®èi víi chªnh lƯch l·i st nh−ng ë ®©y míi chØ tÝnh ®−ỵc lμ: tÊt c¶ c¸c lo¹i tμ s¶n vμ vèn cã 47 cïng møc thay ®ỉi l·i st lμ X th× chªnh lƯch l·i st bÞ ¶nh h−ëng sù thay ®ỉi ®ã lμ XxY (chªnh lƯch q) Chóng ta bμn tíi phÇn øng dơng qu¶n trÞ chªnh lƯch q cã ®iỊu chØnh ë phÇn tíi ®Ĩ øng dơng cho tr−êng hỵp mμ c¸c lo¹i tμi s¶n vμ nỵ cã møc thay ®ỉi l·i st kh«ng gièng 3.2.3 øng dơng qu¶n trÞ chªnh lƯch q cã ®iỊu chØnh Mét vÊn ®Ị mμ m« h×nh qu¶n trÞ chªnh lƯch q trun thèng ch−a ®Ị cËp, ®ã lμ t×nh tr¹ng møc l·i st thay ®ỉi t−¬ng øng víi c¸c lo¹i tμi s¶n vμ nỵ cã thĨ kh¸c Khi ®ã ng−êi ta ®Ị xt viƯc øng dơng m« h×nh qu¶n trÞ chªnh lƯch q cã ®iỊu chØnh Trong ®iỊu kiƯn ViƯt nam, viƯc thay ®ỉi kh«ng ®ång ®Ịu vỊ møc l·i st lμ chun rÊt b×nh th−êng, v× ®iỊu ®ã tïy thc vμo yªu cÇu vỊ lo¹i vèn mμ ng−êi ta cÇn huy ®éng Chóng ta sÏ nghiªn cøu b¶ng chªnh lƯch q ®iỊu chØnh sau ®©y nh− lμ phÇn bỉ sung Cho r»ng c¸c tμi s¶n ®−ỵc ®Þnh gi¸ l¹i d−íi ®©y nh¹y c¶m víi l·i st B¶ng chªnh lƯch q trun thèng (®¬n vÞ tÝnh: triƯu USD) Sè Tμi s¶n ®−ỵc ®Þnh gi¸ l¹i Sè nỵ ®−ỵc ®Þnh gi¸ l¹i Tr¸i phiÕu qc gia 50 Sỉ tiÕt kiƯm 50 Cho vay ng¾n h¹n 40 Chøng chØ tiÕt kiƯm 50 Tỉng céng 90 Tỉng céng 100 Chªnh lƯch q trun thèng lμ 10 triƯu USD Khi l·i st gi¶m 1% (nh− cho tÊt c¶ tμi s¶n vμ nỵ), ®ã theo qu¶n trÞ chªnh lƯch trun thèng sÏ lμm chªnh lƯch l·i st t¨ng 0,1 triƯu Gi¶ sư r»ng c¸c møc l·i st thay ®ỉi lμ kh¸c (tr¸i phiÕu qc gia gi¶m 1%; l·i st vay ng¾n h¹n gi¶m 0,7% ; l·i st cho sỉ tiÕt kiƯm gi¶m 0,5% ; l·i st cho chøng chØ tiÕt kiƯm gi¶m 0,4%) Khi ®ã (®¬n vÞ triƯu USD) Thu nhËp l·i st gi¶m : 50 x 1% = Thu nhËp l·i st gi¶m : 40 x 0,7% = 0,28 (cho vay ng¾n h¹n) Thu nhËp tõ l·i st t¨ng: 50 x 0,5% = 0,25 (Sỉ tiÕt kiƯm) Thu nhËp tõ l·i st t¨ng: 50 x 0,4% = 0,20 (chøng chØ tiÕt kiƯm) Tỉng céng 0,5 (tr¸i phiÕu) 0,33 triƯu gi¶m chªnh lƯch l·i st Trong tr−êng hỵp ng−êi ta thÊy r»ng c¸c møc thay ®ỉi ë phÇn (3) ®¹i diƯn cho t−¬ng lai tèt h¬n, ng−êi ta sÏ dïng b¶ng chªnh lƯch q cã ®iỊu chØnh b»ng c¸ch nh©n c¸c sè d− t−¬ng øng víi c¸c møc thay ®ỉi ®Ĩ cã ®−ỵc b¶ng chªnh lƯch q cã ®iỊu chØnh 48 Tr¸i phiÕu qc gia: 50x1% = 0,5 Sỉ tiÕt kiƯm: 50x0,5% = 0,25 Cho vay ng¾n h¹n: 40x0,7% = 0,28 Chøng chØ tiÕt kiƯm 50x0,4% = 0,20 Tỉng céng 0,78 Tỉng céng 0,45 Chªnh lƯch q lμ - 0,33 triƯu Râ rμng lμ sè chªnh lƯch ®iỊu chØnh cho chóng ta mét sè ®o tèt h¬n ®Ĩ kiĨm so¸t møc chªnh lƯch l·i st ®«i ®ã kh«ng ph¶i lμ sè ®o chÝnh x¸c 3.3 C¸c gi¶i ph¸p kh¸c nh»m n©ng cao hiƯu qu¶ qu¶n trÞ ngn vèn Linh ho¹t hãa, chun dÞch ®−ỵc c¬ cÊu tμi s¶n mét c¸ch nhanh chãng lμ mét yªu cÇu hÕt søc quan träng viƯc øng dơng lý thut vỊ qu¶n trÞ rđi ro l·i st vμ lμm t¨ng hiƯu qu¶ qu¶n trÞ ngn vèn Tõng b−íc khai th¸c hiƯu qu¶ thÞ tr−êng vèn (thÞ tr−êng chøng kho¸n) nã ®i vμo ho¹t ®éng sÏ gióp ng©n hμng cã ®−ỵc mét c«ng ®Ĩ ®iỊu chØnh c¬ cÊu ngn vèn cđa m×nh vμ t¨ng doanh thu 3.4 • C¸c kiÕn nghÞ ®èi víi Ng©n hμng §T&PTVN vμ Nhμ n−íc Nhμ n−íc cÇn ®Èy nhanh tèc ®é thùc hiƯn cỉ phÇn hãa, sím ®−a thÞ tr−êng chøng kho¸n vμo ho¹t ®éng t¨ng thªm mét kªnh thu hót vèn cho nỊn kinh tÕ, ng©n hμng còng cã ®−ỵc mét c«ng ®Ĩ ®iỊu chØnh c¬ cÊu ngn vèn cđa m×nh • Ng©n hμng Nhμ n−íc nªn thùc hiƯn viƯc xem xÐt, x©y dùng vμ ban hμnh c¬ chÕ ®Ĩ thμnh lËp thÞ tr−êng mua b¸n nỵ, vèn t−¬ng lai, (thÞ tr−êng kinh doanh dùa trªn c¸c tháa thn cung cÊp dÞch vơ, tiỊn, ngo¹i tƯ, chøng kho¸n … vμo mét thêi ®iĨm t−¬ng lai Thu nhËp tõ viƯc kinh doanh nμy tïy theo sù dù ®o¸n cđa c¸c nhμ ®Çu t− vỊ thÞ tr−êng t−¬ng lai C¸c ng©n hμng th−¬ng m¹i còng cã thĨ sư dơng c¬ chÕ nμy ®Ĩ ®iỊu chØnh c¬ cÊu tμi s¶n cđa m×nh phï hỵp víi dù tÝnh) • Ng©n hμng §T&PTVN còng cÇn chó ý t¨ng c−êng c¸c ho¹t ®éng dÞch vơ vμ t¨ng thu nhËp cđa ng©n hμng qua viƯc thu phÝ dÞch vơ vμ ®©y còng lμ phÇn thu nhËp kh«ng nhá lμm t¨ng hiƯu qu¶ qu¶n lý tμi s¶n cã Ng©n hμng còng cã thĨ ph¸t triĨn c¸c ho¹t ®éng cung cÊp th«ng tin, t− vÊn cho c¸c doanh nghiƯp vỊ thÞ tr−êng, lμm m«i giíi, t− vÊn cho c¸c nhμ ®Çu t− … khai th¸c tõ l−ỵng chÊt x¸m vèn cã ng©n hμng 49 Phơ lơc VÝ dơ ®Ĩ minh häa c¸ch tÝnh mét møc chªnh lƯch ®óng §Ĩ lËp kÕ ho¹ch cho n¨m kinh doanh s¾p tíi, ng©n hμng dù ®o¸n lμ ngn vèn trung b×nh sÏ lμ 160 triƯu USD B¶ng sau sÏ tr×nh bμy sè tiỊn vèn trung b×nh còng nh− sè tiỊn cã thĨ huy ®éng ®Ĩ sư dơng ®−ỵc ho¹ch ®Þnh nh− sau, (sè tiỊn ®−ỵc tÝnh trªn ®¬n vÞ triƯu USD) C¸c ngn vèn Sè tiỊn vèn Tû lƯ ®−ỵc Sè tiỊn ®−ỵc trung b×nh phÐp sư dơng phÐp sư dơng TiỊn gưi cã kú h¹n, kh«ng chÞu l·i 32 74% 23,68 TiỊn gưi cã kú h¹n, chÞu l·i st 12 78% 9,36 98% 5,58 Tμi kho¶n t¹i thÞ tr−êng tiỊn tƯ 25 93% 23,25 Chøng chØ tiỊn gưi tiÕt kiƯm 20 93% 18,60 CDs tõ 100.000$ trë lªn 34 93% 31,62 TiỊn gưi cã kú h¹n d©n c− vμ lo¹i kh¸c 12 93% 11,16 Vay m−ỵn ng¾n h¹n 96% 5,76 C¸c lo¹i nỵ kh¸c 96% 0,96 12 96% 11,52 Sỉ tiÕt kiƯm Tμi s¶n chđ së h÷u Tỉng ngn 160 141,49 Ng©n hμng ®Ỉt mơc tiªu lỵi nhn trªn vèn chđ së h÷u lμ 16% sau th Møc tÝnh th lμ 34% ®ã phÇn tû lƯ tr−íc th lμ 16/(1-0.34) = 24.2% Chi phÝ huy ®éng t−¬ng øng cđa c¸c ngn vèn Chi phÝ l·i st dù Chi phÝ giao dÞch, tÝnh ®iỊu hμnh 0% 4,6% TiỊn gưi cã kú h¹n, chÞu l·i st 3,0% 2,5% Sỉ tiÕt kiƯm 4,5% 1,0% Tμi kho¶n t¹i thÞ tr−êng tiỊn tƯ 5,5% 0,6% Chøng chØ tiỊn gưi tiÕt kiƯm 7,0% 0,2% CDs tõ 100.000$ trë lªn 7,5% 0,1% TiỊn gưi cã kú h¹n d©n c− vμ lo¹i kh¸c 7,5% 0,2% Vay m−ỵn ng¾n h¹n 6,0% 0,1% C¸c lo¹i nỵ kh¸c 7,0% 0,1% 24,2% 0,0% TiỊn gưi cã kú h¹n, kh«ng chÞu l·i Tμi s¶n chđ së h÷u C¸c chi phÝ kh«ng sinh l·i ®−ỵc −íc tÝnh lμ triƯu USD, thu nhËp kh¸c −íc tÝnh lμ triƯu USD Dù tÝnh vỊ tμi s¶n trung b×nh n¨m (®¬n vÞ tÝnh: triƯu USD) Tμi s¶n nh¹y Tμi s¶n kh«ng nh¹y c¶m víi l·i st c¶m víi l·i st 12,1 TiỊn mỈt t¹i q vμ ng©n phiÕu Chøng kho¸n ng¾n h¹n Tỉng céng 12,1 8,5 8,5 26,0 26,0 37,0 107,0 Tμi s¶n cè ®Þnh vμ nhμ cưa 3,9 3,9 Tμi s¶n