NGÀNH NGÂN HÀNG CẤU TRÚC VÀ SỰ CẠNH TRANH Nhóm – Lớp Đêm – Khóa 24 NỘI DUNG Lịch sử phát triển hệ thống ngân hàng Sáng kiến tài phát triển hệ thống ngân hàng ngầm Hệ thống ngân hàng thương mại Mỹ Sự hợp ngân hàng Sự chia tách ngân hàng ngành dịch vụ tài khác Ngân hàng quốc tế LỊCH SỬ PHÁT TRIỂN HỆ THỐNG NGÂN HÀNG Ngân hàng Bắc Mỹ thành lập Ngân hàng Mỹ đời Ngân hàng Mỹ chấm dứt hoạt động Ngân hàng thứ Mỹ đời Điều lệ Ngân hàng thứ bị phủ hiệu lực năm 1936 1782 1791 1811 1816 1832 1913 1863 1933 Hệ thống ngân hàng quốc gia văn phòng kiểm soát tiền tệ thành lập FED thành lập FDIC thành lập LỊCH SỬ PHÁT TRIỂN HỆ THỐNG NGÂN HÀNG Trách nhiệm quan điều hành ngân hàng:  FED quyền ngân hàng bang chịu trách nhiệm kết nối ngân hàng bang thành viên FED  FED chịu trách nhiệm điều hành công ty sở hữu nhiều ngân hàng ngân hàng quốc gia  FDIC quyền ngân hàng bang: giám sát ngân hàng bang thành viên FED  Chính quyền ngân hàng bang: kiểm soát ngân hàng FDIC bảo hiểm SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Hệ thống Ngân hàng Ngầm (SBS) Cho vay qua thị trường chứng khoán SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Một thay đổi thị trường tài kích thích nghiên cứu đổi nhằm đem lại lợi nhuận  Phản ứng thay đổi cầu  Phản ứng thay đổi cung  Lách quy đinh hành SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Phản ứng thay đổi cầu: Biến động lãi suất Lãi suất Lãi suất tín phiếu kho bạc tháng, 1934 - 2014 Công cụ tài phái sinh Vay với lãi suất điều chỉnh SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Phản ứng thay đổi cầu: Biến động lãi suất 1975 Lợi nhuận cao dù lãi suất có tăng Lãi suất ban đầu thấp nên hấp dẫn SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Phản ứng thay đổi cầu: Biến động lãi suất 1975 Hợp đồng chuẩn hóa hai bên nhằm trao đổi mặt hàng có chất lượng khối lượng chuẩn hóa, giá thỏa thuận, giao hàng vào thời điểm cụ thể tương lai Tự bảo hiểm rủi ro lãi suất Lợi nhuận có từ chứng khoán phát hành trước SỰ HỢP NHẤT NGÂN HÀNG Sự thay đổi sách qua năm:  Năm 1975, ban hành Luật Ngân hàng Liên bang đầu tiên, cho phép ngân hàng bang mua ngân hàng bang  Năm 1982, ban hành Qui ước khu vực cho phép bang khu vực thành lập ngân hàng liên bang  Đầu năm 1990, hầu hết bang chấp nhận hình thức ngân hàng liên bang SỰ HỢP NHẤT NGÂN HÀNG Lợi ích:  Tăng hiệu kinh tế dựa phạm vi quy mô  Giảm bớt rủi ro: kinh tế bang yếu bù đắp nguồn lực bang khác  Phát triển lên cao tăng khả cạnh tranh (có khả trở thành đối thủ ngân hàng lớn) SỰ HỢP NHẤT NGÂN HÀNG Hệ quả:  Các tổ chức trung gian tài lấn sân sang khu vực làm cho tổ chức trở nên giống  Sát nhập tạo tổ chức ngân hàng lớn phức tạp SỰ CHIA TÁCH NGÂN HÀNG VÀ CÁC DỊCH VỤ TÀI CHÍNH Sự suy yếu đạo luật Glass-Steagall:  