Môn học: Luật Ngân hàng CƠ SỞ PHÁP LÝ CHO VIỆC TÁI CẤU TRÚC HỆ THỐNG TÍN DỤNG TẠI VIỆT NAM GVHD: TS Lê Vũ Nam Lớp: K09501 Nhóm: 1 MỤC LỤC I/ Tình hình phát triển hệ thống tín dụng Việt Nam nguyên nhân đời đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng………………………………………………… ………4 II Những vấn đề đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng Việt Nam:………8 2.1 Vấn đề tính khoản……………………………………………….… 2.2 Vấn đề nợ xấu……………………………………………………………… 2.3 Vấn đề quản trị rủi ro, quản trị công ty…………………… 10 2.3.1 Quản trị rủi ro…………………………… .10 2.3.2.Quản trị công ty……………………………………………….……….….10 III Định hướng tái cấu trúc hệ thống tín dụng Việt Nam……………………………11 3.1 Giải vấn đề tính khoản……………………………… ……11 3.2 Xử lý nợ xấu: ………………………………………………………………13 3.3 Giải vấn đề quản trị rủi ro, quản trị công ty…………………….13 IV Tiến trình thực - năm 2012………………………………………… ………14 V.Kinh nghiệm tái cấu trúc hệ thống tín dụng nước 17 5.1.Kinh nghiệm tái cấu trúc hệ thống ngân hàng Trung Quốc 19 5.2 Malaysia - Xử lý tập trung tài sản xấu ngân hàng………… 19 VI Những vấn đề tồn từ đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng…………… 20 6.1 Xu hướng hợp nhất, sáp nhập:……………………………… 20 6.2 Tái cấu trúc ngân hàng thương mại nhà nước……………………… 21 6.3 Nợ xấu chưa công khai minh bạch 22 6.4 Một số định hướng đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng…… 23 6.5 Vị trí chủ đạo ngân hàng thương mại nhà nước hệ thống tín dụng .24 6.6 Quan điểm phát triển hệ thống tổ chức tín dụng đa dạng sở hữu, quy mơ loại hình…………………………………………………………… … 24 I/ Tình hình phát triển hệ thống tín dụng Việt Nam nguyên nhân đời đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng Trong thời gian qua, hệ thống tín dụng Việt Nam khơng ngừng phát triển số lượng lẫn hình thức dịch vụ Điều có vai trị, ý nghĩa to lớn cho phát triển đất nước Tính đến tháng 6/2011, theo thống kê hệ thống tổ chức tín dụng Việt Nam bao gồm: ngân hàng thương mại nhà nước; ngân hàng sách xã hội; 37 ngân hàng thương mại cổ phần; 48 chi nhánh ngân hàng nước ngoài; ngân hàng liên doanh; 48 văn phịng đại diện ngân hàng nước ngồi; 17 cơng ty tài chính; 13 cơng ty cho th tài Ngồi ra, Việt Nam cịn có Ngân hàng phát triển Việt Nam Quỹ Tín dụng nhân dân Trung ương với 24 chi nhánh 1000 quỹ tín dụng nhân dân sở Hệ thống tài đóng góp lớn vào phát triển đất nước với tổng tài sản gấp lần so với GDP, đó, tổng vốn tín dụng cho kinh tế tăng nhanh lên đến 125% GDP vào cuối năm 2010, hệ thống tổ chức tín dụng nói chung ngân hàng thương mại nói riêng trở thành nguồn cung ứng vốn chủ yếu cho kinh tế Một số ngân hàng thương mại tổ chức tín dụng lớn vươn lên thành tập đồn tài với quy mơ vốn quy mơ tổ chức rộng lớn, hoạt động đầu tư nhiều lĩnh vực chứng khoán, bất động sản, bảo hiểm, vàng ngoại tệ, cho thuê tài chính,… Bên cạnh mặt tích cực đạt được, hệ thống tín dụng bộc lộ khơng khuyết điểm Hệ thống ngân hàng nước ta nhiều số lượng phần lớn cịn quy mơ nhỏ, sức cạnh tranh thấp, ngân hàng nước ngồi Cơ chế hoạt động ngân hàng cịn có chồng chéo, thiếu rõ ràng Sổ sách thiếu minh bạch, quản trị rủi ro bất cập, quy trình tín dụng khơng hồn chỉnh, đầu tư mạo hiểm, trình độ lực đạo đức đội ngũ quản lý không đáp ứng yêu cầu Do nguyên nhân chủ quan nguyên nhân khách quan kinh tế bất ổn kinh tế vĩ http://www.tapchicongsan.org.vn/Home/PrintStory.aspx?distribution=15185&print=true mô, khủng hoảng kinh tế giới, thị trường chứng khoán, thị trường bất động sản lao dốc làm cho nợ xấu bắt đầu tăng nhanh Hoạt động ngân hàng vốn chứa đựng nhiều rủi ro rủi ro tích tụ q lớn ngân hàng khó tránh khỏi đổ vỡ không cấu lại cách chặt chẽ Cho đến nay, hệ thống ngân hàng Việt Nam đối mặt với rủi ro ngày gia tăng, kể đến là: - Rủi ro tín dụng: + Nhu cầu đầu tư sản xuất kinh doanh doanh nghiệp người dân lớn, nguồn vốn kinh doanh chủ yếu dựa vào hệ thống ngân hàng, dẫn đến tượng “tín dụng nóng” (là trường hợp khoản đầu tư tài chủ yếu với mục đích hưởng tỷ lệ lãi suất cao bị rút khỏi thị trường lúc nào) Tuy nhiên, kinh tế tăng trưởng chậm lại, người vay nợ gặp khó khăn việc sản xuất kinh doanh thu hồi lợi nhuận rủi ro tín dụng lại gia tăng, trường hợp ngân hàng dễ dãi việc cấp tín dụng cho vay khơng thực trích lập dự phịng rủi ro tín dụng đầy đủ Đặc biệt, hấp dẫn thị trường bất động sản chứng khoán thời gian vừa qua khiến nhiều ngân hàng thương mại tập trung nhiều vốn cho thị trường đầy rủi ro này, góp phần khơng nhỏ vào thổi phồng thị trường bất động sản chứng khoán Và lúc thị trường lao dốc nguy rủi ro lại tăng cao + Một số ngân hàng thương mại thành lập nên qui mô vốn nhỏ song