Các cú sốc thu nhập chiến lược đối phó rủi ro hộ: Vai trị bảo hiểm thức Nơng thơn Việt Nam Nhóm nghiên cứu Kinh tế Phát triển Đại học Copenhagen Viện Quản lý Kinh tế Trung Ương Bộ Kế hoạch Đầu tư Việt Nam Trung tâm tư vấn sách Nơng nghiệp Viện Chính sách Chiến lược Nơng nghiệp Phát triển Nông thôn Bộ Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Việt Nam Trong khn khổ chương trình hỗ trợ ngành Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Đại sứ quán Hoàng gia Đan Mạch Việt Nam 1 Giới thiệu Hiện hầu hết hộ gia đình nông thôn nước phát triển phải đối mặt với vấn đề trì nhu cầu tiêu dùng tối thiểu trước cú sốc thu nhập bất lợi Những cú sốc ảnh hưởng đến đời sống hộ thông qua tác động tiêu cực đến thu nhập, tài sản sức khỏe thành viên hộ Báo cáo nghiên cứu sâu xem xét chiến lược khác hộ gia đình nơng thơn Việt Nam việc đối phó với cú sốc thu nhập bất lợi Chúng phân loại cú sốc thành loại: cú sốc mang tính cá nhân (ví dụ: thương tích, bệnh tật, chết, ly hôn, vv) ảnh hưởng đến hộ gia đình ảnh hưởng đến người tạo thu nhập nhất, cú sốc từ ngoại cảnh (ví dụ: lũ ảnh hưởng đến tất hộ gia đình sống vị trí cụ thể) ảnh hưởng đến cộng đồng Trong nhiều trường hợp cú sốc theo kiểu bảo hiểm thị trường tài chính thức, cú sốc kiểu thứ hai nhìn chung khơng bảo hiểm cách thức hạn chế nguồn cung Sử dụng liệu lặp từ điều tra hộ gia đình nơng thơn Việt Nam, nghiên cứu tìm hiểu tác động cú sốc thu nhập bất lợi với hộ gia đình dựa thước đo chủ quan khả đối phó với rủi ro, đồng thời tìm hiểu khả điều chỉnh chi tiêu hộ gia đình Chúng tơi tìm hiểu tình trạng tiết kiệm hình thức tài sản lưu động (các vật ni, kho dự trữ, khoản tiết kiệm cho vay) sử dụng hình thức tự bảo hiểm chiến lược đối phó với rủi ro vai trị bảo hiểm thức việc giảm nhu cầu tự bảo hiểm Tại nước phát triển, việc thường xuyên đối mặt với rủi ro ngun nhân dẫn tới nghèo đói người nông dân (Fafchamps , 2009) Bản chất cú sốc tác động đến khả hộ gia đình việc đối phó với hậu (Dercon, 2002) Ví dụ, biến cố từ ngoại cảnh kiện thời tiết mưa lũ ảnh hưởng tiêu cực đến đời sống người.1 Ngồi cịn có nhiều chứng chứng minh ảnh hưởng bất lợi cú sốc mang tính cá nhân hộ gia đình (Morduch, 2004; Townsend, 1994; Udry, 1991) Bên cạnh việc tác động vào khả ứng phó hộ gia đình, chất cú sốc quan trọng cho việc hiểu rõ chiến lược hộ gia đình sử dụng để đối phó với hậu bất lợi Những cú sốc mang tính cá nhân bảo hiểm thức mức độ cộng đồng, có, thơng qua hợp đồng bảo hiểm thức với cơng ty bảo hiểm bên thứ ba Các nghiên cứu gần cho thấy việc thiếu bảo hiểm thức điều kiện có thị trường ngun nhân tượng nghèo đói triền miên nước phát Ví dụ, Alderman cộng (2006) thấy thời tiết bất lợi ảnh hưởng đến dinh dưỡng chiều cao trẻ em Jacoby Skoufias (1997) lại kiện thời tiết liên quan ảnh hưởng đến việc học tuyển sinh Ngược lại, Deaton (1997) thấy biến cố không gian diện rộng làng Cote d'Ivoire giải thích thay đổi thu nhập hộ gia đình triển (Morduch , 2002) Việc bảo hiểm cho cú sốc từ ngoại cảnh gặp nhiều khó khăn hơn, hợp đồng bảo hiểm thức trường hợp lý mang tính đạo đức lựa chọn khơng thuận tự nhiên.2 Do đó, hộ gia đình sinh sống mơi trường nhiều rủi ro phải có chiến lược đối phó để giảm tác động cú sốc đến sinh kế gia đình (Dercon năm 2002) Alderman Paxson (1994) phân biệt quản lý rủi ro chiến lược đối phó rủi ro: theo đó, quản lý rủi ro việc xác định ảnh hưởng rủi ro tới trình tạo thu nhập (xác định thay đổi thu nhập – income smoothing) khái niệm chiến lược đối phó rủi ro việc xác định hậu rủi ro tới thu nhập, , ví dụ cú sốc thu nhập sau xảy kiện (xác định thay đổi chi tiêu – consumption smoothing ') Có nhiều nghiên cứu tiết kiệm hạn chế chi tiêu đưa khái niệm tiết kiệm phòng ngừa (Zeldes, năm 1989, Kimball, năm 1990; Deaton, năm 1991, năm 1992; Udry, 1994) Nhiều dẫn chứng cho thấy dân cư nơng thơn- nơi tín dụng bị hạn chế- việc tiết kiệm khơng mang tính hiệu dễ xảy ra.3 Các khoản tiết kiệm nhiều hộ gia đình nghèo dường nhằm phòng ngừa trước cú sốc thu nhập định đầu tư dài hạn Ngồi khoản tích lũy tiết kiệm phịng ngừa (và khoản ngắn hạn khác), có chứng cho thấy hộ gia đình lo sợ rủi ro nên tích lũy tài sản lưu động nhằm tự bảo hiểm để lúc tín dụng bị hạn chế, họ buộc phải bán để trang trải chi tiêu.4 Trong nghiên cứu này, chúng tơi tìm hiểu cách thức hộ gia đình nơng thơn Việt Nam đối phó với cú sốc thu nhập Nghiên cứu dựa dữliệu củacuộc Điều tra khảo sát Hộ gia đình nơng thơn Việt Nam năm 2006, 2008 2010; bao gồm thông tin chi tiết nguồn lực tài hộ, cách thức tiếp cận mua bảo hiểm thức, tỷ lệ cú sốc mang tính cá nhân nhứng cú sốc đến từ ngoại cảnh Chúng phân biệt cú sốc từ ngoại cảnh cú sốc mang tính cá nhân; xem xét hợp đồng bảo hiểm thức khoản tiết kiệm phịng ngừa giúp hộ gia đình đối phó với rủi ro Giả thuyết nghiên cứu trường hợp khơng có hợp đồng bảo hiểm thức cho cú sốc từ ngoại cảnh, hộ gia đình sợ rủi ro tham gia vào chiến lược tiết kiệm phòng ngừa để chống lại rủi ro cú sốc từ ngoại cảnh, sử dụng hình thức bảo Nghiên cứu nguồn cung, Cole et al (2010) hạn chế tín dụng tin tưởng (vào khả công ty bảo hiểm- Người dịch-ND) rào cản đáng kể cho tăng lên bảo hiểm cho lượng mưa Ấn Độ Udry (1994) tìm thấy chứng tiết kiệm phịng ngừa làng nông thôn miền bắc Nigeria, nơi ông cho thấy hộ gia đình tiết kiệm đáng kể để đối phó với cú sốc.Deaton (1992) nhận thấy lượng tiết kiệm đáng kể tích lũy để đối phó với cú sốc thu nhập Cote d'Ivoire Rosenzweig Wolpin (1993) cung cấp chứng người nơng dân bán bị thiến phải đối mặt với khủng hoảng không mong đợi làng ICRISAT Ấn Độ Fafchamps et al (1998) nhận giao dịch vật nuôi Tây Phi vùng bán khô hạn nhiệt đới đáp ứng biến động thu nhập Lim Townsend (1998) thấy cách tiếp cận hiệu để đối phó rủi ro mức độ hộ gia đình tự bảo hiểm thơng qua tiết kiệm vật (ví dụ, xây dựng dự trữ ngũ cốc) hiểm thức để đối phó với rủi ro mang tính cá nhân Ngồi hình thức tiết kiệm hộ gia đình (ví dụ, tiết kiệm thức, tiết kiệm khơng thức ROSCAs), nghiên cứu xem xét hình thức tích lũy tài sản khác ni vật ni dự trữ sản phẩm trồng trọt chiến lược tiết kiệm phòng ngừa chống lại rủi ro từ ngoại cảnh khoản vay mượn Phần lại báo cáo tổ chức sau: Phần giới thiệu thông tin thực trạng Việt Nam, đặc biệt trọng đến tính dễ tổn thương hộ gia đình trước cú sốc thu nhập vai trò, khả nhà nước việc phát triển thị trường tài chính thức (tín dụng, tiết kiệm bảo hiểm) để giúp hộ gia đình đối phó với cú sốc Phần sử dụng phương pháp tiếp cận thực nghiệm để tìm hiểu vấn đề; Phần phần mơ tả liệu phân tích Phần thảo luận kết thực nghiệm Phần đưa kết luận Tổng quan thực trạng Việt Nam 2.1 Tính dễ tổn thương với cú sốc Sự bất ổn kinh tế vĩ mô, lạm phát cao hệ thống pháp luật hạn chế có tác động tiêu cực mạnh tới đời sống hộ gia đình Tại nước phát triển loại rủi ro phổ biến thường biến động mạnh thu nhập, đặc biệt với nhóm dễ bị tổn thương Ví dụ, biến động nghịch giá nông nghiệp, hội việc làm không ổn định, thảm họa thiên nhiên ảnh hưởng mạnh đế hộ gia đình, đặc biệt người sống dựa vào nông nghiệp phục vụ chủ yếu Tại Việt Nam, hộ gia đình cá nhân người gặp nhiều cú sốc thu nhập người làm nông nghiệp thường bị ảnh hưởng nặng nề Theo báo cáo gần Liên Hợp Quốc, Việt Nam mười quốc gia hàng đầu giới chịu ảnh hưởng nhiều thiên tai Số liệu từ Bộ Nông nghiệp Phát triển nông thôn cho thấy tổng thiệt hại thiên tai gây hàng năm khoảng 1,5% GDP, ảnh hưởng đến 9.000 người làm 466 người chết cho Ngành nông nghiệp phải chịu tác động nhiều tất ngành khác Từ năm 1990 đến 2008, Việt Nam trải qua 194 kiện thời tiết khắc nghiệt Trong năm 2008, có 515 trường hợp tử vong, 230.000 lúa hoa màu bị phá hủy hoàn toàn, triệu đầu gia súc chết, 54.000 nuôi trồng thủy sản bị phá hoại 4.700 nhà bị sập bị trôi Tổng thiệt hại thiên tai năm 2008 ước đạt 11.500 tỷ đồng.5 Sản xuất nông nghiệp khu vực nông thôn chịu nhiều ảnh hưởng Số liệu Tổng cục Thống kê Ngoài kiện liên quan đến thời tiết, thiệt hại côn trùng mùa màng dịch bệnh vật nuôi phổ biến khí hậu nhiệt đới nóng ẩm Việt Nam Bên cạnh đó, hầu hết nông dân Việt Nam nông hộ nhỏ nên kiến thức khả để ngăn chặn lây lan bệnh hạn chế Dịch cúm gia cầm (HPAI) phát lần Việt Nam vào năm 2003 Kể từ đó, Việt Nam phải chịu đựng đợt dịch bệnh mà phủ quan quốc tế phải đưa loạt biện pháp để ứng phó (Magalhaes et al, 2006; Agrifood Consulting International, 2006) Hơn 51 triệu gia cầm bị tiêu hủy với tổng thiệt hại ước tính khoảng 10.000 tỷ đồng Các bệnh phổ biến khác ảnh hưởng đến vật nuôi bao gồm New Castle, Gumboro, Dịch tả Theo Viện Chăn ni Quốc gia, có khoảng 40 đến 53% gia cầm bị nhiễm bệnh New Castle hàng năm 27-32% bị nhiễm bệnh Gumboro 14-15% nhiễm bệnh tả Tỷ lệ tử vong gà thả rông từ sinh đến tuổi trưởng thành 47% với chi phí cho thú y lên đến 10-12% tổng chi phí.6 Một báo cáo nghiên cứu gần sức cạnh tranh chăn nuôi Việt Nam cho thấy dịch bệnh gia súc xảy tất tỉnh điều tra (12 tổng số) từ năm 2008 2010 Tỷ lệ nhiễm cao Long An với tỷ lệ nhiễm bệnh chiếm tới 70% tổng số xã.7 Nguyễn (2003) ước tính từ đến 10% dân số Việt Nam có nguy đói nghèo Tổ chức Oxfam, việc sử dụng phương pháp theo dõi đói nghèo cộng đồng nơng thơn từ năm 2005 2010, cho thấy rủi ro cú sốc thu nhập làm tăng tính dễ tổn thương hộ gia đình, đặc biệt người nghèo nông thôn.8 Bên cạnh ảnh hưởng biến động giá thiên tai, yếu tố ảnh hưởng nhiều đến sinh kế người nơng dân khơng có khả lao động vấn đề sức khỏe Hơn nữa, hỏi nguy rủi ro dự kiến 12 tháng tới, đa số cho họ sợ khơng có khả lao động Đối với người nghèo thiếu vốn, đất đai giáo dục, sức lao động tài sản quý giá họ quan tâm đặc biệt đến nguy sức khỏe bệnh tật làm giảm khả lao động điều trị y tế tốn Nguyễn (2003) xác định năm nhóm riêng biệt hộ gia đình đặc biệt dễ bị rủi ro loại hình này, bao gồm: hộ gia đình phụ nữ làm chủ hộ, hộ gia đình dân tộc thiểu số, hộ gia đình khơng có đất, hộ gia đình nghèo, hộ gia đình nằm khu vực đồng sơng Hồng Tóm lại, hộ gia đình Việt Nam bị ảnh hưởng đặc biệt cú sốc thu nhập nhóm dễ bị tổn thương xã hội Những cú sốc đa dạng, từ thiên tai, dịch bệnh trồng, vật nuôi yếu tố kinh tế vĩ mô lạm phát bất ổn giá Đối với hộ gia đình nghèo nhất, rủi ro liên quan đến sức khỏe quan tâm đặc biệt http://www.vcn.vnn.vn/PrintPreview.aspx?ID=5616 LIFSAP: Livestock competitiveness and food safety project, report 2010 Nghèo đói có tham gia giám sát cộng đồng nông thôn Việt Nam, viện trợ hành động Oxfam, 2005-2010 2.2 Các chế đối phó rủi ro thức Hộ gia đình đối phó với cú sốc thu nhập nhiều cách Hình thức đối phó rủi ro tối ưu thơng qua hợp đồng bảo hiểm chi trả cho thiệt hại hộ gia đình trường hợp gặp cú sốc bất lợi Thị trường bảo hiểm Việt Nam thị trường phát triển nhanh giới Từ năm 2000 đến 2009, khu vực bảo hiểm nhân thọ Việt Nam tăng từ 51,12 triệu USD đến 671 triệu USD, khu vực phi nhân thọ từ 126 triệu đô la Mỹ đến 763 triệu đô la Mỹ (Business Monitor International Ltd, 2010) Theo Hiệp hội Bảo hiểm Việt Nam, có 120.000 đại lý bảo hiểm hoạt động Việt Nam Tuy nhiên, lĩnh vực cịn quy mơ nhỏ giới hạn phạm vi sản phẩm bảo hiểm có sẵn Tổng giá trị phí bảo hiểm Việt Nam chiếm 2% GDP năm 2005, so với 9,5% Mỹ, 8,7% EU 10,5% Nhật Bản, cho thấy nhiều hội đáng kể cho tăng trưởng lĩnh vực tương lai Sản phẩm bảo hiểm y tế phát triển đặc biệt nhanh chóng Việt Nam Tỷ lệ phần trăm bệnh nhân (nội trú ngoại trú) có bảo hiểm y tế giấy chứng nhận chăm sóc sức khỏe miễn phí tăng nhanh từ 37,4% năm 