Cấm ngân hàng thương mại bảo lãnh phát hành chứng khoán công ty tham gia hoạt động môi giới  Tạo nên khác biệt bật chia tách ngân hàng ngành dịch vụ tài khác Mỹ so với quốc gia khác  Cục dự trữ liên bang sử dụng lỗ hỏng điều 20 đạo luật GlassSteagall, cho phép liên doanh ngân hàng thương mại để bảo lãnh phát hành chứng khoán miễn lợi tức không vượt qua số quy định  Xác nhận Tòa án tối cáo Mỹ hành động Fed năm 1988 SỰ CHIA TÁCH NGÂN HÀNG VÀ CÁC DỊCH VỤ TÀI CHÍNH Đạo luật Hiện đại hóa dịch vụ tài Gramm - Leach - Bliley 1999:  Bãi bỏ đạo luật Glass - Steagall thức năm 1999  Các tiểu bang điều chỉnh hoạt động bảo hiểm  Ủy ban Hoái đối Chứng khoán tiếp tục kiểm soát hoạt động chứng khoán  Văn phòng kiểm soát viên tiền tệ điều chỉnh công ty ngân hàng tham gia vào việc bảo lãnh phát hành chứng khoán  Cục dự trữ liên bang kiểm soát công ty sở hữu cổ phần ngân hàng SỰ CHIA TÁCH NGÂN HÀNG VÀ CÁC DỊCH VỤ TÀI CHÍNH Ba mô hình ngành ngân hàng chứng khoán: Mô hình hoạt động ngân hàng toàn diện  Không có chia tách ngân hàng với ngành chứng khoán Hệ thống hoạt động ngân hàng toàn diện kiểu Anh  Có thể tham gia phát hành bảo lãnh chứng khoán  Các công ty hợp pháp riêng biệt phổ biến  Ngân hàng nắm giữ cổ phần tập đoàn thương mại phổ biến  Một vài liên kết ngân hàng tập đoàn bảo hiểm phổ biến SỰ CHIA TÁCH NGÂN HÀNG VÀ CÁC DỊCH VỤ TÀI CHÍNH Ba mô hình ngành ngân hàng chứng khoán: Một vài chia tách hợp pháp  Ở Nhật Bản, cho phép nắm giữ cổ phần đáng kể tập đoàn thương mại nắm giữ công ty bất hợp pháp NGÂN HÀNG QUỐC TẾ Ngân hàng quốc tế đời Kinh doanh quốc tế Ngân hàng quốc tế Xâm nhập thị trường Eurodollar Nhu cầu nâng cao lợi nhuận NGÂN HÀNG QUỐC TẾ Sự phát triển hoạt động kinh doanh quốc tế  Dịch vụ ngân hàng quốc tế để giúp lưu thông tiền tệ Đầu tư để nâng cao lợi nhuận  Những ngân hàng Mỹ tìm lợi nhuận tăng thêm hoạt động đầu tư quốc tế lĩnh vực tài ngân hàng NGÂN HÀNG QUỐC TẾ Cấu trúc ngân hàng Mỹ nước London Bahamas &Cayman Caribe Mỹ Latin Các chi nhánh Đông Á NGÂN HÀNG QUỐC TẾ Thiết bị ngân hàng quốc tế (International Banking Facilities)  Ra đời cuối năm 1981  Mục đích: Khuyến khích người Mỹ ngân hàng nước sử dụng dịch vụ ngân hàng Mỹ quốc gia NGÂN HÀNG QUỐC TẾ Ngân hàng nước Mỹ TT Ngân hàng Tài sản (triệu USD) BNP Paribas SA, France 2,675,627 Deutsche Bank AG, Germeny 2,551,727 Barclays PLC, UK 2,326,004 Credit Agricole SA, France 2,133,810 Industrial and Commercial Bank of China, China 2,043,861 The Royal Bank of Scotland Group PLC, UK 2,020,790 The Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ Corp, China 1,644,768 China Construction Bank Corp, China 1,641,683 JP Morgan-Chase NA, US 1,621,621 10 Bank Santander, Spain 1,590,560 NGÂN HÀNG QUỐC TẾ Ngân hàng nước Mỹ  Chiếm 