để đáp ứng yêu cầu lợi nhuận cổ đơng, muốn nhanh chóng vươn lên ngân hàng thương mại có qui mơ lớn bề dày kinh nghiệm khác bất chấp qui tắc an toàn vốn, quản trị rủi ro để đạt tốc độ tăng tín dụng tới hàng chục phần trăm năm, kể tín dụng cho lĩnh vực rủi ro cao Khi Ngân hàng Nhà nước định thắt chặt tín dụng cho bất động sản, chứng khốn tiêu dùng lúc rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại tăng vọt + Rủi ro đạo đức sử dụng vốn tín dụng sai mục đích tăng cao, hậu tỷ lệ nợ xấu có xu hướng tăng mạnh Theo báo cáo tổ chức tín dụng, nợ xấu chung hệ thống ngân hàng tháng đầu năm 2012 tăng mạnh lên mức 4,6% từ mức 3,72% năm 2011 Tuy nhiên, theo đánh giá ngân hàng nhà nước số phải lên đến khoảng 8,6% - Rủi ro khoản: Do số ngân hàng thương mại có tốc độ tăng dư nợ tín dụng tài sản có q cao quy mơ vốn cịn hạn chế nên tính khoản ngân hàng thương mại xuống thấp, chí có thời điểm tính khoản Hậu là, để bảo đảm tính khoản, số ngân hàng thương mại phải chấp nhận lãi suất thị trường liên ngân hàng lên tới 20%-30%/năm, chí 40%/năm bất chấp lãi suất tái chiết khấu Ngân hàng nhà nước cơng bố 13%/năm Có giai đoạn Ngân hàng nhà nước phải bơm vào hàng chục ngàn tỉ đồng thị trường mở thị trường liên ngân hàng để bảo đảm khoản cho toàn hệ thống - Rủi ro lãi suất tỷ giá hối đoái: Những bất ổn kinh tế vĩ mô, đặc biệt lạm phát cao sách thắt chặt nhằm kiềm chế lạm phát đặt hệ thống ngân hàng thương mại trước rủi ro lớn lãi suất Những biến động lớn đột ngột lãi suất, huy động cho vay, với biện pháp điều hành lãi suất cịn mang nặng tính hành khiến cho ngân hàng thương mại thường xuyên tình trạng chạy đua tăng lãi suất huy động, lại giữ lãi suất cho vay mức cao để phịng ngừa biến động lãi suất Vì vậy, tình trạng vượt trần, hai lãi suất diễn tương đối phổ biến làm giảm hiệu lực sách tiền tệ, đồng thời làm suy giảm đạo đức kinh doanh khơng cán quản lý cán tác nghiệp hệ thống ngân hàng Hoạt động khơng ngân hàng thương mại trở nên bấp bênh, lợi nhuận không ổn định, kỷ luật kinh doanh không tuân thủ triệt để, tạo kẽ hở cho kẻ xấu lợi dụng Trước nguy trên, ngày 01/03/2012, Thủ tướng Chính Phủ ban hành Quyết định Số 254/QĐ-TTg phê duyệt Đề án “Cơ cấu lại hệ thống tổ chức tín dụng http://vov.vn/Kinh-te/No-xau-cua-DNNN-chiem-70-toan-he-thong/227019.vov giai đoạn 2011 – 2015” Đề án phân tích sâu sắc thực trạng hệ thống ngân hàng Việt Nam Từ tồn đó, đề án chia hai nhóm vấn đề cần xử lý trước mắt trung, dài hạn; cụ thể nội dung, lĩnh vực phải tái cấu trúc bao gồm tái cấu trúc tài chính, quản trị điều hành hệ thống ngân hàng Việt Nam, tiêu an toàn, việc áp dụng chuẩn mực quốc tế việc giám sát hoạt động tổ chức tín dụng Đề án phân giai đoạn với mục tiêu cụ thể, kết giai đoạn; phân nhóm loại hình, từ ngân hàng thương mại nhà nước, nước ngoài, cổ phần, quỹ tín dụng nhân dân, tổ chức tín dụng vi mơ; riêng nhóm Ngân hàng thương mại nhà nước, bên cạnh nội dung áp dụng chung cho tổ chức tín dụng cịn có đề án riêng để củng cố ngân hàng này, đảm bảo vai trò chủ đạo Ngân hàng thương mại nhà nước hoạt động hệ thống ngân hàng Đề án nêu rõ mục tiêu, quan điểm, định hướng, lộ trình thực giải pháp cấu lại tổ chức tín dụng Qua đưa năm quan điểm trình tái cấu bao gồm: - Thứ nhất: cấu lại hệ thống tổ chức tín dụng tổ chức tín dụng trình thường xuyên, liên tục - Thứ hai: củng cố, phát triển hệ thống tổ chức tín dụng đa dạng sở hữu, quy mơ loại hình phù hợp với đặc điểm trình độ phát triển kinh tế Việt Nam giai đoạn - Thứ ba: khuyến khích việc sáp nhập, hợp ngân hàng theo nguyên tắc tự nguyện, bảo đảm quyền lợi người gửi tiền quyền, nghĩa vụ kinh tế bên có liên quan theo quy định pháp luật - Thứ tư: thực cấu lại tồn diện tài chính, hoạt động, quản trị tổ chức tín dụng theo hình thức, biện pháp lộ trình thích hợp - Thứ năm: không để xảy đổ vỡ an toàn hoạt động ngân hàng tầm kiểm soát Nhà nước, hạn chế tới mức thấp tổn thất chi phí ngân sách Nhà nước cho xử lý vấn đề hệ thống tổ chức tín dụng Đề án đưa mục tiêu tái cấu trúc nhằm: “Cơ cấu lại bản, triệt để toàn diện hệ thống tổ chức tín dụng để đến năm 2020 phát triển hệ thống tổ chức tín dụng đa theo hướng đại, hoạt động an toàn, hiệu vững với cấu trúc đa dạng sở hữu, quy mơ, loại hình có khả cạnh tranh lớn dựa tảng công nghệ, quản trị ngân hàng tiên tiến phù hợp với thông lệ, chuẩn mực quốc tế hoạt động ngân hàng nhằm đáp ứng tốt nhu cầu dịch vụ tài chính, ngân hàng kinh tế” II Những vấn đề đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng Việt Nam: 2.1 Vấn đề tính khoản Tính khoản ngân hàng thương mại xem khả tức thời để đáp ứng nhu cầu rút tiền