TRƯỜNG ĐẠI HỌC SƯ PHẠM KỸ THUẬT TP HỒ CHÍ MINH KHOA KINH TẾ Giới thiệu số vấn đề đầu tư chứng khoán (đọc bảng điện tử, mở tài khoản…) Đề tài: GVHD: Võ Thị Xuân Hạnh Nhóm thực hiện: Nguyễn Thị Thoa Trần Thị Thảo Trang Nguyễn Quốc Tấn Võ Quốc Tín Nguyễn Lệ Thuỷ Lê Thị Trà Ly Tổng quan Công ty Cổ phần Chứng khốn thành phố Hồ Chí Minh (HSC) 1.1 Giới thiệu công ty : Công ty Cổ phần Chứng khốn Thành Phố Hồ Chí Minh (HSC) cơng ty cung cấp dịch vụ tài đầu tư hàng đầu thị trường Việt Nam - quốc gia có kinh tế thị trường vốn phát triển nhanh Đông Nam Á Khách hàng công ty bao gồm nhà đầu tư tổ chức cá nhân, quỹ đầu tư, công ty nhà nước cá nhân khác hoạt động nhiều lĩnh vực, thị trường vùng địa lý khác Được thành lập phần hợp tác chiến lược đầu tư hai tổ chức dẫn đầu lĩnh vực tài Việt Nam: Cơng ty Đầu tư Tài Nhà nước TP.Hồ Chí Minh (HFIC) - Công ty đầu tư trực tiếp gián tiếp Nhà nước, trực thuộc Ủy Ban Nhân Dân TP Hồ Chí Minh Cơng ty Quản Lý Quỹ nước ngồi uy tín Việt Nam - Tập đồn Dragon Capital Anh Quốc, HSC thừa hưởng mạnh chun mơn mạnh tài hai tổ chức việc cung cấp dịch vụ đầu tư tài chun nghiệp cách tồn diện  Từ thành lập năm 2003, tăng trưởng vốn giúp HSC củng cố vị trí cơng ty chứng khốn có tình hình tài tốt Việt Nam với vốn điều lệ 1.008 tỷ đồng tổng vốn chủ sở hữu 2.142 tỷ đồng tính đến tháng 30/04/2012 HSC không ngừng tập trung củng cố hoạt động, xây dựng hệ thống, hoàn thiện nâng cao chất lượng dịch vụ minh bạch hố thơng tin theo chuẩn mực quốc tế Trong năm 2011 HSC liên tiếp đón nhận giải thưởng bình chọn tổ chức lớn có uy tín nước quốc tế lực chun mơn tính minh bạch hoạt động như:  HSC xác định chiến lược cho giai đoạn năm tới, năm 2011 tăng cường mở rộng tầm hoạt động vươn lãnh thổ Việt Nam, liên kết với đối tác chiến lược tầm cỡ tồn cầu mạnh lĩnh vực Ngân hàng đầu tư  HSC xem phần hệ thống cơng ty đóng góp mạnh mẽ vào tốc độ phát triển nhanh kinh tế Việt Nam tương lai Tính đến tháng 8/2011, HSC có hệ thống mạng lưới bao gồm phịng giao dịch chi nhánh nước với Trụ sở Thành phố Hồ Chí Minh  Tên cơng ty: Cơng ty cổ phần chứng khốn thành phố Hồ Chí Minh (HSC)  Địa chỉ: Trụ sở tọa lạc tầng 5&6, tòa nhà AB, 76 Lê Lai, Quận 1, TP.HCM  Địa wed: www.hsc.com.vn  Email: info@hsc.com.vn  Điện thoại: 08.39142121  Logo:  Sơ đồ tổ chức:  Hoạt động chính: • Cơng ty cổ phần chứng khoán TP.HCM cơng ty cung cấp dịch vụ tài đầu tư hàng đầu thị trường Việt Nam Khách hàng công ty bao gồm nhà đầu tư tổ chức cá nhân, quỹ đầu tư, công ty nhà nước cá nhân khác hoạt động nhiều lĩnh vực, thị trường vùng địa lý khác Hiện HSC, có bốn mảng dịch vụ, kinh doanh chính: Mơi giới, Nghiên cứu & Phân tích, Tài doanh nghiệp nghiệp vụ Nguồn vốn + Nghiệp vụ môi giới: Cung cấp dịch vụ hỗ trợ cá nhân, doanh nghiệp tổ chức tạo giá trị thặng dư nhờ kết hợp báo cáo phân tích chất lượng công nghệ đại + Dịch vụ Nghiên cứu & Phân tích: Cung cấp đầy đủ dịch vụ nghiên cứu, phân tích bao gồm báo cáo thị trường hàng ngày, phân tích cơng ty, phân tích ngành phân tích chiến lược, tổ chức chuyến thăm, thị sát doanh nghiệp diễn đàn thảo luận cho nhà đầu tư, phát triển cung cấp phương pháp tiếp cận định lượng giao dịch thị trường + Nghiệp vụ tài doanh nghiệp: Cung cấp dịch vụ phát hành cổ phần việc tư hữu hóa doanh nghiệp nhà nước, cung cấp dịch vụ ngân hàng đầu tư đợt phát hành lần đầu công chúng (IPOs) dịch vụ liên quan đến hoạt động phát hành sau thị trường vốn thị trường