2004 lên 66,7% năm 2010.9 Chi phí cho việc sử dụng dịch vụ chăm sóc sức khỏe áp dụng từ năm 1988 làm cho chi phí phụ trội y tế gia đình tăng lên đáng kể Chương trình bảo hiểm y tế bắt buộc xây dựng nhằm hỗ trợ cho người nghèo, thực tế hộ gia đình giả lại người tham gia chủ yếu(Wagstaff Nguyễn 2002) Bảo hiểm nông nghiệp, với mục tiêu chi trả rủi ro liên quan đến sản xuất nơng nghiệp, có tiềm đáng kể việc hỗ trợ nông dân nơng thơn nâng cao khả đối phó với rủi ro phụ thuộc dân số Việt Nam vào nông nghiệp khả gặp rủi ro liên quan đến nông nghiệp cao Tuy nhiên, thị trường bảo hiểm nông nghiệp chưa phát triển Việt Nam Khoảng 1% nông dân bảo hiểm để bảo vệ chống lại thiệt hại cho trồng, 0,24% cho gia súc, 0,1% lợn 0,04% cho gia cầm Tính đến năm 2008, có hai cơng ty bảo hiểm cung cấp bảo hiểm nông nghiệp quy mơ nhỏ Tập đồn Bảo Việt Groupama Tuy nhiên, doanh nghiệp nhận thấy dịch vụ không mang lại lợi nhuận dịch vụ tồn thời gian ngắn 10 Để điều chỉnh, Thủ tướng Chính phủ ban hành Quyết định 315/QD-TTg việc cung cấp thí điểm bảo hiểm nơng nghiệp 20 tỉnh, thành phố khắp Việt Nam từ 01 tháng năm 2011 Theo Quyết định này, bảo hiểm nông nghiệp bao gồm lúa, chăn nuôi gia súc, gia cầm nuôi trồng thủy sản Nhà nước tốn phí bảo hiểm tồn VHLSS 2010 -GSO http://www.taichinhvietnam.com/taichinhvietnam/modules.php?name=News&file=article&sid=159 10 cho hộ gia đình nghèo hộ nơng nghiệp, 80% phí bảo hiểm cho hộ nơng dân cận nghèo Ngồi định cịn miễn 60% cho hộ nơng dân khác 20% cho tổ chức nông nghiệp.11 2.3 Các chế đối phó rủi ro phi thức Giống nhiều nước phát triển khác, thị trường bảo hiểm thức Việt Nam phát triển khơng tốt nhiều hộ gia đình phải dựa vào chế khác để đối phó với rủi ro Nguyễn (2003) thấy chiến lược đối phó rủi ro hộ gia đình Việt Nam chiến lược tự bảo hiểm bao gồm việc bán tài sản, gửi tiết kiệm, vay từ người thân bạn bè, sử dụng tín dụng Tuy nhiên có chứng cho thấy hệ thống an sinh thời Việt Nam thất bại việc bảo vệ nhóm dễ bị tổn thương Nghiên cứu Viện KHXH Việt Nam tổ chức Oxfam nhiều hộ gia đình nghèo giảm mức chi tiêu để đối phó với cú sốc thu nhập Đặc biệt hộ gia đình nghèo có xu hướng giảm số lượng chất lượng bữa ăn họ chi phí chăm sóc sức khỏe so với hộ không nghèo Các hộ gia đình khơng nghèo có xu hướng giảm chi phí xã hội (đám tang, đám cưới, vv) dựa vào tiết kiệm phải đối mặt với cú sốc thu nhập bất lợi không thiết phải cắt giảm chi tiêu cho thực phẩm y tế Xu hướng phổ biến hộ gia đình giả bán tài sản vật nuôi Hỗ trợ từ cộng đồng tổ chức xã hội quan trọng với người nghèo việc khắc phục cú sốc thu nhập bất lợi Một truyền thống lâu đời văn hóa chia sẻ rủi ro tồn cộng đồng nhỏ Việt Nam Điều không bao gồm hỗ trợ từ bạn bè người thân mà hỗ trợ từ tổ chức đoàn thể Hội Phụ nữ, Hội Nơng dân, Hội Cựu chiến binh Đồn Thanh niên 2.4 Các chế đối phó rủi ro phủ Sự hỗ trợ phủ để giúp cá nhân cộng đồng đối phó với rủi ro thơng qua sách an sinh xã hội khác Các sách bao gồm ba vịng trịn: vịng trịn bên ngồi bao gồm biện pháp xây dựng lực việc giảm thiểu rủi ro giảm tính dễ bị tổn thương đào tạo nghề, định hướng nghề nghiệp, khuyến nông, hỗ trợ giảm nghèo; vòng tròn bao gồm biện pháp phòng ngừa giảm nhẹ thông qua chế bảo hiểm bao gồm bảo hiểm xã hội, bảo hiểm y tế loại khác, vòng tròn bao gồm biện pháp bảo vệ thông qua hỗ 11 http://www.vietlaw.gov.vn/LAWNET/ trợ xã hội trực tiếp mở rộng cho người bị ảnh hưởng rủi ro thông qua Nghị định 67/CP, bao gồm cú sốc liên quan đến thiên tai dịch bệnh.12 Mạng lưới an sinh xã hội Việt Nam bao gồm loạt lĩnh vực, gồm có bảo trợ xã hội, xố đói, giảm nghèo, bảo hiểm xã hội, bảo hiểm y tế, dịch vụ việc làm dịch vụ thất nghiệp Các sáng kiến thực để hỗ trợ người cao tuổi đơn, trẻ em có hồn cảnh đặc biệt khó khăn, người tàn tật, nạn nhân thiên tai, người dân thiếu đói định kỳ Về nguyên tắc, phủ thiết kế mạng lưới an sinh để giúp đối tượng xã hội, đặc biệt người nhóm dễ bị tổn thương sống tiêu chuẩn tối thiểu sống Tuy nhiên thực tế, hiệu biện pháp không rõ ràng, quỹ hạn hẹp chủ yếu dựa vào nguồn lực khan địa phương Ví dụ, vào năm 1999 gần triệu người hội đủ điều kiện để hỗ trợ có 20% số họ thực nhận phụ cấp (Bộ Lao động - Thương binh Xã hội 1999) Lương hưu khoản toán khác liên quan đến việc làm bảo hiểm xã hội cung cấp cho người lao động khu vực thức (Nguyễn, 2003) Cách tiếp cận thực nghiệm Các lý thuyết kinh tế gợi ý mơi trường rủi ro, nơi khơng có thị trường bảo hiểm tồn tại, hộ gia đình tích lũy khoản tiết kiệm phòng ngừa tài sản để tự bảo vệ chống lại biến động thu nhập tài sản Tiết kiệm phòng ngừa nhiên lại không hiệu họ chuyển tài nguyên từ đầu tư sản xuất chi tiêu Nếu rủi ro bảo hiểm thơng qua hợp đồng bảo hiểm thức hộ gia đình chọn mua bảo hiểm để tự bảo vệ chống lại biến đổi thu nhập tương lai Ở nhiều nước phát triển, thị trường bảo hiểm thức khơng phát triển tốt, cung cấp sản phẩm bảo hiểm cho số loại rủi ro định chủ yếu thiên tai tự nhiên Rủi ro tổng hợp biến cố không gian lớn lũ lụt, bệnh dịch gia súc bảo hiểm thị trường thức Lý thuyết cho thấy hộ gia đình tiết kiệm mua bảo hiểm để điều chỉnh chi tiêu theo thời gian, việc xảy cú sốc thu nhập không ảnh hưởng đến mức chi tiêu hai giai đoạn, nhiên hộ gia đình có bảo hiểm phịng ngừa tiết kiệm người khơng có bảo hiểm khó khăn thu nhập rủi ro mang tính cá nhân loại bỏ Điều tra thực nghiệm chúng tơi tập trung vào mức độ đối phó hộ gia đình với cú sốc thu nhập thơng qua xem xét việc điều chỉnh chi tiêu hộ, đồng thời, xem xét vai trò tiết kiệm phòng ngừa chế đối phó rủi ro liệu bảo hiểm thức có làm giảm nhu cầu tiết kiệm phịng ngừa Chúng tơi sử dụng ba phương Giám sát đói nghèo cộng đồng nơng thơn Việt Nam, báo cáo tổng hợp, 2008-2009 12 