kh¸c(kh«ng ®em l¹i lỵi nhn) 2,5 2,5 Chøng kho¸n dμi h¹n Cho vay 70,0 Tỉng céng 160,0 Dù ®o¸n r»ng thu nhËp tõ chøng kho¸n ng¾n h¹n mua n¨m lμ 5.0% vμ thu nhËp tõ cho vay lμ 11% §iĨm cèt u cđa ph©n tÝch nμy lμ dù ®o¸n thu nhËp chung trªn c¬ së chi phÝ tr¶ l·i ®· dù tÝnh Chi phÝ vỊ l·i st cÇn l−u ý lμ nh¹y c¶m hay kh«ng nh¹y c¶m víi l·i st bëi v× l·i st thÞ tr−êng cã chiỊu h−íng t¨ng, l·i st trung b×nh cđa mét vμi lo¹i ngn vèn kh«ng nh¹y c¶m víi l·i st kh«ng thay ®ỉi nh− tiỊn gưi cã kú h¹n dμi 5-10 n¨m; ®ã l·i st trung b×nh cđa mét sè ngn vèn nh¹y c¶m víi l·i st nh− chøng chØ tiỊn gưi ng¾n h¹n l¹i thay ®ỉi kh¸ râ Sù t¨ng lªn cđa l·i st chung tïy thc vμo l·i st cò, sù tíi h¹n cđa cđa ngn vèn cßn l¹i nμy vμ l·i st míi vμo thêi ®iĨm c¸c mãn tiỊn nμy ®Õn h¹n B¶ng sau sÏ minh häa viƯc tÝnh to¸n cđa møc yªu cÇu thu nhËp chung trªn sè tμi s¶n sinh l·i c¨n cø trªn chi phÝ vèn trung b×nh ®· ®−ỵc dù tÝnh • Cét (4): sè tiỊn ®−ỵc phÐp sư dơng b¶ng tiÕp sau ®−ỵc lÊy tõ b¶ng phÇn 1ngn vèn • Cét (5) cã ®−ỵc b»ng c¸ch chia tỉng chi phÝ t−¬ng øng tõng ngn (3) cho sè tiỊn ®−ỵc phÐp sư dơng (cét 4) • Cét (6) tû träng tỉng ngn cã ®−ỵc b»ng c¸ch chia sè tiỊn ®−ỵc phÐp sư dơng mçi ngn (cét 4) chia cho tỉng ngn ®−ỵc phÐp sư dơng (141,49) • Cét (7) møc ¶nh h−ëng ®Õn chi phÝ chung cã ®−ỵc b»ng c¸ch nh©n sè thu nhËp cÇn cã trªn mçi ngn (cét 5) víi tû träng tỉng ngn (cét 6) Møc thu nhËp kÕ ho¹ch c¨n cø trªn chi phÝ vèn ®· ®−ỵc dù tÝnh (®¬n vÞ tÝnh: triƯu USD) Lo¹i ngn vèn Sè vèn Chi phÝ Tỉng Sè tiỊn Chi phÝ Tû trän trung huy chi ®−ỵc trªn sè b×nh ®éng phÝ: phÐp sư tiỊn sư tỉng dơng ngn (5)=(3)/ (6)=(4)/ (1)x(2) dơng (1) (2) (3) (4) (4) Σ(4) TiỊn gưi cã kú h¹n, kh«ng chÞu l·i 32 4,6% 1,472 23,68 6,22% 16,74 TiỊn gưi cã kú h¹n, chÞu l·i st 12 5,5% 0,660 9,36 7,05% 16,43 5,5% 0,330 5,58 5,91% 13,15 Tμi kho¶n t¹i thÞ tr−êng tiỊn tƯ 25 6,1% 1,440 23,25 6,56% 22,35 Chøng chØ tiỊn gưi tiÕt kiƯm 20 7,2% 2,584 18,60 7,74% 7,89 CDs tõ 100.000$ trë lªn 34 7,6% 0,924 31,62 8,17% 4,07 TiỊn gưi cã kú h¹n d©n c− vμ lo¹i 12 7,7% 0,366 11,16 8,28% 0,68 kh¸c 6,1% 0,071 5,76 6,35% 8,14 Vay m−ỵn ng¾n h¹n 7,1% 2,904 0,96 7,40% 100 12 24,2 12,276 11,52 25,21% Sỉ tiÕt kiƯm C¸c lo¹i nỵ kh¸c Tμi s¶n chđ së h÷u 160 141,49 Tỉng céng Møc thu nhËp yªu cÇu trªn tμi s¶n sinh l·i ®đ ®Ĩ ®¸p øng chi phÝ huy ®éng vèn: 12.276/141,49 = 8,68% ¶nh h−ëng cđa tμi s¶n nh¹y c¶m víi l·i st Chóng ta sÏ cïng xem xÐt mét b¶ng tÝnh ®· ®−ỵc ®¬n gi¶n hãa ®Ĩ tÝnh to¸n thu nhËp cÇn cã ®Þnh gi¸ l¹i c¨n cø vμo c¸c c¬ së ë phÇn trªn B¶ng tÝnh tÝnh to¸n thu nhËp ®Ĩ ®Þnh gi¸ l¹i møc gi¸ ®Çu §¬n vÞ tÝnh TriƯu USD Lo¹i tμi s¶n Chøng kho¸n ng¾n h¹n Sè T nhËp T.nhËp T.nhËp Thu Sè tiỊn trung §v TS víi TS víi TS nhËp thu b×nh Nc Nc¶m Nc¶m trung ®−ỵc dù tÝnh Lst Lst Lst b×nh (cò) (míi) 8,5 4,0% 5,0% 4.5% 0,383 Chøng kho¸n dμi h¹n 26,0 9.0% 9.0% 2,340 Cho vay (nh¹y l·i c¶m st) 37,0 10.0% 