nợ Việt Nam + Nghiệp vụ nguồn vốn: Sử dụng tảng nguồn vốn dồi để đảm bảo hoạt động phát hành, tạo điều kiện khoản cho nhà đầu tư tổ chức phát hành chứng khoán tham gia khởi tạo thị trường, tăng cường sức mua cho nhà đầu tư khả giao dịch ký quỹ, HSC có chiến lược đầu tư rõ ràng để định hướng cho hoạt động đầu tư nhằm sử dụng vốn cổ đông cách thận trọng • Hoạt động chủ yếu cơng ty chứng khốn hoạt động mơi giới Hoạt động phát triển đem lại nhiều lợi ích cho thị trường chứng khốn nói chung cho cơng ty chứng khốn nhà đầu tư nói riêng Là cơng ty dịch vụ trọn gói mơi giới chứng khoán phục vụ cho khách hàng cá nhân, doanh nghiệp tổ chức, HSC cung cấp dịch vụ hỗ trợ khách hàng với chất lượng cao Thế mạnh HSC kết hợp lực nghiên cứu, lợi công nghệ lực tài HSC cơng ty tiên phong việc cung cấp sản phẩm dịch vụ nhằm đáp ứng cách hoàn hảo yêu cầu khách hàng 4 Mơi giới chứng khốn Khách hàng Tổ chức: Năng lực nghiên cứu nguồn lực yếu tố tạo khác biệt dịch vụ Môi giới Khách hàng Tổ chức Với đội ngũ nghiên cứu hùng hậu, chuyên gia có kinh nghiệm so với đơn vị khác ngành, HSC khách hàng bình chọn Cơng ty chứng khoán tốt Đội ngũ Nghiên cứu phân tích hàng đầu Việt Nam Với lực nghiên cứu vững mạnh, HSC mang lại tiện ích thiết thực thơng tin có giá trị sâu sắc cho khách hàng tổ chức kinh tế, thị trường khu vực kinh tế thông qua báo cáo thường nhật, báo cáo công ty, báo cáo chuyên ngành theo mảng đầu tư tài liệu phân tích chiến lược Hiện tại, HSC đơn vị tiên phong việc gửi báo cáo theo dõi thị trường hàng ngày đến tổ chức đầu tư Mặc dù thị trường suy thoái, HSC liên tục tăng số lượng khách hàng thị phần môi giới khách hàng tổ chức để trở thành ba nhà Mơi giới chứng khốn hàng đầu cho tổ chức đầu tư nước HSC đa dạng hóa dịch vụ Mơi giới chứng khốn Khách hàng Tổ chức để cung cấp thêm lựa chọn đầu tư cho nhà đầu tư nước Quan trọng nhất, tập trung phát triển lực cốt lõi cơng tác nghiên cứu để tiếp tục mở rộng thị phần Môi giới chứng khốn Khách hàng Cá nhân: Dịch vụ Mơi giới chứng khoán Khách hàng Cá nhân mạnh hoạt động kinh doanh HSC từ ngày thành lập Năm 2011, HSC đứng vị trí thứ sàn HOSE giữ vững vị trí thứ sàn HNX thị phần khách hàng cá nhân Quý năm 2012 HSC vươn lên vị trí số sàn HSC đổi hoàn thiện để đáp ứng tốt nhu cầu đầu tư khách hàng cá nhân ngày hiểu biết sâu thị trường Thế mạnh HSC cơng cụ phân tích, cơng nghệ tiên tiến ứng dụng, lực nghiên cứu khả truy cập thông tin thị trường cách nhanh chóng Song song khơng ngừng trì yếu tố người kinh nghiệm Mơ hình dịch vụ cao cấp HSC giành cho nhà đầu tư cá nhân bao gồm bốn yếu tố mang tính giá trị gia tăng: Thông tin, Truy cập, Dịch vụ Nguồn lực Vốn HSC đảm bảo cung cấp cách tốt tất yếu tố nhờ lực nghiên cứu, khả ứng dụng công nghệ tiên tiến đội ngũ chuyên viên môi giới tận tụy HSC cơng ty Mơi giới chứng khốn thị trường vận dụng khái niệm Trung tâm Môi giới Khách hàng Cá nhân chế chuyên viên môi giới tư vấn trực tiếp cho khách hàng cá nhân trung tâm thông qua cổng thông tin VIS cổng đặt lệnh OPT I Một số quy định chung giao dịch chứng khoán Thời gian giao dịch: Phương thức giao dịch Giờ giao dịch Cổ phiếu, chứng quỹ đầu tư Khớp lệnh định kỳ mở cửa thỏa 9h00’ đến 9h15’ thuận Khớp lệnh liên tục I thỏa thuận 9h15’ đến 11h30’ Nghỉ phiên 11h30’ đến 13h00’ Khớp lệnh liên tục II thỏa thuận 13h00’ đến 14h30’ Khớp lệnh định kỳ đóng cửa thỏa 14h30’ đến 14h45’ thuận Giao dịch thỏa thuận 14h45’ đến 15h00’ Trái