gửi giải ngân khoản tín dụng cam kết Năm 2011, tính khoản ngân hàng thương mại căng thẳng, ngân hàng nhỏ gặp nhiều khó khăn, khơng có vốn để tồn tại, đó, ngân hàng huy động vốn với mức lãi suất huy động cao, ngân hàng nhà nước nghiêm việc xử phạt ngân hàng huy động vượt trần lãi suất 14%, có lúc lãi suất số ngân hàng đẩy lên mức 19-20%/năm Để giải tình trạng khoản ngân hàng, Ủy ban giám sát Tài Quốc gia đưa giải pháp Ngân hàng Nhà nước cần bơm tiền để giải khoản cho ngân hàng gặp khó khăn tăng dự trữ bắt buộc khiến cho nguồn vốn ngân hàng lớn chảy sang ngân hàng nhỏ giúp giải khó khăn cho ngân hàng nhỏ đồng thời cho phép số ngân hàng thương mại xuất vàng tài khoản ngân hàng nắm số lượng vàng lớn lên tới 100 tấn, với cách cần bán 1% số qua tài khoản thu khoảng 5-7 tỷ USD, giải tương đối nhu cầu khoản cho họ cách cấp bách Tuy nhiên, phía ngân hàng nhà nước lại cho khơng thể bơm thêm tiền ngược lại mục tiêu chống lạm phát ngân hàng nhà nước bên cạnh ngân hàng nhà nước muốn thử sức khoản ngân hàng thương mại để buộc ngân hàng tái cấu, sáp nhập Nói cách khác, ngân hàng nhà nước đứng trước tình tiến thối lưỡng nan, giảm lãi suất mục tiêu tái cấu hệ thống ngân hàng hạ thấp lạm phát gặp khó khăn, ngược lại khơng giảm lãi suất áp lực từ doanh nghiệp lớn, đặc biệt doanh nghiệp đứng trước nguy phá sản hàng loạt Nguyên nhân sâu xa tình trạng khoản vốn huy động chủ yếu ngắn hạn ngân hàng cho vay trung dài hạn, với việc cung cấp tín dụng từ ngân hàng cho thị trường chứng khoán bất động sản bừa bãi 2.2 Vấn đề nợ xấu Ngày 12/7 vừa qua, Ngân hàng Nhà nước công bố nợ xấu tồn hệ thống Con số thức nợ xấu ngân hàng nhà nước đưa 202.000 tỉ đồng tính đến ngày 31/3, chiếm 8,6% tổng dư nợ tín dụng, đó, 40% tổng số 202.000 tỉ đồng nợ xấu rơi vào nhóm (nhóm có khả vốn) Trong đó, theo số liệu báo cáo tổ chức tín dụng, nợ xấu tính đến ngày 31/5 117.000 tỉ đồng, chiếm 4,47% tổng dư nợ tín dụng Con số cách xa so với số ngân hàng thương mại tự công bố, thực tế cao gấp đôi so với báo cáo ngân hàng thương mại Điều đồng nghĩa với việc từ lâu ngân hàng thương mại che giấu thực trạng nợ xấu Các ngân hàng không thực quy định phân loại nợ, ghi nhận nợ xấu thấp thực trạng quy định để giảm chi phí trích lập dự phịng rủi ro, đồng thời có báo cáo tài đẹp Nợ xấu chủ yếu rơi vào ngành sản xuất công nghiệp hay xây dựng – lĩnh vực thời gian qua chịu tác động từ đóng băng kéo dài thị trường bất động sản Nguyên nhân hành vi xuất phát từ chế quản lý vĩ mô hoạt động ngân hàngv giới quản trị ngân hàng ln có niềm tin vững dù Nhà nước khơng để ngân hàng phá sản Để đảm bảo thực thành cơng tiến trình tái cấu trúc hệ thống tín dụng lúc hết cần tập trung nỗ lực xử lý nợ xấu cách hiệu Giải xong vấn đề dùng chế sách tín dụng giúp cho ngân hàng tốt sớm phục hồi trở lại phục vụ kinh tế Trong tiến trình này, cần phải kiên xóa bỏ để ngân hàng yếu, vốn ít, khả quản trị để hệ thống không bị tác động ngân hàng đổ vỡ 2.3 Vấn đề quản trị rủi ro, quản trị công ty 2.3.1 Quản trị rủi ro Phần lớn ngân hàng Việt Nam xếp loại vào loại yếu với điểm chung: quy mô hoạt động tương đối giới hạn so với đối thủ cạnh tranh, vốn chủ sở hữu thấp, tỷ lệ cho vay bất động sản cho vay chấp bất động sản cao, tiền gửi khách hàng dễ biến động lãi suất trần điều chỉnh, nợ xấu tăng cao khả khoản thấp Nhất môi trường cạnh tranh lớn ngân hàng việc huy động vốn cho vay vấn đề đơn giản, đó, ngân hàng phải đối diện với loại rủi ro ngày lớn Bên cạnh đó, ngân hàng yếu nói riêng tồn hệ thống ngân hàng ta có đặc điểm chung trình độ quản lý rủi ro nhiều yếu điểm, hoạt động quản lý rủi ro xa chuẩn mực quốc tế II.3.2 Quản trị công ty Quản trị công ty vấn đề nhiều quan quản lý nhà đầu tư tài nước ngồi quan tâm, đặc biệt thị trường bị tác động mạnh thay đổi khu vực thị trường tài giới thị trường tài ngân hàng Tuy nhiên, nhiều doanh nghiệp, có ngân hàng, vấn đề quản trị cơng ty chưa đánh giá mức chưa xem cần thiết cho việc phát triển hoạt động kinh doanh họ Môi trường quản lý Việt Nam thường chuyên quyền, độc đoán, phần lớn lãnh đạo hoàn toàn nắm quyền hành sách mình, đó, định đưa thường mang tính chủ quan, ý chí, trình độ quản lý thấp nhiều so với 10 - Chuyển nợ thành vốn góp, cổ phần doanh nghiệp vay; Chính phủ dùng ngân sách mua khoản nợ ngân sách nhà nước hay quan quản lý Nhà nước Dĩ nhiên, ngân hàng bán nợ xấu phải chịu thiệt hại đáng kể phải chịu giá chiết khấu cao tùy vào khả vốn nợ Làm vậy, ngân hàng làm bảng cân đối kế tốn từ đó, tập trung vào kinh doanh phục hồi tình trạng tài tiếp tục nhiều nguồn lực việc theo đuổi xử lý nợ xấu 3.3 Giải vấn đề quản trị rủi