5% tổng tài sản ngân hàng Mỹ 22% thị phần tiền va cho công ty Mỹ  Cách thức hoạt động:  Văn phòng đại diện  Ngân hàng Mỹ  Chi nhánh ngân hàng nước TÓM TẮT  Hai hệ thống ngân hàng Mỹ: ngân hàng thương mại quan điều tiết ngân hàng thương mại  Môi trường kinh tế thay đổi khuyến khích tổ chức tài tìm kiếm đổi  Quy định hạn chế mở chi nhánh hành động McFadden dẫn đến việc xuất hàng loạt ngân hàng nhỏ TÓM TẮT  Từ năm 1980, hợp ngân hàng bắt đầu xuất với tốc độ nhanh chóng  Luật Glass- Steagall bắt nguồn cho việc chia tách ngân hàng thương mại  Tốc độ phát triển nhanh chóng thương mại quốc tế từ năm 1960, ngân hàng quốc tế bắt đầu hình thành phát triển [...]... hàng phá sản và hợp nhất ngân hàng  Sự thay đổi của các chính sách và quy định  Sự phát triển của công nghệ thông tin Kết quả:  Không chỉ số lượng ngân hàng nhỏ mà còn có sự thay đổi lớn trong tài sản của các ngân hàng lớn 4 SỰ HỢP NHẤT NGÂN HÀNG Sự thay đổi chính sách qua các năm:  Năm 1975, ban hành Luật Ngân hàng Liên bang đầu tiên, cho phép ngân hàng ngoài bang mua những ngân hàng ở trong... CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Sự sụt giảm ngân hàng truyền thống  Thị phần Ngân hàng thương mại sụt giảm  Quỹ tiết kiệm sụt giảm  Tổng thể tình trạng thu được lợi nhuận thì không giảm sút  Sự gia tăng các hoạt động ngoại bảng SỰ SỤT GIẢM LỢI THẾ CHI PHÍ HUY ĐỘNG VỐN SỰ SỤT GIẢM LỢI THẾ THU NHẬP SỬ DỤNG VỐN 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Sự sụt giảm ngân hàng truyền... THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Ở MỸ Quy định về hạn chế mở chi nhánh: Luật Mc Fadden Quy định về mở chi nhánh ở các bang 3 HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Ở MỸ Ngân hàng đối phó với việc hạn chế mở chi nhánh: Công ty sở hữu cổ phẩn ngân hàng Máy rút tiền tự động (ATM) 4 SỰ HỢP NHẤT NGÂN HÀNG Số lượng 1992 2007 Số lượng NHTM được bảo hiểm ở Mỹ, 1934 - 2010 4 SỰ HỢP NHẤT NGÂN HÀNG Nguyên nhân:  Ngân hàng. .. TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Phản ứng của ngân hàng - Mở rộng sang những lĩnh vực mới và rủi ro hơn - Tham gia hoạt động ngoại bảng  Thu nhập không chịu thuế  Chấp nhận chịu rủi ro 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Sự sụt giảm ngân hàng truyền thống ở các nước khác 3 HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Ở MỸ Tài sản Số lượng ngân Tỷ trọng trên Tỷ trọng trên hàng số lượng... HÀNG NGẦM Sự sụt giảm ngân hàng truyền thống SỰ SỤT GIẢM LỢI THẾ CHI PHÍ HUY ĐỘNG VỐN LẠM PHÁT TRẦN LÃI SUẤT NGÂN HÀNG TRUYỀN THỐNG VỐN KHU VỰC LÃI SUẤT CAO 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Sự sụt giảm ngân hàng truyền thống SỰ SỤT GIẢM LỢI THẾ THU NHẬP SỬ DỤNG VỐN  Mất lợi thế chi phí huy động vốn đã làm ngân hàng mất khả năng