phiếu Giao dịch thỏa thuận 9h00’ đến 11h30’ Nghỉ phiên 11h30’ đến 13h00’ Giao dịch thỏa thuận 13h00’ đến 15h00’ Lệnh có giá trị suốt thời gian giao dịch, không hết hạn thời gian nghỉ phiên Sàn giao dịch làm việc từ thứ đến thứ tuần (trừ ngày lễ) Lệnh giao dịch: Trên sàn giao dịch CK TP.HCM, sử dụng loại lệnh giao dịch sau: Lệnh giao dịch mức giá khớp lệnh xác định giá mở cửa (ATO); Lệnh giới hạn (LO); Lệnh giao dịch mức giá khớp lệnh xác định giá đóng cửa (ATC); Lệnh thị trường (MP) a Lệnh giao dịch mức giá khớp lệnh xác định giá mở cửa (ATO): • Là lệnh đặt mua đặt bán chứng khoán mức giá mở cửa • Lệnh ATO ưu tiên trước lệnh giới hạn so khớp lệnh • Lệnh ATO nhập vào hệ thống giao dịch thời gian khớp lệnh định kỳ để xác định giá mở cửa tự động tự hủy bỏ sau thời điểm xác định giá mở cửa lệnh không thực không thực hết b Lệnh giới hạn (LO) Là lệnh mua bán chứng khoán mức giá xác định giá tốt Lệnh giới hạn áp dụng khớp lệnh định kỳ xác định giá mở cửa, đóng cửa khớp lệnh liên tục Lệnh có ghi giá: Vd: Mua REE 1.000cp @254 Bán SAM 500cp @206 Hiệu lực lệnh: đến lúc kết thúc ngày giao dịch lệnh bị hủy bỏ (trừ lệnh mua nhà đầu tư nước ngoài) Lệnh mua nhà đầu tư nước nhập vào hệ thống thời gian khớp lệnh định kỳ xác định giá mở cửa giá đóng cửa khơng khớp khớp phần vào thời điểm khớp lệnh xác định giá mở cửa giá đóng cửa lệnh mua phần cịn lại lệnh mua tự động bị huỷ bỏ 6 Lệnh mua nhà đầu tư nước nhập vào hệ thống thời gian khớp lệnh liên tục không khớp khớp phần lệnh mua phần cịn lại lệnh mua tự động bị huỷ bỏ Ví dụ lệnh LO (định kỳ): Cổ phiếu AAA: Giá tham chiếu: 99; Kết khớp lệnh: Giá khớp 100- Khối lượng khớp:2000 Sổ lệnh sau: KL Mua 5000 Giá Mua 100 Giá bán 98 100 Giá Mua 100 KL Bán 1000 1000 Giá bán Sổ lệnh sau khớp: KL Mua 3000 KL Bán Ví dụ lệnh LO (liên tục) Cổ phiếu AAA: Giá tham chiếu: 99; Kết khớp lệnh: Giá 98 - KL khớp 1000: Giá 100 - KL khớp 1000 Sổ lệnh sau: KL Mua (C) 5000 Giá Mua 100 Giá bán 98 100 KL Bán 1000 (A) 1000 (B) Sổ lệnh sau khớp: KL Mua (C) 3000 Giá Mua 100 Giá bán KL Bán c Lệnh giao dịch mức giá khớp lệnh xác định giá đóng cửa ( ATC): Tương tự lệnh ATO áp dụng thời gian khớp lệnh định kỳ xác định giá đóng cửa Ví dụ lệnh ATO (ATC) Sổ lệnh (Trong thời gian khớp lệnh định kỳ): Cổ phiếu AAA, giá tham chiếu : 99 Lệnh vào hệ thống theo thứ tự A, B, C KL đặt mua 5,000 ( C ) Giá đặt mua 100 Giá đặt bán ATO (ATC) KL đặt bán 4,000 ( B ) 99 2,000 ( A ) Kết khớp: - Giá khớp : 99 - Khối lượng khớp: 5,000 Trong đó: C-B : 4,000 - Lệnh ATO (ATC) ưu tiên trước so với lệnh giới hạn so khớp lệnh d Lệnh thị trường (MP) (áp dụng từ 02/07/2012) - Là lệnh mua chứng khoán mức giá bán thấp bán mức giá mua cao có thị trường - Khi nhập vào hệ thống giao dịch, lệnh mua MP thực mức giá bán thấp lệnh bán MP thực mức giá mua cao có thị trường Nếu khối lượng đặt lệnh lệnh MP chưa thực hết, lệnh MP xem lệnh mua mức giá bán cao lệnh bán mức giá mua thấp có thị trường tiếp tục so khớp - Nếu khối lượng đặt lệnh MP sau giao dịch theo nguyên tắc tiếp tục khớp lệnh MP chuyển thành lệnh giới hạn mua mức giá cao bước giá so với giá giao dịch cuối trước lệnh giới hạn bán mức giá thấp bước giá so với giá giao dịch cuối trước - Trường hợp giá thực cuối giá trần lệnh mua giá sàn lệnh bán MP lệnh thị trường chuyển thành lệnh giới hạn mua giá trần lệnh giới hạn bán giá sàn - Lệnh MP có hiệu lực phiên khớp lệnh liên tục - Lệnh MP tự động hủy khơng có lệnh