10.0% 3,700 Cho vay (lo¹i nh¹y c¶m l·i st) 70,0 (2) (1) Tỉng sè tμi s¶n sinh l·i 141,5 9,95% 14,076 Sè tμi s¶n kh«ng sinh l·i 18,5 0% Tỉng sè 160,0 10.0% (3) 8,8% 14,076 C¸c chØ sè (1);(2);(3) sÏ ®−ỵc tÝnh ë b¶ng trang sau CÇn l−u ý r»ng: ®Ĩ ®¹t ®−ỵc møc lỵi nhn mơc tiªu trªn vèn chđ së h÷u, ng©n hμng cÇn ph¶i cã thu nhËp 9.95% trªn tμi s¶n cã (141,5 triƯu USD) hay ®¹t ®−ỵc møc thu nhËp 14,076 triƯu USD Trong ®ã thu nhËp tÝnh tõ c¸c chøng kho¸n dμi h¹n vμ c¸c kho¶n cho vay kh«ng nh¹y c¶m l·i st ®· biÕt lμ t−¬ng øng víi 2,34 vμ 3,7 triƯu USD ViƯc dù tÝnh sè thu nhËp tõ c¸c lo¹i tμi s¶n nh¹y c¶m víi l·i st cã chót phøc t¹p h¬n Gi¶ sư Chøng kho¸n ng¾n h¹n vμo ®Çu n¨m ®¹t ®−ỵc møc l·i st 4% vμ sÏ ®Õn h¹n ®Ịu n¨m nh÷ng chøng kho¸n míi mua sau ®ã cã thĨ ®¹t møc l·i st lμ 5% (do l·i st cã thĨ thay ®ỉi Vμ nh− vËy, sè d− trung b×nh 8,5 triƯu USD tõ chøng kho¸n ng¾n h¹n sÏ ®em l¹i møc thu nhËp 4,5% tøc 0.383 triƯu USD ViƯc tÝnh to¸n cã thĨ t−¬ng tù cho lo¹i vay nh¹y c¶m víi l·i st nÕu nh− cã thĨ −íc ®Þnh ®−ỵc mét c¸ch hỵp lý sè phÇn lo¹i vay ®−ỵc ®Þnh gi¸ míi, chun h¹n míi vμ thêi ®iĨm tíi h¹n cđa c¸c mãn vay còng nh− l·i st trung b×nh ®−ỵc ¸p dơng cho lo¹i vay nμy Tuy vËy viƯc tÝnh nã cã mét vμi ®iĨm kh¸c B¶ng tÝnh thu nhËp trªn c¬ së gi¸ míi cho phÇn lo¹i vay nh¹y c¶m víi l·i st §¬n vÞ tÝnh : triƯu USD Tỉng sè thu nhËp trªn tÊt c¶ c¸c lo¹i tμi s¶n 14,076 Thu nhËp tõ c¸c ngn • Chøng kho¸n ng¾n h¹n 0,383 • Chøng kho¸n dμi h¹n 2,340 • Lo¹i vay kh«ng nh¹y c¶m víi l·i st 3,700 • TiỊn mỈt, nhμ cưa - 6,423 7,653 (1) Møc thu nhËp yªu cÇu cho lo¹i vay nh¹y c¶m víi l·i st Thu nhËp trung b×nh tÝnh cho lo¹i vay nh¹y c¶m l·i st: 7,653/70 = 10,93% (2) Møc thu nhËp yªu cÇu cho lo¹i vay nh¹y c¶m l·i st ®Þnh gi¸ l¹i: 7,653 3,500 70,00 35,00 = 11,87% (3) Víi l·i st hiƯn hμnh vμ l−ỵng c¸c kho¶n vay cã thĨ −íc tÝnh ®−ỵc vμ phÇn thu nhËp yªu cÇu ®Ĩ ®¹t ®−ỵc tû lƯ lỵi nhn trªn ®ång vèn ®−ỵc tÝnh to¸n B¶ng trªn cho thÊy c¸ch tÝnh: phÇn thu nhËp yªu cÇu cho lo¹i vay nh¹y c¶m víi l·i st = tỉng lỵi nhn yªu cÇu trõ ®i phÇn thu nhËp tõ chøng kho¸n ng¾n h¹n vμ dμi h¹n vμ phÇn thu nhËp tõ lo¹i vay kh«ng nh¹y c¶m víi l·i st Tû lƯ thu nhËp trung b×nh tÝnh cho lo¹i vay nh¹y c¶m víi l·i st = phÇn thu nhËp yªu cÇu tõ lo¹i vay nh¹y c¶m víi l·i st chia cho sè d− trung b×nh cđa lo¹i vay nμy Trong tr−êng hỵp víi lo¹i vay nh¹y c¶m víi l·i st cã thĨ ®Þnh gi¸ l¹i ®−ỵc ®Ịu n¨m th× tû lƯ thu nhËp yªu cÇu tõ lo¹i vay nh¹y c¶m víi l·i st ®−ỵc ®Þnh gi¸ míi ®−ỵc tÝnh l¹i víi tư sè vμ mÉu sè t−¬ng øng trõ ®i phÇn thu nhËp vμ sè d− vèn trung b×nh cã ®−ỵc tõ lo¹i vay kh«ng nh¹y c¶m víi l·i st ChØ sè ®ã cã gi¸ trÞ lμ 11,87% theo nh− kÕt qu¶ tÝnh ®−ỵc ë b¶ng trªn phÇn (3) C¶ hai c¸ch tÝnh trªn ®Ịu cã vỴ ®óng nh−ng thÕ giíi thùc th× phøc t¹p h¬n nhiỊu so víi c¸c m« h×nh ®¬n gi¶n hãa ë trªn (chØ riªng víi c¸c lo¹i vay kh¸c cã sù thay ®ỉi l·i st kh¸c còng ®đ ®Ĩ lμm bμi to¸n phøc t¹p h¬n nhiỊu) vËy viƯc øng dơng m« h×nh nμy ph¶i ®−ỵc xư lý trªn m¸y tÝnh KÕt qu¶ cã ®−ỵc vỊ møc thu nhËp trung b×nh ®èi víi lo¹i vay nh¹y c¶m víi l·i st, ng©n hμng cã thĨ ®em so s¸nh víi dù ®o¸n cđa ng©n hμng vỊ l·i st c¹nh tranh ë thÞ tr−êng n¨m tíi Vμ tr−êng hỵp l·i st c¹nh tranh thÊp h¬n møc l·i dù tÝnh ng©n hμng cã thĨ thu nhËp Ýt h¬n −íc ®o¸n trªn ®ång vèn së h÷u vμ ng−ỵc l¹i B¶ng tÝnh minh häa m« h×nh chªnh lƯch c¸c q tíi h¹n B¶ng tÝnh vỊ sù nh¹y c¶m víi l·i st §¬n vÞ tÝnh triƯu USD th¸ng th¸ng th¸ng n¨m Kh«ng Tỉng nh c¶m céng Tμi s¶n TiỊn mỈt vμ ng©n phiÕu 0 0 13,205 13,205 Chøng kho¸n ng¾n h¹n 1,504 1,504 1,504 1,504 1,504 Chøng kho¸n ®Çu t− 0,300 0,312 0,4081 0,5731 26,370 32,101 Vay th−¬ng m¹i 27,281 29,930 35,421 38,153 0,664 38,8173 Vay tiªu dïng 2,307 5,783 11,680 20,731 11,410 2,141 Lo¹i vay kh¸c 0,298 0,879 1,703 0,3673 18,045 21,718 Tμi s¶n kh¸c 0 0,560 6,112 6,672 Tỉng tμi s¶n 31,698 42,216 54,389 70,352 64,409 146,158 0 0 31,632 31,632 9,107 9,107 9,107 9,107 9,107 0 0 6,843 6,843 Tμi kho¶n thÞ tr−êng tiỊn tƯ 20,012 20,012 20,012 20,012 20,012 Chøng chØ tiÕt kiƯm 1,341 3,426 6,204 10,493 8,845 19,338 C chØ tiỊn gưi >= 100.000 2,794 11,412 19,897 30,630 1,448 32,078 TiÕt kiƯm c«ng céng vμ l kh¸c 0,380 1,607 0,3014 7,781 3,883 11,664 M−ỵn ng¾n h¹n 3,379 3,559 3,559 3,559 3,559 Nỵ kh¸c 0 0,032 0,167 0,924 1,091 Vèn së h÷u 0 0 10,834 10,834 37,013 37,013 61,825 37,013 37,013 146,158 Nỵ vμ vèn TiỊn gưi cã kú h¹n NOW and Super NOW Sỉ tiÕt kiƯm Tỉng nỵ vμ vèn §o l−êng tÝnh nh¹y c¶m cđa l·i st • Trong mét th¸ng Tμi s¶n nh¹y c¶m LS Tû lƯ nh¹y c¶m l·i st = -Vèn nh¹y c¶m LS 31,698 = = 0,86 37,013 Møc ch lƯch b»ng tiỊn= TS nh¹y c¶m LS- vèn nh¹y c¶m LS = 31,698-37,013 = -5,315 Chªnh lƯch q lμ ©m (-5,315 hay víi tû lƯ 86%) l·i st ng¾n h¹n t¨ng/gi¶m sÏ lμm gi¶m/t¨ng chªnh lƯch l·i st mét l−ỵng b»ng 5,315 x møc thay ®ỉi l·i st • Trong ba th¸ng Tμi s¶n nh¹y c¶m LS Tû lƯ nh¹y c¶m l·i st = 41,216 = = 0,84 Vèn nh¹y c¶m LS 49,123 Møc ch lƯch b»ng tiỊn= TS nh¹y c¶m LS- vèn nh¹y c¶m LS = 41,216-49,123 = -7,907 Chªnh lƯch q lμ ©m (-7,907 hay víi tû lƯ 84%) l·i st ng¾n h¹n t¨ng/gi¶m sÏ lμm gi¶m/t¨ng chªnh lƯch l·i st mét l−ỵng b»ng 7,907 x møc thay ®ỉi l·i st • Trong s¸u th¸ng Tμi s¶n nh¹y c¶m LS Tû lƯ nh¹y c¶m l·i st = 54,389 = = 0,88 Vèn nh¹y c¶m LS 61,825 Møc ch lƯch b»ng tiỊn= TS nh¹y c¶m LS- vèn nh¹y c¶m LS = 54,388-61,825 = -7,436 Chªnh lƯch q lμ ©m (-7,436 hay víi tû lƯ 88%) l·i st ng¾n h¹n t¨ng/gi¶m sÏ lμm gi¶m/t¨ng chªnh lƯch l·i st mét l−ỵng b»ng 7,436 x møc thay ®ỉi l·i st • Trong mét n¨m Tμi s¶n nh¹y c¶m LS Tû lƯ nh¹y c¶m l·i st = 70,352 = = 0,86 Vèn nh¹y c¶m LS 81,749 Møc ch lƯch b»ng tiỊn= TS nh¹y c¶m LS- vèn nh¹y c¶m LS = 70,352-81,749 = -11,397 Chªnh lƯch q lμ ©m (-11,397 hay víi tû lƯ 86%) l·i st ng¾n h¹n t¨ng/gi¶m sÏ lμm gi¶m/t¨ng chªnh lƯch l·i st mét l−ỵng b»ng 