ro, quản trị công ty Rủi ro tín dụng phát sinh nhiều ngun nhân chủ quan khách quan Đó nguyên nhân khách quan từ môi trường kinh doanh, môi trường pháp lý, hệ thống thông tin hay nguyên nhân chủ quan từ phía khách hàng vay ngân hàng cho vay Các biện pháp phịng chống rủi ro nằm tầm tay ngân hàng thương mại có biện pháp vượt ngồi khả riêng ngân hàng, liên quan đến vấn đề nội thân kinh tế chuyển đổi, định hướng mơ hình phát triển Đối với ngân hàng khả phát hạn chế rủi ro tín dụng phụ thuộc vào lực máy quản trị rủi ro tín dụng Năng lực quản trị rủi ro tín dụng ngân hàng phụ thuộc vào chun mơn cán tín dụng, cán phê duyệt tín dụng nguồn lực kiểm tra giám sát ngân hàng Do biện pháp phịng ngừa rủi ro tín dụng sâu sắc biện pháp liên quan đến việc đào tạo, bố trí cán chế kiểm tra, giám sát hành vi cán trình xử lý công việc Thực tốt biện pháp cho đường quản trị rủi ro tín dụng ngành ngân hàng coi nửa Theo định hướng đề án tái cấu trúc, để cấu lại hệ thống quản trị cần phải phát triển hệ thống quản trị rủi ro phù hợp với nguyên tắc, chuẩn mực Ủy ban Basel, tập trung vào hệ thống quản trị rủi ro khoản, rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường (giá cả, lãi suất, tỷ giá) rủi ro tác nghiệp; phát triển hệ 13 thống xếp hạng tín dụng nội bộ; thực phân loại nợ, trích lập dự phịng rủi ro phù hợp với thông lệ quốc tế mức độ rủi ro tín dụng; nâng cao lực đánh giá, thẩm định tín dụng quản lý, giám sát rủi ro tín dụng tổ chức tín dụng Đồng thời nâng cao điều kiện, tiêu chuẩn lực quản trị, kinh nghiệm cơng tác trình độ chuyên môn chức danh lãnh đạo, quản lý chủ chốt tổ chức tín dụng IV Tiến trình thực - năm 2012 Đề án tái cấu trúc hệ thống ngân hàng Việt Nam triển khai tháng 2/2012 chia làm giai đoạn là: củng cố khoản hệ thống ngân hàng mà trọng tâm khoản số ngân hàng có vấn đề; lành mạnh hóa tài ngân hàng thương mại mà trọng tâm xử lý nợ xấu minh bạch hóa tài chính; tái cấu tổ chức, hoạt động quản trị hệ thống ngân hàng Những nội dung đặt cho năm 2012 gắn liền với giai đoạn I triển khai thực tế Cụ thể năm 2012, nội dung trọng tâm tái cấu trúc ngân hàng hướng vào xử lý ngân hàng yếu để có tiền đề cho bước xử lý tiếp theo, với tổ chức tín dụng yếu có phương án xử lý Kế hoạch cụ thể chia tổ chức tín dụng thành nhóm - Nhóm thứ nhất: gồm ngân hàng yếu thuộc diện bắt buộc phải tái cấu, sở kết tra kiểm sốt, kiểm tốn, tổ chức tín dụng tự xây dựng phương án xử lý Chỉ trường hợp tổ chức tín dụng khơng đưa phương án tự tái cấu trúc lúc Nhà nước ngân hàng nhà nước tham gia vào việc xử lý tổ chức tín dụng Sơ xác định tổng cộng ngân hàng yếu kém, quan Thanh tra ngân hàng nhà nước tiến hành tra tổ chức tín dụng phát rằng, có tổ chức nợ xấu lên tới 30% chí 60%, cao nhiều so với báo cáo tổ chức Do đó, ngân hàng nhà nước bắt buộc tổ chức tín dụng phải trích lập đầy đủ khoản nợ xấu Cuối năm 2011, có ngân hàng phía Nam, Ngân hàng Thương mại cổ phần Sài Gòn (SCB), Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt Nam Tín Nghĩa (TinNghiaBank) Ngân hàng Thương mại Cổ phần Đệ Nhất (Ficombank) ngân hàng nhà nước phát ngân hàng có tình trạng sở hữu chéo vay nợ chồng chéo nên buộc đơn vị xây dựng đề án tái cấu trúc hợp 14 để giải tỏa tình trạng chồng chéo Đến nay, ngân hàng thực tái cấu trúc thành công theo hướng hợp thành Ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gòn (SCB) Về việc tái cấu trúc ngân hàng lại, có ngân hàng phía Bắc ngân hàng phía Nam, ngân hàng nhà nước tiến hành thẩm định đề án ngân hàng thực trình Thủ tướng Chính phủ phê duyệt Mục tiêu đề án tái cấu trúc phải đảm bảo khoản, tránh đổ vỡ, đặc biệt phải đảm bảo bù đắp đầy đủ tổn thất ngân hàng bị xử lý - Với nhóm thứ hai gồm ngân hàng hoạt động lành mạnh thấy cần phải sáp nhập, hợp để nâng cao quy mơ, lực mình, cho phép họ sáp nhập, hợp Khi đó, ngân hàng nhà nước thông qua đề án ngân hàng Như vậy, giai đoạn thứ tái cấu khoản ngân hàng, đặc biệt ngân hàng yếu thơng qua hình thức hợp nhất, sáp nhập đạt số kết quan trọng: + Thanh khoản toàn hệ thống ngân hàng củng cố ổn định, số ngân hàng nhỏ nguy khả toán ngăn chặn hoạt động ổn định trở lại + Sức đề kháng toàn hệ thống tốt khả xử lý cú sốc ngân hàng Ngân hàng Nhà nước đáng tin cậy + Hoạt động thị trường liên ngân hàng chấn chỉnh theo hướng minh bạch Lãi suất thị trường liên ngân hàng ổn định giảm mạnh từ mức 20% xuống 10% - 12%, tùy thuộc vào kỳ hạn + Nhiều ngân hàng thương mại quy mô vừa trở lên có dự trữ vốn khả dụng tốt + Tăng trưởng huy động vốn từ dân cư cao, kể nội tệ ngoại tệ 15 + Ngân hàng Nhà nước kịp thời can thiệp xử lý ngân hàng có nguy sụp đổ lớn