giới hạn đối ứng thời điểm nhập lệnh vào hệ thống giao dịch - Lệnh mua MP nhà đầu tư nước ngồi sau khớp phần, phần cịn lại tự động hủy chứng khoán hết room Lệnh thị trường sử dụng phiên khớp lệnh liên tục (9:00 - 10:00) Có thể thấy q trình sử dụng lệnh thị trường rõ qua sơ đồ ví dụ sau: Lệnh khơng ghi giá (ghi MP - giá thị trường) Ví dụ: Mua REE 1.000cp @MP Bán SAM 500cp @MP Trình tự khớp: Lệnh đối ứng? Khơng có >> Lệnh bị từ chối Có >> Xét Giá tốt nhất: Khớp hết? >> Chấm dứt Không khớp hết >> Giá tốt Khớp hết? >> Chấm dứt Không khớp hết >> Giá tốt kế tiếp… Khối lượng lệnh MP hết? >> Chấm dứt Khối lượng lệnh MP >> Chờ sổ lệnh mức giá thực cuối +1 đơn vị yết giá lệnh MP mua (-1 đơn vị yết giá lệnh MP bán) Ví dụ lệnh thị trường: Sổ lệnh cổ phiếu BBB sau: KL Mua Giá mua Giá bán KL Bán 500 MP 1200 121 1000 2000 Kết khớp lệnh: - 3000 - 1000(120) - 2000(121) - 2000 chuyển thành lệnh LO mua mức giá 122 Sổ lệnh cổ phiếu BBB sau so khớp sau: KL Mua Giá mua 2000 Giá bán KL Bán 122 Kết khớp lệnh: - 3000 - 1000(120 - 2000(121) - 2000 chuyển thành lệnh LO mua mức giá 122 Định chuẩn lệnh: Định chuẩn lệnh điều kiện thực lệnh mà nhà đầu tư quy định cho nhà môi giới thực giao dịch Khi kết hợp định chuẩn lệnh với lệnh bản, có danh mục lệnh khác + Lệnh có giá trị ngày (Day Order).Là lệnh giao dịch có giá trị ngày Nếu lệnh khơng thực ngày tự động huỷ bỏ 9 + Lệnh đến cuối tháng (GTM- Good Till Month)là lệnh giao dịch có giá trị đến cuối tháng + Lệnh có giá trị đến huỷ bỏ (GTC- Good Till Canceled) lệnh có giá trị đến khách hàng huỷ bỏ thực xong + Lệnh tự định (NHư Not Held) lệnh giao dịch cho phép nhà môi giới tự định thời điểm giá mua bán chứng khoán cho khách hàng Với loại lệnh này, nhà môi giới xem xét thị trường định thời điểm, mức giá mua bán tốt cho khách hàng song chịu trách nhiệm hậu giao dịch + Lệnh thực tất hay huỷ bỏ (AON -All or Not)tức toàn nội dung lệnh phải thực đồng thời giao dịch, khơng huỷ bỏ lệnh + Lệnh thực toàn huỷ bỏ (FOK – Fill or Kill)là lệnh yêu cầu thực tồn nội dung lệnh khơng huỷ bỏ lệnh + Lệnh thực tức khắc huỷ bỏ (IOC – Immediate or Cancel)tức lệnh tồn nội dung lệnh phần phải thực thi tức khắc, phần lại huỷ bỏ + Lệnh lúc mở hay đóng cửa (At the opening or market on close Order)là lệnh vào thời điểm mở cửa đóng cửa + Lệnh tuỳ chọn (Either/or Order hay Contingent Order)là lệnh cho phép nhà môi giới lựa chọn hai giải pháp mua theo lệnh giới hạn bán theo lệnh dừng Khi thực theo giải pháp huỷ bỏ giải pháp + Lệnh tham dự tham dự (PNI) tức loại lệnh mà khách hàng mua bán số lớn chứng khốn khơng phụ thuộc vào thời kỳ tạo giá khơng làm thay đổi giá cổ phiếu, trái phiếu thị trường Loại giao dịch cho phép người mua người bán tích luỹ phân phối chứng khốn thị trường mà khơng ảnh hưởng đến cung cầu loại chứng khốn thị trường + Lệnh hoán đổi (Switch Order)là lệnh bán chứng khoán này, mua chứng khoán khác để hưởng chênh lệch giá + Lệnh mua giảm giá (Buy Minus)là lệnh giao dịch quy định nhà mơi giới mua theo lệnh giới hạn mua theo lệnh thị trường với giá thấp giá giao dịch trước chút 10 + Lệnh bán tăng giá (Sell Plus)là lệnh giao dịch u cầu nhà mơi giới bán theo lệnh giới hạn bán theo lệnh thị trường với mức giá cao giá giao dịch trước chút + Lệnh giao dịch chéo cổ phiếu (Crossing Stocks)là lệnh mà nhà môi giới phối hợp lệnh mua lệnh bán với chứng khoán thời gian hai khách hàng để hưởng chênh lệch giá Đơn vị giao dịch: • Đơn vị