Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan đây là công trình nghiên cứu của riêng tôi, các số liệu, kết quả nêu trong luận văn là trung thực xuất phát từ tình hình thực tế của đơn vị thực tập. Sinh viên Phạm Đức Giang Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 i Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ MỤC LỤC MỤC LỤC II DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 68 Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 ii Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ DANH MỤC VIẾT TẮT STT Chữ viết tắt Viết đầy đủ 1 VLĐ Vốn lưu động 2 DTT Doanh thu thuần 3 DTBH Doanh thu bán hàng 4 DTT BH và CCDV Doanh thu thuần bán hàng và cung cấp dịch vụ 5 DN Doanh nghiệp 6 HTK Hàng tồn kho 7 NVL Nguyên vật liệu 8 TSCĐ Tài sản cố định 9 VNĐ Việt Nam đồng 10 NVLĐTX Nguồn vốn lưu động thường xuyên 11 NVLĐTT Nguồn vốn lưu động tạm thời 12 LNST Lợi nhuận sau thuế Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 iii Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ DANH MỤC CÁC BẢNG Bảng Tên bảng Trang 2.1 Kết quả hoạt động kinh doanh 28 2.2 Một số chỉ tiêu về tình hình tài chính của công ty trong 2 năm 2011 và 2012 29 2.3 Sự biến động của tài sản và nguồn vốn 32 2.4 Cơ cấu nguồn vốn lưu động của công ty 36 2.5 Tình hình nợ ngắn hạn trong 2 năm 2011- 2012 37 2.6 Cơ cấu vốn lưu động của công ty năm 2012 40 2.7 Kết cấu vốn bằng tiền 42 2.8 Các hệ số thanh toán ngắn hạn 43 2.9 Kết cấu các khoản phải thu 45 2.10 Vòng quay các khoản phải thu và kỳ thu tiền trung bình 47 2.11 Tình hình hàng tồn kho của công ty 49 2.12 Số vòng quay HTK và số ngày 1 vòng quay HTK 50 2.13 Hiệu quả sử dụng vốn lưu động 51 Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 iv Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ DANH MỤC CÁC SƠ ĐỒ Sơ đồ Tên sơ đồ Trang 2.1 Quy trình sản xuất của công ty 24 2.2 Bộ máy tổ chức quản lý của công ty 25 2.3 Tổ chức bộ máy kế toán của công ty 26 Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 v Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ LỜI MỞ ĐẦU Trong nền kinh tế thị trường hiện nay, doanh nghiệp muốn thành lập và phát triển điều tiên quyết đầu tiên phải có đó là vốn kinh doanh. Trong đó vốn lưu động có một vai trò quan trọng, ảnh hưởng trực tiếp tới quá trình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, đặc biệt là trong thời kỳ kinh tế khó khăn như hiện nay. • Tính cấp thiết của đề tài nghiên cứu: Trong thời kỳ nền kinh tế hội nhập như hiện nay, sự cạnh tranh đối với các doanh nghiệp là rất lớn. Điều đó đòi hỏi doanh nghiệp phải có nguồn lực tài chính đủ mạnh để cạnh tranh được. Nhất là trong thời kỳ khó khăn như hiện nay, khả năng huy động vốn của các doanh nghiệp gặp nhiều hạn chế thì việc quản lý và sử dụng hiệu quả vốn lưu động trên cơ sở đảm bảo các nguyên tắc tài chính, tín dụng là việc cấp thiết đối với doanh nghiệp. • Đối tượng và mục đích nghiên cứu: - Đối tượng nghiên cứu là tình hình quản lý và sử dụng vốn lưu động tại công ty cổ phần xây dựng Thăng Long trong 2 năm 2011 và 2012 - Mục đích nghiên cứu: Thông qua việc phân tích thực trạng hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty, đánh giá được những mặt tích cực và hạn chế cần khắc phục để từ đó đưa ra được những biện pháp khắc phục kịp thời. • Phạm vi nghiên cứu: Công ty cổ phần xây dựng Thăng Long trong 2 năm 2011 và 2012 • Phương pháp nghiên cứu: Bằng phương pháp nghiên cứu: phương pháp tổng hợp, so sánh, kết hợp lý luận với thực tiễn, trên cơ sở số liệu thực tế do Công ty cung cấp, luận văn đi sâu phân tích tình hình tổ chức, sử dụng vốn lưu động của Công ty: Tình Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 1 Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ hình quản lý vốn bằng tiền, các khoản phải thu, hàng tồn kho và tài sản ngắn hạn khác. Qua đó đánh giá chung về hiệu quả tổ chức, sử dụng vốn lưu động và đề xuất một số giải pháp cơ bản nhằm góp phần nâng cao hiệu quả tổ chức, sử dụng vốn lưu động tại Công ty. Xuất phát từ vai trò và tầm quan trọng của vốn lưu động, sau một thời gian thực tập tại công ty cổ phần Xây dựng Thăng Long, được sự giúp đỡ của các anh chị trong phòng tài chính- kế toán và sự hướng dẫn của PGS.TS Nguyễn Đăng Nam, em đã quyết định chọn đề tài ‘Vốn lưu động và các giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động” • Kết cấu của luận văn: Luận văn của em gồm 3 chương: Chương 1: Một số vấn đề chung về vốn lưu động và hiệu quả sử dụng vốn lưu động. Chương 2: Thực trạng quản lý và hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty cổ phần xây dựng Thăng Long. Chương 3: Một số giải pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu quả quản lý và sử dụng vốn lưu động tại công ty cổ phần xây dựng Thăng Long. Do thời gian thực tập có hạn và trình độ nghiên cứu của bản thân còn nhiều hạn chế nên những vấn đề trình bày trong luận văn không tránh khỏi những sai sót. Vì vậy em mong nhận được sự quan tâm góp ý phê bình của các thày cô và của các anh chị trong phòng tài chính- kế toán của công ty của công ty cổ phần xây dựng Thăng Long để luận văn của em được hoàn chỉnh hơn. Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 2 Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ CHƯƠNG 1 MỘT SỐ VẤN ĐỀ CHUNG VỀ VỐN LƯU ĐỘNG VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG 1.1 Lý luận chung về vốn lưu động của doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm, đặc điểm của vốn lưu động 1.1.1.1 Khái niệm “Vốn lưu động của doanh nghiệp là số vốn ứng ra để hình thành nên các tài sản lưu động nhằm đảm bảo cho quá trình kinh doanh của doanh nghiệp được thực hiện thường xuyên và liên tục. Vốn lưu động luân chuyển toàn bộ giá trị ngay trong một lần và được thu hồi toàn bộ, hoàn thành một vòng luân chuyển khi kết thúc một chu kỳ kinh doanh.” Vốn lưu động là điều kiện vật chất không thể thiếu được của quá trình tái sản xuất. Muốn cho quá trình tái sản xuất được liên tục, doanh nghiệp phải có đủ tiền vốn đầu tư vào các hình thái khác nhau của vốn lưu động, khiến cho các hình thái có được mức tồn tại hợp lí và đồng bộ với nhau. Như vậy sẽ tạo điều kiện cho chuyển hóa hình thái của vốn trong quá trình luân chuyển được thuận lợi, góp phần làm tăng tốc độ luân chuyển vốn lưu động, tăng hiệu suất sử dụng vốn lưu động và ngược lại. Vốn lưu động còn là công cụ phản ánh, đánh giá quá trình vận động của vật tư. Trong doanh nghiệp sự vận động của vốn phản ánh sự vận động của vật tư. Số vốn lưu động nhiều hay ít phản ánh số lượng vật tư, hàng hóa dự trữ sử dụng ở các khâu nhiều hay ít. Vốn lưu động luân chuyển nhanh hay chậm còn phản ánh số lượng vật tư sử dụng tiết kiệm hay không. Thời gian nằm ở khâu sản xuất và lưu thông có hợp lý hay không hợp lý. Bởi vậy, thông qua tình hình luân chuyển vốn lưu động có thể kiểm tra, đánh giá một cách Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 3 Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ kịp thời đối với các mặt mua sắm, dự trữ, sản xuất và tiêu thụ sản phẩm dịch vụ của doanh nghiệp. 