11,397 x møc thay ®ỉi l·i st • Tû lƯ kh«ng nh¹y c¶m cđa l·i st (trªn n¨m) Tμi s¶n kh«ng nh¹y c¶m LS 75,806 Tû lƯ kh«ng nh¹y c¶m = = = 1,18 l·i st Vèn kh«ng nh¹y c¶m LS 64,409 Møc ch lƯch b»ng tiỊn= TS nh¹y c¶m LS- vèn nh¹y c¶m LS = 75,806-64,409 = +11,397 C¬ cÊu d− nỵ vay vμ huy ®éng trªn ®Þa bμn TP.HCM ph©n theo hƯ thèng ng©n hμng th−¬ng m¹i B¶ng 7: B¶ng ph©n tÝch vỊ d− nỵ vay trªn ®Þa bμn ph©n theo NHTM tỉng hỵp trªn ®Þa bμn TP.HCM n¨m 1999 §¬n vÞ: Tû VND Ngμy 31/12/1998 Tªn hƯ thèng NH Tỉng DN Nỵ TH (1) (2) Ngμy 31/12/1999 Nỵ khoanh Tỉng DN Nỵ TH (1) (2) Nỵ khoanh NHTMQD 17.645 12.654 651 19.941 11.655 665 NHTMCP 9.308 7.220 25 10.196 7.287 45 3.NHLD 1.180 955 1.059 819 4.NHNNs 10.069 9.930 12.249 12.096 38.203 30.759 677 43.445 31.857 711 Céng Ngn: TrÝch phÇn B.2 B¸o c¸o tỉng kÕt n¨m 1999 cđa Ng©n hμng Nhμ n−íc CN TP.HCM Ghi chó: (1): Tỉng d− nỵ (2): Trong ®ã: d− nỵ h¹n B¶ng 8: B¶ng ph©n tÝch vỊ vèn huy ®éng trªn ®Þa bμn ph©n theo NHTM tỉng hỵp trªn ®Þa bμn TP.HCM n¨m 1999 §¬n vÞ: Tû VND Tªn hƯ thèng NH 31/12 31/12 T¨ng (+), gi¶m (-) so ThÞ phÇn n¨m n¨m víi 31/12/1999 (%) 1998 1999 Sè tiỊn Tû lƯ (%) 31/12/1999 NHTMQD 18.515 21.275 +2.760 +14,9 52,1 NHTMCP 10.429 10.910 +481 +4,6 26,7 3.NHLD 1.805 1.574 -231 -12,8 3,9 4.NHNN 5.684 7.077 +1.393 +24,5 17,3 36.443 40.836 +4.403 +12,1 100,0 Céng Ngn: TrÝch phÇn B1 B¸o c¸o tỉng kÕt n¨m 1999 cđa Ng©n hμng Nhμ n−íc CN TP.HCM B¶ng 9: Ph©n tÝch tiỊn gưi huy ®éng theo c¬ cÊu, tÝnh chÊt tiỊn gưi tỉng hỵp trªn ®Þa bμn TP.HCM §¬n vÞ: Tû VND ChØ tiªu 31/12 n¨m 31/12 n¨m T¨ng(+), gi¶m (-) 1998 1999 so víi 31/12/98 Sè tiỊn Tû lƯ % 1.TiỊn gưi to¸n cđa TCKT 13.938 18.168 +4.230 +30,3 2.TiỊn gưi d©n c− (TiÕt kiƯm, kú phiÕu, TP) 16.573 18.024 +1.451 +8,7 684 888 +204 +29,8 TiỊn gưi TC n−íc ngoμi 2.703 1.341 -1.362 -50,4 TiỊn gưi kh¸c 2.703 2.415 -120 -4,7 36.433 40.836 +4.403 +12,1 TiỊn gưi vèn chuyªn dïng Céng Ngn: TrÝch phÇn B.1 B¸o c¸o tỉng kÕt n¨m 1999 cđa Ng©n hμng Nhμ n−íc CN TP.HCM B¶ng 10: Mét sè chØ tiªu vỊ ngn vèn vμ sư dơng vèn tỉng hỵp trªn ®Þa bμn TP.HCM §¬n vÞ: Tû VND ChØ tiªu I.Ngn vèn 1.Vèn tù cã 31/12 31/12 T¨ng(+), gi¶m (-) so víi n¨m n¨m 31/12/98 1998 1999 63.361 71.334 Sè tiỊn +7.703 Tû lƯ % +12,1 5.609 5.734 +125 +2,2 36.433 40.836 +4.403 +12,1 2.856 1.037 -1.819 +211,8 Vèn vay NHNN 254 792 +538 +24,1 Tμi s¶n nỵ kh¸c 18.479 22.935 +4.456 +12,1 II Sư dơng vèn 63.631 71.334 +7.703 +41,6 2.708 3.828 +1.120 +13,7 38.203 43.445 +5.242 -22,1 276 215 -61 +6,2 22.444 23.846 +1.402 2.Vèn huy ®éng Vèn vay TCTD kh¸c TiỊn dù tr÷ D− nỵ cho vay nỊn kinh tÕ Hïn vèn liªn doanh Tμi s¶n cã kh¸c Ngn: TrÝch phÇn B.1 B¸o c¸o tỉng kÕt n¨m 1999 cđa Ng©n hμng Nhμ n−íc CN TP.HCM 10 C¬ cÊu ngn vèn vμ sư dơng vèn n¨m 1999 cđa BIDV Cn TP.HCM B¶ng 11: C¬ cÊu ngn vèn vμ sư dơng vèn n¨m 1999 cđa BIDV Cn TP.HCM ChØ tiªu N¨m 1998 Sè d− N¨m 1999 C¬ cÊu Sè d− C¬ cÊu I- C¬ cÊu ngn