giao dịch khớp lệnh lô chẵn: 10 cố phiếu, chứng quỹ đầu tư • Khối lượng giao dịch thỏa thuận: từ 20.000 cổ phiếu, chứng quỹ trở lên • Khơng quy định đơn vị giao dịch giao dịch thỏa thuận • Giao dịch cổ phiếu có khối lượng từ 01 đến 09 cổ phiếu (lô lẻ) thực trực tiếp người đầu tư với cơng ty chứng khốn, giá thực xác định 90% giá tham chiếu ngày ký kết Hợp đồng Đơn vị yết giá - Đối với phương thức khớp lệnh: Mức giá = 100.000 đồng Đơn vị yết giá 100 đồng 500 đồng 1.000 đồng - Không quy định đơn vị yết giá phương thức giao dịch thỏa thuận Biên độ dao động giá - Biên độ dao động giá quy định ngày giao dịch cổ phiếu chứng quỹ đầu tư ± 7% - Không áp dụng biên độ dao động giá giao dịch trái phiếu - Cách tính giá: • Giá trần = Giá tham chiếu x (100% + Biên độ dao động) • Giá sàn = Giá tham chiếu x (100% - Biên độ dao động) Đối với cổ phiếu, chứng quỹ có mức giá trần - sàn sau điều chỉnh biên độ dao động ± 7% giá trần/ sàn mức giá tham chiếu điều chỉnh sau: • Giá trần điều chỉnh = Giá tham chiếu + đơn vị yết giá • Giá sàn điều chỉnh = Giá tham chiếu - đơn vị yết giá Trường hợp giá trần sàn cổ phiếu, chứng quỹ sau điều chỉnh theo cách không (0), giá trần sàn điều chỉnh sau: • Giá trần điều chỉnh = Giá tham chiếu + đơn vị yết giá • Giá sàn điều chỉnh = Giá tham chiếu - Đối với cổ phiếu, chứng quỹ niêm yết, ngày giao dịch đầu tiên, giá giao dịch biến động +/-20% giá giao dịch dự kiến Tổ chức niêm yết cơng ty chứng khốn làm tư vấn niêm yết (nếu có) phải đưa mức giá giao dịch dự kiến để tính giá tham 11 chiếu cho cổ phiếu, chứng quỹ ngày giao dịch Nếu 03 ngày giao dịch đầu tiên, cổ phiếu, chứng quỹ niêm yết chưa có giá đóng cửa, tổ chức niêm yết phải xác định giá giao dịch dự kiến - Đối với cổ phiếu, chứng quỹ giao dịch trở lại sau tạm dừng giao dịch 90 ngày, biên độ dao động giá ngày giao dịch HSX xác đinh sau có chấp thuận SSC - Giá đóng cửa ngày giao dịch sau giao dịch trở lại giá tham chiếu cho ngày giao dịch Biên độ dao động giá 7% áp dung cho ngày giao dịch - Nếu 03 ngày sau giao dịch trở lại, cổ phiếu, chứng quỹ giao dịch trở lại chưa có giá đóng cửa, HSX xem xét điều chỉnh biên độ dao động giá cổ phiếu, chứng quỹ sau có chấp thuận SSC Giá tham chiếu Giá tham chiếu cổ phiếu chứng quỹ đầu tư giao dịch giá đóng cửa cổ phiếu chứng quỹ đầu tư ngày giao dịch gần trước Ngồi ra, giá tham chiếu sở để xác định giá trần, giá sàn ngày giao dịch Trong trình theo dõi tham gia thị trường, người đầu tư nhận thấy Trung tâm Giao dịch Chứng khốn khơng lấy giá đóng cửa cổ phiếu phiên giao dịch trước làm giá tham chiếu cho cổ phiếu ngày giao dịch thường lệ Đó trường hợp phiên giao dịch người đầu tư giao dịch không nhận cổ tức tiền, không nhận thưởng tiền, ngày giao dịch không hưởng quyền mua cổ phiếu đợt phát hành thêm cổ phiếu để tăng vốn hay ngày giao dịch không hưởng phần phát thưởng cổ phiếu, ngày giao dịch không hưởng cổ tức cổ phiếu tổ hợp yếu tố Trong đó, ngày giao dịch khơng hưởng cổ tức (ex-dividend date) ngày mà cổ phiếu giao dịch (mua/bán) vào ngày người mua (người sở hữu) không hưởng cổ tức Cổ tức trả cho người có tên danh sách hưởng cổ tức sở hữu cổ phiếu lập vào ngày đăng ký (record date) cuối Giá tham chiếu xác định sau: a Giá tham chiếu cổ phiếu, chứng quỹ đầu tư trái phiếu giao dịch bình thường giá đóng cửa ngày giao dịch trước b Trường hợp chứng khốn niêm yết, ngày giao dịch Trung tâm giao dịch nhận lệnh giao dịch không giới hạn