nhất, thành công loại bỏ tác động xấu lan truyền đến tồn hệ thống Một số ngân hàng khó khăn khác Ngân hàng Nhà nước hỗ trợ khoản tạo điều kiện cho việc mua lại sáp nhập theo nguyên tắc thị trường Tuy nhiên tồn nhiều yếu tố không minh bạch từ ngân hàng làm cho ngân hàng nhà nước khó phát tình trạng thực Những kết tạo tiền đề cho việc thực giai đoạn chương trình - Giai đoạn lành mạnh hóa tài tập trung xử lý nợ xấu khởi động loạt quy định Ngân hàng Nhà nước tạo điều kiện cho ngân hàng thương mại tái cấu lại nợ, giãn nợ, giảm lãi suất, đẩy mạnh thủ tục pháp lý để xử lý nợ Ngân hàng Nhà nước trình Chính phủ để Chính phủ trình Quốc hội cho phép miễn giảm số loại thuế, phí ngân hàng xử lý mua, bán, sáp nhập Đặc biệt, Ngân hàng Nhà nước trình Chính phủ Đề án thành lập công ty mua bán nợ tập trung để xử lý quy mô lớn nợ xấu vật cản chủ yếu việc bình thường hóa quan hệ tín dụng, tạo dịng chảy hợp lý vốn kinh tế Tuy nhiên, quy mô nợ xấu lớn, vượt khả tự xử lý ngân hàng thương mại doanh nghiệp, vậy, thiết phải đưa vào nguồn vốn Nhà nước Vốn cần nhiều hay phụ thuộc vào việc giải mua bán nợ nhanh hay chậm Do đó, Ngân hàng Nhà nước Công ty mua bán nợ phải dự kiến thành lập có đầy đủ quyền lực để xử lý nhanh giao dịch thị trường mua bán nợ - Giai đoạn 3, chương trình tái cấu Ngân hàng Nhà nước chuẩn bị, việc chuẩn bị ban hành số quy định sửa đổi Quyết định 493 phân loại tài sản, trích lập sử dụng dự phòng rủi ro, định tiêu an tồn hệ thống, cơng khai minh bạch tài chính, chuẩn mực kế tốn báo cáo tài Nếu thao tác pháp lý thuận lợi năm 2013 năm trọng tâm chương trình tái cấu hệ thống ngân hàng kết thúc vào năm 2015 16 V Kinh nghiệm tái cấu trúc hệ thống tín dụng nước 5.1 Kinh nghiệm tái cấu trúc hệ thống ngân hàng Trung Quốc Cuối năm 1990, hầu hết ngân hàng Trung Quốc phải đối đầu với vô số vấn đề hiệu kinh doanh thấp, chất lượng tài sản xấu đi, cạn kiệt khoản,… buộc ngân hàng phải tiến hành tái cấu trúc, đến nay, giới vật lộn với khủng hoảng kinh tế tài chính, kể ngân hàng lớn Mỹ châu Âu lao đao, khối ngân hàng Trung Quốc trụ vững tích cực hỗ trợ chủ trương kích cầu Chính phủ cách tăng cường cho vay đảm bảo kiểm sốt rủi ro tín dụng Bước Chính phủ Trung Quốc tiến trình tái cấu trúc hệ thống ngân hàng tiến hành tổ chức lại Ngân hàng Nhân dân Trung Hoa (PBC), củng cố tăng cường hệ thống giám sát tài việc thành lập Ủy ban Giám sát Ngân hàng Trung Hoa, tập trung vào công tác quản trị rủi ro ngân hàng Ban hành hàng loạt văn quy định mới, áp dụng chuẩn mực kế toán kiểm toán độc lập khắt khe thông lệ quản trị cơng ty đại nhằm nâng cao tính minh bạch, khơi phục, trì niềm tin khách hàng, nhận diện ngân hàng có vấn đề để kịp thời có biện pháp hỗ trợ, xử lý Năm 1998, Trung Quốc thông báo bắt đầu áp dụng quy tắc, quy định, định mức tỷ lệ an toàn theo chuẩn mực Ngân hàng Thanh toán Quốc tế (BIS), tỷ lệ an toàn vốn nâng lên mức 8%; quy định phân loại khoản vay Nhờ hình thành kế hoạch làm bảng cân đối kế toán ngân hàng thương mại nhà nước Bốn công ty quản lý tài sản thành lập để xử lý toàn số nợ chuẩn ước tính lên đến 670 tỷ nhân dân tệ, công ty trao quyền ngoại lệ đặc biệt để xử lý, mua lại nợ xấu, chí đầu tư sinh lời từ Số nợ xấu doanh nghiệp nhà nước chiếm tới 70% tổng dư nợ hệ thống ngân hàng đưa bảng cân đối kế tốn để xử lý Sau đó, Chính phủ dành 40 tỷ nhân dân tệ dự trù ngân sách năm 1998 cho mục đích xóa nợ xấu 17 doanh nghiệp nhà nước Con số 30 tỷ nhân dân tệ năm trước tương tự năm sau có khoản dự trù ngân sách dành để xóa nợ xấu Đồng thời, doanh nghiệp nhà nước có nợ xấu xếp lại nhằm ngăn ngừa nguy làm giảm chất lượng tài sản ngân hàng cho vay vốn Đối với vấn đề khoản, kế hoạch tái cấp vốn cho ngân hàng thương mại nhà nước triển khai song song Số vốn yêu cầu huy động theo chế ngân sách, nghĩa cơng cụ trái phiếu phủ phát hành với thời hạn 30 năm Bước tiếp theo, Chính phủ Trung Quốc khuyến khích ngân hàng thương mại nhà nước xúc tiến kế hoạch niêm yết thị trường chứng khoán Điều buộc ngân hàng phải xây dựng chế quản trị theo chuẩn quốc tế, kinh doanh theo định hướng thương mại nhiều hơn, nâng cao hiệu quản lý, điều hành, tăng cường tính minh bạch hoạt động, kế hoạch đầu tư sổ sách kế tốn Nhằm tạo mơi trường lành mạnh để tránh cho ngân hàng lại rơi vào sóng nợ chuẩn phát sinh, Ngân hàng Nhân dân Trung Hoa kiên yêu cầu ngân hàng cải thiện chất lượng công tác quản trị doanh nghiệp, bước việc quản trị rủi ro ngân hàng Từng ngân hàng yêu cầu lập kế hoạch với tiêu cụ thể chuyển đổi mơ hình kinh doanh, giới thiệu dịch vụ khác biệt, kế hoạch quản trị rủi ro tổng thể, ứng dụng công nghệ thông