pháp phân tích riêng biệt để tìm hiểu vấn đề Đầu tiên, sử dụng biện pháp chủ quan khả đối phó để phân tích yếu tố định khả đối phó với cú sốc thu nhập hộ gia đình Chúng tơi khai thác liệu lặp cách sử dụng mơ hình xác suất tuyến tính hiệu ứng cố định đối chứng không đồng hộ gia đình với thời gian khơng thay đổi Các đặc điểm hộ gia đình thay đổi theo thời gian đưa vào mơ biến đối chứng Các biến giải thích khác cú sốc thu nhập mức độ nghiêm trọng thường xuyên cú sốc Thứ hai, xem xét mức độ điều chỉnh chi tiêu hộ theo thời gian đối mặt với cú sốc thu nhập khác xem xét liệu khả điều chỉnh chi tiêu có phụ thuộc vào diện tiết kiệm bảo hiểm thức hay khơng Đầu tiên chúng tơi ước tính thơng số cho phương trình chi tiêu tiêu chuẩn hộ gia đình dùng để dự đốn mức chi tiêu phù hợp điều chỉnh chi tiêu Sau chúng tơi kiểm tra khác mặt thống kê mức độ chi tiêu thực tế mức độ chi tiêu dự báo Chúng tơi phân tích mức độ thay đổi khoản chi tiêu lâu dài cú sốc khám phá xem sai lệch có tương quan với tiết kiệm cơng cụ bảo hiểm Để có thông số cho hàm chi tiêu chung đại diện cho cách điều chỉnh chi tiêu hộ gia đình, chúng tơi ước tính hồi quy hiệu ứng cố định chi tiêu thu nhập, khả kinh tế yếu tố khác có liên quan phù hợp với giả thuyết thu nhập lâu dài bao gồm độ tuổi, trình độ giáo dục chủ hộ, quy mơ hộ gia đình, vv, đặc điểm gần khơng thay đổi hộ theo thời gian Mơ hình sau ước tính riêng cho vùng: ln Consit = δ + δ1 ln Incomeit + δ lnWealthit + δ ln Creditit + δ Ageit + δ Ageit + δ Educationit + δ Sexit + δ Sizeit + ui + eit (1) Chúng sử dụng hệ số ước tính từ phương trình (1) để dự đốn mức chi tiêu hộ gia đình thời kỳ cách sử dụng liệu quan sát biến giải thích thời điểm Phân tích cho thấy thu nhập bị cú sốc bất lợi thời kỳ thêm vào để tìm hiểu yếu tố khơng thay đổi thực tế tác động đến việc dự đoán mức độ chi tiêu Nếu hộ gia đình điều chỉnh chi tiêu ước tính mức chi tiêu, sau phân tích đồng thời thay đổi yếu tố định chi tiêu nhìn thấy mức độ chi tiêu thực tế biết thời gian Chúng tơi sử dụng t-test đơn giản để kiểm tra khác biệt có ý nghĩa thống kê hai biện pháp Kết không từ chối giả thuyết cung cấp chứng điều chỉnh chi tiêu Kiểm tra thực qua nhóm hộ gia đình khác theo loại cú sốc họ trải qua, liệu tiết kiệm bảo hiểm thức có mặt lúc hay khơng mức thu nhập hộ gia đình thời điểm Giai đoạn thứ hai điều tra thực nghiệm tìm hiểu chế điều chỉnh chi tiêu hộ gia đình Các hộ gia đình tồn giới phát triển tích lũy tài sản tiết kiệm tài sản lưu động hình thức tiết kiệm phịng ngừa (Fafchamps, năm 2009; Deaton năm 1992; Deaton, 1991) Như thảo luận Fafchamps et al (1998) Newman et al (2011) hộ gia đình lựa chọn danh mục đầu tư tài sản lưu động phụ thuộc vào cách thức thu hồi cho loại tài sản phương sai đồng chênh lệch lợi nhuận Trong báo cáo này, xem xét loạt loại tài sản khác bao gồm tiết kiệm thức khơng thức, nắm giữ vật ni, dự trữ sản phẩm trồng trọt hình thức vay mượn (bao gồm khoản vay thức khơng thức) Chúng tơi hy vọng hộ gia đình phân bổ tổng tiết kiệm (bao gồm khoản phòng ngừa) qua loạt tài sản khác để chống lại cú sốc thu nhập bất ngờ Xác định mối quan hệ nhân xuất cú sốc thu nhập suy giảm dự trữ tài sản phức tạp khó tách biệt tác động cú sốc với yếu tố khác việc làm giảm tài sản hộ gia đình Ví dụ, hộ gia đình có người bị chết bắt đầu giảm dự trữ tài sản thành viên hộ gia đình cần điều trị y tế thời gian trước chết Mối quan hệ cú sốc suy giảm tài sản xác định cách tiếp cận theo kiểu hiệu ứng lặp dạng giả định Từ liệu, dễ dàng phân loại cú sốc nói chung thành cú sốc ngoại cảnh cú sốc mang tính cá nhân Những cú sốc từ ngoại cảnh tiếp tục chia thành 1) kinh tế (ví dụ, thay đổi giá trồng, thay đổi giá sản phẩm đầu vào / thiếu hụt) 2) tự nhiên (ví dụ, lũ lụt, bão, hạn hán ) đó, cú sốc mang tính cá nhân bao gồm 3) bảo hiểm (ví dụ, bệnh tật, thương tích tử vong thành viên hộ gia đình) 4) phi bảo hiểm (ví dụ, tội phạm / trộm cắp, ly hơn, gia đình tranh chấp vv) Do chất nó, cú sốc mang tính cá nhân tương quan với đặc điểm hộ gia đình khơng quan sát được, có ảnh hưởng đến việc định tài hộ gia đình Sử dụng phép tính ước lượng tác động cố định loại bỏ khơng đồng khơng nhìn thấy thời điểm đưa vào biến kiểm sốt cho giàu có, thu nhập, giáo dục đặc điểm khác hộ gia đình để cố gắng nắm bắt đặc tính khơng đồng cịn lại theo thời gian Mơ hình hiệu ứng cố định cấp hộ gia đình đầy đủ chúng tơi ước tính cơng thức: ait = β1dNatit + β dEconit + β 3dIdioI it + β dIdioU it + β dInsit + β dFreeInsit + β dTransit (2) + β dIdioI it × dInsit + β dIdioI it × dFreeInsit + β10 dNatit × dTransit + Z it ' δ 9n+ vi + τ t + eit Trong Ait = ∑ i =1 ait đại diện cho tổng giá trị tài sản lưu động hộ gia đình điều chỉnh lại theo giá trị năm 2010, dNatit , dEconit , dIdioI it dIdioU it biến giả định biến cố khơng gian diện rộng khía cạnh tự nhiên lẫn kinh tế, biến cố bảo hiểm lẫn khơng thể bảo hiểm , Zit đại diện cho vector biến đổi theo thời gian đặc điểm hộ gia đình (bao gồm mức độ giàu có biến giả định cho rủi ro hộ gia đình thay đổi theo thời gian), τ đại diện cho biến giả định thời gian, u t 10 i Nhìn chung 2008 Full sample Thực tế Dự báo Khác biệt n No shock Thực tế Dự báo Khác biệt n Any shock Thực tế Dự báo Khác biệt n Idio shock Thực tế Dự báo Khác biệt n Nat shock Thực tế Dự báo Khác biệt n 35 Khơng mua bán bảo hiểm Có mua bán bảo hiểm Khơng miễn phí bảo hiểm Có miễn phí bảo hiểm < Tài sản lỏng trung bình > Tài sản lỏng trung bình < Thu nhập trung bình > Thu nhập trung bình 6.65 6.45 0.20*** 1,147 6.55 6.38 0.16*** 872 6.98 6.66 0.32*** 275 6.84 6.51 0.32*** 699 6.36 6.35 0.02 448 6.48 6.36 0.12*** 604 6.84 6.55 0.30*** 543 6.23 6.20 0.03 607 7.12 6.73 0.40*** 540 6.74 