biên độ dao động giá lấy giá đóng cửa ngày giao dịch làm giá tham chiếu Biên độ dao động giá áp dụng từ ngày giao dịch c Trường hợp chứng khoán thuộc diện bị kiểm sốt, chứng khốn khơng cịn thuộc diện bị kiểm sốt, chứng khốn bị ngừng giao dịch 30 ngày, giá tham chiếu xác định tương tự quy định điểm b d Trường hợp giao dịch chứng khoán không hưởng quyền kèm theo, giá tham chiếu xác định theo nguyên tắc lấy giá đóng cửa ngày giao dịch gần điều chỉnh theo giá trị quyền kèm theo 12 - Giá tham chiếu (Ptc) cổ phiếu ngày giao dịch không hưởng cổ tức tính theo cơng thức: Ptc = Giá đóng cửa phiên giao dịch trước – giá trị cổ tức - Giá tham chiếu cổ phiếu (Ptc) ngày giao dịch không hưởng phần chia lãi tiền: Ptc = Giá đóng cửa phiên giao dịch trước – giá trị tiền thưởng e Trường hợp tách gộp cổ phiếu, giá tham chiếu sau tách gộp xác định theo nguyên tắc lấy giá đóng cửa ngày giao dịch trước ngày tách gộp điều chỉnh theo tỷ lệ tách gộp cổ phiếu f Trong số trường hợp cần thiết, Trung tâm giao dịch áp dụng phương pháp xác định giá tham chiếu khác sau có chấp thuận Chủ tịch UBCKNN ĐỌC BẢNG ĐIỆN TỬ: ĐƠN VỊ GIÁ: 1,000 ĐỒNG | ĐƠN VỊ KHỐI LƯỢNG: CỔ PHIẾU * Mã CK *: Giao dịch không hưởng quyền BẢNG GIÁ CHỨNG KHOÁN TRÊN BẢNG ĐIỆN TỬ CỦA CÁC CỔ PHIẾU NIÊM YẾT TRÊN SÀN GIAO DỊCH LÀ HOSE VÀ HNX  Mã CK: Là mã hiệu chứng khoán đăng ký niêm yết Trung tâm giao dịch chứng khoán  TC: giá tham chiếu: Là giá đóng cửa ngày giao dịch trước sở để xác định giá trần giá sàn 13  Giá Trần: mức giá cao mà nhà đầu tư phép đặt lệnh với giá tối đa nhỏ giá  Giá Sàn: mức giá thấp mà nhà đầu tư phép đặt lệnh với giá tối thiểu lớn giá  Dư mua: lệnh chờ mua chưa khớp, giá 3/KL , Giá 2/KL , Giá 1/KL 1: KL khối lượng, Giá giá có lệnh chờ mua cao (tốt nhất) tương ứng với khối lượng bên cạnh, đến Giá giá chờ mua cao cuối Giá  Giá Khớp: mức giá gần vừa khớp lệnh, giao dịch thành công  Khối lượng khớp: khối lượng gần vừa khớp lệnh tương ứng với Giá khớp lệnh  (+/-): giá khớp thay đổi so với cột Tham Chiếu, tính cách lấy cột Giá khớp trừ cột Tham Chiếu  Dư bán: lệnh chờ bán chưa khớpGiá 3/KL 3, Giá 2/KL 2, Giá 1/KL 1: KL khối lượng, bên cột dư bán Giá giá có lệnh chờ bán thấp (tốt nhất) tương ứng với khối lượng bên cạnh, đến Giá giá chờ bán thấp cuối Giá  Tổng KL: Tổng khối lượng khớp từ đầu phiên đến thời điểm  Mở cửa: mức giá khớp sau kết thúc phiên khớp lệnh định kỳ xác định giá mở cửa  Giá đóng cửa: giá hiển thị cột Giá khớp sau 10h30’ (thời điểm kết thúc phiên khớp lệnh định kỳ xác định giá đóng cửa đó)  Cao nhất: mức giá khớp cao từ đầu phiên đến thời điểm  Thấp nhất: mức giá khớp thấp từ đầu phiên đến thời điểm  NN mua: nước mua, hiển thị tổng cộng khối lượng mà nhà đầu tư nước mua  Màu sắc: • Giá hiển thị màu tím tương đương với giá trần • Giá hiển thị màu xanh nhạt tương đương với giá sàn • Giá hiển thị màu vàng tương đương với giá tham chiếu • Giá hiển thị màu xanh tương đương với giá tăng so với giá tham chiếu • Giá hiển thị màu đỏ tương đương với giá giảm so với giá tham chiếu • Giá màu vàng tương đượng với giá không thay đổi so với giá tham chiếu Các hình thức khớp lệnh định kì Tất nhà đầu tư mua chứng khoán bán chứng khoán đều thực giá khớp lệnh Người mua chứng khoán mua giá cao giá khớp lệnh Và người 14 bán chứng khốn bán giá thấp khớp lệnh Thanh toán tất toán giao dịch giá khớp lệnh Khớp lệnh giá cân cung cầu thị trường chia thành hai loại: a Khớp lệnh định kỳ: Là phương thức giao dịch thực dựa sở so khớp lệnh mua lệnh bán chứng khoán thời điểm xác định  Cho giá có giao dịch có khối lượng giao dịch lớn đảm bảo cân thị trường Nguyên tắc xác định giá khớp: Là mức giá thực khối lượng giao dịch lớn Nếu có nhiều mức giá thỏa nguyên tắc trên, chọn giá trùng gần với giá thực lần khớp lệnh gần Nếu có nhiều mức giá thỏa điểm mức giá cao chọn VD: Sau kết thúc phiên giao dịch chứng khốn ta có bảng chứng khoán sau: Cộng dồn khối lượng mua Tổng cầu 10K 10K 10K 10K 10K 10K 10K 10K 10K 10K 10K 10K 10K+6K=16K 16K 10K+6K+1K=17K 17K 10K+6K+1K+5K=22K 22K 10K+6K+1K+5K+8K=30K 30K 10K+6K+1K+5K+8K+7K=37K 37K 10K+6K+1K+5K+8K+7K=37K 37K 10K+6K+1K+5K+8K+7K=37K 37K 10K+6K+1K+5K+8K+7K=37K 37K 10K+6K+1K+5K+8K+7K=37K 37K 10K+6K+1K+5K+8K+7K=37K 37K 10K+6K+1K+5K+8K+7K=37K 37K Người đặt mua 10K (M1) Không có Khơng có Khơng có Khơng có Khơng có 6K (M2) 1K (M3) 5K (M4) 8K (M5) 7K (M6) Không có Khơng có Khơng có Khơng có Khơng có Giá Người đặt bán Tổng cung Cộng dồng khối lượng bán ATC – – – Khớ p thực – 14.7 Không có Khơng có Khơng có Khơng có Khơng có Khơng có 20K (B6) 9K (B5) 4K (B4) 2K (B3) 5K (B2) Khơng có Khơng có Khơng có Khơng có 45K 5K+5K+2K+4K+9K+20K=45K 10K 45K 5K+5K+2K+4K+9K+20K=45K 10K 45K 5K+5K+2K+4K+9K+20K=45K 10K 45K 5K+5K+2K+4K+9K+20K=45K 10K 45K 5K+5K+2K+4K+9K+20K=45K 10K 45K 5K+5K+2K+4K+9K+20K=45K 16K 45K 5K+5K+2K+4K+9K+20K=45K 17K 25K 5K+5K+2K+4K+9K=25K 22K 16K 5K+5K+2K+4K=16K 16K 12K 5K+5K+2K=12K 12K 10K 5K+5K=10K 10K 5K 5K 5K 5K 5K 5K 5K 5K 5K 5K 5K 5K Khơng có 13.1 Khơng có 5K 5K 5K 14.6 14.5 14.4 14.3 14.1 14.0 13.9 13.8 13.7 13.6 13.5 13.4 13.3 13.2 15 10K+6K+1K+5K+8K+7K=37K 37K 10K+6K+1K+5K+8K+7K=37K 37K – – Khơng có Khơng có – 13.0 12.9 ATC Khơng có Khơng có 5K (B1) 5K 5K 5K 5K 5K 5K 5K 5K 5K Giải thích: Tại mức giá 13.9 tổng cầu 22K, tổng cung 25K nên tổng khớp 22K hay mức giá 13.8 tổng cầu 30K, tổng cung 16K, nên tổng khớp 16K (nhỏ 22K mức giá 13.9), hay mức giá 14 tổng cầu 17K, tổng cung tăng lên tới 45K, tổng khớp 17K (nhỏ 22k mức giá 13.9) Trong trường hợp đặc biệt có tới từ mức giá trở lên thỏa mãn điều kiện khối lượng khớp cung cầu lớn lại với phiên (đóng cửa/ATC), mức giá chọn khớp lệnh mức giá trùng gần với giá khớp lệnh gần nhất, thường lệnh cuối phiên (Phiên khớp lệnh liên tục) Cịn với phiên trùng gần với giá tham chiếu lựa chọn, trường hợp đặc biệt phiên mức chênh lệch Lúc so với tham chiếu chả hạn cách tham chiếu 0.2 lúc 13.6 14 ghép lệnh 15 phút đầu phiên mở cửa, giá dự kiến ghép ban đầu 14, lúc sau có thêm số lệnh bán xuống, khiến cho mức giá 13.6 có khối lượng thực khớp ngang với giá 14, giá 14 giá khớp lệnh (ưu tiên thời gian) b Khớp lệnh liên tục: Là phương thức giao dịch thực sở so khớp lệnh mua lệnh bán lệnh nhập vào hệ thống giao dịch Nguyên tắc khớp lệnh: a Ưu tiên giá: Lệnh mua với mức giá cao ưu tiên thực trước Lệnh bán với mức giá thấp ưu tiên thực trước b Ưu tiên thời gian: - Trường hợp lệnh mua lệnh bán có mức giá lệnh nhập vào hệ thống giao dịch trước ưu tiên thực trước II Thủ tục mở tài khoản giao dịch Có cách: Cách 1:ĐẾN THẲNG CƠNG TY Thủ tục mở tài bao gờm: - giấy chứng minh nhân dân (1 mang gốc để đối chiếu) - hợp đồng (do cong ty cung cấp) Cách 2: ĐĂNG KÝ TÀI KHOẢN TRỰC TUYẾN Mở tài khoản trực tuyến BETA đơn giản, tiện lợi Bạn hồn tất vài phút Bước 1:  Bạn mở tài khoản giao dịch chứng khoán Cơng ty Chứng khốn Việt Nam chưa? 16 - Có - Khơng  Khách hàng