tin, phát triển nguồn nhân lực… 5.2 Malaysia - Xử lý tập trung tài sản xấu ngân hàng Khủng hoảng tài châu Á nổ vào năm 1997 khiến Malaysia phải hứng chịu khủng hoảng tiền tệ vấn đề nghiêm trọng hệ thống ngân hàng Nền kinh tế trải qua suy thoái trầm trọng Để hỗ trợ kế hoạch tái cấu nhằm củng cố hệ thống ngân hàng, Malaysia thành lập công ty quản lý tài sản để tập trung xử lý tài sản xấu hệ thống ngân hàng Vào nửa cuối năm 1998, công ty quản lý tài sản Pengurusan Danaharta Nasional Berhad (Danaharta) lập với mục đích ưu tiên xóa bỏ khoản nợ xấu khỏi tổ chức ngân hàng Mục tiêu Danaharta trì tỷ lệ khoản nợ xấu 18 hệ thống ngân hàng mức độ quản lý Danaharta mua khoản nợ xấu có giá trị tối thiểu triệu ringgit Vào ngày 31/12/1999, tổng giá trị nợ xấu Danaharta quản lý 45,5 tỷ Ringgit Việc xóa khoản nợ xấu khỏi hệ thống ngân hàng giảm mức nợ xấu hệ thống từ 9% vào cuối tháng 11/1998 xuống 6,6% vào cuối tháng 12/1999 Tuy nhiên, để giải vấn đề hệ thống ngân hàng đảm bảo ổn định, tiến tới phục hồi kinh tế vĩ mô, Malaysia không dừng lại với Danaharta mà kết hợp sử dụng biện pháp khác Malaysia thành lập thêm quan tái cấp vốn ủy ban tái cấu nợ doanh nghiệp Ngoài ra, Ngân hàng trung ương Malaysia thực thi sách sáp nhập ngân hàng Danamodal Nasional Berhad (gọi tắt Danamodal) thành lập sau dạng cơng ty trách nhiệm hữu hạn với nhiệm vụ tập trung vào việc tái cấp vốn tổ chức ngân hàng cách bơm vốn cho tổ chức Khi thành lập, Ngân hàng trung ương Malaysia bơm cho Danamodal 1,5 tỷ ringgit làm vốn ban đầu Trong trường hợp xấu nhất, Ngân hàng trung ương Malaysia dự tính cần đến 16 tỷ ringgit để đưa tỷ lệ vốn theo trọng số rủi ro tất ngân hàng nước lên mức tối thiểu 9% Vào tháng 12/1999, tổng số vốn Danamodal bơm cho 10 tập đoàn ngân hàng 5,3 tỷ ringgit Đến 31/01/2001, số 3,7 tỷ ringgit đến tháng 11/2003, Danamodal thu hồi lại hầu hết khoản vốn “bơm” vào ngân hàng Bên cạnh đó, Malaysia thành lập Ủy ban Tái cấu nợ doanh nghiệp (Corporate Debt Restructuring Committee - CDRC) với mục đích hỗ trợ tổ chức ngân hàng nợ đưa kế hoạch tái cấu nợ khả thi Vì tham gia CDRC cần thiết giá trị khoản cho vay vượt 50 triệu ringgit, đơn vị phục hồi nợ đặc biệt thành lập để quản lý khoản nợ xấu với giá trị nhỏ Trên thực tế, số tài sản bán đấu thầu mở thu số tiền đáng kể khoảng 840,2 triệu ringgit vào tháng 7/2001, góp phần đáng kể vào việc xử lý khoản nợ xấu giá trị lớn 19 Malaysia đạt thành công định hạ tỷ lệ nợ xấu sáp nhập số ngân hàng Quá trình cải cách hoàn thành vào năm 2002, hệ thống ngân hàng tái cấu lại với 10 tập đoàn ngân hàng, kinh tế dần lấy lại ổn định phục hồi Khi đạt đến bước phát triển định kinh tế phải điều chỉnh lại thành tố cấu thành để vươn đến nấc thang phát triển mới, để giải vấn đề mang tính cốt lõi Tái cấu ngân hàng việc làm cần thiết để Việt Nam giải vấn đề tồn hệ thống tài trì phát triển kinh tế bền vững Đây bước chuẩn bị quan trọng góp phần đảm bảo để tự tin, chủ động tham gia tồn cầu hóa đạt mục tiêu hướng đến Việc lựa chọn mơ hình hay áp dụng kinh nghiệm thực tế từ nước đạt thành công việc tái cấu hệ thống ngân hàng vấn đề quan tâm Cũng quốc gia thực tái cấu hệ thống ngân hàng, cần có bước riêng phù hợp với điều kiện thực tế nước VI Những vấn đề tồn từ đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng 6.1 Xu hướng hợp nhất, sáp nhập: Việc mua bán sáp nhập phương thức tái cấu trúc Nếu ngân hàng khỏe tài chính, tốt quản trị sáp nhập với ngân hàng yếu, giúp ngân hàng yếu tái cấu trúc lại hoạt động hiệu Hoặc hai ngân hàng có hai sở trường khác sáp nhập giúp họ phát huy lợi riêng có để trở thành định chế mạnh việc nên cổ vũ Tuy nhiên, hai ngân hàng yếu khơng có lợi riêng mà lại hợp khơng giải vấn đề gì, mà trái lại cịn bước lùi việc tái cấu trúc Quan điểm đề án tái cấu trúc thực tế triển khai cho thấy chuyện xếp lại, hợp nhất, sáp nhập hay thâu tóm nhằm mục đích làm giảm số lượng ngân hàng Nghĩa chủ yếu ý đến số lượng, chưa vào thực chất, đó, vấn đề phải tái cấu ngân hàng vừa hợp nào? 20 Mặc dù ngân hàng nhà nước chủ trương khuyến khích ngân hàng sáp nhập, hợp theo hướng tự nguyện, ngân hàng có phần khơng mặn mà Ngun nhân thực trạng xuất phát từ vấn đề lợi ích cổ đông lớn, cổ đông nội bộ, việc sáp nhập khiến họ bị chức, lợi ích cá nhân khơng trì Bên cạnh đó, ngân hàng lại yếu theo hình thức khác nhau, nên việc sáp nhập, hợp hai ngân hàng yếu khó trở thành ngân hàng mạnh, khơng có biến đổi chất lực quản trị, điều hành Nhưng khó để ngân hàng mạnh tự nguyện sáp nhập với ngân hàng yếu Vì vậy, thiết Ngân hàng nhà nước phải tham gia vào trình sáp nhập, hợp nhất, mua bán ngân