6.48 0.26*** 235 6.65 6.39 0.26*** 179 7.03 6.76 0.27** 56 6.83 6.50 0.33*** 157 6.57 6.44 0.12 78 6.49 6.33 0.15** 138 7.11 6.69 0.42*** 97 6.23 6.09 0.14** 113 7.22 6.84 0.38*** 122 6.57 6.44 0.13*** 880 6.45 6.37 0.08** 666 6.96 6.65 0.32*** 214 6.78 6.52 0.26*** 496 6.30 6.33 -0.02 384 6.35 6.36 0.00 438 6.79 6.52 0.27*** 442 6.19 6.22 -0.03 500 7.07 6.72 0.35*** 380 6.59 6.42 0.17*** 2,037 6.52 6.39 0.12*** 890 Nhìn chung 2010 Full sample Thực tế Dự báo Khác biệt n No shock Thực tế Dự báo Khác biệt n Any shock Thực tế Dự báo Khác biệt n Idio shock Thực tế Dự báo Khác biệt n Nat shock Thực tế Dự báo Khác biệt n Không mua bán bảo hiểm Có mua bán bảo hiểm Khơng miễn phí bảo hiểm Có miễn phí bảo hiểm < Tài sản lỏng trung bình > Tài sản lỏng trung bình < Thu nhập trung bình > Thu nhập trung bình 6.60 6.48 0.12*** 1,023 6.53 6.42 0.11*** 851 6.98 6.79 0.19*** 172 6.65 6.50 0.15*** 761 6.45 6.42 0.03 262 6.40 6.33 0.07** 520 6.81 6.63 0.17*** 503 6.28 6.25 0.04 540 6.95 6.74 0.22*** 481 6.53 6.45 0.08 230 6.42 6.37 0.04 191 7.08 6.82 0.26** 39 6.56 6.48 0.08 156 6.46 6.38 0.09 74 6.20 6.22 -0.01 127 6.93 6.73 0.20*** 103 6.14 6.16 -0.02 124 6.99 6.79 0.20*** 106 6.63 6.50 0.13*** 865 6.57 6.45 0.12*** 725 6.95 6.79 0.16*** 140 6.70 6.53 0.17*** 646 6.44 6.43 0.01 219 6.47 6.36 0.11*** 426 6.78 6.64 0.15*** 439 6.33 6.29 0.04 455 6.96 6.74 0.22*** 408 6.63 6.45 0.17*** 2,036 6.65 6.42 0.23*** 1,013 *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% 36 Bảng 9a: Tác động cố định ước tính tác động cú sốc thu nhập Tổng tài sản vãng lai Sốc thu nhập (1) -0.153*** (0.051) (3) (4) (5) (6) -0.027 (0.050) -0.188* (0.100) Sốc ngoại sinh (2) -0.028 (0.050) -0.189* (0.100) -0.022 (0.050) -0.182* (0.101) -0.026 (0.050) -0.193* (0.100) -0.117* (0.061) -0.036 (0.100) -0.000 -0.173*** (0.061) -0.032 (0.099) -0.076 0.100 (0.104) -0.054 (0.100) -0.076 (0.115) (0.116) -0.213** -0.102 (0.081) -0.092* (0.050) Ngoại sinh:Sốc tự nhiên Ngoại sinh: Sốc kinh tế Các cú sốc riêng -0.151*** (0.055) -0.079 -0.078 -0.138** (0.060) -0.037 (0.099) -0.080 (0.115) (0.115) (0.115) -0.104 -0.106 -0.108 (0.123) -0.332 (0.287) -0.109 (0.081) (0.081) (0.081) (0.081) -0.005 (0.040) 0.000 (0.040) -0.001 (0.040) -0.002 (0.040) (0.085) 0.647*** (0.207) -0.001 (0.040) Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes 0.039 (0.043) -0.347*** (0.128) Yes Yes Yes 5,764 0.137 2,032 5,764 0.137 2,032 5,764 0.137 2,032 5,764 0.137 2,032 5,764 0.139 2,032 5,764 0.139 2,032 Nội sinh: Sốc bảo hiểm Nội sinh: Sốc phi bảo hiểm Mua bán bảo hiểm bồi thường PurchInsClaim* Sốc bảo hiểm Miễn phí bảo hiểm yêu cầu bồi thương PurchInsClaim* Sốc bảo hiểm Chuyển tiền Chuyển tiền sốc bảo hiểm Điều khiển hộ gia đình Giả định thời gian Khơng đổi Số quan sát R-bình phương Sơ hộ Sai số chuẩn nhóm mức độ hộ gia đình đưa ngoặc đơn *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% Lưu ý: Chúng không trình bày kết cho tương tác chuyển nhượng cú sốc tự nhiên thống kê không đáng kể trường hợp 37 Bảng 9b: Tác động cố định ước tính tác động cú sốc thu nhập Tổng số tài sản lỏng phân tổ theo nhóm tài sản Ngoại sinh: Sốc tự nhiên Ngoại sinh: Sốc kinh tế Nội sinh: Sốc bảo hiểm Nội sinh:Sốc phi bảo hiểm Mua bảo hiểm bồi thường Miễn phí bảo hiểm bồi thường FreeInsClaim*Sốc bảo hiểm Chuyển khoản (1) Wealth 0.081 (0.102) 0.064 (0.167) -0.376*** (0.136) 0.105 (0.172) -0.023 (0.247) -0.342** (2) Wealth -0.068 (0.080) -0.506** (0.216) -0.139 (0.126) -0.018 (0.122) -0.111 (0.232) -0.032 (3) Wealth -0.118 (0.128) 0.006 (0.247) -0.042 (0.152) 0.239 (0.211) 0.080 (0.203) -0.243 (4) Wealth 0.077 (0.102) 0.071 (0.163) -0.377* (0.197) 0.104 (0.170) -0.027 (0.247) -0.268* (5) Wealth -0.096 (0.079) -0.496** (0.216) 0.065 (0.194) -0.040 (0.123) -0.098 (0.247) 0.197 (6) Wealth -0.117 (0.127) -0.023 (0.245) 0.282 (0.219) 0.216 (0.213) 0.074 (0.203) -0.146 (0.167) 0.522 (0.320) -0.033 (0.082) (0.151) 1.076** (0.519) -0.028 (0.074) (0.277) 0.592 (0.617) 0.066 (0.099) (0.150) (0.184) (0.268) Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes -0.035 (0.089) 0.044 (0.238) Yes Yes Yes 0.006 (0.076) -0.204 (0.234) Yes Yes Yes 0.113 (0.104) -0.499* (0.268) Yes Yes Yes 1,853 0.258 1,130 1,970 0.404 1,325 1,945 0.055 1,198 1,853 0.256 1,130 1,970 0.398 1,325 1,945 0.058 1,198 Transfers* Sốc bảo hiểm Điều khiển hộ Giả định thời gian Không đổi Sơ quan sát R- Bình phương Só lượng hộ Sai số chuẩn nhóm mức độ hộ gia đình đưa ngoặc đơn *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% Lưu ý: Chúng tơi khơng trình bày kết cho tương tác bảo hiểm mua cú sốc nội sinh bảo hiểm phân tổ theo nhóm tài sản thống kê khơng đáng kể trường hợp Hoàn tác chỉnh sửa 38 Bảng 10: Tác động cố định ước tính tác động cú sốc thu nhập hộ chăn nuôi Sốc Thu nhập (1) -0.023 (0.073) (3) (4) (5) (6) 0.010 (0.065) 0.023 (0.150) Sôc ngoại sinh (2) 0.010 (0.065) 0.023 (0.150) 0.013 (0.065) 0.030 (0.150) 0.010 (0.065) 0.021 (0.150) -0.183** (0.093) -0.096 (0.124) -0.322* (0.174) -0.056 (0.141) -0.112 (0.125) -0.326* (0.173) -0.091 -0.011 (0.132) 0.028 (0.066) Ngoại sinh: Sốc tự nhiên Ngoại sinh: Sốc kinh tế Sốc riêng biệt -0.140* (0.082) Nội sinh: Sốc bảo hiểm -0.338* (0.173) -0.327* (0.173) -0.154* (0.092) -0.104 (0.124) -0.326* (0.173) -0.009 -0.014 -0.014 -0.157* (0.093) -0.104 (0.124) -0.336* (0.200) 0.042 (0.429) -0.014 (0.132) (0.132) (0.132) (0.132) -0.025 (0.062) -0.021 (0.062) -0.022 (0.062) -0.022 (0.062) (0.139) 0.563 (0.365) -0.023 (0.062) Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes -0.005 (0.066) -0.143 (0.181) Yes Yes Yes 4,372 0.356 1,777 4,372 0.357 1,777 4,372 0.357 1,777 4,372 0.357 1,777 4,372 0.357 1,777 