1.1.1.2. Đặc điểm Trong quá trình tham gia vào hoạt động kinh doanh, do bị chi phối bởi các đặc điểm của tài sản lưu động nên vốn lưu động của doanh nghiệp có đặc điểm sau: - Vốn lưu động trong quá trình chu chuyển luôn thay đổi hình thái biểu hiện.Cụ thể: Trong các doanh nghiệp sản xuất, VLĐ vận động và chuyển hóa qua 3 giai đoạn: + Giai đoạn 1: giai đoạn dự trữ vật tư. Vốn bằng tiền được chuyển thành vốn vật tư dự trữ. + Giai đoạn 2: giai đoạn sản xuất. VLĐ được chuyển từ vốn vật tư dự trữ thành sản phẩm dở dang, bán thành phẩm, và kết thúc quá trình sản xuất chuyển thành thành phẩm. + Giai đoạn 3: giai đoạn lưu thông. VLĐ từ hình thái thành phẩm, hàng hóa dự trữ được chuyển thành tiền. Trong các doanh nghiệp thương mại, VLĐ được chuyển hóa qua 2 giai đoạn: + Giai đoạn 1: giai đoạn mua hàng.VLĐ được chuyển từ hình thái vốn bằng tiền thành hàng hóa dự trữ. + Giai đoạn 2: giai đoạn bán hàng. VLĐ được chuyển từ hàng hóa dự trữ thành vốn bằng tiền. - Vốn lưu động chuyển toàn bộ giá trị ngay trong một lần và được hoàn lại toàn bộ sau mỗi chu kỳ kinh doanh. - Vốn lưu động hoàn thành một vòng tuần hoàn sau một chu kỳ kinh doanh. Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 4 Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ 1.1.2. Phân loại vốn lưu động 1.1.2.1. Dựa theo hình thái biểu hiện của vốn Vốn lưu động được chia thành: Vốn bằng tiền và vốn về hàng tồn kho. - Vốn bằng tiền và các khoản phải thu: + Vốn bằng tiền gồm: Tiền mặt tại quỹ, tiền gửi Ngân hàng và tiền đang chuyển. Tiền là một loại tài sản có tính linh hoạt cao, doanh nghiệp có thể dễ dàng chuyển đổi thành các loại tài sản khác để trả nợ. Do vậy, trong hoạt động kinh doanh đòi hỏi mỗi doanh nghiệp cần phải có một lượng tiền cần thiết nhất định. + Các khoản phải thu: Chủ yếu là các khoản phải thu từ khách hàng thể hiện ở số tiền mà các khách hàng nợ doanh nghiệp phát sinh trong quá trình bán hàng, cung ứng dịch vụ dưới hình thức bán trả sau. Ngoài ra, với một số trường hợp mua sắm vật tư khan hiếm, doanh nghiệp còn có thể phải ứng trước tiền mua hàng cho người cung ứng, từ đó hình thành các khoản tạm ứng. - Vốn về hàng tồn kho Trong doanh nghiệp sản xuất vốn vật tư hàng hóa gồm: Vốn về vật tư dự trữ, vốn sản phẩm dở dang, vốn thành phẩm. Các loại này được gọi chung là vốn về hàng tồn kho. Xem xét chi tiết hơn cho thấy, vốn về hàng tồn kho của doanh nghiệp gồm: + Vốn nguyên vật liệu chính: Là giá trị các loại nguyên liệu chính dự trữ cho sản xuất, khi tham gia vào sản xuất, chúng hợp thành thực thể của sản phẩm. + Vốn vật liệu phụ: Là giá trị các loại vật liệu phụ dự trự cho sản xuất, giúp cho việc hình thành sản phẩm, nhưng không hợp thành thực thể chính Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 5 [...]... cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động để mang lại hiệu quả cao nhất CHƯƠNG 2 THỰC TRẠNG QUẢN LÝ VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY CỔ PHẨN XÂY DỰNG THĂNG LONG 2.1 Quá trình hình thành và phát triển của công ty 2.1.1 Giới thiệu về công ty - Tên công ty: Công ty cổ phần xây dựng Thăng Long Công ty cổ phần xây dựng Thăng Long được thành lập ngày 1 tháng 5 năm 2001 - Trụ sở hiện tại của công ty: Km... quả sử dụng vốn lưu động Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 10 Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ Để đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lưu động, ta sử dụng một số chỉ tiêu sau đây:  Tốc độ luân chuyển vốn lưu động: Việc sử dụng hợp lý vốn lưu động biểu hiện ở tăng tốc độ luân chuyển vốn lưu động Tốc độ luân chuyển vốn lưu động nhanh hay chậm nói lên hiệu suất sử dụng vốn lưu động cao hay thấp... lập được các kế hoạch tài chính, hình thành nên những dự định về tổ chức và sử dụng VLĐ trong tương lai đem lại hiệu quả cao nhất cho doanh nghiệp 1.2 Hiệu quả sử dụng vốn lưu động 1.2.1 Khái niệm hiệu quả sử dụng vốn lưu động Hiệu quả sử dụng vốn lưu động là chỉ tiêu chất lượng phản ánh tổng hợp những biện pháp quản lý hợp lý về kỹ thuật, về tổ chức sản xuất cũng như quản lý toàn bộ các hoạt động khác... nhuận Nâng cao hiệu quả sử