vèn huy ®éng 1-Theo TÝnh chÊt Ngn Vèn 3010 100% 3724 100% - Ng¾n h¹n 1769 59% 2045 55% - Trung, dμi h¹n 1241 41% 1679 45% 3010 100% 3724 100% - Huy ®éng t¹i Chi nh¸nh 1867 62% 2369 64% - Trung −¬ng ®iỊu chun 1143 38% 1355 36% 3010 100% 3724 100% VND 1744 58% 2333 63% USD (quy USD) 1266 42% 992 27% 1867 100% 2349 100% 1056 57% 1597 68% - D©n c− 697 37% 703 30% - Tỉ chøc tÝn dơng 114 6% 49 2% 2225 100% 2795 100% a- Trung, dμi h¹n 1461 66% 1793 64% - Theo kÕ ho¹ch vμ đy th¸c 1343 92% 1461 81% - Ngoμi kÕ ho¹ch 118 8% 332 19% b- Ng¾n h¹n 764 34% 1002 36% - Trong x©y l¾p 363 48% 525 52% - Ngoμi x©y l¾p 401 52% 477 48% 2225 100% 2795 100% 1289 58% 1733 62% 936 42% 1062 38% 2-Theo tÝnh chÊt ®Þa bμn huy ®éng 3- Theo lo¹i tiỊn tƯ (quy USD) 4- C¬ cÊu ngn vèn HD t¹i CN - Tỉ chøc kinh tÕ, c¸ nh©n II- C¬ cÊu d− nỵ vay 1- Theo thêi gian cho vay 2- Theo lo¹i tiỊn tƯ (quy USD) VND USD (triƯu USD) ( Ngn: trÝch b¶ng sè 7: B¶ng c¬ cÊu ngn vèn vμ sư dơng vèn B¸o c¸o tỉng kÕt th¸ng 12/1999 cđa BIDV chi nh¸nh TP.HCM) 11 [...]... nguồn vốn v sử dụng vốn cũng nh các báo cáo kết quả kinh doanh ở phần sau 2.2 Thực trạng của quản trị nguồn vốn tại NHĐT&PTVN CN TP. HCM Để xem xét thực trạng việc quản trị nguồn vốn v sử dụng vốn tại NHĐT&PTVN CN TP. HCM , chúng ta phân tích bảng dữ liệu sau về tình hình nguồn vốn v sử dụng vốn năm 1999 2.2.1 Tình hình nguồn vốn v sử dụng vốn NHĐT&PTVN CN TP. HCM Bảng số 4: Tình hình nguồn vốn v sử dụng vốn. .. tạo Sử dụng các nghiệp vụ Future (mua bán tơng lai) Phân chia nguồn vốn thnh các quỹ tới hạn khác nhau để cân bằng khả năng thanh toán 16 Chơng II: Phân tích thực trạng hoạt động quản trị nguồn vốn của NHĐT v PT CN TP. HCM 2.1 Thực trạng hoạt động của Ngân hng Đầu t phát triển CN TP. HCM 2.1.1 Vi nét về Ngân hng Đầu t v Phát triển Việt nam v Chi Nhánh TP. HCM Ngân hng Đầu t v Phát triển Việt nam thnh... động kinh doanh Ngân hng Đầu t v Phát triển chi nhánh TP. HCM (NHĐT&PTVN CN TPHCM) l một trong những chi nhánh hng đầu của NHĐT&PTVN v cũng đợc đánh giá l một trong những ngân hng hng đầu chuyên về lĩnh vực cho vay đầu t xây dựng cơ bản trên địa bn TP. HCM Trong những năm vừa qua, NHĐT&PTVN CN TP. HCM đã cung cấp hng ngn tỉ đồng vốn tín dụng cho các doanh nghiệp trên điạ bn TPHCM, đặc biệt l 18 những... thức, biện pháp huy động vốn qua các kênh Khai thác sử dụng vốn, kinh doanh vốn một cách có hiệu quả nhất, tăng lu lợng v tốc độ luân chuyển vốn, hệ số sinh lời trên một đồng vốn Xây dựng chi n lợc kinh doanh, m trớc hết l chi n lợc vốn, thực hiện trung tâm điều hnh về vốn nhanh chóng, kịp thời, có hiệu quả đồng thời bảo đảm tính an ton (điều hnh, điều phối, điều hòa) Chi n lợc sử dụng vốn: Đa dạng... mang tính xã hội cao của TP. HCM nh công trình kênh Nhiêu Lộc- Thị Nghè, cấp thoát nớc, cải tạo lới điện, đờng giao thông, vận tải, Đa số các doanh nghiệp lớn chuyên về lĩnh vực xây lắp ở thnh