hàng yếu trình đạt hiệu mong muốn Bởi có Ngân hàng nhà nước hiểu rõ ngân hàng yếu cần phải sáp nhập với ngân hàng nào, sau trình sáp nhập cần phải làm để mạnh lên Với ngân hàng yếu, đến mức không đối tác muốn thâu tóm, Ngân hàng nhà nước phải đứng mua lại Sau cấu lại để ngân hàng lành mạnh bán lại cho ngân hàng, nhà đầu tư khác 6.2 Tái cấu trúc ngân hàng thương mại nhà nước Vấn đề tái cấu trúc ngân hàng thương mại nhà nước xem phần quan trọng đề án tái cấu trúc, ngoại trừ Ngân hàng Phát triển Nhà Đồng Sông Cửu Long (MHB), ngân hàng thương mại nhà nước khác có quy mơ lớn, có mạng lưới giao dịch sở tiền gửi rộng, nên cho dù yếu khoản đảm bảo Chính thế, sức ép để tái cấu trúc ngân hàng chưa lớn so với khối ngân hàng thương mại cổ phần, ngân hàng yếu nằm khối Thứ hai, hầu hết doanh nghiệp nhà nước khách hàng ngân hàng thương mại nhà nước Dư nợ khối chiếm tỷ trọng lớn tổng dư nợ ngân hàng thương mại nhà nước Vì vậy, việc tái cấu trúc ngân hàng thương mại nhà nước tách rời trình tái cấu trúc doanh nghiệp nhà nước đầu tư công 21 Một điểm quan trọng trước tái cấu ngân hàng thương mại nhà nước phải thay đổi quan điểm xem ngân hàng quan tài thứ hai Chính phủ Hiện tại, ngân hàng thương mại, song tính thương mại ngân hàng thương mại nhà nước không đầy đủ, phần phải thực hoạt động cho vay đầu tư theo định dự án Nhà nước hay quan nhà nước bảo trợ Tóm lại, việc tái cấu trúc ngân hàng thương mại nhà nước phải giải ba vấn đề Một là, ngân hàng thương mại nhà nước khơng cịn quan tài Chính phủ, khơng giấy tờ, mà thực chất Hai là, làm rõ đại diện vốn chủ sở hữu ngân hàng thương mại nhà nước Ba là, gắn kết tái cấu ngân hàng thương mại nhà nước với tái cấu doanh nghiệp nhà nước đầu tư công 6.3 Nợ xấu chưa công khai minh bạch Chỉ số nợ xấu Việt Nam cịn cao khơng tượng bối cảnh khó khăn chung kinh tế giới Ví dụ: ngân hàng Nhật Bản năm 1990 có tỷ lệ nợ xấu cao 10%, chí số ngân hàng yếu nước có tỷ lệ nợ xấu lên đến 17-18% Điều quan trọng để tái cấu ngân hàng hiệu trước tiên phải giải minh bạch thông tin, chuẩn mực an tồn tài phải đảm bảo cơng bố thường xuyên Hàng loạt điểm mà ngân hàng cần minh bạch như: Nợ xấu, quản trị, chế, sách… Các quan quản lý, giám sát phải tiếp cận với thơng tin cách đầy đủ, xác kịp thời Ngân hàng lớn hay bé có chuẩn chung minh bạch dựa vào để biết tình trạng ngân hàng từ đưa cách giải hiệu Năm 2000, vốn điều lệ toàn hệ thống ngân hàng 500 triệu USD, tổng tài sản vào khoảng 10 tỷ USD Đến năm 2011, vốn điều lệ lên tới 12,5 tỷ USD, tổng tài sản vào khoảng 180 tỷ USD Chỉ vòng 10 năm, tổng vốn tài sản tăng 18 lần Cùng với tốc độ đó, lẽ trình độ quản lý tăng theo thực tế ì ạch với với triết lý 22 quản lý cũ, không phù hợp phát triển nhanh nhạy thị trường Họ chủ yếu thành lập ngân hàng để tăng vốn cho tập đoàn, cơng ty Khi quản trị doanh nghiệp lạc hậu đương nhiên dẫn đến chất lượng tài sản thấp nợ xấu cao Đến nay, Ủy ban giám sát Tài quốc gia ngân hàng nhà nước khơng biết xác số nợ xấu ngân hàng báo cáo thực nguyên nhân điều phần lớn hạch tốn khơng minh bạch, đạo đức nghề nghiệp méo mó Thực tế cho thấy 1/3 báo cáo ngân hàng tương đối, lại đáng nghi ngờ Nhiệm vụ trước tái cấu trúc phải biết số thực nợ xấu Nếu dược số chương trình tái cấu trúc vơ nghĩa 6.4 Một số định hướng đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng Đề án cho cấu lại hệ thống tổ chức tín dụng tổ chức tín dụng q trình thường xuyên, liên tục Quan điểm cần nhìn nhận lại cách đầy đủ Trước hết, việc cấu lại thực cần thiết hoạt động tổ chức tín dụng chệch khỏi chức chúng kinh tế có trục trặc nảy sinh gây an tồn nguy đổ vỡ có tính hệ thống Hơn nữa, tái cấu trúc trình tốn khơng tổ chức tín dụng mà cịn ngân sách phủ nguồn lực xã hội Tái cấu trúc việc sửa chữa yếu để phát triển trình phát triển đó, tái cấu trúc khơng thể q trình thường xun liên tục, xem hoạt động giai đoạn định lập kế hoạch nhằm sửa chữa trục trặc với yêu cầu thời gian ngắn tốn mà thơi 6.5 Vị trí chủ đạo ngân hàng thương mại nhà nước hệ thống tín dụng Về quan điểm vai trị vị trí chi phối, dẫn dắt thị trường tổ chức tín dụng Việt Nam, đặc biệt ngân hàng thương mại nhà nước Không nên đưa quan điểm có tính phân biệt đối xử hệ thống tổ chức tín dụng Việt Nam với nước 23 đề án tái cấu ngân hàng, quan điểm khơng phù hợp với lộ trình tự hóa tài mở cửa khu vực tài chính, ngân hàng mà Việt Nam cam kết thực đồng thời mâu thuẫn với mục tiêu nâng cao khả cạnh tranh tổ chức tín dụng Việt Nam Khả cạnh tranh tổ chức tín dụng nâng cao đặt mơi trường cạnh tranh Quan điểm tính chủ đạo ngân hàng thương mại nhà nước chắn làm giảm động lực cạnh tranh