4,372 0.357 1,777 Nội sinh:Sốc phi bảo hiểm Mua bảo hiểm bồi thường PurchInsClaim* Sốc bảo hiểm Miễn phí bảo hiểm bồi thường FreeInsClaim*Sốc bảo hiểm Chuyển khoản Transfers*Sốc tự nhiên Điều khiển hộ Thời gian giả định Không đổi Số quan sát R-bình phương Sơ hộ Sai số chuẩn đưa ngoặc *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% Lưu ý: Chúng khơng trình bày kết cho tương tác chuyển nhượng cú sốc tự nhiên thống kê không đáng kể trường hợp Chúng tơi khơng trình bày phân tách theo nhóm tài sản khơng có điều khoản tương tác có ý nghĩa thống kê 39 Bảng 11a: Tác động cố định ước tính tác động cú sốc thu nhập tổng số tiết kiệm Sốc Thu nhập (1) -0.228*** (0.071) (3) (4) (5) (6) (7) -0.195*** (0.066) -0.034 (0.150) Sôc ngoại sinh (2) -0.195*** (0.066) -0.036 (0.151) -0.174*** (0.066) -0.019 (0.151) -0.195*** (0.066) -0.034 (0.151) -0.290*** (0.087) -0.050 (0.149) -0.232*** (0.083) 0.032 (0.142) 0.082 (0.122) -0.178 (0.140) 0.028 (0.142) 0.078 (0.125) -0.163** (0.081) 0.021 (0.141) 0.093 (0.125) -0.425*** -0.226* -0.223* (0.119) (0.119) -0.134* (0.069) 0.171* (0.101) Yes Yes Yes 3,782 0.067 1,866 -0.186*** (0.068) Ngoại sinh: Sốc tự nhiên Ngoại sinh: Sốc kinh tế Sốc riêng biệt -0.131* (0.077) Nội sinh: Sốc bảo hiểm 0.078 (0.126) 0.074 (0.125) -0.164** (0.081) 0.027 (0.142) 0.079 (0.125) -0.221* -0.229* -0.226* -0.151* (0.084) 0.029 (0.141) 0.122 (0.125) -0.226 (0.409) -0.226* (0.119) (0.119) (0.118) (0.119) -0.074 (0.058) -0.070 (0.058) -0.071 (0.057) -0.072 (0.057) (0.113) 1.216*** (0.339) -0.072 (0.057) Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes -0.073 (0.061) 0.021 (0.165) Yes Yes Yes 3,782 0.065 1,866 3,782 0.065 1,866 3,782 0.066 1,866 3,782 0.066 1,866 3,782 0.073 1,866 3,782 0.066 1,866 Nội sinh:Sốc phi bảo hiểm Mua bảo hiểm bồi thường PurchInsClaim* Sốc bảo hiểm Miễn phí bảo hiểm bồi thường FreeInsClaim*Sốc bảo hiểm Chuyển khoản Transfers*Sốc tự nhiên Điều khiển hộ Thời gian giả định Không đổi Số quan sát R-bình phương Sơ hộ Sai số chuẩn đưa ngoặc *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% 40 Bảng 11b: Tác động cố định ước tính tác động cú sốc thu nhập tiết kiệm tổng số phân tổ theo nhóm tài sản Ngoại sinh:Sốc tự nhiên Ngoại sinh: Sốc kinh tế Nội sinh: Sốc bảo hiểm Nội sinh:Sốc phi bảo hiểm Purchased insurance Claim Mua bảo hiểm bồi thường PurchInsClaim* Sốc bảo hiểm Chuyển khoản (1) Wealth -0.306* (0.174) -0.436 (0.418) -1.042*** (0.236) 0.240 (0.464) 1.096*** (0.371) -0.847** (0.396) 1.712*** (0.625) -0.323* (0.169) (2) Wealth -0.217 (0.136) -0.230 (0.326) -0.459*** (0.175) -0.387 (0.271) -0.377 (0.357) 0.077 (0.245) 2.081** (0.935) 0.165 (0.115) (3) Wealth -0.023 (0.156) 0.389 (0.295) 0.176 (0.162) 0.261 (0.270) 0.340* (0.189) -0.266 (0.292) 0.774 (0.826) -0.034 (0.117) (4) Wealth -0.338 (0.262) -0.475 (0.433) -0.918*** (0.241) 0.246 (0.473) 1.078*** (0.377) -0.469 (0.352) (5) Wealth -0.385** (0.174) -0.305 (0.324) -0.278 (0.170) -0.403 (0.274) -0.296 (0.431) 0.604 (0.396) (6) Wealth -0.112 (0.184) 0.353 (0.291) 0.229 (0.159) 0.254 (0.270) 0.353* (0.193) -0.113 (0.314) Yes Yes Yes -0.271 (0.206) -0.063 (0.304) Yes Yes Yes 0.097 (0.154) 0.204 (0.238) Yes Yes Yes -0.099 (0.135) 0.182 (0.171) Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes 855 0.259 681 1,335 0.189 1,033 1,595 0.058 1,030 855 0.229 681 1,335 0.159 1,033 1,595 0.057 1,030 Transfers*Sốc tự nhiên Điều khiển hộ Thời gian giả định Không đổi Số quan sát R-Bình phương Sơ lượng hộ Sai số chuẩn đưa ngoặc *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% Lưu ý: Chúng tơi khơng trình bày kết cho tương tác bảo hiểm mua cú sốc nội sinh bảo hiểm phân tổ theo nhóm tài sản thống kê khơng đáng kể tất trường hợp Trong bảng này, chúng tơi tập trung vào vai trị bảo hiểm miễn phí tương tác với cú sốc nội sinh, bảo hiểm chuyển giao tương tác với cú sốc tự nhiên 41 Bảng 12: Tác động cố định ước tính tác động cú sốc thu nhập bất lợi tiền mặt / vàng Sốc thu nhập (1) -0.247*** (0.074) (3) (4) (5) (6) (7) -0.163** (0.071) -0.166 (0.144) Sốc ngoại sinh (2) -0.162** (0.071) -0.170 (0.144) -0.151** (0.071) -0.156 (0.144) -0.163** (0.071) -0.168 (0.144) -0.277*** (0.096) -0.190 (0.144) -0.258*** (0.089) 0.045 (0.158) -0.044 (0.130) -0.196 (0.135) 0.039 (0.157) -0.045 (0.131) -0.225** (0.088) 0.040 (0.156) -0.026 (0.131) -0.179 -0.064 -0.062 (0.122) (0.122) -0.251*** (0.073) 0.202* (0.111) Yes Yes Yes 3,283 0.055 1,790 -0.173** (0.072) Ngoại sinh: Sôc tự nhiên Ngoại sinh: Sốc kinh tế Sôc nội sinh -0.191** (0.083) Nội sinh: Sốc bảo hiểm -0.049 (0.132) -0.051 (0.131) -0.228** (0.089) 0.041 (0.157) -0.047 (0.131) -0.068 -0.074 -0.065 -0.208** (0.091) 0.043 (0.157) 0.022 (0.135) -0.341 (0.389) -0.063 (0.123) (0.123) (0.122) (0.122) -0.179*** (0.061) -0.176*** (0.061) -0.178*** (0.061) -0.180*** (0.061) (0.128) 0.691** (0.334) -0.179*** (0.061) Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes -0.174*** (0.064) -0.048 (0.164) Yes Yes Yes 3,283 0.052 1,790 3,283 0.051 1,790 3,283 0.053 1,790 3,283 0.053 1,790 3,283 0.055 1,790 3,283 0.053 1,790 Nội sinh: Sốc phi bảo hiểm Mua bảo hiềm bồi thường PurchInsClaim * Sốc bảo hiểm Miễn phí bảo hiểm bồi thường FreeInsClaim*Sốc bảo hiểm Chuyển tiền Transfers*Sốc tự nhiên Điều khiển hộ Giả định thời gian Không đổi Số quan sát R-Bình phương Số lượng hộ Sai số chuẩn đưa ngoặc *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% Lưu ý: Chúng tơi khơng có mặt phân tách theo nhóm tài sản khơng có điều khoản tương tác có ý nghĩa thống kê mẫu phân tổ 42 Bảng 13a: Tác động cố định ước tính tác động cú sốc thu nhập trồng Sốc thu nhập (1) -0.069* (0.041) (3) (4) (5) (6) -0.053 (0.039) -0.045 (0.081) Sốc ngoại sinh (2) -0.053 (0.039) -0.048 (0.081) -0.052 (0.039) -0.045 (0.081) -0.052 (0.039) -0.046 (0.080) -0.012 (0.049) -0.062 (0.084) -0.077 (0.084) 0.082 (0.085) -0.070 (0.083) -0.076 (0.083) 0.101 0.110 (0.083) -0.057 (0.038) Ngoại sinh: Sôc tự nhiên Ngoại sinh: Sốc kinh tế Sôc nội sinh -0.027 (0.042) Nội sinh: Sốc bảo hiểm -0.073 (0.083) -0.077 (0.084) -0.010 (0.049) -0.062 (0.083) -0.077 (0.084) 0.105 0.104 0.106 0.016 (0.050) -0.059 (0.084) 0.037 (0.094) -0.462** (0.183) 0.108 (0.082) (0.083) (0.083) (0.083) -0.112*** (0.036) -0.111*** (0.036) -0.112*** (0.036) -0.114*** (0.036) (0.086) 0.038 (0.291) -0.112*** (0.036) Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes -0.097*** (0.037) -0.136 (0.108) Yes Yes Yes 4,260 0.202 1,662 4,260 0.202 1,662 4,260 0.202 1,662 4,260 0.204 1,662 4,260 0.202 1,662 4,260 0.203 1,662 Nội sinh: Sốc phi bảo hiểm Mua bảo hiềm bồi thường PurchInsClaim * Sốc bảo hiểm Miễn phí bảo hiểm bồi thường FreeInsClaim*Sốc bảo hiểm Chuyển tiền Transfers*Sốc tự nhiên Điều khiển hộ Giả định thời gian Không đổi Số quan sát R-Bình phương Số lượng hộ Sai số chuẩn đưa ngoặc *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% Lưu ý: Chúng tơi khơng trình bày kết cho tương tác chuyển nhượng cú sốc tự nhiên thống kê khơng đáng kể trường hợp 43 Bảng 13b: Tác động cố định ước tính tác động cú sốc thu nhập trồng phân tổ theo nhóm tài sản Ngoại sinh: Sốc kinh tế Nội sinh: Sốc bảo hiểm Nội sinh: Sốc phi bảo hiểm Mua bảo hiềm bồi thường PurchInsClaim * Sốc bảo hiểm Miễn phí bảo hiểm bồi thường (2) Wealth 0.013 (0.074) -0.175 (0.133) 0.053 (0.090) -0.379** (0.164) -0.081 (0.206) -0.372 (0.517) 0.769*** (3) Wealth -0.250* (0.150) 0.118 (0.316) -0.164 (0.166) -0.138 (0.228) 0.229 (0.255) -1.246*** (0.455) -0.245 (4) Wealth -0.063 (0.085) 0.078 (0.221) -0.060 (0.103) 0.110 (0.144) 0.008 (0.177) (5) Wealth 0.008 (0.075) -0.180 (0.133) 0.050 (0.092) -0.390** (0.165) -0.155 (0.193) (6) Wealth -0.242 (0.152) 0.190 (0.309) -0.276* (0.163) -0.124 (0.224) 0.024 (0.256) 0.098 0.796*** -0.331 (0.162) Ngoại sinh:Sốc tự nhiên (1) Wealth -0.059 (0.084) 0.050 (0.221) -0.075 (0.112) 0.116 (0.144) 0.080 (0.179) -0.257 (0.364) -0.003 (0.193) (0.350) -0.093 (0.073) Yes Yes Yes 0.106 (0.070) Yes Yes Yes -0.303** (0.122) Yes Yes Yes (0.158) -0.860 (0.604) -0.084 (0.073) Yes Yes Yes (0.220) -0.146 (0.348) 0.113 (0.070) Yes Yes Yes (0.378) 0.892* (0.518) -0.297** (0.124) Yes Yes Yes 1,476 0.224 918 1,579 0.293 1,060 1,205 0.240 862 1,476 0.231 918 1,579 0.293 1,060 1,205 0.234 862 FreeInsClaim *Insurable Shock Transfers Điều khiển hộ Giả định thời gian Không đổi Số quan sát R-bình phư ơng Số lượng hộ Sai số chuẩn đưa ngoặc *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% Lưu ý: Chúng tơi khơng trình bày kết cho tương tác chuyển nhượng cú sốc bảo hiểm nội sinh thống kê khơng đáng kể trường hợp 44 Bảng 14: Tác động cố định ước tính tác động cú sốc thu nhập bất lợi tổng số vay Sốc thu nhập (1) 1.079*** (0.162) (3) (4) (5) (6) 0.662*** (0.164) 0.883*** (0.341) Sốc ngoại sinh (2) 0.662*** (0.164) 0.884*** (0.341) 0.659*** (0.164) 0.878** (0.341) 0.663*** (0.164) 0.877** (0.342) 0.950*** (0.191) 0.532 (0.332) -0.180 (0.346) 1.259*** (0.316) 0.511 (0.331) -0.173 (0.345) 0.658** 0.588** (0.296) 0.880*** (0.163) Ngoại sinh: Sôc tự nhiên Ngoại sinh: Sốc kinh tế Sôc nội sinh 0.902*** (0.172) Nội sinh: Sốc bảo hiểm -0.170 (0.344) -0.165 (0.345) 0.923*** (0.187) 0.535 (0.332) -0.177 (0.346) 0.565* 0.576* 0.579* 0.910*** (0.191) 0.534 (0.332) -0.227 (0.404) 0.204 (0.727) 0.580* (0.296) (0.295) (0.297) (0.297) 0.279** (0.138) 0.253* (0.138) 0.252* (0.138) 0.253* (0.138) (0.325) -0.456 (0.744) 0.252* (0.138) Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes Yes 0.309** (0.147) -0.491 (0.382) Yes Yes Yes 6,118 0.034 2,043 6,118 0.036 2,043 6,118 0.035 2,043 6,118 0.035 2,043 6,118 0.035 2,043 6,118 0.035 2,043 Nội sinh: Sốc phi bảo hiểm Mua bảo hiềm bồi thường PurchInsClaim * Sốc bảo hiểm Miễn phí bảo hiểm bồi thường FreeInsClaim*Sốc bảo hiểm Chuyển tiền Transfers*Sốc tự nhiên Điều khiển hộ Giả định thời gian Không đổi Số quan sát R-Bình phương Số lượng hộ Sai số chuẩn đưa ngoặc *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% Lưu ý: Chúng tơi khơng trình bày kết cho tương tác chuyển nhượng cú sốc tự nhiên thống kê khơng đáng kể trường hợp Chúng tơi khơng trình bày phân tách theo nhóm tài sản khơng có điều khoản tương tác có ý nghĩa thống kê mẫu phân tổ 45 Phụ lục A1 Yếu tố định loại khác cú sốc- Phần Giàu có Thu nhập Kinh/Hoa Tuổi Age-bình phương Chủ hộ Nam Giáo dục Giáo dục Giáo dục Giáo dục Giáo dục Qui mô hộ Giả định khu vực Không đổi Số quan sát 2006 0.091* (0.050) -0.193*** (0.056) -0.122 (0.139) 0.019 (0.016) -0.000 (0.000) 0.158 (0.123) -0.039 (0.164) -0.017 (0.166) 0.004 (0.164) -0.078 (0.204) -0.000 (0.372) 0.080*** (0.030) Yes -1.211** (0.571) Thời tiết, thiên tai 2008 0.007 (0.022) -0.159*** (0.051) -0.307*** (0.109) 0.022* (0.011) -0.000*** (0.000) 0.163* (0.092) 0.163 (0.210) 0.178 (0.140) 0.112 (0.143) -0.024 (0.167) 0.118 (0.294) 0.023 (0.024) Yes 0.312 (0.511) 2010 0.017 (0.017) -0.087* (0.048) -0.193* (0.108) 0.024** (0.012) -0.000*** (0.000) 0.189** (0.085) -0.265 (0.252) -0.067 (0.126) -0.057 (0.128) -0.236 (0.147) -0.276 (0.237) 0.016 (0.024) Yes -0.154 (0.496) 2006 -0.030 (0.043) -0.192*** (0.050) -0.284** (0.143) 0.033** (0.014) -0.000** (0.000) 0.230** (0.111) 0.325** (0.151) 0.432*** (0.159) 0.423** (0.164) 0.310 (0.202) 0.199 (0.324) 0.005 (0.027) Yes 0.032 (0.513) Thiên tai 2008 0.060*** (0.021) -0.137*** (0.045) -0.223** (0.109) 0.017 (0.012) -0.000* (0.000) 0.196** (0.088) -0.337 (0.210) -0.008 (0.121) -0.256** (0.126) -0.286* (0.152) -0.884** (0.391) 0.052** (0.023) Yes -0.276 (0.476) 2010 -0.025 (0.019) -0.030 (0.049) -0.167 (0.110) 0.036*** (0.013) -0.001*** (0.000) 0.153* (0.089) -0.265 (0.265) -0.189 (0.122) -0.202 (0.124) -0.243* (0.147) -0.589** (0.265) 0.031 (0.024) Yes -0.802 (0.524) 2006 0.060 (0.134) 0.239 (0.215) 0.338 (0.474) -0.105* (0.054) 0.001 (0.001) 0.775* (0.461) -0.159 (0.598) -0.531 (0.589) -0.735 (0.678) -0.265 (0.723) -0.189* (0.108) Yes -8.393 (0.000) Ngoại sinh kinh tế 2008 -0.010 (0.028) 0.074 (0.062) 0.479*** (0.171) 0.001 (0.016) -0.000 (0.000) -0.002 (0.115) -0.207 (0.296) 0.039 (0.209) 0.199 (0.210) -0.060 (0.238) 0.016 (0.442) 0.009 (0.034) Yes -2.278*** (0.668) 0.000 (0.262) 0.127 (0.253) -0.121 (0.308) -0.203 (0.496) 0.014 (0.058) Yes -3.409*** (1.090) 2,037 2,037 2,036 1,955 2,037 2,036 722 1,478 1,577 Lỗi tiêu chuẩn đưa ngoặc đơn *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% 46 2010 -0.024 (0.038) 0.160 (0.115) 0.067 (0.209) -0.057** (0.023) 0.001** (0.000) 0.100 (0.193) Yếu tố định loại khác cú sốc - Phần Giàu có Thu nhập Kinh/Hoa Tuổi Age-bình phương Chủ hộ Nam Giáo dục Giáo dục Giáo dục Giáo dục Giáo dục Qui mô hộ Giả định khu vực Không đổi Số quan sát 2006 -0.084** (0.038) -0.134*** (0.047) 0.101 (0.133) 0.019 (0.012) -0.000** (0.000) -0.098 (0.092) 0.040 (0.139) -0.178 (0.150) 0.042 (0.153) -0.019 (0.173) -0.001 (0.259) -0.018 (0.026) Yes 0.834* (0.456) Nội sinh bảo hiểm 2008 -0.017 (0.026) -0.065 (0.058) 0.424*** (0.150) 0.039*** (0.014) -0.000** (0.000) -0.345*** (0.099) -0.092 (0.243) -0.117 (0.153) -0.317* (0.163) -0.413** (0.197) 0.042 (0.296) 0.102*** (0.028) Yes -1.399** (0.587) 2010 0.011 (0.021) -0.024 (0.058) -0.151 (0.146) -0.004 (0.014) 0.000 (0.000) -0.227** (0.099) 0.330 (0.316) 0.246 (0.176) 0.260 (0.183) 0.446** (0.196) 0.180 (0.309) -0.021 (0.030) Yes -0.824 (0.628) -0.021 (0.056) Yes -3.473*** (1.100) 2,037 2,037 1,971 1,786 2006 -0.102 (0.064) 0.151 (0.109) -0.132 (0.238) 0.008 (0.030) -0.000 (0.000) 0.211 (0.229) 0.397 (0.422) 0.290 (0.444) 0.361 (0.462) -0.171 (0.516) Nội sinh phi bảo hiểm 2008 0.027 (0.034) -0.023 (0.069) 0.204 (0.163) 0.000 (0.018) -0.000 (0.000) -0.128 (0.127) -0.081 (0.363) -0.276 (0.211) 0.053 (0.201) 0.100 (0.229) -0.463 (0.484) 0.084*** (0.032) Yes -2.017*** (0.741) 1,803 Lỗi tiêu chuẩn đưa ngoặc đơn *** Cho thấy ý nghĩa mức 1%, ** cho thấy ý nghĩa mức 5%, * cho thấy ý nghĩa mức 10% 47 2010 0.045* (0.026) -0.085 (0.076) 0.099 (0.181) 0.044** (0.021) -0.001** (0.000) -0.120 (0.133) -0.084 (0.475) 0.295 (0.227) 0.245 (0.223) 0.164 (0.257) -0.250 (0.471) 0.003 (0.038) Yes -2.225*** (0.828) 2,036 Phục lục A2 Mô tả loại bảo hiểm bao gồm phân tích Loại bảo hiểm Bảo hiểm mua bán Mô tả Bảo hiểm y tế bắt buộc tất lao động ký hợp đồng nêu pháp luật bảo hiểm y tế Đối với người làm việc công ty / tổ chức người lao động phải trả tỷ lệ phần trăm tiền lương phụ thuộc vào loại công ty / tổ chức cho dù tư nhân nhà nước Bảo hiểm nhân thọ tự nguyện mua Bảo hiểm xã hội bắt buộc tất lao động ký hợp đồng nêu pháp luật bảo hiểm xã hội bao gồm bảo hiểm mang thai, bệnh tật, thai sản, tai nạn nghỉ hưu, làm việc chết Công ty / tổ chức người lao động phải trả tỷ lệ phần trăm quy định tiền lương phụ thuộc vào loại công ty / tổ chức cho dù tư nhân hay nhà nước Lao động tự khơng có hợp đồng lựa chọn tự nguyện mua loại hình bảo hiểm Miễn phí bảo hiểm Miễn phí bảo hiểm y tế bảo hiểm cho trẻ em người nghèo Bảo hiểm xã hội miễn phí loại cung cấp năm 2006 2008 khơng có năm 2010 48 Phục lục A3 Sản sàng chi trả cho bảo hiểm trồng Ngoại sinh: Sốc tự nhiên Ngoại sinh: Sốc kinh tế Nội sinh: Sốc bảo hiểm Nội sinh: Sốc phi bảo hiểm Bảo hiểm tự nguyện Bảo hiểm công Giả định tiết kiện Giả định chăn nuôi Giả định vay mượn Giả định trồng Giàu có Thu nhập Kinh/Hoa Tuổi Age-bình phương Chủ hộ Nam Giáo dục Giáo dục Giáo dục Giáo dục Giáo dục Qui mô hộ Giả định v ùng Không đổi Số quan sát 49 2008 -0.009 (0.112) 0.374** (0.165) -0.050 (0.198) 0.308 (0.229) 0.081 (0.126) -0.050 (0.127) 0.147 (0.124) 0.258** (0.130) -0.244** (0.103) 0.353* (0.212) 0.133*** (0.039) 0.017 (0.085) 0.247 (0.217) -0.019 (0.023) 0.000 (0.000) 0.131 (0.132) 0.238 (0.345) -0.154 (0.215) 0.091 (0.234) -0.348 (0.268) 0.903** (0.359) 0.064 (0.039) Yes 2.358*** (0.871) 2010 0.260* (0.133) -0.259 (0.335) -0.279 (0.232) 0.141 (0.292) -0.268* (0.153) -0.041 (0.142) -0.193 (0.153) -0.142 (0.178) -0.071 (0.110) 0.676*** (0.247) 0.036 (0.036) 0.400*** (0.104) 0.121 (0.203) 0.026 (0.025) -0.000 (0.000) 0.312 (0.225) -0.370 (0.595) 0.002 (0.290) 0.140 (0.297) -0.068 (0.342) 0.786** (0.377) 0.002 (0.053) Yes -1.530 (1.114) Fixed Effects -0.134 (0.207) 0.071 (0.461) 0.445 (0.345) -0.293 (0.434) -0.185 (0.245) 0.074 (0.254) -0.109 (0.309) -0.177 (0.278) 0.024 (0.212) -0.064 (0.380) 0.115 (0.071) 0.190 (0.189) 0.000 (0.000) -0.453*** (0.118) 0.005*** (0.001) -0.497 (0.468) -0.095 (0.889) -1.739** (0.825) -1.494* (0.813) -1.484 (0.929) 2.165 (1.552) -0.133 (0.132) Yes 13.275*** (3.269) 435 731 1,166 ... nông thôn Việt Nam, viện trợ hành động Oxfam, 2005-2010 2.2 Các chế đối phó rủi ro thức Hộ gia đình đối phó với cú sốc thu nhập nhiều cách Hình thức đối phó rủi ro tối ưu thơng qua hợp đồng bảo. .. trung vào mức độ đối phó hộ gia đình với cú sốc thu nhập thông qua xem xét việc điều chỉnh chi tiêu hộ, đồng thời, xem xét vai trò tiết kiệm phịng ngừa chế đối phó rủi ro liệu bảo hiểm thức có... hình thức tài sản lưu động (các vật ni, kho dự trữ, khoản tiết kiệm cho vay) sử dụng hình thức tự bảo hiểm chiến lược đối phó với rủi ro vai trị bảo hiểm thức việc giảm nhu cầu tự bảo hiểm Tại