phố Hồ Chí Minh hiện nay đều có quan hệ tín dụng với NHĐT&PTVN CN TP. HCM 2.1.2 .Chi n lợc về nguồn vốn v sử dụng vốn của Ngân hng Đầu t v Phát triển CN TP. HCM Công tác tạo nguồn vốn phải xuất phát từ cầu để lo cung... suất đầu vo, lãi suất đầu ra v thu nhập ngân hng Chúng ta đã biết, ngân hng l một tổ chức kinh doanh tiền tệ, đầu vo cũng nh đầu ra trong kinh doanh của ngân hng chính l tiền tệ Bên cạnh đó vốn hoạt động của ngân hng chủ yếu có nguồn gốc không phải từ vốn chủ sở hữu nên chi phí đầu vo chính l chi phí lãi suất để có vốn huy động v lợi nhuận đầu ra chính l lãi suất cho vay Nh vậy: Lãi suất đầu vo: l chi. .. hồi vốn nhanh Coi trọng chất lợng hơn số lợng; lấy hiệu quả, an ton l tiêu chuẩn hng đầu để xem xét sử dụng vốn Gắn chi n lợc sử dụng vốn với chi n lợc huy động vốn: thực hiện phơng châm Đi vay để cho vay ; Thu nợ để cho vay ; Lấy ngắn nuôi di, lấy di để hỗ trợ ngắn; sử dụng tổng hòa các loại nguồn vốn, để hình thnh lãi suất hòa đồng, có tính cạnh tranh cao Trong tất cả các hoạt động dịch vụ: Ngân. .. vốn, gắn chi n lợc huy động vốn với chi n lợc sử dụng vốn có hiệu quả cao nhất Đa dạng hóa các sản phẩm, dụng cụ v các loại hình đầu t trong kinh doanh, sử dụng tổng hợp các các nguồn vốn để hình thnh lãi suất có tính cạnh tranh cao BIDV thực thi chi n lợc: Tuyệt đối không chạy theo doanh số m thỏa hiệp với những rủi ro tiềm ẩn, coi chữ tín lm hng đầu, l trên hết trong tất cả hoạt động kinh doanh Ngân. .. lãi: l giá cả m ngời đi vay phải trả để đợc quyền sử dụng vốn vay hoặc l tiền "thuê vốn" để sử dụng Tiền lãi l biểu hiện giá trị theo thời gian của tiền tệ Cụ thể đó l lợng tăng lên từ số vốn gốc ban đầu đem đầu t để có đợc số vốn tích lũy sau cùng Tiền lãi = Tổng vốn tích lũy - vốn đầu t ban đầu Lãi suất: Tỷ lệ phần trăm của tiền lãi so với số vốn gốc ban đầu trong một đơn vị thời gian Tiền lãi trong... điều kiện về vốn m lo đầu ra (cầu), đồng thời phải xuất phát từ tình hình thực tiễn của Việt nam (môi trờng kinh tế, môi trờng pháp lý, môi trờng xã hội v tâm lý, môi trờng đối ngoại ) Công tác nguồn vốn phải quán triệt quan điểm: phát huy nội lực cao nhất, vốn trong nớc l quyết định, (chi m tỷ trọng trên 50%), vốn ngoi nớc l quan trọng (chi m dới 50%) Luôn có biện pháp nâng tỷ trọng vốn tiền gửi ... t phát triển CN TP. HCM 17 2.1.1 Vi nét Ngân hng Đầu t v Phát triển Việt nam v Chi Nhánh TP. HCM 17 2.1.2 Chi n lợc nguồn vốn v sử dụng vốn Ngân hng Đầu t v Phát triển CN TP. HCM 19 2.1.2.1 Mục... TP. HCM 2.1 Thực trạng hoạt động Ngân hng Đầu t phát triển CN TP. HCM 2.1.1 Vi nét Ngân hng Đầu t v Phát triển Việt nam v Chi Nhánh TP. HCM Ngân hng Đầu t v Phát triển Việt nam thnh lập ngy 26.04.1957... giải pháp nhằm nâng cao hiệu quản trị nguồn vốn Ngân hng Đầu t v PT VN địa bn TP. HCM Chơng I: Một số khái niệm Quản trị Nguồn vốn 1.1 Lý thuyết quản trị nguồn vốn 1.1.1 ý nghĩa lý thuyết quản