thừa nhận yếu tiếp tục tồn khu vực kinh tế nhà nước thời gian tới 6.6 Quan điểm phát triển hệ thống tổ chức tín dụng đa dạng sở hữu, quy mơ loại hình Đề án nhấn mạnh phát triển hệ thống tổ chức tín dụng đa dạng sở hữu, quy mơ loại hình phù hợp với đặc điểm trình độ phát triển kinh tế Việt Nam giai đoạn Quan điểm tái cấu trúc hệ thống tổ chức tín dụng cần phải dựa đặc điểm trình độ phát triển kinh tế Việt Nam giai đoạn tới tương lai để phù hợp với giai đoạn Do trình phát triển kinh tế diễn nhanh chóng, chưa tính đến khả tác động trình tái cấu trúc khác dẫn đến định hình diện mạo kinh tế mới, hệ thống tổ chức tín dụng đảm bảo độ tương thích với giai đoạn khơng phải Về quan điểm phát triển hệ thống tổ chức tín dụng Việt Nam đa dạng sở hữu, thực tế tổ chức tín dụng có đa dạng, gồm nhiều hình thức sở hữu khách gồm sở hữu nhà nước, sở hữu cổ phần, sở hữu tập thể, sở hữu nước sở hữu hỗn hợp Các hình thức sở hữu thừa nhận thực tế lại khơng thực chất Ví dụ việc ngân hàng thương mại nhà nước bán lượng nhỏ cổ phần cho công chúng thực tế khơng làm thay đổi chất sở hữu ngân hàng Hay ngân hàng cổ phần quy mơ nhỏ thường có số lượng cổ đông đại chúng hạn chế mà chủ yếu cấu trúc sở hữu chéo sở hữu gia đình Chính thiếu 24 rõ ràng quan hệ sở hữu dẫn đến rủi ro đạo đức, yếu ngân hàng Vì vậy, quan điểm đa dạng hóa sở hữu không quan trọng việc minh bạch hóa quyền sở hữu sở hữu thực chất hệ thống ngân hàng Về quy mô, thực tế hệ thống tổ chức tín dụng, đặc biệt ngân hàng thương mại cổ phần có đa dạng quy mơ Tuy nhiên, từ sau Chính phủ ban hành Nghị định 141/2006/NĐ-CP Ban hành danh mục mức vốn pháp định tổ chức tín dụng ngân hàng quy quy mô vốn pháp định tối thiểu lại không kèm với địi hỏi cao trình độ quản trị Điều đặt ngân hàng, đặc biệt ngân hàng quy mô nhỏ, phải chạy đua với để tăng quy mô vốn cách gấp gáp lực quản trị cần có cho ngân hàng quy mơ lớn nhiều không theo kịp, ngân hàng hoạt động mơi trường cạnh tranh cao đó, kinh tế rơi vào bất ổn yếu bắt đầu lộ mà hậu loại công việc mà công tái cấu trúc cần phải giải Do đó, để ngân hàng thực đa dạng quy mơ việc đề lộ trình tăng vốn điều lệ tối thiểu không cần thiết việc đề tiêu chuẩn tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu khuôn khổ Basel II giám sát chặt chẽ việc tuân thủ tiêu chuẩn thực tế Quan điểm phát triển đa dạng loại hình tổ chức tín dụng phù hợp xuất phát từ đòi hỏi cần phải đáp ứng tốt nhu cầu dịch vụ tài chính, ngân hàng tầng lớp xã hội Có thực tế nội dung hoạt động ngân hàng tổ chức tín dụng phi ngân hàng tương đối giống phương thức huy động vốn lẫn phương thức cấp tín dụng Do đó, với quan điểm đa dạng hóa loại hình hoạt động, cần phải phân tách rạch ròi hoạt động loại hình tổ chức tín dụng, bao gồm loại hình ngân hàng ngân hàng với tổ chức tín dụng phi ngân hàng q trình tái cấu trúc Quá trình tái cấu trúc lại hệ thống ngân hàng bước đầu tiên, tái cấu trúc lại hệ thống ngân hàng lần nằm tổng thể cấu lại kinh 25 tế, thay đổi mơ hình tăng trưởng kinh tế nên nói chưa có tiền lệ Việt Nam Chính vậy, mặt, q trình tái cấu trúc cần tiếp thu có chọn lọc kinh nghiệm lần đổi xếp lại hệ thống ngân hàng Việt Nam trước đó, kinh nghiệm cấu lại hệ thống ngân hàng quốc tế Mặt khác, tiến trình tái cấu trúc hệ thống ngân hàng Việt Nam lần cần đạo, giám sát hỗ trợ Ngân hàng Nhà nước cải thiện sở pháp lý môi trường kinh doanh cần triển khai dựa nguyên tắc, quan điểm, phương thức, lộ trình phù hợp với tình hình thực tế mục tiêu xây dựng hệ thống ngân hàng lành mạnh, an tồn, hiệu quả, có khả cạnh tranh tốt vai trò trung gian tài khơng thị trường tài ngân hàng Việt Nam mà vươn thị trường tài chính, ngân hàng quốc tế Cũng quốc gia khác, tái cấu trúc hệ thống ngân hàng Việt Nam tốn khó, song nỗ lực để tái cấu trúc hệ thống ngân hàng Chính phủ, Ngân hàng nhà nước Việt Nam toàn xã hội với bước cụ thể cho phép dành cho nhìn lạc quan kinh tế vững mạnh có sức thu hút lớn nhà đầu tư 26 ... triển hệ thống tín dụng Việt Nam nguyên nhân đời đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng? ??……………………………………………… ………4 II Những vấn đề đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng Việt Nam: ………8 2.1 Vấn đề tính... hình…………………………………………………………… … 24 I/ Tình hình phát triển hệ thống tín dụng Việt Nam nguyên nhân đời đề án tái cấu trúc hệ thống tín dụng Trong thời gian qua, hệ thống tín dụng Việt Nam khơng ngừng phát triển số lượng... nước cho xử lý vấn đề hệ thống tổ chức tín dụng Đề án đưa mục tiêu tái cấu trúc nhằm: ? ?Cơ cấu lại bản, triệt để toàn diện hệ thống tổ chức tín dụng để đến năm 2020 phát triển hệ thống tổ chức tín