dụng VLĐ còn là biện pháp tài chính giúp doanh nghiệp bảo toànVLĐ Trong nền kinh tế thị trường, khi mà sự cạnh tranh giữa các doanh nghiệp ngày càng gay gắt thì việc sử dụng vốn lưu động sao cho có hiệu quả cao là mục tiêu của mọi doanh nghiệp Vì vậy, doanh nghiệp phải có biện pháp để không ngừng nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động 1.2.2 Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng. .. động, sản phẩm Đây là yếu tố cơ bản không thể thiếu trong một DN với yêu cầu luôn được cải tiến, hiện đại hoá nếu muốn kinh doanh tốt và đạt lợi nhuận cao 1.4 Một số giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn trong doanh nghiệp Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động là một trong những nhiệm vụ quan trọng hàng đầu và rất cần thiết cho DN Sau đây là một số biện pháp cơ bản để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn. .. 2.1.4 Kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh và tình hình tài chính của công ty trong những năm gần đây 2.1.4.1 Kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh Kết quả hoạt động kinh doanh của công ty cổ phần xây dựng Thăng Long được thể hiện quả bảng 2.1 Kết quả kinh doanh là chỉ tiêu tổng hợp đánh giá hiệu quả sử dụng vốn nói chung và vốn lưu động nói riêng của mỗi doanh nghiệp BẢNG 2.1 KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH... thường xuyên tiến hành phân tích tình hình sử dụng vốn lưu động thông qua các chỉ tiêu tia chính như: vòng quay toàn bộ vốn lưu động, hiệu suất sử dụng vốn lưu động, hệ số nợ,…Nhờ các chỉ tiêu này người quản lý tài chính có thể điều chỉnh kịp thời các biện pháp để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn nhằm tăng mức doanh lợi 1.4.7 Áp dụng các tiến bộ khoa học kỹ thuật vào sản xuất để rút ngắn chu kỳ sản xuất... chi phí bảo quản, đồng thời thúc đẩy tiêu thụ sản phẩm và thanh toán công nợ một cách kịp thời Do đó kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp phát triển hay không phần lớn là do chất lượng của công tác quản lý vốn lưu động quyết định 1.3 Các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp Mỗi DN sử dụng VLĐ có hiệu quả hay không tuỳ thuộc vào bản thân DN và nhiều nhân... giải pháp được đưa ra nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động, tuy nhiên phần lớn đều mang tính định hướng Việc áp dụng phương pháp nào, áp dụng giải pháp đó như thế nào còn tùy thuộc rất Sinh viên: Phạm Đức Giang Lớp: CQ47/11.16 21 Học viện Tài Chính Luận văn tốt nghiệp Luâ lớn vào điều kiện cụ thể của mỗi doanh nghiệp Mỗi DN cần chủ động và linh hoạt trong việc đưa ra các giải pháp nâng cao hiệu. .. khác thì tổng số vốn lưu động sử dụng tương đối ít hơn mà hiệu quả cao hơn Trong các doanh nghiệp, sự vận động của vốn lưu động phản ánh sự vận động của các vật tư hàng hóa Số vốn lưu động nhiều hay ít phản ánh số lượng vật tư hàng hóa dự trữ ở các khâu nhiều hay ít Vốn lưu động luân chuyển nhanh hay chậm phản ánh số lượng vật tư hàng hóa sử dụng tiết kiệm hay lãng phí, thời gian nằm trên các giai đoạn . dụng vốn lưu động. Chương 2: Thực trạng quản lý và hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty cổ phần xây dựng Thăng Long. Chương 3: Một số giải pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu quả quản lý và sử dụng. hình quản lý và sử dụng vốn lưu động tại công ty cổ phần xây dựng Thăng Long trong 2 năm 2011 và 2012 - Mục đích nghiên cứu: Thông qua việc phân tích thực trạng hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công. tài Vốn lưu động và các giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động • Kết cấu của luận văn: Luận văn của em gồm 3 chương: Chương 1: Một số vấn đề chung về vốn lưu động và hiệu quả sử dụng