chọn “Có” “Không” “Tiếp tục “ “Quay lại”  -Trường hợp chọn “Có” & “Tiếp tục”” Sẽ báo là: Mỗi khách hàng mở tài khoản giao dịch Chứng khốn Cơng ty Chứng khốn Để biết thêm chi tiết, vui lòng gọi điện thoại tới số: 08 - 914 2626 - Khách hàng chọn “Tiếp tục” “Quay lại”, hai quay hình Bước - Trường hợp chọn “Khơng “ “ Tiếp tục”: Bước 2: Bạn chọn loại tài khoản muốn mở: - Tài khoản cá nhân: Bạn người sở hữu tài khoản - Tài khoản tổ chức: Bạn mở tài khoản cho công ty bạn  Trường hợp tài khoản cá nhân: Khách hàng phải điền vào phiếu thông tin cá nhân Bước gồm nội dung sau: (thông tin đánh dấu (*) bắt buộc) Bước 3: Thông tin cá nhân - Tên đầy đủ (*) - Ngày sinh (*) - Giới tính (*) - Thơng tin định dạng: CMND Hộ chiếu (*) - Số CMND/ Hộ chiếu (*) - Ngày cấp (*) - Nơi cấp (*) - Địa thường trú (*) - Địa liên lạc (*) - Email (*) - Điện thoại cố định (*) - Điện thoại di động (*) - Trình độ học vấn - Nghề nghiệp - Tên công ty - Địa công ty Bước 4: Thông tin khác  Bạn có phải nhân viên UBCK người có liên quan với nhân viên UBCK (bố, mẹ, vợ, chồng, con, anh, chị , em ) (*) - Khơng - Có: ghi rõ quan hệ  Bạn hay người quen bạn có quan hệ với nhân viên HSC khơng? - Khơng - Có: ghi rõ quan hệ  Bạn có phải người quản lý, cổ đông lớn(sở hữu 5% vốn điều lệ) cơng ty đại chúng có liên quan (Bố, mẹ, vợ, chồng, con, anh, chị, em) với người này? - Khơng - Có: ghi rõ tên cơng ty, quan hệ (nếu người có liên quan) Người có quyền lợi ích tài tài khoản này: - Họ tên: - Điện thoại liên lạc: 17 Bước 5: Kinh nghiệm mục tiêu đầu tư bạn Thời gian gia nhập thị trường: Mục tiêu đầu tư bạn : chọn - Thu nhập: (%) - Tăng trưởng (dài hạn) : (%) - Tăng trưởng (trung hạn) : (%) - Tăng trưởng (ngắn hạn) : (%) - Tổng: (%) Mức độ chấp nhận rủi ro: chọn - Thấp - Trung bình - Cao Hiểu biết đầu tư: chọn - Chưa hiểu - Còn nhiều hạn chế - Tốt - Rất tốt Kinh nghiệm hoạt động đầu tư: chọn - Chưa có - Tín phiếu kho bạc - Cổ phiếu - Trái phiếu - Bán khống - Chứng khoán khác Thu nhập tổng tài sản: chọn - < tỷ VND - tỷ- tỷ VND - > tỷ VND Bước 6: Dịch vụ tài khoản - Tài khoản toán ngân hàng - Tên ngân hàng - Tên chủ tài khoản - Số tài khoản Bạn muốn đặt lệnh mua, bán chứng khoán phương thức ? - Trực tuyến - Qua điện thoại - Tại sàn  Phương thức xác nhận giao dịch - Qua điện thoại - Email - Tại sàn Sau Khách hàng điền xong thông tin, qua trang “ Phiếu yêu cầu mở tài khoản giao dịch chứng khốn” , có đầy đủ thơng tin vừa cung cấp Nếu khách hàng thấy cần phải điều chỉnh, nhấn “ Quay lại” sửa thông tin Nếu khách hàng chấp nhận thơng tin xác, nhấn “Tiếp tục” Hệ thống trả lại cho khách hàng hợp đồng có đầy đủ thơng tin theo mẩu BSI thông báo cho 18 Khách hàng in “Phiếu yêu cầu mở tài khoản giao dịch chứng khoán”, “ Hợp đồng mở tài khoản giao dịch chứng khoán” mang theo CMND đến cơng ty hsc hồn tất thủ tục  ... Công ty Cổ phần Chứng khốn thành phố Hồ Chí Minh (HSC) 1.1 Giới thiệu cơng ty : Cơng ty Cổ phần Chứng khốn Thành Phố Hồ Chí Minh (HSC) cơng ty cung cấp dịch vụ tài đầu tư hàng đầu thị trường Việt... nhà đầu tư tổ chức phát hành chứng khoán tham gia khởi tạo thị trường, tăng cường sức mua cho nhà đầu tư khả giao dịch ký quỹ, HSC có chiến lược đầu tư rõ ràng để định hướng cho hoạt động đầu tư. .. chọn đầu tư cho nhà đầu tư nước Quan trọng nhất, tập trung phát triển lực cốt lõi cơng tác nghiên cứu để tiếp tục mở rộng thị phần Mơi giới chứng khốn Khách hàng Cá nhân: Dịch vụ Mơi giới chứng