cạnh tranh  Công nghệ thông tin phát triển, những... cẩn phải dự trữ bắt buộc Ngân hàng trả những khoản lãi mà quy định hiện hành không cho phép Tài khoản liên kết trở nên phổ biến và mức dự trự bắt buộc ngày nay còn rất thấp  NH ngày này tự nguyện dự trữ bắt buộc 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Sự sụt giảm ngân hàng truyền thống % tổng số tín dụng cao cấp Ngân hàng thương mại Quỹ tiết kiệm Cổ phiếu ngân hàng của tổng vay nợ phi... thành lập ngân hàng liên bang  Đầu những năm 1990, hầu hết các bang đều chấp nhận hình thức ngân hàng liên bang 4 SỰ HỢP NHẤT NGÂN HÀNG Lợi ích:  Tăng hiệu quả kinh tế dựa trên phạm vi và quy mô  Giảm bớt rủi ro: khi nền kinh tế ở bang này yếu có thể bù đắp bằng nguồn lực ở những bang khác  Phát triển lên cao hơn và tăng khả năng cạnh tranh (có khả năng trở thành đối thủ của các ngân hàng lớn)... NGÂN HÀNG NGẦM Phản ứng do những thay đổi của cung: Công nghệ thông tin Cuối 1960s 200 triêu thẻ Giảm chi phí giao dịch 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Phản ứng do những thay đổi của cung: Công nghệ thông tin 1995 1996 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Phản ứng do những thay đổi của cung: Công nghệ thông tin 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN... NGÂN HÀNG NGẦM Phản ứng do những thay đổi của cung: Công nghệ thông tin 200 tỷ Junk Bond 1977 1980 Michael Milken 1989 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Phản ứng do những thay đổi của cung: Công nghệ thông tin 2010 – 1000 tỷ Thương phiếu là nợ ngắn hạn được đảm bảo do ngân hàng và doanh nghiệp phát hành 1970 – 33 tỷ Dễ phát hành   Sự phát triển Nhu cầu 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ... tiêu dùng - Ngân hàng, tổ chức sẽ chuyển những khoản phải thu này thành trái phiếu, bán cho nhà đầu tư để thu về nhanh chóng các khoản nợ - Nhà đầu tư sẽ trở thành chủ nợ mới và có quyền đòi cả gốc và lãi khi giấy nợ đã đến hạn - Lãi suất cao – Rủi ro 2 SÁNG KIẾN TÀI CHÍNH & SỰ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NGẦM Lách những quy đinh hiện hành Dự trữ bắt buộc Khai thác khẽ hở của Luật Thuế đánh vào tiền gửi ... triển hệ thống ngân hàng Sáng kiến tài phát triển hệ thống ngân hàng ngầm Hệ thống ngân hàng thương mại Mỹ Sự hợp ngân hàng Sự chia tách ngân hàng ngành dịch vụ tài khác Ngân hàng quốc tế LỊCH... phẩn ngân hàng Máy rút tiền tự động (ATM) SỰ HỢP NHẤT NGÂN HÀNG Số lượng 1992 2007 Số lượng NHTM bảo hiểm Mỹ, 1934 - 2010 SỰ HỢP NHẤT NGÂN HÀNG Nguyên nhân:  Ngân hàng phá sản hợp ngân hàng  Sự. .. quốc tế LỊCH SỬ PHÁT TRIỂN HỆ THỐNG NGÂN HÀNG Ngân hàng Bắc Mỹ thành lập Ngân hàng Mỹ đời Ngân hàng Mỹ chấm dứt hoạt động Ngân hàng thứ Mỹ đời Điều lệ Ngân hàng thứ bị phủ hiệu lực năm 1936 1782